ВВЕДЕНИЕ 3
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ СРЕДСТВАМИ ПРЕДПРИЯТИЯ 7
1.1 Денежные средства как объект управления 7
1.2. Методика анализа денежных средств предприятия 15
1.3 Цели, задачи, принципы и механизмы управления денежными средствами предприятия 22
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ СРЕДСТВАМИ НА ПРЕДПРИЯТИИ ООО «ЭЛЬДОРАДО» 31
2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО «Эльдорадо» 31
2.2 Анализ финансовых показателей деятельности ООО «Эльдорадо» 37
2.3 Оценка процесса управления денежными средствами на предприятии
ООО «Эльдорадо» 47
2.4 Проблемы управления денежными средствами ООО «Эльдорадо» 54
ГЛАВА 3. НАПРАВЛЕНИЯ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ СРЕДСТВАМИ ООО «ЭЛЬДОРАДО» 59
3.1 Разработка решения проблем управления денежными средствами 59
3.2 Расчёт эффективности предложенных мероприятий 63
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 69
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 72
ПРИЛОЖЕНИЯ
На любом предприятии финансовый менеджмент тесно взаимосвязан с управлением денежными потоками. Для устойчивого развития предприятия значительную роль играет стабильный денежный поток предприятия. Наличие положительного денежного потока длительный период времени является хорошей почвой для получения прибыли предприятием, развития собственных средств, сохранения необходимого уровня ликвидности.
Наиболее важными при оценке эффективности работы и финансового положения организации являются баланс предприятия, отчет о прибылях и убытках и отчет о движении денежных средств.
Процесс анализа необходимо завершать подбором наиболее оптимальной формой организации денежных потоков, учитывая внешние и внутренние факторы для достижения их сбалансированности, стабильного роста чистого денежного потока, синхронизации.
Прежде всего, следует добиться сбалансированности объемов положительного и отрицательного потоков денежных средств. Недостаток либо избыток денежных ресурсов оказывают негативное влияние на результаты хозяйственной деятельности. В результате дефицита денежного потока понижается ликвидность и уровень платежеспособности предприятия. В связи с этим наблюдается рост просроченной задолженности предприятия по кредитам банку, поставщикам, персоналу по заработной плате.
В результате избытка денежного потока наблюдаются потери реальной стоимости временно свободных на определенное время денежных средств по причине инфляции, происходит замедление оборачиваемости капитала в результате застоя денежных средств, утрачивается доля доходности из-за упущенной выгоды от прибыльного расположения денежных средств в том или ином процессе.
Синхронизация денежных потоков должна ориентироваться на ликвидацию сезонных и циклических отличий в образовании положительных и отрицательных денежных потоков, и, кроме того, на оптимизирование средних остатков денежной наличности. Завершающей стадией оптимизации считается наличие условий для максимизации чистого денежного потока предприятия. В результате роста чистого денежного потока повышается уровень самофинансирования организации, сокращается зависимость от внешних источников финансирования.
Полученные результаты оптимизации денежных потоков должны отображаться при формировании финансового плана предприятия в течение года, разделяемого на кварталы и месяцы.
Таким образом, данные о движении денежных средств и выполнении бюджета по притоку и оттоку денежных ресурсов дают возможность предприятию осуществлять контроль своей платежеспособности, незамедлительно вносить коррективы для ее стабилизации.
Актуальность выбора темы выпускной квалификационной работы обусловлена тем, что процессы современной экономической действительности явно подтверждают прямую зависимость экономической и социальной стабильности общества от финансовой устойчивости предприятий. А один из основных признаков финансовой устойчивости - это способность предприятия генерировать денежные потоки. По этой причине наиболее важным вопросом является освоение современных методов анализа и эффективного управления денежными потоками предприятия. Также движение денежных средств организации представляет собой непрерывный процесс, а это не может не вызывать интереса для подробного исследования.
Предметом исследования служат денежные потоки предприятия, эффективность управления денежными потоками.
Объектом исследования в выпускной квалификационной работе является ООО «Эльдорадо», которое осуществляет оптовую и розничную продажу бытовой техники.
Цель выпускной квалификационной работы - проведение анализа управления денежными потоками предприятия и разработка мероприятий по их оптимизации. В связи с поставленной целью, в выпускной квалификационной работе решаются следующие задачи:
- рассмотреть денежные средства как объект управления;
- определить методы анализа денежных средств;
- установить цели, задачи, механизмы управления ими;
- охарактеризовать организационно-экономическую характеристику
предприятия;
- провести анализ финансовых показателей деятельности предприятия;
- провести анализ денежного потока предприятия;
- определить проблемы управления денежными потоками;
- определение путей совершенствования и оптимизации потоков денежных средств предприятия в современных условиях.
Вопросам управления денежными потоками посвящены работы как отечественных, так и зарубежных исследователей, в числе которых следует обозначить труды: Аббасова С.А., Володиной А.А., Блэйка Р.Р., Ковалева В.В., Никитиной Н.В., Соколова Я.В., Сотниковой Л.В., Яковлева Л.Я., Яцюка Н.А. и др.
Теоретической и методологической базой исследования явились труды ведущих отечественных и зарубежных ученых в сфере управления финансами предприятия. Исследование осуществлялось с применением всеобщих методов научного познания: наблюдение, сравнение, анализ. Для решения задач применялись факторный, индексный, статистический методы. Анализ статистических данных осуществлен с использованием методов группировки, сравнения и обобщения.
Выпускная квалификационная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений к работе.
Установление состава, структуры и движения денежных средств имеет большое значение в финансовом менеджменте на предприятии. При установлении состава и структуры денежных средств в совершенстве хотелось бы обладать наиболее вероятным резервом в виде наличности в кассе. Каждому предприятию необходимо учитывать такие обстоятельства как: сохранение текущей платежеспособности и получение дополнительной прибыли в ходе инвестирования свободных денежных средств. Следовательно, одна из главных задач управления денежными средствами является - оптимизация их текущего остатка.
В ходе проведенного анализа можно отметить, что на предприятии наблюдается уменьшение выручки в 2015 году на 11 830 845 тыс. руб. или на 10,43%. Прибыль от продаж уменьшилась на 462 017 тыс. руб. По итогам 2015 года предприятие получило чистую прибыль на 126 996 тыс. руб. больше, чем в 2014 году.
Самый большой подъем в активе - статья запасы и затраты, которая повысилась на 52,34 %. В общем, можно отметить благоприятную динамику и ситуацию для предприятия.
В структуре пассива баланса мы видим, что собственный капитал составлял 7,32 %, а к концу года возрос на 10,68 %, и составил 12,32 %.
Себестоимость в 2015 году уменьшилась на 8 363 017 или на 9,77% и составила 81 581 931 тыс. руб., что является положительным фактором, несмотря на это прибыль от продаж в 2015 году уменьшилась на 9, 97% и составила - 5 097 652 тыс. руб.
В ходе анализа ликвидности баланса мы выяснили, что ООО «Эльдорадо» у предприятия недостаточно денежных средств для покрытия наиболее срочных обязательств.
Предприятие не обладает высокой степенью платежеспособности и не может погасить различные виды обязательств соответствующими активами.
Также, можно отметить, что в 2015 году произошло значительное увеличение собственного капитала на 102,44% или на 3 543 037 тыс. руб. Внеоборотные активы к 2015 году уменьшились на 4,55% и составили 17 755 308 тыс. руб.
В ходе анализа оборачиваемости мы выяснили, что коэффициент оборачиваемости денежных средств за 2014 год составил 20,27 оборота, а к 2015 году увеличился на 71,73% и составил 34,87 оборота.
Анализируя операционную, инвестиционную и финансовую деятельность ООО «Эльдорадо», нужно отметить, что сумма чистого денежного потока от операционной деятельности в 2015 году значительно снизилась, а именно на 13 794 621 тыс. руб. Сумма чистого денежного потока от инвестиционной деятельности к 2016 году возросла на 3 346 238 тыс. руб., однако осталась в отрицательном значение и составила -242 136 тыс. руб. Сумма чистого денежного потока от финансовой деятельности возросла на 6 555 206 тыс. руб., и составила 7 804 122 тыс. руб.
Таким образом, общая сумма чистого денежного потока от всех видов деятельности к 2015 году уменьшилась на 3 893 180 тыс. руб., и составила - 2 676 868 тыс. руб.
По итогам выводов в ООО «Эльдорадо» предлагается:
- совершенствовать оперативное управление денежным оборотом путем сбалансирования поступления и расходования денежных средств;
- вычислять объем продаж и сократить расходы при помощи различных действий с денежными ресурсами;
- сокращать затраты на сумму, составляющая проценты по долгу;
- усиливать ликвидность баланса предприятия;
- поиск более прибыльных проектов для вложения денежных средств с незначительными затратами на обслуживание долга.
Для стабильной деятельности ООО «Эльдорадо» также необходимо разработать мероприятия по укрепления ассортиментной политики, применить рекламную помощь в распространении (рекламные объявления в печатных изданиях и на радио, телевидение), участвовать в мероприятиях, направленных на улучшение деятельности организации. Объем продаж продукции, полученный в ходе проведения мероприятий в 2017 году, составит в общей сумме 40576 тыс. руб., это значит, что объем выручки от продажи продукции возрастет примерно в 1,4 раза сравнительно с показателем 2015 года.
Помощь студентам и аспирантам в выполнении работ от наших партнеров
