Помощь студентам в учебе
Исламский банкинг и его интеграция в мировой финансовый рынок
|
Введение 3
1. Теоретические основы исследования исламской банковской системы 8
1.1 Мировой финансовый рынок: структура и динамика развития 8
1.2 Эволюция развития исламского банкинга и его роль на мировом
финансовом рынке 15
1.3 Систематизация исламских банковских продуктов и принципов
исламской экономики 25
2. Анализ развития исламских финансово-кредитных систем в мировой
экономике 39
2.1 Обзор состояния и развития исламского банкинга 39
2.2 Анализ процессов интеграции исламского банкинга в мировой
финансовый рынок 50
2.3 Оценка проблем развития исламского банкинга в России и в странах
постсоветского пространства 60
3. Перспективы развития исламского банкинга в мировой финансовой
системе 76
3.1 Интеграционные процессы развития исламских и традиционных
банков в немусульманских странах 76
3.2 Перспективы внедрения исламского банкинга в России 85
3.3 Прогноз развития исламских банков 97
Заключение 110
Список использованных источников 114
Приложения
1. Теоретические основы исследования исламской банковской системы 8
1.1 Мировой финансовый рынок: структура и динамика развития 8
1.2 Эволюция развития исламского банкинга и его роль на мировом
финансовом рынке 15
1.3 Систематизация исламских банковских продуктов и принципов
исламской экономики 25
2. Анализ развития исламских финансово-кредитных систем в мировой
экономике 39
2.1 Обзор состояния и развития исламского банкинга 39
2.2 Анализ процессов интеграции исламского банкинга в мировой
финансовый рынок 50
2.3 Оценка проблем развития исламского банкинга в России и в странах
постсоветского пространства 60
3. Перспективы развития исламского банкинга в мировой финансовой
системе 76
3.1 Интеграционные процессы развития исламских и традиционных
банков в немусульманских странах 76
3.2 Перспективы внедрения исламского банкинга в России 85
3.3 Прогноз развития исламских банков 97
Заключение 110
Список использованных источников 114
Приложения
Актуальность темы исследования обусловлена ускоренным развитием и заинтересованностью исламским банкингом в мире. Количество исламских банков и финансовых институтов в мире постоянно увеличиваются. На финансовый рынок приходят не только новые исламские банки, но и традиционные банки, открывая исламские филиалы (исламские окна), стремящиеся получить доступ к инвестициям, и частным капиталам клиентам, для которых важно соблюдение в бизнесе определенных принципов. Актуальность развития исламского банкинга очевидна. Свыше 1100 финансовых институтов предлагают исламские финансовые услуги в более 100 странах мира. По данным S&P, исламские финансовые активы в 2015 году составили 2,1 трлн долл. США.
На сегодняшний день исламский финансовый сектор в мире развивается стремительными темпами, годовые темпы роста составляют 15% и оцениваются более чем в 2 трлн долл. Возрастают объемы исламских банков и масштабы их деятельности. Исламский банковский сектор является крупнейшим сегментом мирового исламского финансирования, активы всех полноценных исламских банков, филиалов и окон за первое полугодие 2014 года составили 1476,2 млрд долл., а концу 2014 года оцениваются около 1,56 трлн долл. Активы отрасли в основном сконцентрированы в регионе Ближнего Востока и в некоторых странах Азии, составляя почти 94% мировых исламских банковских активов. Ежегодный рост активов исламских банков колеблется от 15% до 20%.
Исламские банки постепенно охватывают часть международного финансового пространства. Ведущие международные банки мира развивают исламскую финансовую деятельность не только в корпоративном, но и в розничном сегменте. Лучшими исламскими банками в мире признаны такие банки, как HSBC, Deutsche Bank, Standard Chartered и др.
Исламские банки получают банковские лицензии на осуществление деятельности не только в мусульманском мире, но и в немусульманских странах. С целью стимулирования развития исламских финансовых институтов на внутренних рынках, отдельные государства разрабатывают стратегии по развитию исламской как части существующей финансовой системы в стране, и принимают пакет мер, стимулирующий данную сферу. В ряде арабских и африканских странах, а также развитые страны, где были представлены только традиционные финансовые институты, принимаются новые законы для привлечения исламских финансов.
Деятельность исламских финансовых институтов становится более диверсифицированной и сложной. Возрастают возможности и увеличивается опыт исламских банков по структурированию комплексных крупных сделок. Качественный и количественный прогресс исламской финансовой отрасли несомненно заслуживает изучения.
Глубокие финансово-экономические кризисы, включая мировой долговой кризис 1982 г., современные кризисы, которые зародились в 2006-2008 гг. в США, и распространившие почти по всему миру, европейский кризис задолженности 2012-2015 гг. требуют более внимательного изучения моделей ведения бизнеса, предлагаемых в рамках системы исламских финансов, базирующих на принципах запрета чрезмерных заимствований, неоправданных рисков, неопределенности и спекуляции.
В России опыт работы исламских финансовых институтов насчитывает более 15 лет. Исламские технологии в банковской деятельности стали применяться «Бадр-Форте Банком» еще в 1997 г. Усилия по развитию исламской финансовой деятельности на уровне отдельных регионов уже приносят свои плоды. Татарстан, к примеру, благодаря ряду инициатив уже привлекал исламское финансирование на осуществление не малого количества проектов, в том числе и инфраструктурных.
Выявление тенденций развития исламских финансовых институтов в России и оценка их перспектив имеют особое значение для исследования перспективы развития по стимулированию деятельности системы исламских финансов и банков.
Развитие системы исламского банкинга, ее элементов, регулирования и отдельных ее направлений в последние годы вызывают повышенный интерес и исследуются многими учеными. Значительный вклад в изучении теории вопроса внесли такие российские ученые и экономисты, как Азарян В.К., Беккин Р.И., Бирюков Е.С., Джабиев А.Н., Журавлев А.Ю., Калимуллина М.Э., Мирошник Е.Н., Павлов В.В., Сюкияйнен Л.Р., Яндиев М.И., Данченко Е.А.
При исследовании теоретических вопросов исламской экономической модели функционирования банков большинство российских исследователей концентрируют свое внимание на сравнительной характеристике исламских банков с традиционными банками. Среди них следует выделить труды Беккина Р.И., Журавлева А.Ю., Нуруллиной Г.Ф., Калимуллиной М.Э. и других.
Тематика исламской экономики и проблемы исламских банков в последнее десятилетие получает все большее освещение. Так Журавлев А.Ю., Павлов В.В., Мирошник Е.Н. являются авторами монографий по исламскому банковскому делу, а работы Беккина Р.И. посвящены комплексному анализу исламской экономической модели.
Среди современных зарубежных теоретиков и исследователей вопросов развития системы исламского банкинга и финансов необходимо назвать Умара Чапру, Абдель Азима Ислахи, Замира Игбалл, Мохаммеда Таки Османи, Судина Харона, К. Хассана, Р. Кайеда, Байдаулет Е.А. и др.
Актуальность названных проблем, возрастающая потребность их решения определили выбор темы, объекта и предмета исследования, обусловили постановку цели и задач выпускной квалификационной работы.
Основной целью выпускной квалификационной работы является исследование всесторонних тенденций и текущего состояния системы исламского банкинга на современном этапе для выявления роли исламских финансовых институтов на мировом финансовом рынке и прогнозирования перспектив развития исламского банкинга в России и в мире.
Достижение данной цели предопределяет решение следующих задач:
- рассмотрение мирового финансового рынка: структуры и динамики развития;
- изучение эволюции развития исламского банкинга и его роль на мировом финансовом рынке;
- выявление систематизации исламских банковских продуктов и принципов исламской экономики;
- рассмотрение обзора состояния и развития исламского банкинга;
- анализ процессов интеграции исламского банкинга в мировой финансовый рынок;
- выявление оценки проблемы развития исламского банкинга в России и в странах постсоветского пространства;
- рассмотрение интеграционных процессов развития исламских и традиционных банков в немусульманских странах;
- анализ перспективы внедрения исламского банкинга в России;
- предложение прогноза развития исламских банков.
Объектом исследования выступает система исламского банкинга и финансов, состоящая из исламских финансовых институтов, инструментов, принципов ведения финансовой деятельности, финансовой инфраструктуры.
Предметом исследования являются особенности функционирования, механизмы и инструменты, а также факторы развития системы исламского банкинга и финансов на современном этапе в мире.
Теоретико-методологическая база исследования включают труды российских и зарубежных ученых в области исламской экономики, исламского банковского дела, исламских финансов, государственного и международного регулирования системы исламских финансов, экономики арабских стран, исследования, публикации и отчеты международных организаций, исламских финансовых учреждений, отчеты Ernst&Young (EY) по исламским банкам. Для решения поставленных задач в работе применялись диалектический метод, методы статистических исследований, методы классификаций, системного и структурного анализа, графического анализа, обобщение и систематизация, а также экономико-математический анализа в виде оптимизационной модели. Также использовались методы научного познания: наблюдение, сравнение, анализ и синтез.
Научная новизна диссертационного исследования в следующем:
1. Уточнено понятие Исламского банкинга и определена его роль в мировой финансовой системе.
2. Разработана модель оптимизации прибыли и вложений с использованием инструментов экономико-математического моделирования для исламских банков (применена на примере АО «Исламский Банк «Al Hilal» Республики Казахстан).
3. Предложен механизм взаимодействия исламских финансовых организаций с банком-партнером в целях оптимизации параметров его деятельности.
4. Выделены основные факторы развития исламского банкинга в России, а также направления развития исламских банков в России.
5. Разработаны предложения по интеграции исламской банковской системы стран Организации Исламского Сотрудничества в мировую финансовую систему.
Магистерская диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений.
На сегодняшний день исламский финансовый сектор в мире развивается стремительными темпами, годовые темпы роста составляют 15% и оцениваются более чем в 2 трлн долл. Возрастают объемы исламских банков и масштабы их деятельности. Исламский банковский сектор является крупнейшим сегментом мирового исламского финансирования, активы всех полноценных исламских банков, филиалов и окон за первое полугодие 2014 года составили 1476,2 млрд долл., а концу 2014 года оцениваются около 1,56 трлн долл. Активы отрасли в основном сконцентрированы в регионе Ближнего Востока и в некоторых странах Азии, составляя почти 94% мировых исламских банковских активов. Ежегодный рост активов исламских банков колеблется от 15% до 20%.
Исламские банки постепенно охватывают часть международного финансового пространства. Ведущие международные банки мира развивают исламскую финансовую деятельность не только в корпоративном, но и в розничном сегменте. Лучшими исламскими банками в мире признаны такие банки, как HSBC, Deutsche Bank, Standard Chartered и др.
Исламские банки получают банковские лицензии на осуществление деятельности не только в мусульманском мире, но и в немусульманских странах. С целью стимулирования развития исламских финансовых институтов на внутренних рынках, отдельные государства разрабатывают стратегии по развитию исламской как части существующей финансовой системы в стране, и принимают пакет мер, стимулирующий данную сферу. В ряде арабских и африканских странах, а также развитые страны, где были представлены только традиционные финансовые институты, принимаются новые законы для привлечения исламских финансов.
Деятельность исламских финансовых институтов становится более диверсифицированной и сложной. Возрастают возможности и увеличивается опыт исламских банков по структурированию комплексных крупных сделок. Качественный и количественный прогресс исламской финансовой отрасли несомненно заслуживает изучения.
Глубокие финансово-экономические кризисы, включая мировой долговой кризис 1982 г., современные кризисы, которые зародились в 2006-2008 гг. в США, и распространившие почти по всему миру, европейский кризис задолженности 2012-2015 гг. требуют более внимательного изучения моделей ведения бизнеса, предлагаемых в рамках системы исламских финансов, базирующих на принципах запрета чрезмерных заимствований, неоправданных рисков, неопределенности и спекуляции.
В России опыт работы исламских финансовых институтов насчитывает более 15 лет. Исламские технологии в банковской деятельности стали применяться «Бадр-Форте Банком» еще в 1997 г. Усилия по развитию исламской финансовой деятельности на уровне отдельных регионов уже приносят свои плоды. Татарстан, к примеру, благодаря ряду инициатив уже привлекал исламское финансирование на осуществление не малого количества проектов, в том числе и инфраструктурных.
Выявление тенденций развития исламских финансовых институтов в России и оценка их перспектив имеют особое значение для исследования перспективы развития по стимулированию деятельности системы исламских финансов и банков.
Развитие системы исламского банкинга, ее элементов, регулирования и отдельных ее направлений в последние годы вызывают повышенный интерес и исследуются многими учеными. Значительный вклад в изучении теории вопроса внесли такие российские ученые и экономисты, как Азарян В.К., Беккин Р.И., Бирюков Е.С., Джабиев А.Н., Журавлев А.Ю., Калимуллина М.Э., Мирошник Е.Н., Павлов В.В., Сюкияйнен Л.Р., Яндиев М.И., Данченко Е.А.
При исследовании теоретических вопросов исламской экономической модели функционирования банков большинство российских исследователей концентрируют свое внимание на сравнительной характеристике исламских банков с традиционными банками. Среди них следует выделить труды Беккина Р.И., Журавлева А.Ю., Нуруллиной Г.Ф., Калимуллиной М.Э. и других.
Тематика исламской экономики и проблемы исламских банков в последнее десятилетие получает все большее освещение. Так Журавлев А.Ю., Павлов В.В., Мирошник Е.Н. являются авторами монографий по исламскому банковскому делу, а работы Беккина Р.И. посвящены комплексному анализу исламской экономической модели.
Среди современных зарубежных теоретиков и исследователей вопросов развития системы исламского банкинга и финансов необходимо назвать Умара Чапру, Абдель Азима Ислахи, Замира Игбалл, Мохаммеда Таки Османи, Судина Харона, К. Хассана, Р. Кайеда, Байдаулет Е.А. и др.
Актуальность названных проблем, возрастающая потребность их решения определили выбор темы, объекта и предмета исследования, обусловили постановку цели и задач выпускной квалификационной работы.
Основной целью выпускной квалификационной работы является исследование всесторонних тенденций и текущего состояния системы исламского банкинга на современном этапе для выявления роли исламских финансовых институтов на мировом финансовом рынке и прогнозирования перспектив развития исламского банкинга в России и в мире.
Достижение данной цели предопределяет решение следующих задач:
- рассмотрение мирового финансового рынка: структуры и динамики развития;
- изучение эволюции развития исламского банкинга и его роль на мировом финансовом рынке;
- выявление систематизации исламских банковских продуктов и принципов исламской экономики;
- рассмотрение обзора состояния и развития исламского банкинга;
- анализ процессов интеграции исламского банкинга в мировой финансовый рынок;
- выявление оценки проблемы развития исламского банкинга в России и в странах постсоветского пространства;
- рассмотрение интеграционных процессов развития исламских и традиционных банков в немусульманских странах;
- анализ перспективы внедрения исламского банкинга в России;
- предложение прогноза развития исламских банков.
Объектом исследования выступает система исламского банкинга и финансов, состоящая из исламских финансовых институтов, инструментов, принципов ведения финансовой деятельности, финансовой инфраструктуры.
Предметом исследования являются особенности функционирования, механизмы и инструменты, а также факторы развития системы исламского банкинга и финансов на современном этапе в мире.
Теоретико-методологическая база исследования включают труды российских и зарубежных ученых в области исламской экономики, исламского банковского дела, исламских финансов, государственного и международного регулирования системы исламских финансов, экономики арабских стран, исследования, публикации и отчеты международных организаций, исламских финансовых учреждений, отчеты Ernst&Young (EY) по исламским банкам. Для решения поставленных задач в работе применялись диалектический метод, методы статистических исследований, методы классификаций, системного и структурного анализа, графического анализа, обобщение и систематизация, а также экономико-математический анализа в виде оптимизационной модели. Также использовались методы научного познания: наблюдение, сравнение, анализ и синтез.
Научная новизна диссертационного исследования в следующем:
1. Уточнено понятие Исламского банкинга и определена его роль в мировой финансовой системе.
2. Разработана модель оптимизации прибыли и вложений с использованием инструментов экономико-математического моделирования для исламских банков (применена на примере АО «Исламский Банк «Al Hilal» Республики Казахстан).
3. Предложен механизм взаимодействия исламских финансовых организаций с банком-партнером в целях оптимизации параметров его деятельности.
4. Выделены основные факторы развития исламского банкинга в России, а также направления развития исламских банков в России.
5. Разработаны предложения по интеграции исламской банковской системы стран Организации Исламского Сотрудничества в мировую финансовую систему.
Магистерская диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений.
Таким образом, в первой главе первого параграфа выявили, что запретность большинства производных финансовых инструментов берет начало, помимо присутствия риба, из принципа о запретности чрезмерной неопределенности. Ведь причина возникновения мирового финансового кризиса 2008 г. заключается именно в том, что неконтролируемая торговля деривативами, не имеющими в своей основе реальных активов, но высоко оцененными рейтинговыми и страховыми компаниями, получила всемирный размах. В результате одного сбоя на ипотечном рынке возник глобальный финансовый кризис.
В первой главе второго параграфа были рассмотрены основные исламские финансовые инструменты, некоторые из них являются классическими с точки зрения исламского права, т.к. использовались еще в раннем исламском обществе. Другие же, как, например, современный контракт мурабаха, являются комбинацией нескольких разрешенных шариатом инструментов. Рассмотренные контракты являются базовыми и используются в деятельности исламских банков, небанковских финансовых институтов, страховых компаний такафул. Активы исламских финансовых институтов на сегодняшний день до 80% формируются за счет торговых финансовых инструментов, в основном, мурабахи и иджары. Синдицированное финансирование может принимать форму мудараба и мушарака. Мудараба и мушарака используются также для управления инвестиционными счетами вкладчиков исламских банков.
В первой главе третьего параграфа была рассмотрена история создания и развития исламского банкинга. История создания исламской финансовой системы началась непосредственно с начала возникновения ислама как религии. До и после возникновения ислама существовали экономические отношения в виде торговли и в применении разных финансовых инструментов, которые создавали предпосылки современного исламского банкинга. Традиционная банковская система сама по себе противоречива исламу, поэтому в 1963 году в Египте были предприняты действия по созданию банкинга по принципу закона шариата. Именно, начиная с 1963 года с создания исламского банка «Мит Гамр», идет отчет современного исламского банкинга.
Во второй главе проанализировали совокупные активы исламских финансов составили 1,89 трлн долл., для достижения психологически важной отметки в 2 трлн долл. осталось всего 101 млрд долл., при этом исламский банковский сектор занимает 78,9% всех исламских финансов (или около 1,5 трлн долл.). В данном параграфе за период 2013-2016 гг. проанализировали основные совокупные показатели исламских банков: совокупные банковские активы, обязательства и финансирования, а также среднюю стоимость расходов к доходам исламских банков, среднюю чистую прибыль исламских банков. Проанализировали количество исламских банков и исламских окон, соотнесли количество филиалов и сотрудников в исламских банках. За анализируемый период рассчитали коэффициент ликвидности исламских банков, рентабельность активов (ROA) и рентабельность собственного капитала (ROE) исламских банков.
Во второй главе второго параграфа проанализировали девять основных рынков (страны QISMUT+3): Бахрейн, Катар, Индонезия, Саудовская Аравия, Малайзия, ОАЭ, Турция, Кувейт и Пакистан, которые составляют 93% активов отрасли, за исключением Ирана. Данные страны стремительно развиваются в исламском банковском секторе, интегрируя в мировой финансовый рынок. Несмотря на стремительное развитие, традиционные банки в данных странах занимают преимущественную долю банковского рынка. Выявили рост активов исламских банков к 2020 году в анализируемых странах, при этом наибольшую долю (более 71%) исламских банковских активов составляют страны ССАГПЗ. Проанализировали основные показатели в странах QISMUT+3 исламских и традиционных банков (на период 2011-2015 гг.): среднегодовой темп прироста активов, финансирования и банковских вкладов. Рассмотрели динамику развития Такафул-страхования, являющего неотъемлемой частью исламских банков для более эффективного привлечения ресурсов и развития исламской банковской отрасли. Проанализировали структуру глобальных исламских финансовых инструментов на 3 кв. 2016 г., где более 60% доли рынка занимает исламский инструмент мурабаха.
Во второй главе третьего параграфа рассмотрели основные моменты развития исламского банкинга в России и в странах постсоветского пространства в Казахстане, на примере АО «Al Hilal Банк», разработали модель оптимизации прибыли и вложений с использованием инструментов экономико - математического моделирования для исламских банков. На основе данных отчетности казахстанского филиала исламского банка «Al Hilal Bank» была создана модель по оптимизации прибыли и вложений банка, используя две экономико-математической модели: максимизация прибыли с учетом риска и максимизация прибыли с учетом ограниченной суммы вложений. Результаты решения первой модели с помощью процессора электронных таблиц Excel, опция «Поиск решения», а вторая модель с использованием программы процесса принятия решений Win QSB «Linear and Integer Programming» (линейное и целочисленное программирования) бинарным методом.
В третьей главе рассмотрели внедрение в российское законодательство исламских договоров, при нынешнем темпе развития исламских банков, в будущем должно стимулировать его ускорение. Исламские финансовые организации, в нынешних условиях, пытаются приспособить российское законодательство для заключения сделок по шариату. Значительный потенциал воздействия на динамичное развитие исламской банковской индустрии содержат в себе меры по совершенствованию налогового законодательства регуляторной среды, корпоративного управления, а также шариатского надзора. Для повышения рентабельности исламских финансовых организаций в России необходимы изменения на законодательном уровне: по снижению налога, отказа от двойного налогообложения, разрешению банкам совершать торговые операции (в рамках исламских банков).
В третьей главе, в третьем параграфе рассмотрели развитие исламских банков в сфере интернет-банкинга. Выявили три гипотезы, которые были подтверждены, во-первых, гипотеза о том, что банки по всему миру переходят на цифровой рынок (мобильный банк), во-вторых, исламские банки будут направлены в социальные сети для взаимодействия с клиентами, в-третьих, финансовый инжиниринг будет как инновационное внедрение в исламскую банковскую модель. Выявили проблемы сотрудничества исламских стран ОИС в сфере исламских банков, дали рекомендацию по совершенствованию взаимодействия стран в области сотрудничества в банковской сфере.
Таким образом, в данной магистерской работе были разработаны следующие научные новизны:
1. Уточнено понятие Исламского банкинга и определена его роль в мировой финансовой системе.
2. Разработана модель оптимизации прибыли и вложений с использованием инструментов экономико-математического моделирования для исламских банков (применена на примере АО «Исламский Банк «Al Hilal» Республики Казахстан).
3. Предложен механизм взаимодействия исламских финансовых организаций с банком-партнером в целях оптимизации параметров его деятельности.
4. Выделены основные факторы развития исламского банкинга в России, а также направления развития исламских банков в России.
5. Разработаны предложения по интеграции исламской банковской системы стран Организации Исламского Сотрудничества в мировую финансовую систему.
В первой главе второго параграфа были рассмотрены основные исламские финансовые инструменты, некоторые из них являются классическими с точки зрения исламского права, т.к. использовались еще в раннем исламском обществе. Другие же, как, например, современный контракт мурабаха, являются комбинацией нескольких разрешенных шариатом инструментов. Рассмотренные контракты являются базовыми и используются в деятельности исламских банков, небанковских финансовых институтов, страховых компаний такафул. Активы исламских финансовых институтов на сегодняшний день до 80% формируются за счет торговых финансовых инструментов, в основном, мурабахи и иджары. Синдицированное финансирование может принимать форму мудараба и мушарака. Мудараба и мушарака используются также для управления инвестиционными счетами вкладчиков исламских банков.
В первой главе третьего параграфа была рассмотрена история создания и развития исламского банкинга. История создания исламской финансовой системы началась непосредственно с начала возникновения ислама как религии. До и после возникновения ислама существовали экономические отношения в виде торговли и в применении разных финансовых инструментов, которые создавали предпосылки современного исламского банкинга. Традиционная банковская система сама по себе противоречива исламу, поэтому в 1963 году в Египте были предприняты действия по созданию банкинга по принципу закона шариата. Именно, начиная с 1963 года с создания исламского банка «Мит Гамр», идет отчет современного исламского банкинга.
Во второй главе проанализировали совокупные активы исламских финансов составили 1,89 трлн долл., для достижения психологически важной отметки в 2 трлн долл. осталось всего 101 млрд долл., при этом исламский банковский сектор занимает 78,9% всех исламских финансов (или около 1,5 трлн долл.). В данном параграфе за период 2013-2016 гг. проанализировали основные совокупные показатели исламских банков: совокупные банковские активы, обязательства и финансирования, а также среднюю стоимость расходов к доходам исламских банков, среднюю чистую прибыль исламских банков. Проанализировали количество исламских банков и исламских окон, соотнесли количество филиалов и сотрудников в исламских банках. За анализируемый период рассчитали коэффициент ликвидности исламских банков, рентабельность активов (ROA) и рентабельность собственного капитала (ROE) исламских банков.
Во второй главе второго параграфа проанализировали девять основных рынков (страны QISMUT+3): Бахрейн, Катар, Индонезия, Саудовская Аравия, Малайзия, ОАЭ, Турция, Кувейт и Пакистан, которые составляют 93% активов отрасли, за исключением Ирана. Данные страны стремительно развиваются в исламском банковском секторе, интегрируя в мировой финансовый рынок. Несмотря на стремительное развитие, традиционные банки в данных странах занимают преимущественную долю банковского рынка. Выявили рост активов исламских банков к 2020 году в анализируемых странах, при этом наибольшую долю (более 71%) исламских банковских активов составляют страны ССАГПЗ. Проанализировали основные показатели в странах QISMUT+3 исламских и традиционных банков (на период 2011-2015 гг.): среднегодовой темп прироста активов, финансирования и банковских вкладов. Рассмотрели динамику развития Такафул-страхования, являющего неотъемлемой частью исламских банков для более эффективного привлечения ресурсов и развития исламской банковской отрасли. Проанализировали структуру глобальных исламских финансовых инструментов на 3 кв. 2016 г., где более 60% доли рынка занимает исламский инструмент мурабаха.
Во второй главе третьего параграфа рассмотрели основные моменты развития исламского банкинга в России и в странах постсоветского пространства в Казахстане, на примере АО «Al Hilal Банк», разработали модель оптимизации прибыли и вложений с использованием инструментов экономико - математического моделирования для исламских банков. На основе данных отчетности казахстанского филиала исламского банка «Al Hilal Bank» была создана модель по оптимизации прибыли и вложений банка, используя две экономико-математической модели: максимизация прибыли с учетом риска и максимизация прибыли с учетом ограниченной суммы вложений. Результаты решения первой модели с помощью процессора электронных таблиц Excel, опция «Поиск решения», а вторая модель с использованием программы процесса принятия решений Win QSB «Linear and Integer Programming» (линейное и целочисленное программирования) бинарным методом.
В третьей главе рассмотрели внедрение в российское законодательство исламских договоров, при нынешнем темпе развития исламских банков, в будущем должно стимулировать его ускорение. Исламские финансовые организации, в нынешних условиях, пытаются приспособить российское законодательство для заключения сделок по шариату. Значительный потенциал воздействия на динамичное развитие исламской банковской индустрии содержат в себе меры по совершенствованию налогового законодательства регуляторной среды, корпоративного управления, а также шариатского надзора. Для повышения рентабельности исламских финансовых организаций в России необходимы изменения на законодательном уровне: по снижению налога, отказа от двойного налогообложения, разрешению банкам совершать торговые операции (в рамках исламских банков).
В третьей главе, в третьем параграфе рассмотрели развитие исламских банков в сфере интернет-банкинга. Выявили три гипотезы, которые были подтверждены, во-первых, гипотеза о том, что банки по всему миру переходят на цифровой рынок (мобильный банк), во-вторых, исламские банки будут направлены в социальные сети для взаимодействия с клиентами, в-третьих, финансовый инжиниринг будет как инновационное внедрение в исламскую банковскую модель. Выявили проблемы сотрудничества исламских стран ОИС в сфере исламских банков, дали рекомендацию по совершенствованию взаимодействия стран в области сотрудничества в банковской сфере.
Таким образом, в данной магистерской работе были разработаны следующие научные новизны:
1. Уточнено понятие Исламского банкинга и определена его роль в мировой финансовой системе.
2. Разработана модель оптимизации прибыли и вложений с использованием инструментов экономико-математического моделирования для исламских банков (применена на примере АО «Исламский Банк «Al Hilal» Республики Казахстан).
3. Предложен механизм взаимодействия исламских финансовых организаций с банком-партнером в целях оптимизации параметров его деятельности.
4. Выделены основные факторы развития исламского банкинга в России, а также направления развития исламских банков в России.
5. Разработаны предложения по интеграции исламской банковской системы стран Организации Исламского Сотрудничества в мировую финансовую систему.
Подобные работы
- Исламский банкинг и его интеграция в мировой финансовый рынок
Магистерская диссертация, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4900 р. Год сдачи: 2018 - Исламский банкинг и его интеграция в мировой финансовый
рынок
Дипломные работы, ВКР, банковское дело и кредитование. Язык работы: Русский. Цена: 4940 р. Год сдачи: 2017 - Исламский банкинг и его интеграция в мировой финансовый рынок
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4270 р. Год сдачи: 2018 - Исламский банкинг и его интеграция в мировой финансовый рынок
Магистерская диссертация, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4950 р. Год сдачи: 2017 - ИСЛАМСКИЙ БАНКИНГ В РОССИИ И ЗА РУБЕЖОМ: ЕГО
ИНТЕГРАЦИЯ В МИРОВОЙ ФИНАНСОВЫЙ РЫНОК
Дипломные работы, ВКР, банковское дело и кредитование. Язык работы: Русский. Цена: 4900 р. Год сдачи: 2018 - Исламский банкинг в России и за рубежом: его интеграция в мировой финансовый рынок
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4370 р. Год сдачи: 2017 - ИСЛАМСКИЙ БАНКИНГ И ЕГО ИНТЕГРАЦИЯ В МИРОВОЙ ФИНАНСОВЫЙ РЫНОК
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4335 р. Год сдачи: 2016 - Исламский банкинг
Магистерская диссертация, банковское дело и кредитование. Язык работы: Русский. Цена: 5760 р. Год сдачи: 2017 - СОВРЕМЕННЫЕ ТЕНДЕНЦИИ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ ИСЛАМСКОГО БАНКИНГА В РОССИИ
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 6300 р. Год сдачи: 2018