Введение 3
1 Теоретические и методологические основы оценки финансового
состояния предприятия 7
1.1 Понятие, значение и задачи анализа финансового состояния
предприятия 7
1.2 Методы оценки финансового состояния предприятия 12
1.3 Показатели оценки финансового состояния предприятия 18
2 Анализ финансового состояния предприятия ООО Промышленно¬
финансовая компания «Экспресс» и выявление проблем его функционирования
2.1 Краткая характеристика предприятия и анализ финансовых
результатов его деятельности 30
2.2 Оценка имущественного состояния предприятия 34
2.3 Анализ ликвидности, платежеспособности и финансовой
устойчивости предприятия 37
2.4 Анализ показателей деловой активности (оборачиваемости) 43
3 Мероприятия по укреплению финансового состояния ООО
Промышленно-финансовая компания «Экспресс» 46
3.1 Направления улучшения финансового состояния 46
3.2 Оценка эффективности разработанных мероприятий 55
Заключение 70
Список использованных источников 74
Приложения должны быть в работе, но в данный момент отсутствуют
В связи с переходом к рынку коренным образом изменяются условия функционирования предприятий (организаций). Для того чтобы выжить, они должны проявлять инициативу, предприимчивость и бережливость. Залогом выживаемости и основой стабильного положения предприятия служит его финансовая устойчивость, эффективное (ориентированное на потребителя) производство. Успех дела также обеспечивает квалифицированное руководство, которое располагает полной информацией о финансовом состоянии и хозяйственной деятельности организации и способно прогнозировать ее дальнейшее развитие. В связи с этим в коммерческих организациях особую роль выполняют подразделения, занимающиеся анализом и оценкой финансово-экономической деятельности.
Для оценки финансового состояния и разработки методов повышения эффективности деятельности предприятия необходимо проведение комплексного финансового анализа. Целью последнего является оценка прошлой деятельности и положения предприятия на данный момент, а также оценка развития его потенциала в будущем.
В условиях перехода к рыночной экономике и новых форм хозяйствования российские предприятия, компании сталкиваются с рядом проблем: инвестирование капитала, отсутствие заказов на производство продукции, увеличение степени финансового риска при организации работ, чрезмерное налоговое бремя, предотвращение банкротства, увеличение доходности, снижение затрат и т.д.
Чтобы выжить и не допустить банкротства финансовому менеджеру необходимо знать, как повысить эффективность управления финансовыми ресурсами, какой должна быть структура капитала по составу и источникам образования, какую долю должны занимать собственные средства, а какую заемные, каким образом рационально организовать финансовую деятельность предприятия для его дальнейшего развития. Это объясняет актуальность выбранной темы.
В современных условиях правильное определение реального финансового состояния предприятия имеет огромное значение не только для самих субъектов хозяйствования, но и для многочисленных акционеров и особенно будущих потенциальных инвесторов. Сегодня, как никогда, нужны крупные инвестиции из негосударственных источников. Но те, кто хотел и мог бы вложить свободные средства в развитие предпринимательства, должны быть уверенны в надежности, финансовом благополучии предприятий, развитие которых действительно может принести реальную выгоду. Вот почему в настоящее время так важно уметь анализировать финансовую устойчивость предприятий и делать обоснованные прогнозы изменения их финансового состояния в условиях инфляции.
Цель выпускной квалификационной работы состоит в разработке рекомендаций по укреплению финансового состояния предприятия.
Для достижения поставленной цели в ходе работы решаются следующие задачи:
- определение сущности, цели и задач оценки финансового состояния предприятия;
- рассмотрение этапов анализа финансового состояния предприятия;
- изучение методики оценки финансового состояния предприятия;
- оценка имущественного состояния предприятия ООО Промышленно-финансовая компания «Экспресс»;
- оценка платежеспособности и ликвидности предприятия;
- оценка показателей рентабельности;
- оценка оборачиваемости активов;
- оценка финансовой устойчивости;
- разработка мероприятий по улучшению финансово-хозяйственной деятельности;
- оценка эффективности разработанных мероприятий.
Объект исследования ООО Промышленно-финансовая компания «Экспресс».
Предмет исследования - финансовое состояние ООО Промышленно-финансовая компания «Экспресс».
Период исследования - 2014 - 2016 годы.
Структура дипломной работы включает: введение, три главы, список литературы.
Первая глава освещает теоретический аспект исследования. Она дает представление об анализе финансовой деятельности предприятия в целом, в ней раскрываются цели и задачи проведения анализа, описываются основные методы и направления оценки финансового состояния предприятия. В данной главе приводится система расчета показателей и коэффициентов в соответствии с методикой предложенной А.Д.Шереметом, с помощью которых проводится оценка финансового состояния и нормативные значения, на которые должны ориентироваться финансовые менеджеры при осуществлении оценки.
Во второй главе, в аналитической части дипломной работы проводится оценка финансового состояния конкретного предприятия. Объектом исследования является общество с ограниченной ответственностью Промышленно-финансовая компания «Экспресс». Предмет анализа - финансовые процессы предприятия и конечные производственно-хозяйственные результаты его деятельности.
В третьей главе дипломной работы рассматриваются основные предпосылки, источники и направления достижения финансовой устойчивости, платежеспособности и кредитоспособности, а также пути увеличения доходности ООО Промышленно-финансовая компания «Экспресс».
Для решения была использована годовая бухгалтерская отчетность ООО Промышленно-финансовая компания «Экспресс» за 2014 - 2016 годы, а именно:
- бухгалтерский баланс (форма №1 по ОКУД);
- отчет о финансовых результатах (форма №2 по ОКУД).
В процессе исследования были применены следующие методы анализа: методы структурно-динамического анализа, коэффициентного анализа, метод сравнения, группировок, расчета абсолютных и относительных отклонений.
Основными источниками информации при написании дипломной работы являются учебники, учебные пособия, нормативные документы, научные статьи периодических экономических изданий и монографий под редакцией известных экономистов Савицкой Г.В., Негашева В.В., Савченко В.Я., Грязнова А.Г., Шеремета А.Д., Сайфуллина Р.С. и др.
Финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств.
Оценка финансового состояния предприятия позволяет своевременно выявлять и устранять недостатки финансовой деятельности предприятия, разрабатывать методы повышения эффективности деятельности, находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности.
Информационной базой для проведения анализа является бухгалтерская отчетность ООО Промышленно-финансовая компания «Экспресс» за 2014, 2015, 2016 годы: Бухгалтерский баланс (форма №1); «Отчет о финансовых результатах» (форма №2).
Анализ финансово-экономического состояния проводится этапами. Первым этапом является экспресс-анализ: оценивается финансовое благополучие и динамика развития предприятия.
Второй этап конкретизирует дополняет и расширяет отдельные процедуры экспресс-анализа. Более глубоко изучается имущественное и финансовое положение предприятия и результаты его деятельности в отчетном периоде, возможности развития предприятия на перспективу.
Финансовое состояние предприятия находится в зависимости от того, насколько средства вложенные в активы, превращаются в реальные деньги и коков уровень его деловой активности. Рассчитываются коэффициенты оборачиваемости оборотных средств, которая является показателем организационно-технического уровня производственно-хозяйственной деятельности.
Прибыльная деятельность является основой финансового здоровья предприятия. Доходность деятельности предприятия определяется рентабельностью. Для анализа рассчитываются показатели рентабельности: собственного капитала, активов, продаж, основной деятельности.
По результатам анализа финансовых результатов можно сделать вывод о том, что ежегодно у фирмы увеличивается размер прибыли. Темп роста прибыли от реализации продукции составил 3% в 2015 году (22 тыс. руб.). Следующий 2016 год также отмечен постепенным увеличением прибыли от реализации по сравнению с 2015 годом на 15% (122 тыс. руб.).
Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы фирмы в целом. Они более полно, чем прибыль характеризуют деятельность фирмы, т.к. их величина показывает соотношение эффекта с затратами или ресурсами.
Анализируя показатели рентабельности, можно сделать вывод, что рентабельность активов уменьшилась на 3,08 % из-за уменьшения доли чистой прибыли по сравнению со стоимостью активов фирмы. Рентабельность собственного капитала увеличилась на 10,36 %, причиной явилось то, что темп увеличения чистой прибыли больше темпа увеличения собственного капитала, его значение в 2015 году, уменьшилось на 632,5 тыс. руб. Рентабельность деятельности, также уменьшилась на 0,12 %. Это означает, что с каждого рубля, затраченного на продажи, фирма имело прибыль в размере 6,59 руб. в 2015 году, 6,71 руб. в 2014 году.
Для оценки финансового состояния также необходимо провести анализ показателей ликвидности и финансовой устойчивости.
Коэффициент быстрой ликвидности увеличивался с 2015 года и приближался к нормативной величине в 2016 году, и составил 0,64 это свидетельствует о том, что у фирмы для погашения краткосрочных долгов ликвидных активов не достаточно, и в случае необходимости фирма будет вынуждено расплачиваться за счет товарно-материальных ценностей.
Коэффициент абсолютной ликвидности имеет тенденцию ежегодного уменьшения, в 2016 году возможность погашения долгов составляет 0,49% при 1% в 2014 году.
Показатели финансовой устойчивости рассчитываются на основе пассива бухгалтерского баланса и характеризуют структуру используемого капитала.
Согласно результатам проведенного анализа, можно сделать вывод, что динамика показателей финансовой устойчивости положительна по большинству показателей. Почти все коэффициенты соответствуют нормативным значениям.
Одним из вариантов совершенствования финансового состояния является организация производства по выпуску новой продукции. Предлагается освоить производство плитки облицовочной и искусственного камня.
ООО ПКФ «Экспресс» предложит населению и предпринимателям г. Набережных Челнов и близлежащих городов качественную и низкую по цене тротуарную и облицовочную плитку, которая позволит фирме завоевать свою долю рынку (21%) и достичь высоких показателей эффективности деятельности.
Уверенность в успешном осуществлении проекта основана на благоприятной конъюнктурной ситуации и быстрорастущим спросом на строительные материалы.
Для открытия производства необходимо приобрести оборудование и технологии на сумму 1162 тыс. руб. После его предоставления будет организована закупка, и поставка в нулевом интервале планирования основной части технологического оборудования и инструмента. Поставщиком технологий и оборудования является компания «СИСТРОМ»
Также потребуются инвестиции в размере 193 тыс.руб. на пополнение чистого оборотного капитала. Для финансирования будет использован кредит ПАО «Сбербанк» с условием 18% годовых. При погашении будет использоваться гибкий график. Предполагается отдать полную сумму долга и проценты по нему в 10 месяце реализации проекта.
Все проведенные расчеты свидетельствуют о высокой эффективности проекта. В результате реализации проекта размер годовой чистой прибыли составит 1432 тыс. руб. Так чистая текущая стоимость проекта в расчете на 12 месяцев проекта при ставке сравнения 18% составит - 1202 тыс.руб. Внутренняя норма рентабельности - 108%, дисконтированный срок окупаемости - 0,8 года. Норма доходности полных инвестиционных затрат 1,85. Таким образом, реализация данного проекта будет способствовать расширению направлений деятельности, улучшению использования имеющихся на предприятии материальных и трудовых ресурсов, повышению показателей рентабельности, и в конечном итоге, улучшению финансового состояния ООО Промышленно-финансовая компания «Экспресс».
Помощь студентам и аспирантам в выполнении работ от наших партнеров
