Помощь студентам в учебе
Управление процентным риском в современном банке
|
ВВЕДЕНИЕ 3
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ПРОЦЕНТНЫМ 7
РИСКОМ В БАНКЕ
1.1. Сущность процентного риска и факторы, влияющие на него 7
1.2. Методы управления процентным риском 15
2. ПРАКТИКА УПРАВЛЕНИЯ ПРОЦЕНТНЫМ РИСКОМ В 27
РОССИЙСКИХ БАНКАХ
2.1. Общие принципы и способы управления процентным риском в 27
российских банках
2.2. Методики оценки уровня процентного риска, применяемые 39
российскими банками
3. ПЕРСПЕКТИВЫ УПРАВЛЕНИЯ ПРОЦЕНТНЫМ РИСКОМ 52
3.1. Проблемы, возникающие в процессе управления процентным риском, 52 и пути их решения
3.2. Прогноз тенденций изменения процентного риска российских банков 61
на основании экономико-математического моделирования
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 67
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 72
ПРИЛОЖЕНИЯ
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ПРОЦЕНТНЫМ 7
РИСКОМ В БАНКЕ
1.1. Сущность процентного риска и факторы, влияющие на него 7
1.2. Методы управления процентным риском 15
2. ПРАКТИКА УПРАВЛЕНИЯ ПРОЦЕНТНЫМ РИСКОМ В 27
РОССИЙСКИХ БАНКАХ
2.1. Общие принципы и способы управления процентным риском в 27
российских банках
2.2. Методики оценки уровня процентного риска, применяемые 39
российскими банками
3. ПЕРСПЕКТИВЫ УПРАВЛЕНИЯ ПРОЦЕНТНЫМ РИСКОМ 52
3.1. Проблемы, возникающие в процессе управления процентным риском, 52 и пути их решения
3.2. Прогноз тенденций изменения процентного риска российских банков 61
на основании экономико-математического моделирования
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 67
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 72
ПРИЛОЖЕНИЯ
Современные банки образуют систему, являющуюся важнейшей сферой национального хозяйства любого развитого государства, ведь кредитная поддержка обеспечивает быстрое и цивилизованное становление хозяйств, предприятий, а так же внедрение других видов предпринимательской деятельности на внутригосударственном и внешнем экономическом
пространстве. Деятельность банков по привлечению ресурсов должна быть основана на тщательно продуманной стратегии по управлению активами и пассивами, иначе у банков могут возникнуть потери, так как есть вероятность того, что цена привлеченных ресурсов будет слишком высока. Для того, чтобы работа банка была надежна, есть необходимость в создании системы управления рисками, которая была бы способна выявить риски, измерить их величину, обеспечить их мониторинг, а так же содержать необходимые инструменты и процедуры реагирования на возникающие угрозы. Данная система должна основываться на политике выработанной банком по управлению рисками.
Управление рисками является ключевой задачей банковского менеджмента, а его особенность в том, что любое решение носит ярко выраженный субъективный характер. Поэтому для того чтобы ошибки управления были минимальны необходимо, чтобы лицо принимающее решение имело правильное представление об источниках возникновения рисков, знание основных взаимосвязей между характеристиками деятельности банка и состоянием внешней экономической среды. Один из рисков, который встречается современным банкам постоянно, так же как и кредитный риск и риск ликвидности, - это процентный риск. И управление процентным риском является стратегическим направлением каждого банка. Однозначного определения процентного риска нет, в литературе встречается множество трактовок, в целом процентный риск представляет собой возможность возникновения потерь чистого процентного дохода в связи с непредвиденными изменениями процентных ставок.
Актуальность данной темы заключается в том, что управление процентным риском является одним из важнейших звеньев управления банком в целом, но при этом в последнее время в экономике отмечается очень высокая нестабильность процентных ставок. Отметим, что одно и то же изменение в процентных ставках, будь это падение или рост, может быть как отрицательным, так и положительным, все зависит исключительно от той политики, которую проводит данный конкретный банк.
Одной из главных целей управления процентным риском является контроль за процентной маржой, то есть маржой между процентным доходом от активов, приносящих прибыль, и процентными расходами по обязательствам. Управление процентной маржой требует осторожного и постоянного анализа изменений на рынке банковских операций, в экономике, процентных ставках. В условиях инфляции прогнозировать процентную ставку практически невозможно, а потому управление рисками в банке должно быть сосредоточено на балансировании по срокам портфеля активов. Но это очень сложно, если банк имеет на балансе активы и пассивы с фиксированной и плавающей ставками. Поэтому оценка перспектив изменения процентных ставок необходима. Так же внимание уделяется и спреду, который представляет собой разницу между взвешенной средней ставкой, полученной по активам, и взвешенной средней ставкой, выплаченной по обязательствам. Оба эти показателя должны отражаться в отчете о доходах банка. При планировании данные показатели определяются методами прогнозирования. Ну и конечно же в процессе управления процентным риском учитывается и ГЭП - несбалансированность активов и пассивов банка с колеблющейся и фиксированной ставкой над пассивами с фиксированной ставкой в данный период времени.
Стоит отметить, что в последнее время российские банки стали уделять больше внимания процентному риску, скорей всего это обусловлено увеличением значимости процентного риска, ростом его доли в структуре рисков. Центральный банк так же долгое время практически не регулировал процентный риск коммерческих банков, но уже в этом году нас ждут некоторые перемены.
Объектом данного исследования является деятельность российских коммерческих банков по управлению процентным риском. А предметом исследования является сам процентный риск.
Целью работы является разработка рекомендаций по совершенствованию управления процентным риском, а именно по определению проблем, возникающих в процессе управления процентным риском, и способами их решения, а так же осуществление прогноза тенденций изменений процентного риска российских банков.
Для достижения данной цели необходимо решить следующие задачи:
1) Изучить сущность процентного риска;
2) Определить факторы, влияющие на процентный риск;
3) Определить теоретическую основу методик, используемых для оценки и управления процентного риска;
4) Изучить принципы и способы управления процентным риском применяемые в современных коммерческих банках;
5) Рассмотреть особенности методик, применяемых коммерческими банками для управления процентным риском;
6) Определить проблемы, с которыми сталкиваются кредитные организации в процессе управления процентным риском, и найти оптимальные пути их решения;
7) Составить прогноз тенденций изменения процентного риска российских банков на основании экономико-математического моделирования.
На процентный риск влияет огромное множество факторов, при этом некоторые из них даже не поддаются контролю. При управлении процентным риском необходимо представить полную картину отношений и связей, возникающих при управлении процентным риском, определить область применимости различных методик управления им. Существует множество методик по управлению процентным риском в банке, но стоит отметить, что все они достаточно сложны, это обусловлено необходимостью охвата всех источников его возникновения. Ведь именно качественное управление процентным риском определяет конкурентоспособность и стабильность деятельности банков. Каждый коммерческий банк самостоятельно определяет, какой метод управления процентным риском он будет использовать, опираясь на свои возможности и нужды, наилучшим решением является использование нескольких методов в совокупности.
пространстве. Деятельность банков по привлечению ресурсов должна быть основана на тщательно продуманной стратегии по управлению активами и пассивами, иначе у банков могут возникнуть потери, так как есть вероятность того, что цена привлеченных ресурсов будет слишком высока. Для того, чтобы работа банка была надежна, есть необходимость в создании системы управления рисками, которая была бы способна выявить риски, измерить их величину, обеспечить их мониторинг, а так же содержать необходимые инструменты и процедуры реагирования на возникающие угрозы. Данная система должна основываться на политике выработанной банком по управлению рисками.
Управление рисками является ключевой задачей банковского менеджмента, а его особенность в том, что любое решение носит ярко выраженный субъективный характер. Поэтому для того чтобы ошибки управления были минимальны необходимо, чтобы лицо принимающее решение имело правильное представление об источниках возникновения рисков, знание основных взаимосвязей между характеристиками деятельности банка и состоянием внешней экономической среды. Один из рисков, который встречается современным банкам постоянно, так же как и кредитный риск и риск ликвидности, - это процентный риск. И управление процентным риском является стратегическим направлением каждого банка. Однозначного определения процентного риска нет, в литературе встречается множество трактовок, в целом процентный риск представляет собой возможность возникновения потерь чистого процентного дохода в связи с непредвиденными изменениями процентных ставок.
Актуальность данной темы заключается в том, что управление процентным риском является одним из важнейших звеньев управления банком в целом, но при этом в последнее время в экономике отмечается очень высокая нестабильность процентных ставок. Отметим, что одно и то же изменение в процентных ставках, будь это падение или рост, может быть как отрицательным, так и положительным, все зависит исключительно от той политики, которую проводит данный конкретный банк.
Одной из главных целей управления процентным риском является контроль за процентной маржой, то есть маржой между процентным доходом от активов, приносящих прибыль, и процентными расходами по обязательствам. Управление процентной маржой требует осторожного и постоянного анализа изменений на рынке банковских операций, в экономике, процентных ставках. В условиях инфляции прогнозировать процентную ставку практически невозможно, а потому управление рисками в банке должно быть сосредоточено на балансировании по срокам портфеля активов. Но это очень сложно, если банк имеет на балансе активы и пассивы с фиксированной и плавающей ставками. Поэтому оценка перспектив изменения процентных ставок необходима. Так же внимание уделяется и спреду, который представляет собой разницу между взвешенной средней ставкой, полученной по активам, и взвешенной средней ставкой, выплаченной по обязательствам. Оба эти показателя должны отражаться в отчете о доходах банка. При планировании данные показатели определяются методами прогнозирования. Ну и конечно же в процессе управления процентным риском учитывается и ГЭП - несбалансированность активов и пассивов банка с колеблющейся и фиксированной ставкой над пассивами с фиксированной ставкой в данный период времени.
Стоит отметить, что в последнее время российские банки стали уделять больше внимания процентному риску, скорей всего это обусловлено увеличением значимости процентного риска, ростом его доли в структуре рисков. Центральный банк так же долгое время практически не регулировал процентный риск коммерческих банков, но уже в этом году нас ждут некоторые перемены.
Объектом данного исследования является деятельность российских коммерческих банков по управлению процентным риском. А предметом исследования является сам процентный риск.
Целью работы является разработка рекомендаций по совершенствованию управления процентным риском, а именно по определению проблем, возникающих в процессе управления процентным риском, и способами их решения, а так же осуществление прогноза тенденций изменений процентного риска российских банков.
Для достижения данной цели необходимо решить следующие задачи:
1) Изучить сущность процентного риска;
2) Определить факторы, влияющие на процентный риск;
3) Определить теоретическую основу методик, используемых для оценки и управления процентного риска;
4) Изучить принципы и способы управления процентным риском применяемые в современных коммерческих банках;
5) Рассмотреть особенности методик, применяемых коммерческими банками для управления процентным риском;
6) Определить проблемы, с которыми сталкиваются кредитные организации в процессе управления процентным риском, и найти оптимальные пути их решения;
7) Составить прогноз тенденций изменения процентного риска российских банков на основании экономико-математического моделирования.
На процентный риск влияет огромное множество факторов, при этом некоторые из них даже не поддаются контролю. При управлении процентным риском необходимо представить полную картину отношений и связей, возникающих при управлении процентным риском, определить область применимости различных методик управления им. Существует множество методик по управлению процентным риском в банке, но стоит отметить, что все они достаточно сложны, это обусловлено необходимостью охвата всех источников его возникновения. Ведь именно качественное управление процентным риском определяет конкурентоспособность и стабильность деятельности банков. Каждый коммерческий банк самостоятельно определяет, какой метод управления процентным риском он будет использовать, опираясь на свои возможности и нужды, наилучшим решением является использование нескольких методов в совокупности.
В экономической литературе существует множество трактовок процентного риска, каждая из которых имеет место быть, ведь все они имеют общие черты. Можно сказать, что процентный риск - это возможность возникновения потерь чистого процентного дохода в связи с непредвиденным изменением процентных ставок.
Возникновение процентного риска обусловлено множеством факторов, многие из них находятся под контролем банка, но на некоторые он не в силах повлиять, это способствует неизбежному характеру процентного риска. Но не смотря на неизбежность данного риска, управлять им необходимо, так как слишком большой процентный риск несет в себе угрозу доходам и капитальной базе банка. Поэтому в настоящее время процентный риск приобретает все большее значение.
Для того, чтобы управление процентным риском было эффективно кредитной организации необходимо разработать свою собственную стратегию, которая являлась бы основой при принятии решений по удержанию рисков на приемлемом уровне. Основополагающими моментами в данной стратегии являются анализ текущего уровня процентного риска, прогноз изменения структуры активов и пассивов и прогноз изменения рыночных ставок.
Для расчета процентного риска используют ГЭП-анализ, имитационный метод, метод дюрации, данные методы довольно сложны, что обусловлено необходимостью охвата всех источников его возникновения, правильностью измерения и адекватного реагирования. Каждый метод имеет свои преимущества и недостатки, к примеру, ГЭП-анализ относительно прост в реализации, но точность анализа низка. Метод дюрации так же можно назвать относительно простым в реализации и при этом, в отличии от ГЭП-анализа, учитывает эффект изменения экономической стоимости банка, но при больших изменениях ставки точность опять таки невысока. Имитационный метод имеет высокую точность, а так же полезные побочные результатов в виде прогнозы ликвидности, выполнения банковских нормативов и др., способен анализировать все составляющие процентного риска и все эффекты возможного движения процентных ставок. Но имеет существенный недостаток в виде сложности осуществления. Для его использования необходима автоматизированная информационная система с подробной, полной и точной информацией по используемым финансовым инструментам, так что данный метод встречается довольно редко, и только в крупных банках.
Выбор конкретного метода оценки процентного риска законодательно не закреплен, банки сами решают какой метод соответствует их возможностям и потребностям. А для того, чтобы минимизировать процентный риск кредитные организации так же согласовывают активы и пассивы по срокам, осуществляют выдачу кредитов с плавающей процентной ставкой, заключают процентный фьючерсные контракты, процентные опционы, процентные свопы, а так же производят страхование процентного риска.
Отметим, что на сегодняшний день Центральный банк не устанавливает лимиты по принятию кредитными организациями процентного риска, а также не устанавливает требований к его покрытию собственным капиталом, но уже летом этого года Банк России начнет использовать показатель процентного риска с целью более эффективной оценки устойчивости банков. Данное нововведение, не окажет сильного влияния на группу устойчивости топ-50 банков, но для остальных, в частности для тех, кто находится в пограничном состоянии, это может стать фактором, способствующим переходу в более низкую группу.
Проведенный нами анализ отчетности группы банков показал, что на данный момент ГЭП-анализ и метод-VAR являются основными методами оценки процентного риска, но большинство кредитных организаций используют несколько способов в совокупности, что способствует получению более точной и достоверной информации. Так же мы увидели, что значимость процентного риска за последние 9 лет существенно возросла, теперь он
занимает наибольший удельный вес в разрезе рыночного риска, и если в 2007 году его рассчитывали только 46% банков, то на начало 2015 году уже 95,5%. Для того, чтобы система управления процентным риском была эффективна, Банк России рекомендует российским банкам опираться на некоторые принципы, которые широко распространены в передовой международной практике: необходимо четко распределять ответственность отдельных
сотрудников, подразделений, руководителей и коллегиальных органов; должны существовать система отчетов и мониторинг процентного риска; организация внутреннего контроля над управлением процентным риском внутреннего и внешнего аудита деятельности подразделений кредитной организации, осуществляющих управление процентным риском; и раскрытие информации. Их реализация может быть как в полном объеме, так и частично, в зависимости от масштаба и характера проводимых банком операций, а так же существенности влияния процентного риска на финансовое положение банка. Так же кредитные организации используют страхование процентных рисков, данное направление очень активно развивалось в 2009-2012 годах, но сейчас заметен некоторый спад. Особое место в управлении процентным риском занял и переход процентных доходов в комиссионные, с каждым днем банки вводят все больше и больше новых комиссий. Но тут есть сдерживающий фактор, бывает, что данные комиссии не являются правомерными, так как являются частью другого процесса, к примеру, кредитования, так что назначение комиссии за данные услуги могут повлечь за собой правовой риск. Другими способами управления процентным риском являются: иммунизация процентной маржи; проведение активной политики хеджирования с применением таких инструментов как свопы на процентную ставку, форвардные контракты, опционы, фьючерсные контракты; использование множественных гэп-позиций; лимитирование процентного риска.
Что же касается проблем, возникающих в процессе управления процентным риском, то они объясняются во-первых, влиянием кризиса, а, во- вторых, несоответствием системы риск-менеджмента современным тенденциям и уровню принимаемых банком процентных рисков. В процессе управления процентным риском мы отмечаем необходимость отслеживания этапов (циклов) процентных ставок.
Решить проблему дефицита квалифицированных кадров поможет повышение квалификации персонала, привлечение опытных профессионалов; в связи с отсутствием высокотехнологичного программного обеспечения для анализы процентных рисков необходима внутрибанковская разработка программного обеспечения, приобретение готовых систем предоставляют банку «ноу-хау»; сложность расчет уровня специального процентного риска решается определением коэффициента процентного риска финансового инструмента в зависимости от финансового состояния эмитента; а недостаточно эффективная система управления процентным риском решается использованием при управлении циклов изменения процентных ставок, разработанными критериями оценивания эффективности работы системы управления процентным риском.
Результатом внедрения вышеперечисленных рекомендаций может стать оптимизация продуктового ряда, повышение рентабельности и конкурентоспособности российских банков.
В качестве инструментов решения данных проблемы нами так же были предложены методика определения коэффициент процентного риска финансового инструмента в зависимости от финансового состояния эмитента, критерии оценки качества (эффективности) системы управления процентным риском банка. Кроме того, посредством множественного корреляционно- регрессионного анализа были выявлены факторы, определяющие уровень процентного риска банковской системы России, а именно средневзвешенная процентная ставка по кредитам юридических лиц, объем просроченной задолженности, объем кредитования, уровень инфляции, а также построено уравнение множественно регрессии, характеризующее процентный риск российского банковского сектора, использование которого позволяет не только оценивать текущий уровень процентного риска банковского сектора России, но и прогнозировать процентный риск в будущем, в целях определения проблемных зон и поиска путей их преодоления уже в данный момент. Прогнозирование уровня процентного риска банковского сектора России при помощи данного уравнения показало, что при сохранении текущих тенденции значение процентного риска по российской банковской системе будет снижаться.
Возникновение процентного риска обусловлено множеством факторов, многие из них находятся под контролем банка, но на некоторые он не в силах повлиять, это способствует неизбежному характеру процентного риска. Но не смотря на неизбежность данного риска, управлять им необходимо, так как слишком большой процентный риск несет в себе угрозу доходам и капитальной базе банка. Поэтому в настоящее время процентный риск приобретает все большее значение.
Для того, чтобы управление процентным риском было эффективно кредитной организации необходимо разработать свою собственную стратегию, которая являлась бы основой при принятии решений по удержанию рисков на приемлемом уровне. Основополагающими моментами в данной стратегии являются анализ текущего уровня процентного риска, прогноз изменения структуры активов и пассивов и прогноз изменения рыночных ставок.
Для расчета процентного риска используют ГЭП-анализ, имитационный метод, метод дюрации, данные методы довольно сложны, что обусловлено необходимостью охвата всех источников его возникновения, правильностью измерения и адекватного реагирования. Каждый метод имеет свои преимущества и недостатки, к примеру, ГЭП-анализ относительно прост в реализации, но точность анализа низка. Метод дюрации так же можно назвать относительно простым в реализации и при этом, в отличии от ГЭП-анализа, учитывает эффект изменения экономической стоимости банка, но при больших изменениях ставки точность опять таки невысока. Имитационный метод имеет высокую точность, а так же полезные побочные результатов в виде прогнозы ликвидности, выполнения банковских нормативов и др., способен анализировать все составляющие процентного риска и все эффекты возможного движения процентных ставок. Но имеет существенный недостаток в виде сложности осуществления. Для его использования необходима автоматизированная информационная система с подробной, полной и точной информацией по используемым финансовым инструментам, так что данный метод встречается довольно редко, и только в крупных банках.
Выбор конкретного метода оценки процентного риска законодательно не закреплен, банки сами решают какой метод соответствует их возможностям и потребностям. А для того, чтобы минимизировать процентный риск кредитные организации так же согласовывают активы и пассивы по срокам, осуществляют выдачу кредитов с плавающей процентной ставкой, заключают процентный фьючерсные контракты, процентные опционы, процентные свопы, а так же производят страхование процентного риска.
Отметим, что на сегодняшний день Центральный банк не устанавливает лимиты по принятию кредитными организациями процентного риска, а также не устанавливает требований к его покрытию собственным капиталом, но уже летом этого года Банк России начнет использовать показатель процентного риска с целью более эффективной оценки устойчивости банков. Данное нововведение, не окажет сильного влияния на группу устойчивости топ-50 банков, но для остальных, в частности для тех, кто находится в пограничном состоянии, это может стать фактором, способствующим переходу в более низкую группу.
Проведенный нами анализ отчетности группы банков показал, что на данный момент ГЭП-анализ и метод-VAR являются основными методами оценки процентного риска, но большинство кредитных организаций используют несколько способов в совокупности, что способствует получению более точной и достоверной информации. Так же мы увидели, что значимость процентного риска за последние 9 лет существенно возросла, теперь он
занимает наибольший удельный вес в разрезе рыночного риска, и если в 2007 году его рассчитывали только 46% банков, то на начало 2015 году уже 95,5%. Для того, чтобы система управления процентным риском была эффективна, Банк России рекомендует российским банкам опираться на некоторые принципы, которые широко распространены в передовой международной практике: необходимо четко распределять ответственность отдельных
сотрудников, подразделений, руководителей и коллегиальных органов; должны существовать система отчетов и мониторинг процентного риска; организация внутреннего контроля над управлением процентным риском внутреннего и внешнего аудита деятельности подразделений кредитной организации, осуществляющих управление процентным риском; и раскрытие информации. Их реализация может быть как в полном объеме, так и частично, в зависимости от масштаба и характера проводимых банком операций, а так же существенности влияния процентного риска на финансовое положение банка. Так же кредитные организации используют страхование процентных рисков, данное направление очень активно развивалось в 2009-2012 годах, но сейчас заметен некоторый спад. Особое место в управлении процентным риском занял и переход процентных доходов в комиссионные, с каждым днем банки вводят все больше и больше новых комиссий. Но тут есть сдерживающий фактор, бывает, что данные комиссии не являются правомерными, так как являются частью другого процесса, к примеру, кредитования, так что назначение комиссии за данные услуги могут повлечь за собой правовой риск. Другими способами управления процентным риском являются: иммунизация процентной маржи; проведение активной политики хеджирования с применением таких инструментов как свопы на процентную ставку, форвардные контракты, опционы, фьючерсные контракты; использование множественных гэп-позиций; лимитирование процентного риска.
Что же касается проблем, возникающих в процессе управления процентным риском, то они объясняются во-первых, влиянием кризиса, а, во- вторых, несоответствием системы риск-менеджмента современным тенденциям и уровню принимаемых банком процентных рисков. В процессе управления процентным риском мы отмечаем необходимость отслеживания этапов (циклов) процентных ставок.
Решить проблему дефицита квалифицированных кадров поможет повышение квалификации персонала, привлечение опытных профессионалов; в связи с отсутствием высокотехнологичного программного обеспечения для анализы процентных рисков необходима внутрибанковская разработка программного обеспечения, приобретение готовых систем предоставляют банку «ноу-хау»; сложность расчет уровня специального процентного риска решается определением коэффициента процентного риска финансового инструмента в зависимости от финансового состояния эмитента; а недостаточно эффективная система управления процентным риском решается использованием при управлении циклов изменения процентных ставок, разработанными критериями оценивания эффективности работы системы управления процентным риском.
Результатом внедрения вышеперечисленных рекомендаций может стать оптимизация продуктового ряда, повышение рентабельности и конкурентоспособности российских банков.
В качестве инструментов решения данных проблемы нами так же были предложены методика определения коэффициент процентного риска финансового инструмента в зависимости от финансового состояния эмитента, критерии оценки качества (эффективности) системы управления процентным риском банка. Кроме того, посредством множественного корреляционно- регрессионного анализа были выявлены факторы, определяющие уровень процентного риска банковской системы России, а именно средневзвешенная процентная ставка по кредитам юридических лиц, объем просроченной задолженности, объем кредитования, уровень инфляции, а также построено уравнение множественно регрессии, характеризующее процентный риск российского банковского сектора, использование которого позволяет не только оценивать текущий уровень процентного риска банковского сектора России, но и прогнозировать процентный риск в будущем, в целях определения проблемных зон и поиска путей их преодоления уже в данный момент. Прогнозирование уровня процентного риска банковского сектора России при помощи данного уравнения показало, что при сохранении текущих тенденции значение процентного риска по российской банковской системе будет снижаться.