Оборотные средства представляют собой авансированную в денежной форме стоимость для образования и использования оборотных производственных фондов и фондов обращения в минимально необходимых размерах, обеспечивающих непрерывность процесса производства и своевременность осуществления расчетов.
Чем быстрее происходит переход оборотных средств из сферы обращения в производство, тем больше продукции может выпустить предприятие, тем больше величина прибыли на каждый вложенный рубль, а следовательно, больше величина собственных оборотных средств.
Для определения величины оборотных средств (обоснованных норм и нормативов) для обеспечения ритмичной и бесперебойной работы предприятия используют метод нормирования.
Важнейшими показателями использования оборотных средств на предприятии являются: коэффициент оборачиваемости оборотных средств; коэффициент загрузки оборудования; длительность одного оборота. Коэффициент оборачиваемости оборотных средств (Коб) показывает, сколько оборотов совершили оборотные средства за анализируемый период (квартал, полугодие, год). Чем больше коэффициент оборачиваемости или чем короче продолжительность одного оборота, тем более эффективнее используются оборотные средства. Показателем эффективного использования оборотных средств является коэффициент загрузки средств в обороте (Кз). Коэффициент загрузки средств в обороте (Кз) - величина обратная коэффициенту оборачиваемости средств (Коб). Чем меньше коэффициент загрузки средств, тем эффективнее используются оборотные средства на предприятии. Продолжительность одного оборота в днях (Д) показывает, за какой срок к предприятию возвращаются его оборотные средства в виде выручки от продажи продукции.
Лучшее использование средств ведет к их высвобождению (экономии). Абсолютная сумма высвобождения оборотных средств в результате ускорения их оборачиваемости (увеличения числа оборота и соответственно уменьшения продолжительности одного оборота) вычисляется как разница между суммой оборотных средств, необходимых предприятию при условии обычного (достигнутого) уровня их оборачиваемости и суммой оборотных средств, необходимых предприятию при условии ускоренного уровня их оборачиваемости.
Оборачиваемость оборотных средств на предприятии зависит от следующих факторов: сокращения длительности производственного цикла на основе
внедрения достижений научно-технического прогресса, интенсификации производственных процессов, ликвидации простоев; решения проблемы снижения материалоемкости продукции; способа снабжения и сбыта продукции; оптимизации структуры оборотных средств; сокращения средств в производственных запасах путем строго соблюдения норм запасов, улучшения материально-технического обеспечения, улучшения организации складского хозяйства; ускорения погрузки и отправки готовой продукции потребителям; ускорения расчетов с потребителями продукции.
ООО «ТМС-Буровой Сервис» - это современная организация, владеющая передовыми технологиями в области изготовления и ремонта нефтепромыслового и бурового оборудования.
Нами проведен комплексный анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «ТМС-Буровой Сервис», который дал полную картину о экономическом и финансовом состоянии предприятия, а также позволил выявить пути возможных улучшений деятельности и разработать, обосновать принимаемые управленческие решения.
Нами рассчитана эффективность использования оборотных средств ООО «ТМС-Буровой Сервис» и проведен анализ состояния дебиторской задолженности.
Необходимым элементом производственного процесса является создание запасов материально-технических средств. Это обеспечивает непрерывность и стабильность деятельности предприятия. Изучая величину и структуру запасов, основное внимание следует уделить выявлению тенденций изменения таких элементов, как производственные запасы, затраты в незавершенном производстве, готовая продукция и товары.
В целом, в течение 2013-15г.г. оборачиваемость запасов ускорилась, поскольку коэффициент оборачиваемости увеличился с 16,40 до 20,24. При этом продолжительность одного оборота снизилась со 22 дней в 2013 году до 18 дней в 2015 году. На увеличение значения коэффициента оборачиваемости повлиял, в первую очередь, сокращение величины среднего остатка готовой продукции и товаров для перепродажи, среднего остатка расходов незавершенного производства, а также отсутствием в 2015 году среднего остатка расходов будущих периодов. Кроме того, данные показатели характеризуются ростом уровня оборачиваемости и снижением длительности оборота. Однако, средний остаток производственных запасов в течение трех лет увеличился, что характеризуется ростом коэффициента оборачиваемости в 2014 году до 25,15; и увеличением длительности оборота с 15 до 17 дней.
Состояние расчетной дисциплины характеризуется наличием дебиторской задолженности и оказывает существенное влияние на устойчивость финансового положения предприятия.
Увеличение дебиторской задолженности в 2014 году по сравнению с 2013 годом произошло за счет увеличения расчетов с покупателями и заказчиками на 61887тыс.руб., и увеличением долгосрочной кредиторской задолженности в виде выданных авансов на 3193тыс.руб. Увеличение дебиторской задолженности в 2015 году по сравнению с 2014 годом произошло за счет увеличения расчетов с покупателями и заказчиками на 1453тыс.руб., авансов выданных на 3231 тыс.руб., и долгосрочной дебиторской задолженности в виде выданных авансов на 231 тыс.руб.
Большая часть дебиторской задолженности является оправданной, так как срок ее погашения составляет менее одного месяца. В 2013 году она составила 18494тыс.руб., в 2014 году - 66327тыс.руб., в 2015 году - 56124тыс.руб.
Положительным моментом является то, что отвлечение средств в задолженность со сроком от 3 до 6 месяцев является незначительным в среднем 8,5% от общей дебиторской задолженности, а со сроком от 6 месяцев до года и более года в среднем 8% от общей дебиторской задолженности, что не создает угрозы неплатежеспособности предприятия.
В целом, в течение 2013-2015г.г. оборачиваемость дебиторской задолженности ускорилась, поскольку коэффициент оборачиваемости увеличился с 4,38 до 8,03. При этом продолжительность одного оборота снизилась с 82 дней в 2009 году до 36 дней в 2010 году. Однако в 2011 году наблюдается неблагоприятная тенденция - оборачиваемость дебиторской задолженности снизилась до 8,03, а длительность оборота увеличилась до 45 дней.
Наиболее «управляемой» частью оборотных средств в основном являются все виды запасов и дебиторская задолженность.
Нами предложена модель управления запасами с фиксированным ритмом поставки. В этой модели управляющим параметром является время, когда заказ и получение очередных партий происходят через строго определенные промежутки времени. Рассматриваемая модель пригодна для использования, однако имеет один существенный недостаток. В момент заказа в ней происходит прогнозирование интенсивности потребления ресурса на срок поставки. Если прогноз ошибочен, то поступившая партия либо не заполнит склад целиком, и тогда в следующем цикле может возникнуть дефицит ресурса, либо переполнит его, что также недопустимо.
Для устранения этого недостатка мы усовершенствовали предложенную модель. В целях исключения переполнения склада будем всегда ориентироваться на худший в этом смысле вариант — минимальное потребление ресурса в течение всего срока поставки.
Управленческие решения в области дебиторской задолженности нами приняты по следующим направлениям:
1. Дебиторская задолженность по оказанным услугам заказчикам, срок образования которой от 1 до 30 дней. Учитывая, что основное назначение дебиторской задолженности является стимулирование продаж, повышая, тем самым, привлекательность и конкурентоспособность продукции и предприятия, то исключить дебиторскую задолженность полностью не возможно. Таким образом, представляется возможным определить оптимальный срок отсрочки платежей.
2. Прочая дебиторская задолженность, срок образования которой от 1 до 30 дней и от 31 до 90 дней. На сокращение сроков задержки оплаты, по данной задолженности повлиять практически невозможно, так как у компании очень много поставщиков и покупателей и отследить возможность сокращения дебиторской задолженности по каждому контрагенту достаточно трудно. Однако, ситуацию с задолженностью со сроком образования от 31 до 90 дней, возможно изменить. Данная задолженность в 2015 году образована из-за поставки бурильных замков на сумму 0,6млн.руб., так как договор на поставку заключался с оплатой по факту поставки. Поэтому, для предотвращения такой задолженности представляется перейти на условия 100% предоплаты. Учитывая, что по поставщикам срок отсрочки платежа составляет 20 дней, то высвободившиеся денежные средства можно разместить на депозитах. Дополнительный доход компания получит в размере 1 тыс.руб. В данном случае сумма небольшая, размерами которой можно пренебречь. Однако, для компании данное управленческое решение является не маловажным, поскольку отследить всех контрагентов сложно, тем более взаимоотношения с которыми носят разовый характер, то лучше заранее предпринять меры по предотвращению такой задолженности.
3. В общей сумме дебиторской задолженности присутствуют долгосрочные займы, выданные работникам. Так как, ООО «ТМС-Буровой Сервис» является современной и перспективной компанией, то она поддерживает политику и в области социальной политики, а также мотивации своих работников и выдача долгосрочных беспроцентных займов является уместным. Поэтому при выдаче займа работнику, возможно при составлении договора займа указать в случае не возврата или не своевременного возврата, какое либо обеспечение возврата заемных средств (поручительство, залог, другое обеспечение) и уплату прописанных штрафных санкций.
Таким образом, разработанные управленческие решения помогут предприятию: сократить дебиторскую задолженность, получить дополнительный доход при сокращении отсрочки платежа по заказчикам, и предотвратить некоторые случаи ее возникновения.
Нами предложена экономико-математическая модель изменения дебиторской задолженности в целях обеспечения стабильности деятельности предприятия. Проведен корреляционный анализ, который позволил выявить связь между показателями дебиторской задолженности и выручкой предприятия, а также вычислить и проверить значимость множественных коэффициентов корреляции и детерминации. С помощью регрессионного анализа установлены формы связи между показателями и найдены наиболее значимые из них.
Построив регрессионную модель зависимости величины выручки ООО «ТМС-Буровой Сервис» от дебиторской задолженности и рассчитав по ней прогнозные значения выручки, мы установили, что для увеличения выручки по итогам двух планируемых лет на 6 % сумма дебиторской задолженности не должна превышать 65136,76 тыс. руб. и 60222,41 тыс. руб. в 2016 и 2017 гг. соответственно.
Таким образом, полученная нами функция зависимости исследуемых показателей дает возможность делать прогнозы относительно объема дебиторской задолженности исходя из планируемых объемов продаж. Прогнозирование размера дебиторской задолженности для очередного планового периода позволяет своевременно обеспечить финансовыми ресурсами увеличение объемов продажи в кредит, и принимать во внимание величину средств, которые будут отвлечены из хозяйственного оборота, а также спланировать методы, необходимые для снижения планируемого показателя дебиторской задолженности.
На основании данных анализа вырабатывается прогнозное, а затем пороговое значение дебиторской задолженности, исходя из плановых объемов продаж. Этот пункт целиком лежит в зоне ответственности финансовой службы, тем не менее, коммерческий директор и каждый специалист должен знать и контролировать эти значения. Также важно отслеживать динамику данных показателей. Если доля дебиторской задолженности в структуре доходов постоянно растёт - это тревожный сигнал, поэтому данный показатель обязательно должен быть включен в целевые показатели компании, и контролироваться постоянно.
Анализ дебиторской задолженности является одним из важнейших факторов максимизации нормы прибыли, увеличения ликвидности, кредитоспособности и минимизации финансовых рисков. Правильно разработанная стратегия анализа дебиторской задолженности позволяет своевременно и в полном объеме выполнять возникшие обязательства перед клиентами, что способствует созданию репутации надежного и ответственного предприятия.


Купить