ВВЕДЕНИЕ 5
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ПОДХОДЫ ФИНАНСОВОГОАНАЛИЗА 6
1.1 Российские методы анализа финансового состояния 6
1.2 Зарубежные методики финансового анализа 29
1.3 Сравнительный анализ российских и зарубежных подходов к
анализу финансового состояния предприятия 34
2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ 40
2.1 Общая характеристика ООО «Ремспецхимзащита» 40
2.2 Оценка и анализ финансового состояния
ООО «Ремспецхимзащита» 43
3 РАЗРАБОТКА РЕКОМЕНДАЦИЙ И МЕРОПРИЯТИЙ ПО
УЛУЧШЕНИЮ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ.. 57
3.1 Предложения, направленные на улучшение финансового состояния ООО «Ремспецхимзащита» 57
3.2 Оценка экономического эффекта предложенных мероприятий.. 67
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 69
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК 73
ПРИЛОЖЕНИЯ 81
ПРИЛОЖЕНИЕ А. Бухгалтерский баланс 83
ПРИЛОЖЕНИЕ Б. Отчет о финансовых результатах
Актуальность темы. Актуальность финансового анализа деятельности предприятия важна в любых условиях рыночной ситуации. В нестабильных рыночных условиях проведение финансового анализа на предприятиях очень важно, так как от финансового состояния фирмы зависит ее дальнейшее существование, возможность и способность привлечения заемных средств.
Современный рынок предлагает многочисленные условия для развития бизнеса. Для того чтобы воспользоваться предлагаемыми возможностями, необходимо иметь четкое представление о возможностях собственной компании, о ее финансовом состоянии.
От качества финансового анализа зависит правильность в принятии любых решений. Финансовый анализ влияет на эффективность и правильность постановки целей, планирования, контроля, прогнозирования и управления.
Цель работы - оценка текущего финансового состояния предприятия и разработка мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия на примере строительного предприятия ООО «Ремспецхимзащита».
Задачи работы:
- изучить теоретические подходы финансового анализа;
- провести анализ финансового состояния предприятия;
- разработать мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия.
Объект работы - Общество с ограниченной ответственностью «Ремспецхим- защита», предмет - оценка финансовой деятельности предприятия.
Результаты работы рекомендуется использовать при внедрении направлений улучшения финансового состояния на предприятии.
Актуальность темы исследования нашла свое подтверждение в ходе выполнения работы. В работе акцентировано внимание на вопросах, возникающих в результате анализа финансовой деятельности предприятия, обозначены проблемы и представлено авторское видение их решений.
Для успешного функционирования и существования предприятия необходимо проведение анализа финансового состояния.
Финансовое состояние предприятия - это экономическая категория, отражающая состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию на фиксированный момент времени. Финансовое состояние предприятия представляет собой сложную концепцию, наиболее обобщающую характеристику ее деятельности. Оно определяется совокупностью внешних и внутренних факторов и характеризуется системой показателей.
Анализ финансового состояния - это комплексное понятие, которое характеризуется системой финансовых показателей, оценивающих его платежеспособность, финансовую устойчивость, деловую активность, финансовые результаты и рентабельность работы организации, а также ее инвестиционную активность, тем самым производится финансовый анализ.
Он проводится с целью выявления проблем у предприятия в эффективности деятельности, резервов улучшения, и как следствие, разработать и принять мероприятия по улучшению финансового состояния.
Анализ финансового состояния является одним из эффективных способов оценки текущего положения, который отражает мгновенное состояние хозяйственной ситуации и позволяет выделить наиболее сложные проблемы управления имеющимися ресурсами и таким образом минимизировать усилия по приведению в соответствие целей и ресурсов организации с потребностями и возможностями сложившегося рынка.
Выбирая между российской и зарубежной практиками оценки финансового состояния, можно сделать вывод, что показатели подвержены влиянию многих факторов, и оценить их по одному коэффициенту невозможно.
Российский метод требует привидение к единой форме, сокращения количества анализируемых показателей.
К преимуществам зарубежного метода можно отнести его однозначность и определенность в составе показателей, и представление их результатов, упрощенность анализа и оценки финансового состояния организации.
Российские же методики, анализа финансового состояния и рисков, наоборот характеризуются существенным отличием среди различных авторов в группе показателей для анализа того или иного направления и разнообразных сочетаний
Существенным отличием зарубежных методик от отечественных являются источники информации для проведения финансового анализа, а более точно - стандарты отчетности. Если зарубежные методики в своей основе используют международный стандарт МСФО, то отечественные методики используют российский стандарт РСБУ.
В качестве объекта исследования было выбрано строительное предприятие ООО «Ремспецхимзащита», основной деятельность которого является работы по монтажу стальных строительных конструкций.
При проведении финансового анализа ООО «Ремспецхимзащита» использовались такие направления как:
- анализ основных экономических показателей;
- анализ ликвидности и платежеспособности;
- анализ финансовой устойчивости;
- анализ деловой активности;
- анализ рентабельности;
- анализ вероятности банкротства.
Проведенный финансовый анализ состояния ООО «Ремспецхимзащита» на основе динамики абсолютных и относительных финансовых показателей позволил сделать указанные ниже выводы.
Анализ финансового состояния исследуемого предприятия показал, что в целом структура баланса является неудовлетворительной: наблюдается недостаток собственных источников средств. Ликвидность баланса предприятия на начало и конец анализируемого периода не является абсолютной. Это свидетельствует о том, что предприятие в случае погашения текущей задолженности должно прекратить функционирование, так как у него не будет оборотных средств для продолжения функционирования предприятия.
Предприятие является финансово неустойчивым, наблюдается нарушение признаков платежеспособности, однако сохраняется возможность восстановления равновесия путем пополнения источников собственных и дополнительного привлечения заемных средств.
По результатам проведенного анализа можно сделать выводы, что предприятие неликвидно, имеет большие неоплаченные долги и низкую рентабельность, финансовое состояние неустойчиво, собственных средств нет. Высокая доля дебиторской и кредиторской задолженности является главной проблемой предприятия. Пути улучшения его состояния должны быть направлены на уменьшение дебиторской, и как следствие, уменьшение кредиторской задолженности.
Анализ финансового состояния ООО «Ремспецхимзащита» позволяет утверждать, что перед предприятием стоит проблема выживания.
Его финансовая политика решает кратковременные задачи, дающие кратковременные положительные результаты, что во многом обуславливается отсутствием финансовой стратегии. Поэтому для перспективы развития предприятия необходимо провести комплекс мер по оздоровлению его финансового состояния
В третьем разделе были разработаны мероприятия направленные на повышения финансовой устойчивости предприятия, которые включают в себя:
- факторинг, с помощью которого происходит высвобождение денежных средств в размере 783 тыс. руб.;
- предоставление скидок за внесение определенного процента предоплаты. Таким образом, рассчитываясь с предприятием по 15 % предоплате (30 тыс. руб.), скидка при этом составит 6 тыс. руб., при 30 % предоплате 60 тыс. руб., скидка составляет 10 тыс. руб. и при 50 % оплате 100 тыс. руб. и размер скидки 14 тыс. руб.
Самым выгодным для предприятия ООО «Ремспецхимзащита» является получение предоплаты в размере 50 %.
Таким образом, при применении факторинга и предоставлении скидки, предприятие получает экономический эффект в размере 883 тыс. руб.
Предложенные мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия имеют положительный экономический эффект. Предложенные мероприятия способствуют уменьшению дебиторской задолженности, получение денежных средств сразу и привлечение новых клиентов.
Предложенные мероприятия по улучшению финансового состояния ООО «Ремспецхимзащита» рекомендованы к принятию во внимания руководства.
1 Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть 1 от 30.11.1994 г. №51-ФЗ.
2 Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть 2 от 26.01.1996 г. №14-ФЗ.
3 Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая, вторая) // КонсультантПлюс: отрав.-правовая система, 2016.
4 Правила проведения арбитражным управляющим финансового анализа (утв. Постановлением Правительства РФ от 25.06.03 г. № 367 // КонсультантПлюс: отрав.-правовая система, 2016.
5 Методические указания по проведению анализа финансового состояния организаций (утв. приказом ФСФО от 23.01.01 г. № // КонсультантПлюс: отрав.'-правовая система, 2016.
6 Административно управленческий портал [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.aup.ru/books/m67/8.htm. - Заглавие с экрана. - (Дата обращения: 12.04.2019).
7 Артеменко, В.Г. Анализ финансовой отчетности: учеб. пособие / В.Г.Артементко, В.В.Остапова. - М.: Омега-Л, 2012. - 272 с.
8 Артюшин, В.В. Финансовый анализ. Инструментарий практика: учеб. пособие / В.В. Артюшин. - М.: Изд-во ЮНИТИ, 2013. - 120 c.
9 Астринский, Д. Экономический анализ финансового положения предприятия: учебник / Д. Астринский. - М.: Экономист. - 2014. - 59 с.
10 Анализ финансовой отчетности: учеб. пособие / О.В. Ефимова [и др.]; под ред. О.В. Ефимова. - М.: Омега-Л, 2013. - 388 с.
11 Анализ финансового состояния предприятия. Зарубежные методики финансового анализа [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http: //afdanalyse.ru/publ/finansovyj_analiz/1 /zarubezhnye_standarty_finansovykh_poka zatelej/15-1 -0-60. - Заглавие с экрана. - (Дата обращения: 16.04.2019).
12 Баканов, М. И. Теория экономического анализа: учебник / М. И. Баканов - М.: Финансы и статистика, 2014. - 521 с.
13 Березовский, В.А. Планирование и анализ финансового состояния
организации в рыночных условиях: монография / Березовский В.А.
- М.: Современная гуманитарная академия, 2011. - 171 с.
14 Бесплатный сервис проверки и анализа российских юридических лиц и
предпринимателей [Электронный ресурс]. - Режим доступа:
https://www.rusprofile.ru/. - Заглавие с экрана. - (Дата обращения: 19.04.2019).
15 Бланк, И.А. Финансовый менеджмент: учебный курс / И. А. Бланк. - 2-е изд., перераб. и доп. - К.: Эльга, Ника-Центр, 2012. - 656 с.
16 Бороненкова, С.А. Управленческий анализ: учеб.пособие / С. А. Бороненко.
- М.: Финансы и статистика, 2013. - 384 с.
17 Бочаров, В. В. Финансовый анализ: учеб. пособие / В. В. Бочаров - СПб.: Изд. Питер, 2014. - 240 с.
18 Ван Хорн, Дж. К. Основы финансового менеджмента / Д. К. Ван Хорн, Джон М. Вахович, мл. - 12-е издание. - М.: Вильямс, 2006. - 1232 с.
19 Васильева, Л.С. Финансовый анализ: учебник / Л.С. Васильева, М.В. Петровская. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: КНОРУС, 2013. - 420 с.
20 Всё о финансовом анализе [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://1fin.ru/?id=311&t=8. - Заглавие с экрана. - (Дата обращения: 25.04.2019).
21 Габдуллина Г.К. Методология экономического анализа: монография / Г.К. Габдуллина, Г.А. Хазиахметова, А.З. Хазиахметов. - Новосибирск: Изд. ЦРНС, 2014. - 104 с.
22 Гаврилова, А.Н. Финансы организаций (предприятий): учеб. пособие / А.Н. Гаврилова, А.А. Попов. - М.: Проспект, КноРус, 2015. - 597 с.
23 Галяутдинова, А. Р. Проблемы управления дебиторской задолженностью на предприятии и пути их решения: учебник / А. Р. Галяутдинова, 2016.- 3440 с.
24 Герасименко, А.В. Финансовая отчетность для руководителей и начинающих специалистов: уч. пособие / А.В. Герасименко. - 9-е изд., перераб. и доп. - М.: Альпина Пабли-шер, 2019. - 432 с.
25 Гермалович, Н.А. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник / Н.А. Гермалович. - М: Финансы и статистика, 2011. - 346 с.
26 Гиляровская, Л.Т. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учеб. пособие. - М.: Проспект, 2012. - 360 с.
27 Григорьева, Т.И. Финансовый анализ: оценка, прогноз: учебник / Т.И. Григорьева. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Юрайт, 2015. -462 с.
28 Григоравичус, П.А. Зарубежный опыт оценки финансового состояния предприятия: учебник / П.А. Григоравичус. - Магнитогорск: Изд-во МГТУ
им. Носова, 2016 - 106 с.
29 Грызунова, Н.В. Управление денежными потоками предприятия и их оптимизация: учебник / Н.В. Грызунова, М.Н. Дудин, О.В. Тальберг. - Вестник УМО.2015 - 72 с.
30 Гусев, Е. В. Строительный комплекс: экономика, управление и инвестиции: сборник научных трудов / Гусев Е.В., Шепелев И.Г., Кардапольцев К.В.: - Челябинск: ЮУрГУ, 2013.
31 Донцова, Л.В. Анализ финансовой отчетности: учеб. пособие /
Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. - М.: ДИС, 2012. - 336с.
32 Ендовицкий, Д. А. Финансовый анализ: учебник / Д.А. Ендовицкий, Н.П. Любушин, Н.Э. Бабичева. - 3-е изд., перераб. - Москва : КНОРУС, 2018. - 300 с.
33 Жарковская, Е.П. Банковское дело: учебник / Е.П. Жарсковская - 7-е изд., испр. и доп. - М.: Омега-Л, 2010. - 479 с.
34 Жилкина, А.Н. Финансовый анализ: Учебник и практикум для прикладного бакалавриата / А.Н. Жилкина. - Люберцы: Юрайт, 2016. - 285 с.
35 Зарубежные и российские методики прогнозирования банкротства
[Электронный ресурс]. — Режим доступа: https://dis.ru/library/702/26201/.-
Заглавие с экрана. - (Дата обращения: 28.04.2019).
36 Илышева, Н.Н. Анализ финансовой отчетности: учебник / Н.Н. Илышева,
С. И. Крылов. - М.: Финансы и статистика; ИНФРА-М, 2011. - 480 с.
37 Ильин, С.Ю. Анализ деловой активности и рентабельности деятельности предприятия: учебник / С.Ю. Ильин, И.А. Кочеткова. - Северодонецк: Изд-во ВНУ им. Даля, 2014. - 55 с.
38 Ильичев, И.П. Управление проектами и экономическая эффективность / И.П. Ильичев, Е.П. Караваев. - М.: НИТУ МИСиС, 2017. - 188 с.
39 Казакова, Н.А. Финансовый анализ: учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / Н.А. Казакова. - Люберцы: Юрайт, 2016. - 470 c.
40 Кандрашина, Е.А. Финансовый менеджмент: учебник для бакалавров / Кандрашина Е.А. - М.: Дашков и К, Ай Пи Эр Медиа, 2012. - 220 с.
41 Канке, А.А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия / И.П. Кошевая, А.А Канке. - М.: ЮНИТИ, 2011. - 287 с.
42 Киреева, Н.В. Экономический и финансовый анализ: учебное пособие / Н.В. Киреева. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. -293 c.
43 Кириченко, Т.В. Финансовый менеджмент учебник / Кириченко Т.В. - М.: Дашков и К, 2014. - 484 с.
44 Клишевич, Н. Б. Финансы организаций: менеджмент и анализ:
учеб. пособие / Н.Б. Клишевич. - М.: КНОРУС, 2012. - 304 с.
45 Ковалев, В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры: учеб.пособие / В.В. Ковалев. - М.: Финансы и статистика,2012. - 310 с.
46 Колчина, Н.В. Финансы организаций (предприятий): учебник для вузов / Н.В. Колчин. - М.: Юнити-Дана, 2015. - 365 с.
47 Корпоративный менеджмент [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://www.cfin.ru/finanalysis/. - Заглавие с экрана. - (Дата обращения: 03.05.2019).
48 Крылов, С.И. Финансовый анализ: учебное пособие / С.И. Крылов. - Екатеринбург: Изд-во Урал. ун-та, 2016. - 160 с.
49 Кукукина, И.Г. Учет и анализ банкротств: учеб. пособие. - М.: Финансы и статистика, 2013. - 304 с.
50 Ларионов, А.Д. Бухгалтерская финансовая отчетность: учебник
А.Д. Ларионов, Н.Н. Карзаева, А.И. Нечитайло. - М.: Проспект, 2013. - 207 с.
51 Литовченко, В.П. Финансовый анализ: учебное пособие / В.П. Литовченко.
- 2-е изд. - М.: Дашков и К, 2014. - 214 с.
52 Лысенко, Д.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебник / Д.В. Лысенко. - М.: ИНФРА - М, 2013. - 320 с.
53 Любушин, Н.П. Экономический анализ: учеб. пособие / Н.П. Любушин.
- М.; Юнити,2010. - 576 с.
54 Лясковская, Е. А. Анализ и диагностика экономической и финансовой устойчивости фирмы / Е.А. Лясковская. - 2013.
55 Мартынюк, Г.К. Анализ хозяйственной деятельности торговых организаций: учеб.пособие / Г.К.Мартынюк; Хабар. гос. акад. экономики и права.
- Хабаровск: РИЦ ХГАЭП, 2015. - 88 с.
56 Мельник, М.В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учеб. пособие / М.В. Мельник, Е.Б. Герасимова. - М.: ИНФРА - М, 2014. - 512 с.
57 Митина, Ю.А. Бухгалтерская отчетность - основа анализа деловой активности предприятия: учебник / Ю.А. Митина. - Пенза: Изд-во «Наука и Просвещение», 2014. - 195 с.
58 Модель Таффлера [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://1 fin.ru/?id=281 &t=978. - Заглавие с экрана. - (Дата обращения: 17.04.2019).
59 Мыльник, А.В. Организация производства, экономика и управление в промышленности / А.В. Мыльник, А.П. Агарков. - М.: Дашков и Ко, 2017.- 858 с.
60 Национальная факторинговая компания [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://www.factoring.ru/our_solutions/receivables_management/. - Заглавие с экрана. - (Дата обращения: 15.05.2019).
61 Николаева, В.Е. Классификация организаций по уровню их финансового состояния и эффективности осуществления деятельности с использованием метода балльной оценки: учеб. пособие, 2014. - 64 с.
62 Нитецкий, В.В. Финансовый анализ в аудите: Теория и практика: учеб. пособие / В.В. Нитецкий, А. А. Гаврилов. - М.: Дело, 2013. - 256 с.
63 Новодворский, В.Д. Бухгалтерская отчетность организации: учеб. пособие / В.Д. Новодворский, Л.В. Пономарева. - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Бухгалтерский учет, 2014. - 376 с.
64 Новоженцева, А.В. Сравнение российских и зарубежных методик анализа финансового состояния предприятия: учебное пособие / А.В. Новоженцева А.В. - М.: ФГБОУ ВО, 2016. - 442 с.
65 Овчинникова, М. С. Экономика организации: учеб. пособие
/ М. С. Овчинникова, А. Е. Иванов. - М:ЮУрГУ, 2010. - 70с.
66 Пожидаева, Т.А. Анализ финансовой отчетности: учеб. пособие
/ Т.А. Пожидаева. - М.:КНОРУС, 2012. - 320 с.
67 Савинных, А.Н. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: уч. пособие / А.Н. Савиных. - М.: КНОРУС, 2015. - 300 с.
68 Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учеб. пособие. - 8-е изд., испр. - М.: Новое знание. - 2014. - 704 с.
69 Сагдиллаева, З.А.Критерии оценки финансового состояния: учебник
/ З.А. Сагдиллаева. - Пенза: Изд-во «Наука и Просвещение», 2016. - 125 с.
70 Семенова, Н.С. Методика оценки финансового состояния предприятия: уч. пособие / Н.С. Семенова - Пенза: Изд-во «Наука и Просвещение», 2016. - 436 с.
71 Трофимова, Л.А. Экономические показатели, используемые для оценки эффективности деятельности предприятия: монография / Л.А. Трофимова. - Аудитор, 2014. - 25 с.
72 Турманидзе, Т.У. Финансовый анализ: учебник для студентов вузов, обучающихся по экономическим специальностям / Т.У. Турманидзе. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. - 287 с.
73 Управление производством. Анализ рентабельности предприятия. [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.up-pro.ru/encyclopedia/analiz- rentabelnosti.html. - Заглавие с экрана. - (Дата обращения: 19.05.2019).
74 Учебно-методический комплекс по дисциплинам «Теория экономического анализа», «Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности» /сост. М.М. Глазов, И.П. Фирова, Е.Е. Петрова, Н.Н. Сисин. - СПб.: Изд-во РГГМУ, 2015. - 335с.
75 Файдушенко, В.А. Финансовый анализ: теория и практика: учебное пособие / В.А. Файдушенко. - Хабаровск: Изд-во ХГТУ, 2013. - 190 с.
76 Финансовый анализ по данным отчетности [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https: //www.audit-it.ru/finanaliz/terms/analysis/bankruptcy_analysis.html. - Заглавие с экрана. - (Дата обращения: 09.05.2019).
77 Федорова, Г.В. Учет и анализ банкротств: учеб. пособие / Г.В. Федорова.
- 2-е изд. М.: Омега-Л.2012. - 248 с.
78 Фокина, О.М. Практикум по экономике организации (предприятия): учеб. пособие / О. М. Фокина, А.В. Соломка. - М.: Финансы и статистика, 2014.- 272 с.
79 Фомин, Я.А. Диагностика кризисного состояния предприятия: учеб. пособие / Я.А. Фомин. - М.: Юнити-Дана, 2012. - 252 с.
80 Хайдаркова, М.А. Показатели прогнозирования неплатежеспособности (банкротства) в коммерческих организациях: учебник / М.А. Хайдаркова. - М.: МАКСПресс, 2013. - 274 с.
81 Хелферт, Э. Техника финансового анализа: путь к созданию стоимости бизнеса: учебник / Э. Хелферт. - СПб.: Питер, 2013. - 640 с.
82 Чернова, А.И. Особенности анализа ликвидности и платежеспособности предприятия по данным финансовой отчетности : уч. пособие / А.И. Чернова, Е.Е. Склярова. - Новосибирск: Изд-во ООО ЦРНУ, 2014. - 119 с.
83 Чечевицына, Л.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: учебник / Л.Н. Чечевицына. - М.: Феникс, 2012. - 252 с.
84 Шеремет, А.Д. Методика финансового анализа: учеб. и практическое пособие для экономических вузов / А.Д. Шеремет, Р.С. Сайфулин, Е.В. Негашев,
3- е изд., доп. и перераб. - М.: «ИНФАРМ - М», 2010. - 207 с.
85 Шеремет, А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учебник/А.Д. Шеремет. - М.:ИНФРА-М,2011. - 415 с.
86 Янова, П.Г. Анализ финансовой отчетности: учебно-методический
комплекс / Янова П.Г. - Саратов: Вузовское образование, 2013. - 188 с.