Введение 3
1 Понятие и сущность финансового риска 4
2 Основные аспекты управления финансовыми рисками предприятия 10
Заключение 16
Библиографический список 18
На современном этапе для оценки финансового риска используются количественный и качественный варианты анализа. Для первого способа необходимо применение статистического метода, оценки платёжеспособности, финансовой устойчивости и т.д.
Система управления государственными финансами все теснее и теснее тесно связана с регулированием финансовых рисков. Основной причиной возникновения риска, является неопределённость, которая непосредственно взаимодействует со статистическими процессами. Дается обоснование того, что создание эффективной системы, направленной на предотвращение финансовых рисков, способствует повышению конкурентоспособности нашей страны на мировой арене, поскольку минимальный объём негативных последствий в данной сфере повышает уровень доверия.
Цель исследования – изучить тактику управления финансовыми рисками.
Основными задачами работы, исходя из поставленной цели, являются:
- рассмотреть понятие и сущность финансового риска;
- исследовать основные аспекты управления финансовыми рисками предприятия.
Объект исследования – специфика и проблематика управления финансовыми рисками хозяйствующего субъекта в современных условиях. Предмет – тактика управления финансовыми рисками.
Методологической основой исследования в работе послужил диалектический метод научного познания, системный подход, анализ литературных источников, метод обобщения и описания.
При написании работы была использована учебная литература российских авторов, таких как Ю. Б. Лисина, М. В. Попов, А. Л. Сараев и др.
Работа состоит из введения, двух разделов, заключения и библиографического списка.
Таким образом, оптимизация финансовых рисков может быть осуществлена различными управленческими средствами, выбор которых зависит от конкретных особенностей функционирования организаций. При оценке финансовых рисков не следует предпочитать прогнозирование всем остальным методам, а также полностью опираться на эконометрические модели. Наиболее действенным средство защиты от рисков будет являться устойчивое финансовое состояние организации.
Непосредственно оптимизация финансовых рисков производится путем принятия управленческих решений. Выделяют следующие способы управления финансовыми рисками:
- уход от риска;
- лимитирование риска;
- хеджирование;
- диверсификация;
- распределение рисков;
- внутреннее страхование.
Помимо этого, имеется общая методология управления денежными потоками.
Выбор того или иного способна управления риском зависит от вида деятельности организации и специфики конкретной ситуации (к примеру, хеджирование применяется при биржевой торговли, диверсификация актуальна при работе с инвестиционным портфелем).
Наиболее простым и эффективным способом управления рисками является уход от риска, однако это возможно не во всех случаях. Наиболее очевидным это является в ситуации возникновения непредвиденных рисков, которые уже повлекли за собой финансовые потери. Полный спектр риска не поддается прогнозированию.
Наиболее эффективным средством защиты от рисков является устойчивое финансовое положение, позволяющее минимизировать даже непрогнозируемые риски. Примером непрогнозируемых рисков является снижение курсовой стоимости российского рубля и санкции в отношении отдельных компаний. Также в качестве непрогнозируемых рисков могут выступать неожиданные политико-правовые изменений, выбивающиеся из общего тренда, климатические катастрофы, террористические акты и др. При возникновении непредвиденных рисков функционирование организации будет зависеть, во-первых, от его финансовой устойчивости, и, во-вторых, от гибкости и адаптивности руководства.
Отдельную категорию составляет финансовый риск возникновения банкротства. Для определения риска банкротства разработано большое число авторских методик, базирующихся как на анализе совокупности общих финансовых показателей, так и на специальных разрабатываемых эконометрических моделях.
Одним из способов оптимизации рисков является страхование финансовых рисков (именно финансовых, а не предпринимательских). Однако, институт страхования финансовых рисков в России практически не представлен. Одной из причин малоразвитости финансового страхования является высокая степень субъективности оценки финансовых рисков.
Отметим, что прибегать к финансовому страхованию считаем обоснованным при наличии в организации системы выявления и оптимизации рисков, поскольку финансовое страхование следует определять как вспомогательный способ оптимизации рисков.
