Помощь студентам в учебе
Разработка и управление финансовой стратегией организации (на примере ООО «Камский Бекон»)
|
ВВЕДЕНИЕ 4
1 Теоретические основы разработки и управления финансовой стратегией
организации 7
1.1 Сущность финансовой стратегии предприятия и особенности ее
разработки 7
1.1.1 Понятие финансовой стратегии предприятия, ее характеристика.
Финансовая стратегия как часть корпоративной стратегии 7
1.1.2 Стратегический финансовый анализ и методы его осуществления ... 12
1.1.3 Управление финансовой стратегией предприятия. Принятие
стратегических финансовых решений 17
1.2 Оценка финансовой стратегии и управление ее реализацией 19
1.2.1 Оценка разработанной финансовой стратегии предприятия 19
1.2.2 Задачи и последовательность управления реализацией финансовой
стратегии. Методы ее реализации 21
1.2.3 Контроль реализации финансовой стратегии 24
2 Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «Камский Бекон» ... 27
2.1 Общая характеристика ООО «Камский Бекон» 27
2.2 Анализ финансового состояния предприятия 32
2.2.1 Структурный анализ активов и пассивов организации 32
2.2.2 Анализ финансовой устойчивости 35
2.2.3 Анализ платежеспособности и ликвидности 41
2.2.4 Анализ деловой активности и рентабельности 45
3 Разработка финансовой стратегии ООО «Камский Бекон 53
3.1 Анализ факторов, определяющих финансовую стратегию ООО
«Камский Бекон» 53
3.2 Процесс разработки стратегии управления структурой капитала. Выбор
оптимальной структуры капитала 56
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 71
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 73
ПРИЛОЖЕНИЯ 76
1 Теоретические основы разработки и управления финансовой стратегией
организации 7
1.1 Сущность финансовой стратегии предприятия и особенности ее
разработки 7
1.1.1 Понятие финансовой стратегии предприятия, ее характеристика.
Финансовая стратегия как часть корпоративной стратегии 7
1.1.2 Стратегический финансовый анализ и методы его осуществления ... 12
1.1.3 Управление финансовой стратегией предприятия. Принятие
стратегических финансовых решений 17
1.2 Оценка финансовой стратегии и управление ее реализацией 19
1.2.1 Оценка разработанной финансовой стратегии предприятия 19
1.2.2 Задачи и последовательность управления реализацией финансовой
стратегии. Методы ее реализации 21
1.2.3 Контроль реализации финансовой стратегии 24
2 Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «Камский Бекон» ... 27
2.1 Общая характеристика ООО «Камский Бекон» 27
2.2 Анализ финансового состояния предприятия 32
2.2.1 Структурный анализ активов и пассивов организации 32
2.2.2 Анализ финансовой устойчивости 35
2.2.3 Анализ платежеспособности и ликвидности 41
2.2.4 Анализ деловой активности и рентабельности 45
3 Разработка финансовой стратегии ООО «Камский Бекон 53
3.1 Анализ факторов, определяющих финансовую стратегию ООО
«Камский Бекон» 53
3.2 Процесс разработки стратегии управления структурой капитала. Выбор
оптимальной структуры капитала 56
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 71
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 73
ПРИЛОЖЕНИЯ 76
Актуальность темы исследования. Сегодня, разработка финансовой стратегии предприятия является весьма актуальной, этому способствует ряд условий. Наиболее важным из такого рода условий выступает интенсивность изменений факторов внешней финансовой среды. Постоянные изменения основных макроэкономических показателей, связанных с финансовой деятельностью предприятий, темпы технологического прогресса, частые колебания конъюнктуры финансового рынка, низкая стабильность государственной экономической политики и форм регулирования финансовой деятельности не позволяют эффективно управлять финансами предприятия, основываясь лишь на ранее накопленном опыте и традиционных методах финансового менеджмента. В этом случае, когда у предприятия отсутствует финансовая стратегия, адаптированная к возможным изменениям факторов внешней среды, это может привести к тому, что финансовые решения отдельных структурных подразделений предприятия будут носить разнонаправленный характер, приводить к возникновению противоречий и снижению эффективности финансовой деятельности в целом. Еще одним важным условием, влияющим на актуальность разработки финансовой стратегии предприятия, выступает его предстоящий переход к новой стадии жизненного цикла. Разрабатываемая финансовая стратегия позволяет заблаговременно адаптировать финансовую деятельность предприятия к предстоящим кардинальным изменениям возможностей его экономического развития. Наконец, существенным условием, определяющим актуальность разработки финансовой стратегии, является кардинальное изменение целей операционной деятельности предприятия, связанное с открывающимися новыми коммерческими возможностями. Для осуществления такого рода целей необходимо провести изменение производственного ассортимента, внедрение новых производственных технологий, освоение новых рынков сбыта продукции и т.п. В этом случае нарастание инвестиционной активности предприятия и
диверсификация форм его финансовой деятельности должны носить прогнозируемый характер, обеспечиваемый разработкой четко
сформулированной финансовой стратегии.
Цель исследования состоит в рассмотрении финансовой стратегии ООО «Камский Бекон» как стратегию в совокупности с другими функциональными стратегиями, обеспечивающую корпоративную стратегию в целом. Для достижения указанной цели потребовалось решение следующих задач:
1. проведение комплексного анализа финансово-хозяйственной
деятельности ООО «Камский Бекон»;
2. проведение анализа факторов, определяющих финансовую стратегию ООО «Камский Бекон»
3. выработка и обоснование рекомендаций по управлению финансовой стратегией ООО «Камский Бекон».
Объектом исследования выступает ООО «Камский Бекон», специализирующийся на выращивании и убое свиней беконного типа. Основным продуктом являются охлажденные свиные полутуши первой и второй категории, а также продукция обвалки свиных полутуш, субпродукты в охлажденном и замороженном виде.
Предметом исследования являются финансово - экономические инструменты и механизмы управления, обеспечивающие реализацию финансовой стратегии ООО «Камский Бекон».
Теоретическая и методическая основа по разработке финансовой стратегии представлены в работах Бланка И.А., Стояновой Е.С., Ковалева В.В., Бочарова В.В.
Дипломная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений. Первая глава посвящена теоретическим аспектам изучения сущности финансовой стратегии. Во второй главе проводится анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО
«Камский Бекон». Третья глава является проектной частью дипломной работы, в которой представлены рекомендации по достижению выбранной финансовой стратегии, а именно стратегии управления структурой капитала.
диверсификация форм его финансовой деятельности должны носить прогнозируемый характер, обеспечиваемый разработкой четко
сформулированной финансовой стратегии.
Цель исследования состоит в рассмотрении финансовой стратегии ООО «Камский Бекон» как стратегию в совокупности с другими функциональными стратегиями, обеспечивающую корпоративную стратегию в целом. Для достижения указанной цели потребовалось решение следующих задач:
1. проведение комплексного анализа финансово-хозяйственной
деятельности ООО «Камский Бекон»;
2. проведение анализа факторов, определяющих финансовую стратегию ООО «Камский Бекон»
3. выработка и обоснование рекомендаций по управлению финансовой стратегией ООО «Камский Бекон».
Объектом исследования выступает ООО «Камский Бекон», специализирующийся на выращивании и убое свиней беконного типа. Основным продуктом являются охлажденные свиные полутуши первой и второй категории, а также продукция обвалки свиных полутуш, субпродукты в охлажденном и замороженном виде.
Предметом исследования являются финансово - экономические инструменты и механизмы управления, обеспечивающие реализацию финансовой стратегии ООО «Камский Бекон».
Теоретическая и методическая основа по разработке финансовой стратегии представлены в работах Бланка И.А., Стояновой Е.С., Ковалева В.В., Бочарова В.В.
Дипломная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений. Первая глава посвящена теоретическим аспектам изучения сущности финансовой стратегии. Во второй главе проводится анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО
«Камский Бекон». Третья глава является проектной частью дипломной работы, в которой представлены рекомендации по достижению выбранной финансовой стратегии, а именно стратегии управления структурой капитала.
В настоящее время деятельность российских компаний осуществляется в условиях роста влияния фактора неопределенности внешней среды. Роль финансовой деятельности компании во всех ее формах не может сводиться только к удовлетворению финансовых потребностей. Поэтому, уже сейчас сознательное руководство большинства компаний осознает в полной мере необходимость рационального управления финансовой деятельностью на основе научной методологии предвидения ее форм и направлений, адаптации к общим целям развития предприятия и изменяющимся условиям внешней финансовой среды. В качестве эффективного инструмента перспективного управления финансовой деятельностью предприятия выступает финансовая стратегия, призванная для достижения поставленных целей общего развития организации в условиях постоянно изменяющейся внешней среды, конъюнктуры финансового рынка и т.п.
По своей сути, финансовая стратегия компании предназначена для обеспечения ее конкурентоспособности на определенном рынке товаров или услуг, расширения и оптимизации взаимосвязей с клиентами и контрагентами. Организация финансовой стратегии должна быть направлена на принятие эффективных финансовых решений для повышения их финансовой устойчивости в долгосрочном периоде, посредством применения финансовых инструментов и методов.
Для того чтобы эффективно управлять финансовой стратегией компании, необходимо понимать, какую финансовую позицию занимает компания и какова главная корпоративная цель существования компании, то есть ее главная корпоративная стратегия.
ООО «Камский Бекон» это динамично развивающаяся компания, которая в качестве своей корпоративной стратегии ставит перед собой цель завоевания лидирующей позиции на рынке в своей области.
Программа стратегического развития компании включает в себя строительство селекционно-генетического центра «Камский Бекон», доведение объемов производства свинины в живом весе до 100 тыс. т в год и укрепление позиций одного из ведущих производителей свинины в РФ, также предприятие планирует построить собственный комбикормовый завод. В планы руководства компании также входит строительство предприятия по производству биопрепаратов.
Финансовая стратегия ООО «Камский Бекон» призвана обеспечить выполнение корпоративной стратегии путем оптимизации структуры капитала, выбора наиболее подходящего для предприятия соотношения заемных и собственных средств.
Для более четкого представления о финансовом состоянии компании был проведен анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «Камский Бекон». Результаты анализа позволили определить существующую ситуацию на предприятии, выявить сильные и слабые стороны компании, по ряду показателей (финансовой устойчивости, рентабельности и т.п.). Для того чтобы главная финансовая стратегия могла быть эффективно реализована в предстоящем периоде, она должна учитывать существующую ситуацию, ее изменение в динамике и предусматривать постоянное улучшение финансовых показателей.
Исходя из проведенного анализа финансово-хозяйственной деятельности ООО «Камский Бекон» и с учетом корпоративной стратегии ООО «Камский Бекон», которая состоит в завоевании лидирующей доли рынка, финансовая стратегия должна быть направлена на финансовое обеспечение устойчивого роста, путем реализации стратегии управления структурой капитала. Данную стратегию предполагается реализовать в течение 3-х лет, что позволит занять компании на рынке мясных продуктов устойчивое финансовое положение. Таким образом, исходя из произведенной оптимизации структуры капитала по ряду критериев, предлагается установить на предприятии соотношение капитала, как 53,7 % заемного капитала и 46,3 % собственного капитала.
По своей сути, финансовая стратегия компании предназначена для обеспечения ее конкурентоспособности на определенном рынке товаров или услуг, расширения и оптимизации взаимосвязей с клиентами и контрагентами. Организация финансовой стратегии должна быть направлена на принятие эффективных финансовых решений для повышения их финансовой устойчивости в долгосрочном периоде, посредством применения финансовых инструментов и методов.
Для того чтобы эффективно управлять финансовой стратегией компании, необходимо понимать, какую финансовую позицию занимает компания и какова главная корпоративная цель существования компании, то есть ее главная корпоративная стратегия.
ООО «Камский Бекон» это динамично развивающаяся компания, которая в качестве своей корпоративной стратегии ставит перед собой цель завоевания лидирующей позиции на рынке в своей области.
Программа стратегического развития компании включает в себя строительство селекционно-генетического центра «Камский Бекон», доведение объемов производства свинины в живом весе до 100 тыс. т в год и укрепление позиций одного из ведущих производителей свинины в РФ, также предприятие планирует построить собственный комбикормовый завод. В планы руководства компании также входит строительство предприятия по производству биопрепаратов.
Финансовая стратегия ООО «Камский Бекон» призвана обеспечить выполнение корпоративной стратегии путем оптимизации структуры капитала, выбора наиболее подходящего для предприятия соотношения заемных и собственных средств.
Для более четкого представления о финансовом состоянии компании был проведен анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «Камский Бекон». Результаты анализа позволили определить существующую ситуацию на предприятии, выявить сильные и слабые стороны компании, по ряду показателей (финансовой устойчивости, рентабельности и т.п.). Для того чтобы главная финансовая стратегия могла быть эффективно реализована в предстоящем периоде, она должна учитывать существующую ситуацию, ее изменение в динамике и предусматривать постоянное улучшение финансовых показателей.
Исходя из проведенного анализа финансово-хозяйственной деятельности ООО «Камский Бекон» и с учетом корпоративной стратегии ООО «Камский Бекон», которая состоит в завоевании лидирующей доли рынка, финансовая стратегия должна быть направлена на финансовое обеспечение устойчивого роста, путем реализации стратегии управления структурой капитала. Данную стратегию предполагается реализовать в течение 3-х лет, что позволит занять компании на рынке мясных продуктов устойчивое финансовое положение. Таким образом, исходя из произведенной оптимизации структуры капитала по ряду критериев, предлагается установить на предприятии соотношение капитала, как 53,7 % заемного капитала и 46,3 % собственного капитала.