Помощь студентам в учебе
ИСЛАМСКИЙ БАНКИНГ В РОССИИ И ЗА РУБЕЖОМ: ЕГО ИНТЕГРАЦИЯ В МИРОВОЙ ФИНАНСОВЫЙ РЫНОК
|
ВВЕДЕНИЕ 3
1. ТЕОРЕТИКО-МЕТОДИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ИССЛЕДОВАНИЯ
ИСЛАМСКОЙ ЭКОНОМИКИ И БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ 6
1.1. Сущность и принципы исламского типа финансирования и кредитования
экономики 6
1.2. Методы финансирования и инструменты, используемые в исламском
банковском деле 12
2. АНАЛИЗ И ОСОБЕННОСТИ РАЗВИТИЯ ИСЛАМСКИХ ФИНАНСОВО¬
КРЕДИТНЫХ СИСТЕМ В МИРЕ 30
2.1. Особенности исламских финансовых институтов и инструментов в
мусульманских странах 30
2.2. Исламские финансово-кредитные институты в немусульманских странах и
на постсоветском пространстве 36
3. ПРОБЛЕМЫ И ПЕРСПЕКТИВЫ ВНЕДРЕНИЯ ИСЛАМСКОГО БАНКИНГА В РОССИИ 50
3.1. Проблемы развития инфраструктуры и возможные пути внедрения
исламского банкинга в России 50
3.2. Прогноз объемов исламских финансовых активов на основе экономико-математического моделирования 57
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 66
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1. ТЕОРЕТИКО-МЕТОДИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ИССЛЕДОВАНИЯ
ИСЛАМСКОЙ ЭКОНОМИКИ И БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ 6
1.1. Сущность и принципы исламского типа финансирования и кредитования
экономики 6
1.2. Методы финансирования и инструменты, используемые в исламском
банковском деле 12
2. АНАЛИЗ И ОСОБЕННОСТИ РАЗВИТИЯ ИСЛАМСКИХ ФИНАНСОВО¬
КРЕДИТНЫХ СИСТЕМ В МИРЕ 30
2.1. Особенности исламских финансовых институтов и инструментов в
мусульманских странах 30
2.2. Исламские финансово-кредитные институты в немусульманских странах и
на постсоветском пространстве 36
3. ПРОБЛЕМЫ И ПЕРСПЕКТИВЫ ВНЕДРЕНИЯ ИСЛАМСКОГО БАНКИНГА В РОССИИ 50
3.1. Проблемы развития инфраструктуры и возможные пути внедрения
исламского банкинга в России 50
3.2. Прогноз объемов исламских финансовых активов на основе экономико-математического моделирования 57
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 66
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
Религия как мировоззрение оказывает весомое влияние на развитие всего человеческого общества. Определенный отпечаток накладывает она и на экономические аспекты жизнедеятельности нашего общества. Так, на основе норм Ислама сформировалась экономическая система, которая руководит принципами морали, равенства и нравственности, именуемая исламской экономикой, или исламской экономической системой.
Главное преимущество данной экономической модели - доказанная жизнеспособность в условиях мирового экономического кризиса.
Развитие исламских финансов сопровождается свойственными им особенностями, исследование которых крайне важно для прогнозирования будущих сценариев развития не только исламской, но и международной финансовой системы.
В Российской Федерации, по разным данным, проживает от 8 до 20 миллионов мусульман, что способствует внедрению и развитию деятельности исламских финансовых институтов в стране. После того, как Крым стал субъектом РФ путем проведения референдума, который многие страны посчитали неправомерным, в отношении РФ были введены антироссийские санкции, направленные на то, чтобы ухудшить экономическую обстановку в стране. В такой ситуации сотрудничество со странами Ближнего Востока необходимо для развития экономики России. Поэтому внедрение исламских финансов в России позволит привлечь дополнительные инвестиции из стран Ближнего Востока и Юго-Восточной Азии.
Актуальность данной работы во многом обусловлена стремительной динамикой роста финансовой системы исламских стран. Исламские методы и способы построения финансовых продуктов получили мировое распространение на финансовых рынках, в том числе во многих развитых странах Европы и Америки (Великобритания, Люксембург, Германия, США).
Основной целью выпускной квалификационной работы является исследование развития системы исламских финансов в мире на современном этапе, а также изучение возможностей ее внедрения в Российской Федерации для привлечения финансовых ресурсов из стран Персидского залива для улучшения экономического климата в стране.
Для достижения данной цели перед исследованием были поставлены следующие задачи:
- раскрытие сущности исламских финансов и основных принципов исламского финансирования;
- рассмотрение методов финансирования и особенностей основных исламских финансовых институтов и инструментов;
- анализ развития системы исламских финансов в мусульманских странах, а также тенденций и факторов, препятствующих и содействующих развитию исламских финансов на современном этапе;
- изучение опыта немусульманских стран и стран постсоветского пространства в развитии исламских финансов;
- выявление факторов, влияющих на становление системы исламских финансов в России.
Объектом исследования выступает система исламских финансов, состоящая из исламских финансовых институтов, инструментов, принципов ведения финансовой деятельности. Предметом исследования являются особенности и механизмы функционирования исламской финансовой системы, ее отдельных элементов и институтов в мусульманском и немусульманских сообществах, а также факторы развития системы исламских финансов в мире на современном этапе.
Методологической основой исследования является диалектический метод познания. В процессе исследования использовались общенаучные методы - анализ и синтез, классификация, системный подход, дедукция, индукция, методы группировки и сравнения, а также математические и статистические методы исследования.
Теоретико-информационную основу исследования составляют труды российских и зарубежных ученых в области исламской экономики, исламских финансов, исламского банковского дела, в частности, исследования Авдокушина Е.Ф., Айдрус И.А., Беккина Р.И., Беловой И.Н., Бирюкова Е.С., Волгиной Н.А., Гусакова Н.П., Давтяна М.А., Журавлева А.Ю., Игбаля З., Ислахи А., Каллимуллиной М.Э., Мирахора А., Павлова В.В., и др.
В качестве источников фактической информации о российском и зарубежном рынке были привлечены данные участников рынка исламских финансовых услуг, статистическая информация, предоставляемая информационно-аналитическим порталом Islamic-finance.ru, материалы международных конференций, семинаров и совещаний по исследуемым вопросам, научные статьи из периодических изданий, а также статистические данные с официального интернет-портала «ЭкоИсламикБанка».
Структура выпускной квалификационной работы состоит из введения, 3 глав, заключения, списка использованной литературы.
Главное преимущество данной экономической модели - доказанная жизнеспособность в условиях мирового экономического кризиса.
Развитие исламских финансов сопровождается свойственными им особенностями, исследование которых крайне важно для прогнозирования будущих сценариев развития не только исламской, но и международной финансовой системы.
В Российской Федерации, по разным данным, проживает от 8 до 20 миллионов мусульман, что способствует внедрению и развитию деятельности исламских финансовых институтов в стране. После того, как Крым стал субъектом РФ путем проведения референдума, который многие страны посчитали неправомерным, в отношении РФ были введены антироссийские санкции, направленные на то, чтобы ухудшить экономическую обстановку в стране. В такой ситуации сотрудничество со странами Ближнего Востока необходимо для развития экономики России. Поэтому внедрение исламских финансов в России позволит привлечь дополнительные инвестиции из стран Ближнего Востока и Юго-Восточной Азии.
Актуальность данной работы во многом обусловлена стремительной динамикой роста финансовой системы исламских стран. Исламские методы и способы построения финансовых продуктов получили мировое распространение на финансовых рынках, в том числе во многих развитых странах Европы и Америки (Великобритания, Люксембург, Германия, США).
Основной целью выпускной квалификационной работы является исследование развития системы исламских финансов в мире на современном этапе, а также изучение возможностей ее внедрения в Российской Федерации для привлечения финансовых ресурсов из стран Персидского залива для улучшения экономического климата в стране.
Для достижения данной цели перед исследованием были поставлены следующие задачи:
- раскрытие сущности исламских финансов и основных принципов исламского финансирования;
- рассмотрение методов финансирования и особенностей основных исламских финансовых институтов и инструментов;
- анализ развития системы исламских финансов в мусульманских странах, а также тенденций и факторов, препятствующих и содействующих развитию исламских финансов на современном этапе;
- изучение опыта немусульманских стран и стран постсоветского пространства в развитии исламских финансов;
- выявление факторов, влияющих на становление системы исламских финансов в России.
Объектом исследования выступает система исламских финансов, состоящая из исламских финансовых институтов, инструментов, принципов ведения финансовой деятельности. Предметом исследования являются особенности и механизмы функционирования исламской финансовой системы, ее отдельных элементов и институтов в мусульманском и немусульманских сообществах, а также факторы развития системы исламских финансов в мире на современном этапе.
Методологической основой исследования является диалектический метод познания. В процессе исследования использовались общенаучные методы - анализ и синтез, классификация, системный подход, дедукция, индукция, методы группировки и сравнения, а также математические и статистические методы исследования.
Теоретико-информационную основу исследования составляют труды российских и зарубежных ученых в области исламской экономики, исламских финансов, исламского банковского дела, в частности, исследования Авдокушина Е.Ф., Айдрус И.А., Беккина Р.И., Беловой И.Н., Бирюкова Е.С., Волгиной Н.А., Гусакова Н.П., Давтяна М.А., Журавлева А.Ю., Игбаля З., Ислахи А., Каллимуллиной М.Э., Мирахора А., Павлова В.В., и др.
В качестве источников фактической информации о российском и зарубежном рынке были привлечены данные участников рынка исламских финансовых услуг, статистическая информация, предоставляемая информационно-аналитическим порталом Islamic-finance.ru, материалы международных конференций, семинаров и совещаний по исследуемым вопросам, научные статьи из периодических изданий, а также статистические данные с официального интернет-портала «ЭкоИсламикБанка».
Структура выпускной квалификационной работы состоит из введения, 3 глав, заключения, списка использованной литературы.
Подводя итоги выпускной квалификационной работы, можно сформулировать следующие выводы.
1. Исламская финансовая система представляет собой совокупность финансовых институтов и используемых ими инструментов, базирующаяся на нормах Шариата, то есть принципах равенства, нравственности и морали. Особенностью исламских финансов является то, что в своей деятельности они зиждутся на принципах риба и недопущение гарара. В работе были рассмотрены основные виды и критерии этих основополагающих принципов исламской экономики, а кроме того пути недопущения неопределенности условий договора при заключении сделок.
Исследователи данной проблематики в один голос говорят о том, что не правильно отождествлять понятия «исламская финансовая система» и «беспроцентная экономическая система». Правильней говорить о том, что исламская экономическая система представляет собой альтернативную (специфическую / нетрадиционную) экономическую модель традиционной экономической модель.
Кроме того, среди принципов исламского финансирования выделяют запрет на финансирование ряда секторов экономики: азартные игры, производство свинины, табачной и алкогольной продукции. Привлекательным для ряда клиентов является принцип участия в риске, согласно которому доход может быть получен только как результат коммерческой деятельности, по своей природе имеющей рисковый характер, то есть доход не может быть гарантированным, и предприниматель должен принимать на себя коммерческий риск. Вместе с тем по ряду исламских продуктов риск распределяется между банком и клиентом пропорционально их долям участия или инвестирования в том или ином проекте.
2. По сути своей исламская экономическая система уникальна, ведь мировой экономический кризис не страшен ей так, как традиционным экономическим моделям. Она имеет большой потенциал для устойчивости во время разнообразных экономических потрясений и кризисов. К тому же, исламские банки обладают эффективным кругом инструментов для осуществления широкого спектра услуг. Это повышает их конкурентоспособность в мировой банковской системе. Инструменты исламской экономики предупреждают возникновение и развитие кризисных явлений в финансовой системе и в обществе.
3. На сегодняшний день исламские финансовые институты получили широкое распространение в мире и представлены более чем в ста странах мира. Сегодня в мире функционируют свыше 1100 исламских финансовых институтов, активы которых превышают 2,1 трлн. долл. США. Тенденции текущего десятилетия выражаются в том, что активы исламских финансовых институтов (банков и такафул) выросли в два раза, а объем сукук увеличился, в среднем, в 5 раз.
Однако необходимо отметить некоторое замедление роста исламских активов в последние три года в виду снижения цен на нефть. Очевидным остается то, что динамика развития исламских финансовых институтов при благоприятной экономической обстановке будет сохраняться, так как финансовые рынки ключевых исламских стран продолжают развиваться и спрос на исламские финансы в разных странах мира, особенно в немусульманских странах, неуклонно растет.
4. Все государства, в которых предпринимались и предпринимаются попытки развить исламские финансовые институты и инструменты, можно разделить на три группы: 1) государства с монистической моделью (Судан); 2) государства с дуалистической моделью (Пакистан, Малайзия, Турция и другие); 3) государства с традиционной моделью (Великобритания, Франция, Швейцария и другие). В первой группе преобладает исламская система финансирования. Во второй - исламская и традиционная действуют одновременно в рамках одной страны. В третьей - действуют традиционные банки, в рамках которых открыты «исламские окна», предоставляющие услуги и продукты исламской экономической системы.
Значимых достижений в области развития исламского финансирования достигла Великобритания. Подход правительства Великобритании — «никаких препятствий и никаких привилегий» — дал свои положительные результаты, но и выявил некоторые слабые стороны такого принципа, что позволяет сделать ценные выводы для регуляторов и бизнеса, планирующих развивать сферу исламского финансирования. На сегодняшний день объем рынка исламского финансирования Великобритании превосходит размеры секторов в Пакистане, Турции и Египте. Однако ряд исследователей считает, что подход Великобритании к внедрению и развитию исламского финансирования в стране не подходит для внедрения таким же путем исламских финансов в Российской Федерации. Но изучение проблем развития исламских финансов в Великобритании позволит российскому рынку избежать многих сложностей в развитии данного направления.
Опыт Казахстана и Киргизии показал, что сотрудничество с ключевыми организациями исламского мира и их поддержка способствовали интеграции исламских финансовых институтов в экономику этих стран. Отдельно следует отметить «ЭкоИсламикБанк» Республики Кыргызстан, который уже на протяжении 19 лет предоставляет своим клиентам исламские услуги и продукты. В этой связи России не только на региональном, но и федеральном уровне следует проводить политику сближения с исламскими странами, путем сотрудничества и вступления в международные исламские организации.
Как показывает опыт отдельных стран (Азербайджан, Россия и др.), успешному развитию исламских финансовых институтов, прежде всего, препятствует отсутствие законодательства в стране, предусматривающего их деятельность. Развитие исламских финансов в стране без надлежащей правовой базы приводит к тому, что исламские финансовые институты находятся в менее выгодном положении по сравнению с традиционными и предлагают лишь небольшое количество исламских финансовых услуг, главным образом, те из них, которые схожи с традиционными, соответственно, деятельность исламских финансовых институтов в таких условиях носит ограниченный характер, чаще всего в виде «исламских окон».
4. В Российской Федерации имеется опыт деятельности исламских банков. К сожалению, на сегодняшний день они прекратили свою деятельности в силу субъективных и объективных причин. Одной из таких причин является отсутствие законодательства, регламентирующего деятельность исламских финансов. Еще одной причиной является пробелы и недочеты существующего законодательства, также мешающие внедрению и развитию исламской финансовой системы на территории РФ.
Главной причиной, препятствующей внедрению исламского банкинга в РФ, по мнению многих исследователей, является отсутствие политической воли.
На сегодняшний момент Россия заинтересована в притоке иностранных инвестиций в экономику страны из стран Востока, в первую очередь стран Персидского Залива. Развитие исламских финансовых институтов при поддержке государства позволит использовать все преимущества для привлечения инвестиций в целях преодоления спада и выхода на траекторию устойчивого развития экономики России.
Таким образом, для развития системы исламских финансов в России необходимо:
- заручиться поддержкой правительства, внести поправки в действующие нормативно-правовые акты и принять новый федеральный закон «О исламских финансах и исламском банкинге»;
- прилагать усилия по формированию положительного восприятия обществом сосуществования наряду с привычной системой исламских финансов (просвещать население об исламских продуктах и услугах и их преимуществах перед традиционными финансовыми институтами);
- развивать отношения с международными организациями развития исламских финансов не только на региональном, но и федеральном уровне;
- стимулировать приток исламских инвестиций в компании определенных отраслей через встраивание в процесс лицензирования необходимых условий;
- проводить международные конференции и саммиты с привлечением к участию в них международных организаций по развитию исламских финансов и экспертов по исламским финансам;
- поддерживать на государственном уровне инициативу субъектов по внедрению и развитию исламского финансирования в стране (в Татарстане, Дагестане, Чечне, Башкортостане).
Таким образом, исламская финансовая система - это совокупность институтов и инструментов, строящих свою деятельность на основе норм исламского права, то есть принципах нравственности, равенства и морали. Данная система является уникальной по своей сути и наиболее устойчивой к экономическим кризисам. И, безусловно, данная система имеет большой потенциал, и ее развитие может способствовать оздоровлению экономической ситуации в странах с низким уровнем экономического развития, в том числе и в Российской Федерации.
1. Исламская финансовая система представляет собой совокупность финансовых институтов и используемых ими инструментов, базирующаяся на нормах Шариата, то есть принципах равенства, нравственности и морали. Особенностью исламских финансов является то, что в своей деятельности они зиждутся на принципах риба и недопущение гарара. В работе были рассмотрены основные виды и критерии этих основополагающих принципов исламской экономики, а кроме того пути недопущения неопределенности условий договора при заключении сделок.
Исследователи данной проблематики в один голос говорят о том, что не правильно отождествлять понятия «исламская финансовая система» и «беспроцентная экономическая система». Правильней говорить о том, что исламская экономическая система представляет собой альтернативную (специфическую / нетрадиционную) экономическую модель традиционной экономической модель.
Кроме того, среди принципов исламского финансирования выделяют запрет на финансирование ряда секторов экономики: азартные игры, производство свинины, табачной и алкогольной продукции. Привлекательным для ряда клиентов является принцип участия в риске, согласно которому доход может быть получен только как результат коммерческой деятельности, по своей природе имеющей рисковый характер, то есть доход не может быть гарантированным, и предприниматель должен принимать на себя коммерческий риск. Вместе с тем по ряду исламских продуктов риск распределяется между банком и клиентом пропорционально их долям участия или инвестирования в том или ином проекте.
2. По сути своей исламская экономическая система уникальна, ведь мировой экономический кризис не страшен ей так, как традиционным экономическим моделям. Она имеет большой потенциал для устойчивости во время разнообразных экономических потрясений и кризисов. К тому же, исламские банки обладают эффективным кругом инструментов для осуществления широкого спектра услуг. Это повышает их конкурентоспособность в мировой банковской системе. Инструменты исламской экономики предупреждают возникновение и развитие кризисных явлений в финансовой системе и в обществе.
3. На сегодняшний день исламские финансовые институты получили широкое распространение в мире и представлены более чем в ста странах мира. Сегодня в мире функционируют свыше 1100 исламских финансовых институтов, активы которых превышают 2,1 трлн. долл. США. Тенденции текущего десятилетия выражаются в том, что активы исламских финансовых институтов (банков и такафул) выросли в два раза, а объем сукук увеличился, в среднем, в 5 раз.
Однако необходимо отметить некоторое замедление роста исламских активов в последние три года в виду снижения цен на нефть. Очевидным остается то, что динамика развития исламских финансовых институтов при благоприятной экономической обстановке будет сохраняться, так как финансовые рынки ключевых исламских стран продолжают развиваться и спрос на исламские финансы в разных странах мира, особенно в немусульманских странах, неуклонно растет.
4. Все государства, в которых предпринимались и предпринимаются попытки развить исламские финансовые институты и инструменты, можно разделить на три группы: 1) государства с монистической моделью (Судан); 2) государства с дуалистической моделью (Пакистан, Малайзия, Турция и другие); 3) государства с традиционной моделью (Великобритания, Франция, Швейцария и другие). В первой группе преобладает исламская система финансирования. Во второй - исламская и традиционная действуют одновременно в рамках одной страны. В третьей - действуют традиционные банки, в рамках которых открыты «исламские окна», предоставляющие услуги и продукты исламской экономической системы.
Значимых достижений в области развития исламского финансирования достигла Великобритания. Подход правительства Великобритании — «никаких препятствий и никаких привилегий» — дал свои положительные результаты, но и выявил некоторые слабые стороны такого принципа, что позволяет сделать ценные выводы для регуляторов и бизнеса, планирующих развивать сферу исламского финансирования. На сегодняшний день объем рынка исламского финансирования Великобритании превосходит размеры секторов в Пакистане, Турции и Египте. Однако ряд исследователей считает, что подход Великобритании к внедрению и развитию исламского финансирования в стране не подходит для внедрения таким же путем исламских финансов в Российской Федерации. Но изучение проблем развития исламских финансов в Великобритании позволит российскому рынку избежать многих сложностей в развитии данного направления.
Опыт Казахстана и Киргизии показал, что сотрудничество с ключевыми организациями исламского мира и их поддержка способствовали интеграции исламских финансовых институтов в экономику этих стран. Отдельно следует отметить «ЭкоИсламикБанк» Республики Кыргызстан, который уже на протяжении 19 лет предоставляет своим клиентам исламские услуги и продукты. В этой связи России не только на региональном, но и федеральном уровне следует проводить политику сближения с исламскими странами, путем сотрудничества и вступления в международные исламские организации.
Как показывает опыт отдельных стран (Азербайджан, Россия и др.), успешному развитию исламских финансовых институтов, прежде всего, препятствует отсутствие законодательства в стране, предусматривающего их деятельность. Развитие исламских финансов в стране без надлежащей правовой базы приводит к тому, что исламские финансовые институты находятся в менее выгодном положении по сравнению с традиционными и предлагают лишь небольшое количество исламских финансовых услуг, главным образом, те из них, которые схожи с традиционными, соответственно, деятельность исламских финансовых институтов в таких условиях носит ограниченный характер, чаще всего в виде «исламских окон».
4. В Российской Федерации имеется опыт деятельности исламских банков. К сожалению, на сегодняшний день они прекратили свою деятельности в силу субъективных и объективных причин. Одной из таких причин является отсутствие законодательства, регламентирующего деятельность исламских финансов. Еще одной причиной является пробелы и недочеты существующего законодательства, также мешающие внедрению и развитию исламской финансовой системы на территории РФ.
Главной причиной, препятствующей внедрению исламского банкинга в РФ, по мнению многих исследователей, является отсутствие политической воли.
На сегодняшний момент Россия заинтересована в притоке иностранных инвестиций в экономику страны из стран Востока, в первую очередь стран Персидского Залива. Развитие исламских финансовых институтов при поддержке государства позволит использовать все преимущества для привлечения инвестиций в целях преодоления спада и выхода на траекторию устойчивого развития экономики России.
Таким образом, для развития системы исламских финансов в России необходимо:
- заручиться поддержкой правительства, внести поправки в действующие нормативно-правовые акты и принять новый федеральный закон «О исламских финансах и исламском банкинге»;
- прилагать усилия по формированию положительного восприятия обществом сосуществования наряду с привычной системой исламских финансов (просвещать население об исламских продуктах и услугах и их преимуществах перед традиционными финансовыми институтами);
- развивать отношения с международными организациями развития исламских финансов не только на региональном, но и федеральном уровне;
- стимулировать приток исламских инвестиций в компании определенных отраслей через встраивание в процесс лицензирования необходимых условий;
- проводить международные конференции и саммиты с привлечением к участию в них международных организаций по развитию исламских финансов и экспертов по исламским финансам;
- поддерживать на государственном уровне инициативу субъектов по внедрению и развитию исламского финансирования в стране (в Татарстане, Дагестане, Чечне, Башкортостане).
Таким образом, исламская финансовая система - это совокупность институтов и инструментов, строящих свою деятельность на основе норм исламского права, то есть принципах нравственности, равенства и морали. Данная система является уникальной по своей сути и наиболее устойчивой к экономическим кризисам. И, безусловно, данная система имеет большой потенциал, и ее развитие может способствовать оздоровлению экономической ситуации в странах с низким уровнем экономического развития, в том числе и в Российской Федерации.