Анализ финансового состояния предприятия и разработка мероприятий по его улучшению

Исследуемое предприятие создано на праве хозяйственного ведения в соответствии с Постановлением Губернатора Челябинской области в 1997 г., находится в ведомственном подчинении Министерства строительства, инфраструктуры и дорожного хозяйства Челябинской области. Полномочия собственника Института осуществляет Министерство промышленности и природных ресурсов Челябинской области.
ООО «Квадра» является коммерческой организацией и создан в целях удовлетворения общественных потребностей в результатах его деятельности и получения прибыли, для выполнения изыскательских, проектных и других работ, необходимых для разработки проектно-сметной документации объектов строительства, реконструкции, ремонта автомобильных дорог и сооружений на них, объектов производственной базы и других зданий и сооружений, а также благоустройства территорий.
Важной особенностью оценки финансового состояния исследуемого предприятия является его форма собственности, поэтому от эффективности управления данным предприятием напрямую зависит прибыль, отчисляемая в областной бюджет.
Анализ финансовой отчетности ООО «Квадра» за период с 2015 г. по 2017 г. позволили оценить финансовое состояние предприятия и сделать следующие выводы.
В 2016 г. по сравнению с 2015 г. валовый доход предприятия сократился на 368 тыс. руб, или на 62,80 %, а к 2017 г. на 4 тыс. руб. или 1,83 %, что вызвано увеличением себестоимости оказываемых услуг и невозможностью повысить цены, чтобы компенсировать это увеличение. Такой тренд к устойчивому снижению валовой прибыли является сигналом к оптимизации ценовой политики предприятия.
По валюте баланса предприятия наблюдается устойчивое сокращение. Так с 2015 г. по 2017 г. она уменьшилась на 3 069 тыс. руб. или на 6,91 %, а к 2017 г. на 7 174 тыс. руб. или на 17,36 %, за счет продажи основных средств и сокращения дебиторской задолженности.
Улучшение кредитной политики и продажа устаревших основных средств в 2017 г. послужили причиной увеличения суммы денежных средств и денежных эквивалентов по сравнению с 2015 г. на 15 910 тыс. руб. Однако, этих средств недостаточно для покрытия текущих обязательств, следовательно ликвидность предприятия можно охарактеризовать как допустимую.
Негативным моментом является зависимость предприятия от заемных источников, в частности отмечается значительная доля краткосрочной кредиторской задолженности (в 2015 г. 79,19 %, в 2016 г. 77,75 %, в 2017 г. 72,89 %). Такое преобладание краткосрочных заемных средств характеризует неэффективную структуру баланса, снижение финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. Подтверждением данному выводу являются неудовлетворительные значения коэффициентов автономии (в 2015 г. 21 %, в 2016 г. 22 %, в 2017 г. 27 %) и финансового левериджа (в период с 2015 г. по 2017 г. все значения превышают норматив 1), отличающиеся от установленных нормативов для предприятий, оказывающих услуги по проектированию строительства инженерных сооружений.
За 2015 - 2017 гг. доля чистых активов в валюте баланса увеличилась с 20,81 % до 27,11 %, или по абсолютной величине на 24 тыс. руб., при одновременном увеличении доли уставного капитала с 12,10 % до 15,73 %, размер которого не изменялся. Это свидетельствует о наращивании собственного капитала предприятия в процессе осуществления хозяйственной деятельности, в частности, за счет капитализации нераспределенной прибыли.
Одним из наиболее негативных моментов на протяжении всего анализируемого периода является значительная доля себестоимости оказываемых услуг в выручке от реализации, что приводит к низким значениям
чистой прибыли, а следовательно, риску потери рентабельности предприятия.
Снижение показателей прибыли от продаж вызвано увеличением себестоимости оказываемых услуг и невозможностью повысить цены, так как основным источником доходов предприятия является участие в государственных и муниципальных аукционах с заранее установленной максимальной ценой стоимости работ, услуг.
Поскольку в рамках тендеров на проектирование, изыскание, строительство, реконструкцию, ремонт, и содержание автомобильных дорог, заключаемыми органами Управления дорожным хозяйством с ООО «Квадра» значительная часть работ выполняется по договорам субподряда, то в целях оптимизации затрат необходимо привлечение более «дешевых» субподрядчиков, а также выявление других резервов сокращения затрат (внедрение новой, более прогрессивной техники и технологии проектирования и изыскания, улучшение организации труда).
Для снижения себестоимости услуг предприятия было выработано мероприятие, суть которого заключается в том, чтобы отказаться от услуг субподрядной организации и принять в штат новых сотрудников.
Оценка экономического эффекта данного мероприятия показала, что проект является прибыльным. Затраты по приобретению нового оборудования для создания новых рабочих мест окупят себя за 2 месяцев, тем самым экономия отказа по использованию услуг сторонней организации составит 16 420 руб. Индекс рентабельности проекта равен 5,08, это значение превышает единицу, следовательно, денежные поступления от мероприятия будут превышать необходимые затраты, обеспечивая наличие положительной величины чистой приведенной стоимости, которая к концу планируемого года составит 460 380 руб.
Составление прогнозной отчетности показало, что в планируемом году коэффициент текущей ликвидности увеличится на 1% по причине уменьшения суммы денежных средств на расчетном счете в связи с покупкой оборудования для новых рабочих мест (на 112,86 тыс. руб.), а также значительного сокращения кредиторской задолженности (на 187 тыс. руб.).
Реализация предложенного мероприятия снизит риск финансовой зависимости предприятия от кредиторов на 5 % за счет увеличения нераспределенной прибыли и улучшит показатели обеспеченности собственными оборотными средствами (с 23 % до 24 %), маневренности капитала (с 81 % до 82 %) и обеспеченности запасов (с 7,20 до 7,27).
Важным является оценка эффективности деятельности предприятия и увеличение его рентабельности. Реализация предложенного мероприятия позволит увеличить показатели рентабельности, что является положительным моментом. Так рентабельность продаж и рентабельность издержек увеличатся на 0,037 %. Это означает, что предприятие сможет получать 13 копеек прибыли с каждого рубля вложенного в издержки. Такое увеличение произойдет за счет снижения себестоимости услуг на 7,36% и увеличения выручки от реализации на 7,40 %.
Увеличение рентабельности собственного капитала с 2,5 % до 8,3 % показывает, что в планируемом году ООО «Квадра» получит прибыли на 5,8 руб. больше с каждого рубля собственных средств, вложенных в деятельность предприятия. Данное изменение произойдет за счет увеличения рентабельности продаж по чистой прибыли (на 5,26 %) и капиталоотдачи (на 0,63 %), а также уменьшения мультипликатора собственного капитала (из-за уменьшения величины краткосрочной кредиторской задолженности, на 0,05 %).
Таким образом, поставленные в работе цель и задачи исследования выполнены и решены. Полученные результаты переданы руководству предприятия, которое, оценив рыночную ситуацию и учитывая собственные предпочтения, примет окончательное управленческое решение.


Купить