Тема: Комплексная оценка финансового состояния предприятия ООО «Веникофф»

Актуальность темы. В современных экономических условиях России большое количество предприятий испытывают финансовые трудности, связанные с финансовой неустойчивостью и неплатежеспособностью. Это вынуждает их на поиск заемных ресурсов или отвлечения из хозяйственного оборота собственных оборотных средств. В некоторых случаях предприятия, не справляясь со своевременным и полным погашением кредиторской задолженности, доводят свою деятельность до состояния банкротства. Вместе с тем самоокупаемость и самофинансирование являются основой существования и экономического развития предприятий, поэтому управленческие решения, направленные на преодоление финансовых затруднений в финансово-хозяйственной деятельности, окажутся более эффективными, если неустойчивое финансовое положение и невозможность платить по долгам будут обнаружены как можно раньше. В этом случае диагностика финансового состояния окажется главными финансовым инструментом по своевременному устранению финансовых проблем.
Оказавшись в трудной финансовой ситуации, важно активно искать пути решения проблемы. Основная задача, которая стоит пред руководством предприятия, - найти наилучшие возможности преодоления финансовых затруднений и повысить инвестиционную привлекательность. И чем раньше будут обнаружены негативные отклонения показателей финансового состояния от нормативных, тем быстрее можно будет приступать к составлению плана по финансовому оздоровлению предприятия. Для повышения эффективности мероприятий, направленных на улучшение финансового состояния предприятия, необходимо иметь твердую основу в виде объективных результатов своевременно проведенного комплексного анализа финансового состояния предприятия за определенный период времени.
Актуальность темы исследование состоит в том, что современные экономические реалии функционирования предприятия обусловливают необходимость проведения объективной и всесторонней комплексной оценки финансового состояния предприятия, которая позволит определить особенности его функционирования, выявить недостатки в работе и причины их возникновения, а также на основе полученных результатов разработать конкретные рекомендации по улучшению финансового состояния предприятия.
Объект исследования - ООО «Веникофф», основным видом деятельности которого является производство и реализация банных принадлежностей и оборудования для бань.
Предмет исследования - финансовое состояние предприятия.
Цель работы - разработать рекомендации по улучшению состояния финансов ООО «Веникофф» на основе результатов комплексной оценки финансового состояния.
Для достижения поставленной цели в работе необходимо решить следующие задачи:
1) Раскрыть теоретические основы комплексной оценки финансового состояния предприятия.
2) Провести комплексную оценку финансового состояния ООО «Веникофф», выявить проблемы в управлении финансами и причины их возникновения.
3) Разработать рекомендации по улучшению финансового состояния исследуемого предприятия и оценить экономический эффект от их внедрения.
Теоретической основой выпускной квалификационной работы, определившей направления и цель исследования, послужили работы отечественных авторов по вопросам анализа и управления финансовым состоянием предприятия. Сущность, значение, методическое и информационное обеспечение проведения комплексной оценки финансового состояния достаточно широко раскрывается в научных работах и учебной литературе авторов Дыбаль А.Г., Ефимовой О.В., Жилкиной А.Н., Ковалева В.В., Лапусты М.Г., Лиференко Г.Н., Сосненко Л.С. и других авторов. Отдельные параметры, характеризующие финансовое состояния предприятия, регулярно освещаются в периодической экономической печати (Экономический анализ: теория и практика, Финансовая аналитика: проблемы и решения, Аудиторские ведомости и других).
Методической основой работы являлась методология проведения анализа финансового состояния предприятия, широко освещенная в учебной литературе таких авторов как Артеменко В.Г. и Остапова В.В., Васильева Л.С. и Петровская М.В., Губин В.Е., Донцова Л.В. и Никифорова Н.А., Когденко В.Г., Пласкова Н.С., Савицкая Г.В., Шеремет А.Д. и Негашев Е.В. и многих других. Вопросам финансового управления и принятия финансовых решений посвящены работы Кирилловой Л.Н., Лихачевой О.Н., Попова В.М., Симоненко Н.Н.
Информационной базой исследования послужили данные финансовой отчетности ООО «Веникофф» за период 2014-2016 гг., а также официальная информацию представленная на сайте компании.
В ходе выполнения выпускной квалификационной работы применялись методы анализа и синтеза, классификации и группировки, сравнения, коэффициентов, прогнозирования и другие методы познания сущности явлений.
Теоретическая значимость работы заключается в обобщении и анализе современных методов и подходов к комплексной оценке финансового состояния, предлагаемых различными исследователями.
Практическая значимость работы заключается в том, что разработанные рекомендации по улучшению финансового состояния предприятия достаточно обоснованы, что подтверждено соответствующими расчетами, и могут быть приняты руководством ООО «Веникофф» для рассмотрения.

Купить

Выпускная квалификационная посвящена раскрытию теоретических и методологических основ комплексной оценки финансового состояния предприятия, а также разработке управленческих решений по совершенствованию управления финансовым состоянием предприятия.
Объектом исследования в выпускной квалификационной работе выступило общество с ограниченной ответственностью «Веникофф», основным видом деятельности которого является производство и реализация банных принадлежностей и оборудования для бань.
Исследуемое предприятие занимает достаточно устойчивые позиции на рынке, обеспечивая рост выручки от реализации и прибыли. Причиной увеличения объемов продаж руководство предприятия называет улучшение качества продукции и наращивание портфеля заказов. Изменения потребительских предпочтений оказывает влияние на структуру продуктового ассортимента. Однако уровень прибыли на вложенный капитал сокращается, что подтверждается снижением рентабельности финансово-хозяйственной деятельности. Также предприятию не удается поддерживать финансовую устойчивость и платежеспособность на финансово безопасном уровне.
Результаты проведенной комплексной оценки финансового состояния предприятия ООО «Веникофф» за период 2014-2016 гг. позволили сформулировать следующие выводы:
2) Имущественный потенциал предприятия за три года увеличился более чем на 17 %, при этом степень ликвидности активов повысилась.
3) Увеличение источников финансирования происходило в 2016 году происходило в основном за счет наращивания собственного капитала, однако заемный капитал по-прежнему преобладает над собственным: по состоянию на 31.12.2016 соотношение заемный / собственный капитал было примерно 60 : 40.
4) Финансовое состояние являлось неустойчивым на протяжении всего периода. В то же время основные финансовые коэффициенты имеют положительную динамику, что позволяет говорить об определенных улучшениях в финансовом состоянии предприятия: коэффициент автономии за период 20142016 годы увеличился с 0,403 до 0,414, коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами с 0,017 до 0,081. Результаты факторного анализа финансовой устойчивости показали, что для ее повышения необходимо увеличивать собственный капитала и оптимизировать объемы оборотных активов.
5) Предприятие испытывает дефицит денежных средств для своевременного погашения текущих обязательств перед кредиторами, его платежные возможности оцениваются как низкие - коэффициенты ликвидности хотя и улучшаются, но далеки от норматива (коэффициент текущей ликвидности по состоянию на 31.12.2016 имеет значение 1,088).
6) Финансовые результаты предприятия увеличиваются: за три года выручка от продаж возросла почти на 22 %, прибыль от продаж за этот период возросла в меньшей степени - на 10 %. Результаты факторного анализа показали, что основное отрицательное влияние на прибыль от продаж оказывал рост уровня коммерческих расходов.
7) Отстающие темпы прироста прибыли от темпов прироста выручки, активов и собственного капитала привели к снижению рентабельности финансовохозяйственной деятельности: рентабельность продаж за период 2014-2016 годы снизилась с 8,01 до 7,23 %; рентабельность активов - с 13,97 до 12,09 %, рентабельность собственного капитала - с 34,64 до 29,20 %. Это позволяет сделать вывод о снижении эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
8) Наряду со снижением рентабельности, происходило повышение деловой активности предприятия за период 2015-2016 гг., что проявилось в ускорении оборачиваемости активов в целом и по отдельным элементам. Так, продолжительность одного оборота совокупного капитала сократилась на 6 дней и в 2016 г. составила 152 дня.
9) Результаты комплексной оценки финансового состояния показали, что намечается положительная тенденция к его улучшению, вероятность возникновения банкротства минимальна, интегральная оценка финансового состояния, учитывающая все важнейшие показатели финансово-хозяйственной деятельности предприятия, за период 2015-2016 гг. повысилась (с 2,218 до 3,191). Однако, несмотря на улучшение финансовой ситуации, предприятие по- прежнему остается недостаточно платежеспособным и кредитоспособным, а его деятельность генерирует повышенные финансовые риски, что требует разработки рекомендаций, направленных на улучшение финансового состояния предприятия.
Основными проблемами в управлении финансовым состоянием ООО «Веникофф» являются:
- снижение рентабельности финансово-хозяйственной деятельности;
- неустойчивость финансового состояния;
- низкий уровень платежеспособности.
Для решения данных проблем разработаны следующие рекомендации:
1) Рекомендовано введение скидок за объем закупаемой партии товаров. В процессе экономического обоснования данного мероприятия определены максимальный размер скидки и необходимый объем покупок при данной величине скидки. Расчеты показали, что предприятие с целью поддержания необходимого уровня прибыли может предоставлять скидки в размере 6 % покупателям, чей объем покупки (разовой) составляет не менее 4 тыс. руб. За счет проведения акции «Скидка за объем покупки» планируется увеличение выручки от продаж на 2400 тыс. руб. или на 10,15 %.
2) С целью сокращения коммерческих расходов рекомендовано отдать функции по транспортировке продукции в места ее продаж сторонней автотранспортной компании. В процессе обоснования рекомендации проведена сравнительная оценка двух вариантов управленческих решений транспортировки продукции - собственным автотранспортом и наемным. Расчеты показали выгоду в доставке товаров силами транспортных компаний, что обеспечит экономию коммерческих расходов в сумме 365 тыс. руб. или на 6,69 %.
3) Для повышения платежеспособности предприятия и устранения временных недостатков денежных средств (кассового разрыва) рекомендовано ежеквартально проводить экономическое обоснование оптимальной величины денежного остатка, необходимого для финансирования наступающих очередных расходов. Для этих целей рекомендовано использование двух показателей: планируемого среднедневного расхода денежных средств и коэффициента покрытия счетов денежными средствами. Произведение этих показателей и даст необходимую величину денежных средств, которую необходимо поддерживать в течение всего квартала. Практическое обоснование данной методики показало, что при существующих условиях хозяйственной деятельности (данных за 2016 г.) предприятию необходимо поддерживать остаток денежных средств в размере 725 тысяч рублей, что почти в 3 раза выше, чем сложилось на предприятии.
Разработанные рекомендации показали свою эффективность, за счет их реализации планируется улучшить финансовое состояние предприятия. Предварительная оценка показала:
- положительную динамику коэффициентов финансовой устойчивости: доля собственного капитала прогнозируется на уровне 59,9 %; укрепление финансовой независимости в формировании оборотных активов отражает рост коэффициента обеспеченности оборотных активов (с 0,081 до 0,387);
- повышение уровня платежеспособности предприятия: коэффициент текущей ликвидности возрастает с 1,088 до 1,632;
- повышение рентабельности финансово-хозяйственной деятельности: рентабельность продаж прогнозируется на уровне 10,57 %, что на 3,52 пункта выше показателя 23016 г., рентабельность активов и собственного капитала прогнозируются на уровне 20,41 % и 34,06 % соответственно.
Таким образом, разработанные рекомендации по улучшению финансового состояния ООО «Веникофф» являются эффективными, способствующими финансовой стабилизации предприятия.

Купить