АНАЛИЗ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ В ОАО «РАДИОПРИБОР»
|
ВВЕДЕНИЕ 3
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ И
КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ В ОРГАНИЗАЦИИ 6
1.1. Экономическая сущность дебиторской и кредиторской задолженности 6
1.2. Классификация дебиторской и кредиторской задолженности и показатели
их оборачиваемости 12
1.3. Основные методы управления дебиторской и кредиторской
задолженностью 18
2. АНАЛИЗ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ
ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ В ОАО «РАДИОПРИБОР» 27
2.1. Организационно-экономическая характеристика организации 27
2.2. Экспресс-анализ финансово-хозяйственной деятельности 31
2.3. Анализ качества дебиторской и кредиторской задолженности 45
3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ И
КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ В ОАО «РАДИОПРИБОР» 53
3.1. Рекомендации по совершенствованию управления дебиторской и
кредиторской задолженностью 53
3.2. Оценка эффективности мер по совершенствованию управления
дебиторской и кредиторской задолженностью 57
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 63
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 66
ПРИЛОЖЕНИЯ
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ И
КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ В ОРГАНИЗАЦИИ 6
1.1. Экономическая сущность дебиторской и кредиторской задолженности 6
1.2. Классификация дебиторской и кредиторской задолженности и показатели
их оборачиваемости 12
1.3. Основные методы управления дебиторской и кредиторской
задолженностью 18
2. АНАЛИЗ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ
ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ В ОАО «РАДИОПРИБОР» 27
2.1. Организационно-экономическая характеристика организации 27
2.2. Экспресс-анализ финансово-хозяйственной деятельности 31
2.3. Анализ качества дебиторской и кредиторской задолженности 45
3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ И
КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ В ОАО «РАДИОПРИБОР» 53
3.1. Рекомендации по совершенствованию управления дебиторской и
кредиторской задолженностью 53
3.2. Оценка эффективности мер по совершенствованию управления
дебиторской и кредиторской задолженностью 57
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 63
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 66
ПРИЛОЖЕНИЯ
Ведение современного бизнеса сопровождается необходимостью решения задач различной сложности. Все чаще организации сталкиваются с проблемой невозврата долгов со стороны недобросовестных контрагентов, в результате чего возникает дебиторская задолженность.
Дебиторская задолженность относится к высоколиквидным активам организаций, обладающим повышенным риском. Большой объем просроченной и безнадежной дебиторской задолженности существенно увеличивает затраты на обслуживание заемного капитала, повышает издержки организации, что влечет уменьшение фактической выручки, рентабельности и ликвидности оборотных средств, а значит и негативно сказывается на финансовой устойчивости, повышает риск финансовых потерь компании.
Немаловажным в процессе ведения финансово-хозяйственной
деятельности организации является управление кредиторской задолженностью, так как, особенно, расчетами по налогам в бюджет, так как в случае задержки уплаты могут возникнуть штрафные санкции.
Бухгалтерский баланс является основным документом, отражающим истинное финансовое положение предприятия на отчетную дату, в том числе дебиторскую и кредиторскую задолженность, которые являются элементами актива и пассива. Поэтому для любого предприятия актуальной является задача формирования и поддержания оптимальной структуры оборотных активов и краткосрочных обязательств (так как дебиторская и кредиторская задолженности, как правило, занимают значительный удельный вес в структуре активов и пассивов большинства предприятий).
Актуальность проблемы управления дебиторской и кредиторской задолженностью определила выбор темы выпускной квалификационной работы.
Объект исследования - ОАО «Радиоприбор».
Предметом исследования является управление дебиторской задолженностью.
Целью выпускной квалификационной работы является исследование особенностей управления дебиторский и кредиторской задолженностью ОАО «Радиоприбор».
Для достижения поставленной цели потребовалось решить следующие задачи:
а) рассмотреть экономическую сущность дебиторской и кредиторской задолженности;
б) рассмотреть классификацию дебиторской и кредиторской задолженности и показатели их оборачиваемости;
в) рассмотреть основные методы управления дебиторской и кредиторской задолженностью;
г) дать организационно-экономическую характеристику ОАО «Радиоприбор»;
д) провести экспресс-анализ финансово-хозяйственной деятельности;
е) провести анализ качества дебиторской и кредиторской задолженности;
ж) дать рекомендации по совершенствованию управления дебиторской и кредиторской задолженностью;
з) провести оценку эффективности мер по совершенствованию управления дебиторской и кредиторской задолженностью;
Рассматриваемая в выпускной квалификационной работе проблема управления дебиторской и кредиторской задолженности в организации явилась предметом исследований многих ведущих российских ученых, таких как Г.И. Алексеева, А.А. Бежовец, Е.Ю. Белоножкова, В.А. Волостнова, Д. Казакович, Н.Г. Третьякова и другие.
Информационную базу исследования составили нормативные и законодательные акты, материалы монографий и периодической печати, прочая литература по исследуемой проблеме отечественных авторов, а также годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность исследуемого предприятия.
При решении поставленных задач применялись метод сравнительного анализа, монографический, графический методы исследований.
Анализ основывался на приемах сопоставления показателей текущего и предшествующего периодов с целью выявления тенденций их изменения, а также на методах горизонтального и вертикального анализа. В качестве инструментария для анализа использовались абсолютные показатели и финансовые коэффициенты - относительные показатели финансового состояния предприятия, которые выражают отношение одних абсолютных финансовых показателей к другим.
В целом положения исследования имеют определенное теоретическое и практическое значение. Основные теоретические выводы, отражающие научную позицию автора, доведены до конкретных методических положений и практических предложений.
Практическая значимость заключается в разработке конкретных рекомендаций по совершенствованию управления дебиторской и кредиторской задолженности в организации. Их реализация на практике позволит российским предприятиям обеспечить устойчивое развитие и достижение стратегических целей в хозяйственной деятельности.
Дебиторская задолженность относится к высоколиквидным активам организаций, обладающим повышенным риском. Большой объем просроченной и безнадежной дебиторской задолженности существенно увеличивает затраты на обслуживание заемного капитала, повышает издержки организации, что влечет уменьшение фактической выручки, рентабельности и ликвидности оборотных средств, а значит и негативно сказывается на финансовой устойчивости, повышает риск финансовых потерь компании.
Немаловажным в процессе ведения финансово-хозяйственной
деятельности организации является управление кредиторской задолженностью, так как, особенно, расчетами по налогам в бюджет, так как в случае задержки уплаты могут возникнуть штрафные санкции.
Бухгалтерский баланс является основным документом, отражающим истинное финансовое положение предприятия на отчетную дату, в том числе дебиторскую и кредиторскую задолженность, которые являются элементами актива и пассива. Поэтому для любого предприятия актуальной является задача формирования и поддержания оптимальной структуры оборотных активов и краткосрочных обязательств (так как дебиторская и кредиторская задолженности, как правило, занимают значительный удельный вес в структуре активов и пассивов большинства предприятий).
Актуальность проблемы управления дебиторской и кредиторской задолженностью определила выбор темы выпускной квалификационной работы.
Объект исследования - ОАО «Радиоприбор».
Предметом исследования является управление дебиторской задолженностью.
Целью выпускной квалификационной работы является исследование особенностей управления дебиторский и кредиторской задолженностью ОАО «Радиоприбор».
Для достижения поставленной цели потребовалось решить следующие задачи:
а) рассмотреть экономическую сущность дебиторской и кредиторской задолженности;
б) рассмотреть классификацию дебиторской и кредиторской задолженности и показатели их оборачиваемости;
в) рассмотреть основные методы управления дебиторской и кредиторской задолженностью;
г) дать организационно-экономическую характеристику ОАО «Радиоприбор»;
д) провести экспресс-анализ финансово-хозяйственной деятельности;
е) провести анализ качества дебиторской и кредиторской задолженности;
ж) дать рекомендации по совершенствованию управления дебиторской и кредиторской задолженностью;
з) провести оценку эффективности мер по совершенствованию управления дебиторской и кредиторской задолженностью;
Рассматриваемая в выпускной квалификационной работе проблема управления дебиторской и кредиторской задолженности в организации явилась предметом исследований многих ведущих российских ученых, таких как Г.И. Алексеева, А.А. Бежовец, Е.Ю. Белоножкова, В.А. Волостнова, Д. Казакович, Н.Г. Третьякова и другие.
Информационную базу исследования составили нормативные и законодательные акты, материалы монографий и периодической печати, прочая литература по исследуемой проблеме отечественных авторов, а также годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность исследуемого предприятия.
При решении поставленных задач применялись метод сравнительного анализа, монографический, графический методы исследований.
Анализ основывался на приемах сопоставления показателей текущего и предшествующего периодов с целью выявления тенденций их изменения, а также на методах горизонтального и вертикального анализа. В качестве инструментария для анализа использовались абсолютные показатели и финансовые коэффициенты - относительные показатели финансового состояния предприятия, которые выражают отношение одних абсолютных финансовых показателей к другим.
В целом положения исследования имеют определенное теоретическое и практическое значение. Основные теоретические выводы, отражающие научную позицию автора, доведены до конкретных методических положений и практических предложений.
Практическая значимость заключается в разработке конкретных рекомендаций по совершенствованию управления дебиторской и кредиторской задолженности в организации. Их реализация на практике позволит российским предприятиям обеспечить устойчивое развитие и достижение стратегических целей в хозяйственной деятельности.
В результате проведенного исследования были сделаны соответствующие выводы.
1. Были исследованы определения дебиторской и кредиторской задолженности разных ученых, в результате чего сформировано, что под дебиторской задолженностью следует понимать задолженность, которая возникла перед организацией различных юридических и физических лиц. В свою очередь, под кредиторской задолженностью следует понимать задолженность организации, которая возникает в результате операций или событий прошлых периодов, урегулирование которой ожидается в течение 12 месяцев с отчетной даты и приведет к оттоку ресурсов (активов) из организации. В классификации дебиторской и кредиторской задолженности выделяются разные признаки, такие как содержание, продолжительность, своевременность оплаты и другие.
2. Можно выделить следующие мероприятия для управления дебиторской и кредиторской задолженностью:
а) постоянное проведение инвентаризации задолженности, которая позволит оптимизировать и регулировать количественный и качественный состав долга;
б) проведение ранжирования кредиторов и дебиторов на группы, с которыми хозяйствующий субъект будет иметь долгосрочные экономические отношения, а с какими будут проводиться единичные сделки;
в) определение размера задолженности, который нельзя «перешагивать», чтобы не ухудшить финансовую;
г) постоянное проведение качественной оценки долгов с целью выявления реальной возможности взыскания денежных средств.
д) периодическое проведение мероприятий по реструктуризации задолженности, что позволит организации использовать сторонние источники финансирования без последствий.
3. В результате проведенного анализа финансово-хозяйственной деятельности ОАО «Радиоприбор» можно утверждать, что в целом баланс ОАО «Радиоприбор» за анализируемый период можно назвать платежеспособным, так как проведенный анализ свидетельствует наличии возможности ОАО «Радиоприбор» рассчитаться по обязательствам, за исключением наиболее срочных обязательств. Рассчитанные показатели ликвидности свидетельствуют о достаточности у ОАО «Радиоприбор» ликвидных активов (то есть наличности и других активов, которые можно легко обратить в наличность) для погашения кредиторской задолженности. На основании полученных данных можно сделать вывод, что за рассматриваемый период деловая активность ОАО «Радиоприбор» частично не соответствовала нормам, но наблюдается положительная тенденция к повышению эффективности за счет роста показателей. Прирост чистой прибыли ОАО «Радиоприбор» в абсолютном отношении создал достаточно условий для экономического развития предприятия. Следовательно, можно утверждать, что в целом ОАО «Радиоприбор» осуществляет свою деятельность положительно (так как ежегодно получает чистую прибыль), но в сравнении с 2013 годом, в 2015 году наблюдались отрицательные тенденции по ряду показателей.
4. Анализ управления дебиторской и кредиторской задолженности ОАО «Радиоприбор» в 2013-2015 гг. показал, что величины дебиторской и кредиторской задолженности увеличились, при этом в их составе выделялись только краткосрочные задолженности. Анализ состава и структуры дебиторской задолженности показал, что наивысший удельный вес принадлежал расчетам поставщиками и подрядчиками, в составе кредиторской задолженности наибольший удельный вес принадлежал расчетам с покупателями и заказчиками. Показатели эффективности использования дебиторской и кредиторской задолженности показали ряд положительных тенденций (увеличение оборачиваемости, снижение периода погашения дебиторской и кредиторской задолженности). Несмотря на это необходимо рассмотреть варианты улучшения управления дебиторской и кредиторской задолженностью, то есть, если правильно подойти к совершенствованию
65 механизма управления дебиторской и кредиторской задолженностью ОАО «Радиоприбор» можно повысить ее оборачиваемость и сократить длительность кругооборота и тем самым улучшить их состояние.
5. В рамках исследования были предложены следующие рекомендации по улучшению финансового состояния ОАО «Радиоприбор» за счет управления дебиторской и кредиторской задолженностью:
а) взыскать просроченную дебиторскую задолженность, составив реестр основных дебиторов и применив, рассмотренный в работе механизм взыскания, в размере 517 028,25 тыс. руб.;
б) списать сомнительную дебиторскую задолженность в размере 39 886 тыс. руб. за счет создаваемого резерва по сомнительным долгам, согласно учетной политике ОАО «Радиоприбор», принятой на следующий год;
в) включить сомнительную дебиторскую задолженность размером 39 886 тыс. руб. в состав внереализационных расходов предприятия (статья 266 Налогового кодекса РФ) для уменьшения размера прибыли до налогообложения. Экономия на уплате налога на прибыль у ОАО «Радиоприбор» должна составить 20% от этой суммы, то есть 7 977,2 тыс. руб.;
г) сократить кредиторскую задолженность на 477 142,25 тыс. руб. за счет возврата части просроченной дебиторской задолженности.
6. В результате проведения рекомендованных мероприятий у ОАО «Радиоприбор»:
а) финансовая устойчивость с позиции краткосрочной перспективы ОАО «Радиоприбор» значительно повышается, поскольку коэффициент текущей ликвидности увеличивается до 1,5437, коэффициент быстрой ликвидности незначительно снижается до 1,0725, а коэффициент абсолютной ликвидности увеличивается до 0,7236;
б) относительные показатели финансовой устойчивости значительно улучшают свои значения, наблюдается снижение зависимости фирмы от заемного капитала, эффективность и интенсивность использования капитала ОАО «Радиоприбор» повышается;
1. Были исследованы определения дебиторской и кредиторской задолженности разных ученых, в результате чего сформировано, что под дебиторской задолженностью следует понимать задолженность, которая возникла перед организацией различных юридических и физических лиц. В свою очередь, под кредиторской задолженностью следует понимать задолженность организации, которая возникает в результате операций или событий прошлых периодов, урегулирование которой ожидается в течение 12 месяцев с отчетной даты и приведет к оттоку ресурсов (активов) из организации. В классификации дебиторской и кредиторской задолженности выделяются разные признаки, такие как содержание, продолжительность, своевременность оплаты и другие.
2. Можно выделить следующие мероприятия для управления дебиторской и кредиторской задолженностью:
а) постоянное проведение инвентаризации задолженности, которая позволит оптимизировать и регулировать количественный и качественный состав долга;
б) проведение ранжирования кредиторов и дебиторов на группы, с которыми хозяйствующий субъект будет иметь долгосрочные экономические отношения, а с какими будут проводиться единичные сделки;
в) определение размера задолженности, который нельзя «перешагивать», чтобы не ухудшить финансовую;
г) постоянное проведение качественной оценки долгов с целью выявления реальной возможности взыскания денежных средств.
д) периодическое проведение мероприятий по реструктуризации задолженности, что позволит организации использовать сторонние источники финансирования без последствий.
3. В результате проведенного анализа финансово-хозяйственной деятельности ОАО «Радиоприбор» можно утверждать, что в целом баланс ОАО «Радиоприбор» за анализируемый период можно назвать платежеспособным, так как проведенный анализ свидетельствует наличии возможности ОАО «Радиоприбор» рассчитаться по обязательствам, за исключением наиболее срочных обязательств. Рассчитанные показатели ликвидности свидетельствуют о достаточности у ОАО «Радиоприбор» ликвидных активов (то есть наличности и других активов, которые можно легко обратить в наличность) для погашения кредиторской задолженности. На основании полученных данных можно сделать вывод, что за рассматриваемый период деловая активность ОАО «Радиоприбор» частично не соответствовала нормам, но наблюдается положительная тенденция к повышению эффективности за счет роста показателей. Прирост чистой прибыли ОАО «Радиоприбор» в абсолютном отношении создал достаточно условий для экономического развития предприятия. Следовательно, можно утверждать, что в целом ОАО «Радиоприбор» осуществляет свою деятельность положительно (так как ежегодно получает чистую прибыль), но в сравнении с 2013 годом, в 2015 году наблюдались отрицательные тенденции по ряду показателей.
4. Анализ управления дебиторской и кредиторской задолженности ОАО «Радиоприбор» в 2013-2015 гг. показал, что величины дебиторской и кредиторской задолженности увеличились, при этом в их составе выделялись только краткосрочные задолженности. Анализ состава и структуры дебиторской задолженности показал, что наивысший удельный вес принадлежал расчетам поставщиками и подрядчиками, в составе кредиторской задолженности наибольший удельный вес принадлежал расчетам с покупателями и заказчиками. Показатели эффективности использования дебиторской и кредиторской задолженности показали ряд положительных тенденций (увеличение оборачиваемости, снижение периода погашения дебиторской и кредиторской задолженности). Несмотря на это необходимо рассмотреть варианты улучшения управления дебиторской и кредиторской задолженностью, то есть, если правильно подойти к совершенствованию
65 механизма управления дебиторской и кредиторской задолженностью ОАО «Радиоприбор» можно повысить ее оборачиваемость и сократить длительность кругооборота и тем самым улучшить их состояние.
5. В рамках исследования были предложены следующие рекомендации по улучшению финансового состояния ОАО «Радиоприбор» за счет управления дебиторской и кредиторской задолженностью:
а) взыскать просроченную дебиторскую задолженность, составив реестр основных дебиторов и применив, рассмотренный в работе механизм взыскания, в размере 517 028,25 тыс. руб.;
б) списать сомнительную дебиторскую задолженность в размере 39 886 тыс. руб. за счет создаваемого резерва по сомнительным долгам, согласно учетной политике ОАО «Радиоприбор», принятой на следующий год;
в) включить сомнительную дебиторскую задолженность размером 39 886 тыс. руб. в состав внереализационных расходов предприятия (статья 266 Налогового кодекса РФ) для уменьшения размера прибыли до налогообложения. Экономия на уплате налога на прибыль у ОАО «Радиоприбор» должна составить 20% от этой суммы, то есть 7 977,2 тыс. руб.;
г) сократить кредиторскую задолженность на 477 142,25 тыс. руб. за счет возврата части просроченной дебиторской задолженности.
6. В результате проведения рекомендованных мероприятий у ОАО «Радиоприбор»:
а) финансовая устойчивость с позиции краткосрочной перспективы ОАО «Радиоприбор» значительно повышается, поскольку коэффициент текущей ликвидности увеличивается до 1,5437, коэффициент быстрой ликвидности незначительно снижается до 1,0725, а коэффициент абсолютной ликвидности увеличивается до 0,7236;
б) относительные показатели финансовой устойчивости значительно улучшают свои значения, наблюдается снижение зависимости фирмы от заемного капитала, эффективность и интенсивность использования капитала ОАО «Радиоприбор» повышается;