Анализ и диагностика финансового состояния предприятия

По результатам исследования сделаем основные выводы в соответствии с поставленными в работе задачами.
Для решения первой задачи нужно было рассмотреть теоретические основы анализа финансового состояния предприятия. Финансовый анализ - это процесс исследования и оценки, главной целью которого является выработка более достоверных гипотез и прогнозов о факторах, влияющих на финансовое функционирование предприятия. Выделяются два вида финансового анализа - внутренний и внешний. Основная задача анализа финансового состояния - это своевременное выявление и устранение недостатков в финансовой деятельности и нахождение резервов улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности.
Финансовое состояние организации характеризуют условиями размещения и использования средств (активов) и источников их формирования (собственного капитала и обязательств, т.е. пассивов). Эти данные приведены в балансе организации. Основным показателем, с помощью которого определяется финансовое состояние, выступает платежеспособность предприятия, под которой подразумевается его способность своевременно удовлетворять платежные требования поставщиков, соответствующие хозяйственным договорам, отдавать кредиты, выплачивать заработную плату персоналу, платить налоги в бюджеты и во внебюджетные фонды. Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным.
Основными признаками платежеспособности являются наличие денежных средств в кассе и на счетах в банках, отсутствие просроченной кредиторской задолженности и своевременно не погашенных долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов. Финансовая устойчивость представляет собой состояние финансовых ресурсов, обеспечивающих развитие предприятия на основе увеличения прибыли и капитала при условии сохранения платежеспособности, а также их распределение и использование. На финансовую устойчивость оказывают влияние различные факторы, которые
делятся на внешние и внутренние.
Ликвидностью активов является величина, обратная времени, которое необходимо для превращения этих активов в деньги, т.е. чем меньше времени требуется для превращения активов в деньги, тем активы наиболее ликвидны. Ликвидность баланса - это степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.
Под несостоятельностью или банкротством понимается «неспособность должника исполнить требования кредиторов в полном объеме по денежным обязательствам или по выплате обязательных платежей. Банкротство признается арбитражным судом. Неплатежеспособностью называется невозможность юридического лица расплатиться по обязательствам больше трех месяцев, начиная с даты их исполнения, которая вызвана нехваткой или отсутствием денежных средств.
Оценка финансового состояния предприятия проводится с помощью аналитических процедур, осуществляемых с помощью двух моделей: экспрессанализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия и комплексный (углубленный) финансовый анализ. Можно назвать разные классификации методов анализа финансового состояния предприятия, среди которых вертикальный, горизонтальный, сравнительный анализ и др. Анализ финансовых коэффициентов основывается на расчете отношения различных абсолютных показателей финансовой деятельности предприятия между собой, определяется взаимосвязь этих показателей. Интегральный финансовый анализ дает возможность получить более глубокую оценку условий формирования некоторых агрегированных финансовых показателей с учетом возможного риска.
Во второй главе работы был проведен анализ финансового состояния предприятия Саяно-Шушенский филиал АО «Гидроремонт-ВКК». АО «Гидроремонт-ВКК» обеспечивает сервисное обслуживание и выполнение комплексных работ по капитальному и текущему ремонту, реконструкции, по техническому перевооружению всех объектов компании в пределах условий
Программы комплексной модернизации производственных активов ПАО «РусГидро». Саяно-Шушенский филиал АО «Гидроремонт-ВКК» находится в п. Черемушки г. Саяногорска Республики Хакасия. Саяно-Шушенский филиал АО «Гидроремонт-ВКК» в п. Черемушки - предприятие, работающее на базе отдельных ремонтно-эксплуатационных служб и цехов Саяно-Шушенской ГЭС (Филиал ПАО «РусГидро») и является специализированным ремонтным предприятием.
Анализ активов и пассивов баланса Саяно-Шушенского филиала АО «Г идроремонт-ВКК» показал, что стоимость имущества предприятия за период 2013 - 2014 гг. снизилась на 766 692 тыс. руб. или на 8,71%. Это произошло как за счет снижения оборотных активов, так и внеоборотных активов. Стоимость внеоборотных активов снизилась за счет снижения нематериальных активов на 6 786 тыс. руб. или на 33,33% и прочих внеоборотных активов на 126 697 тыс. руб. или на 19,2%. В составе оборотных активов наблюдается увеличение стоимости денежных средств на 621 881 тыс. руб. или на 195,38%, что оценивается позитивно. Предприятие АО «Гидроремонт-ВКК» является материалоемким, поскольку большую долю в структуре имущества предприятия имеют оборотные активы, их удельный вес за год снижается в основном за счет снижения доли дебиторской задолженности.
Стоимость пассивов предприятия снижается за рассматриваемый период на 766 692 тыс. руб. или на 8,71%. Это происходит, в основном, за счет снижения стоимости заемного капитала на 945 763 тыс. руб. или на 11,75%. При этом стоимость собственного капитала предприятия увеличивается на 179 071 тыс. руб. или на 23,7%.
Анализ финансовой устойчивости Саяно-Шушенского филиала АО «Г идроремонт-ВКК» показал нормальную финансовую устойчивость
предприятия. Это означает рациональное использование заемных средств и высокую доходность текущей деятельности, но при этом заемный капитал намного больше собственного капитала, что отрицательно сказывается на деятельности предприятия и его финансовом состоянии.
Анализ ликвидности и платежеспособности Саяно-Шушенского филиала АО «Гидроремонт-ВКК», что предприятие не обладает ликвидностью. поскольку все коэффициенты ликвидности ниже нормативных значений. Согласно анализу риска банкротства с большой вероятностью можно утверждать, что предприятие не находится на грани банкротства, но в конце года коэффициенты банкротства снижаются, что является отрицательной тенденцией деятельности предприятия.
С целью улучшения финансового состояния предприятия в работу были предложены следующие мероприятия: увеличить собственный капитал с целью повышения финансовой устойчивости; с целью повышения ликвидности и платежеспособности предприятия необходимо оптимизировать систему управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия и увеличивать денежные средства. Далее была выполнена оценка эффективности разработанных мероприятий по улучшению финансового состояния СаяноШушенского филиала АО «Гидроремонт-ВКК», по результатам которой было выяснено, что вышеописанные мероприятия повлияют на повышение финансовой устойчивости и ликвидности предприятия, а, значит, и на улучшение финансового состояния предприятия.
Для увеличения собственного капитала предприятие может также сдавать свое имущество в аренду, принимать безвозмездную финансовую помощь, привлекать инвесторов. Увеличение скорости оборота приводит к увеличению капитала, но в то же время требует высокую производительность труда, совершенствование системы управления, сбыта и снабжения. Также необходимо сокращать производственный цикл и снижать трудоемкость продукции.
Оценка эффективности разработанных мероприятий по улучшению финансового состояния Саяно-Шушенского филиала АО «Гидроремонт-ВКК» показала, что при реализации мероприятий по управлению дебиторской и кредиторской задолженностей коэффициент абсолютной ликвидности повышается на 0,06, коэффициент быстрой ликвидности - на 0,44. При этом наблюдается также увеличение коэффициента текущей ликвидности на 0,69. Следовательно, применение данных мероприятий эффективно.
Кроме этого, в работе была разработана программа корпоративной социальной ответственности предприятия.
Таким образом, с помощью решения поставленных задач была достигнута цель работы: проведен анализ финансового состояния конкретного предприятия и разработаны основные направления улучшения его финансового состояния.


Купить