📄Работа №202906
Тема: СТРАТЕГИЧЕСКИЙ ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ И ОЦЕНКА РИСКОВ ИНВЕСТИРОВАНИЯ (НА ПРИМЕРЕ ПАО ЧМК)
Характеристики работы
Тип работы
Дипломные работы, ВКР
Предмет
Бухгалтерский учет и анализ
Объем:
91 листов
Год:
2019
Просмотров:
83
3600
руб.
🛒 Купить работу
Не подходит эта работа?
Закажите новую по вашим требованиям
Узнать цену на написание
Закажите новую по вашим требованиям
Представленный материал является образцом учебного исследования, примером структуры и содержания учебного исследования по заявленной теме. Размещён исключительно в информационных и ознакомительных целях.
Workspay.ru оказывает информационные услуги по сбору, обработке и структурированию материалов в соответствии с требованиями заказчика.
Размещение материала не означает публикацию произведения впервые и не предполагает передачу исключительных авторских прав третьим лицам.
Материал не предназначен для дословной сдачи в образовательные организации и требует самостоятельной переработки с соблюдением законодательства Российской Федерации об авторском праве и принципов академической добросовестности.
Авторские права на исходные материалы принадлежат их законным правообладателям. В случае возникновения вопросов, связанных с размещённым материалом, просим направить обращение через форму обратной связи.
Настоящий учебно-методический информационный материал размещён в ознакомительных и исследовательских целях и представляет собой пример учебного исследования. Не является готовым научным трудом и требует самостоятельной переработки.
📋 Содержание
Аннотация
ВВЕДЕНИЕ 8
1 КЛАССИФИКАЦИЯ И ОЦЕНКА ИНВЕСТИЦИОННЫХ РИСКОВ 10
1.1 Цели инвестирования и понятие инвестиций 10
1.2 Классификация и оценка рисков инвестора при инвестировании в реальный
бизнес 19
1.3 Специфика банковских рисков при кредитовании инвестиционных
проектов 26
Выводы по разделу 1 30
2 СТРАТЕГИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПАО «ЧМК» 31
2.1 Общая информация о деятельности ПАО ЧМК 31
2.2 Анализ внешней среды 36
2.3 Анализ отрасли и конкурентов 41
2.4 SWOT - анализ и перспективы развития предприятия 47
Выводы по разделу 2 50
3 ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПАО «ЧМК» КАК
ИНСТРУМЕНТ СТРАТЕГИЧЕСКОГО АНАЛИЗА И ОЦЕНКА РИСКОВ ИНВЕСТИРОВАНИЯ 51
3.1 Обзор методик финансового анализа 51
3.2 Анализ финансовых коэффициентов компании по методике S&P 53
3.3 Сравнительный конкурентный анализ финансового состояния ПАО «ЧМК» 61
3.4 Анализ финансовых стратегий ПАО «ЧМК» и оценка рисков
инвестирования (на примере показателей кредитоспособности) 74
Вывод по разделу 3 80
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 81
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК 83
ПРИЛОЖЕНИЯ 89
ПРИЛОЖЕНИЕ А БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС ЗА 2015-2017 ГГ 89
ПРИЛОЖЕНИЕ Б ОТЧЕТ О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ
ЗА 2016-2017 ГГ 92
ПРИЛОЖЕНИЕ В ОТЧЕТ О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ
ЗА 2015-2016 ГГ 94
ВВЕДЕНИЕ 8
1 КЛАССИФИКАЦИЯ И ОЦЕНКА ИНВЕСТИЦИОННЫХ РИСКОВ 10
1.1 Цели инвестирования и понятие инвестиций 10
1.2 Классификация и оценка рисков инвестора при инвестировании в реальный
бизнес 19
1.3 Специфика банковских рисков при кредитовании инвестиционных
проектов 26
Выводы по разделу 1 30
2 СТРАТЕГИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПАО «ЧМК» 31
2.1 Общая информация о деятельности ПАО ЧМК 31
2.2 Анализ внешней среды 36
2.3 Анализ отрасли и конкурентов 41
2.4 SWOT - анализ и перспективы развития предприятия 47
Выводы по разделу 2 50
3 ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПАО «ЧМК» КАК
ИНСТРУМЕНТ СТРАТЕГИЧЕСКОГО АНАЛИЗА И ОЦЕНКА РИСКОВ ИНВЕСТИРОВАНИЯ 51
3.1 Обзор методик финансового анализа 51
3.2 Анализ финансовых коэффициентов компании по методике S&P 53
3.3 Сравнительный конкурентный анализ финансового состояния ПАО «ЧМК» 61
3.4 Анализ финансовых стратегий ПАО «ЧМК» и оценка рисков
инвестирования (на примере показателей кредитоспособности) 74
Вывод по разделу 3 80
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 81
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК 83
ПРИЛОЖЕНИЯ 89
ПРИЛОЖЕНИЕ А БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС ЗА 2015-2017 ГГ 89
ПРИЛОЖЕНИЕ Б ОТЧЕТ О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ
ЗА 2016-2017 ГГ 92
ПРИЛОЖЕНИЕ В ОТЧЕТ О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ
ЗА 2015-2016 ГГ 94
📖 Аннотация
В данной работе проводится комплексный стратегический финансовый анализ деятельности ПАО «Челябинский металлургический комбинат» (ЧМК) с последующей оценкой рисков инвестирования. Актуальность исследования обусловлена необходимостью адаптации российских промышленных предприятий к условиям экономической нестабильности, санкционного давления и политики импортозамещения, что требует совершенствования инструментов стратегического управления и оценки инвестиционной привлекательности. В результате исследования были систематизированы теоретические основы классификации инвестиционных рисков, проведен всесторонний анализ внешней и внутренней среды предприятия, включая SWOT-анализ, и выполнен детальный финансовый анализ, позволивший оценить текущее экономическое состояние комбината. Основные выводы свидетельствуют о том, что инвестиции являются ключевым фактором обеспечения устойчивого развития и конкурентоспособности предприятия, а для ПАО «ЧМК» критически важным становится управление рисками, связанными с привлечением капитала в сложных макроэкономических условиях. Научная значимость работы заключается в адаптации методического аппарата стратегического и финансового анализа к специфике крупного металлургического предприятия, а практическая – в разработке аналитической базы для обоснования управленческих и инвестиционных решений его руководства. Теоретической основой исследования послужили законодательные акты, регулирующие инвестиционную деятельность в РФ, а также работы, посвященные вопросам финансового анализа и риск-менеджмента, в частности, положения Федерального закона «Об инвестиционной деятельности...», Гражданского кодекса РФ и данные годовой отчетности анализируемого предприятия.
📖 Введение
Сегодня стратегическое планирование рассматривается хозяйствующими субъектами как основополагающий элемент управления предприятиями, который может и должен обеспечивать устойчивое экономическое развитие хозяйствующего субъекта и обеспечивать повышение конкурентоспособности промышленных товаров и услуг. Это исследование особенно актуально в настоящее время для российского предприятия, поскольку из-за экономического кризиса, эмбарго и государственной политики импортозамещения отечественные предприятия испытывают огромные трудности.
Финансовый анализ предприятия предполагает изменение подходов к управлению этими предприятиями, принципов его деятельности, которые должны быть направлены на повышение качества финансового управления, повышение эффективности производственно-финансовой деятельности, производительности труда, сокращение производства и затраты на продажу, улучшение финансовых показателей за счет разработки и реализации планов финансовой стратегии, поиска возможностей для предприятия привлечь инвестиционные ресурсы и изменения финансовой инфраструктуры субъекта.
Финансовый анализ предприятия, основанный на комплексном изучении и анализе деятельности организации с использованием различных методов оценки финансово-экономической ситуации, конкурентных преимуществ, стратегических факторов внешней и внутренней среды, является важным условием эффективного функционирования и развития любого предприятие в долгосрочной перспективе.
Само по себе понимание существования инвестиционных рисков не может защитить деньги инвестора. Чтобы добиться этого, следует предпринять ряд практических шагов. Прежде всего, инвестору необходимо тщательно проанализировать рассматриваемый инвестиционный проект. Проведенный анализ позволит выявить существующие риски. Но чтобы максимально обезопасить инвестиции, необходима их грамотная оценка.
Целью работы является оценка рисков инвестирования ПАО «ЧМК» на основе анализа финансовых стратегий предприятия.
Для достижения данной цели предполагается решить ряд задач:
• определение целей инвестирования и рассмотрение понятия инвестиций;
• стратегический анализ ПАО «ЧМК»;
• анализ финансового состояния ПАО «ЧМК» и сравнительный конкурентный анализ;
• анализ финансовых стратегий ПАО «ЧМК» и оценка рисков инвестирования (на примере показателей кредитосопосбности).
Предметом работы является оценка рисков инвестирования предприятия на основе анализа финансовой стратегии компании.
Объект работы - финансово-хозяйственная деятельность ПАО «ЧМК».
В первой главе дается определение понятию «инвестиции», определение целей инвестирования, также рассмотрены классификация и оценки рисков инвестора при инвестировании в реальный бизнес. Вторая глава включает стратегический анализ предприятия, включая в себя swot-анализ, PEST-анализ, а также анализ 5 сил М. Портера. В третьей главе проведен финансовый анализ деятельности
ПАО «ЧМК» и оценка рискв инвестирования.
Финансовый анализ предприятия предполагает изменение подходов к управлению этими предприятиями, принципов его деятельности, которые должны быть направлены на повышение качества финансового управления, повышение эффективности производственно-финансовой деятельности, производительности труда, сокращение производства и затраты на продажу, улучшение финансовых показателей за счет разработки и реализации планов финансовой стратегии, поиска возможностей для предприятия привлечь инвестиционные ресурсы и изменения финансовой инфраструктуры субъекта.
Финансовый анализ предприятия, основанный на комплексном изучении и анализе деятельности организации с использованием различных методов оценки финансово-экономической ситуации, конкурентных преимуществ, стратегических факторов внешней и внутренней среды, является важным условием эффективного функционирования и развития любого предприятие в долгосрочной перспективе.
Само по себе понимание существования инвестиционных рисков не может защитить деньги инвестора. Чтобы добиться этого, следует предпринять ряд практических шагов. Прежде всего, инвестору необходимо тщательно проанализировать рассматриваемый инвестиционный проект. Проведенный анализ позволит выявить существующие риски. Но чтобы максимально обезопасить инвестиции, необходима их грамотная оценка.
Целью работы является оценка рисков инвестирования ПАО «ЧМК» на основе анализа финансовых стратегий предприятия.
Для достижения данной цели предполагается решить ряд задач:
• определение целей инвестирования и рассмотрение понятия инвестиций;
• стратегический анализ ПАО «ЧМК»;
• анализ финансового состояния ПАО «ЧМК» и сравнительный конкурентный анализ;
• анализ финансовых стратегий ПАО «ЧМК» и оценка рисков инвестирования (на примере показателей кредитосопосбности).
Предметом работы является оценка рисков инвестирования предприятия на основе анализа финансовой стратегии компании.
Объект работы - финансово-хозяйственная деятельность ПАО «ЧМК».
В первой главе дается определение понятию «инвестиции», определение целей инвестирования, также рассмотрены классификация и оценки рисков инвестора при инвестировании в реальный бизнес. Вторая глава включает стратегический анализ предприятия, включая в себя swot-анализ, PEST-анализ, а также анализ 5 сил М. Портера. В третьей главе проведен финансовый анализ деятельности
ПАО «ЧМК» и оценка рискв инвестирования.
✅ Заключение
В результате проделанной работы приходим к выводу, что инвестициями являются денежные средства, целевые банковские вклады, паи, акции и другие ценные бумаги, технологии, машины, оборудование, кредиты, любое другое имущество или имущественные права, интеллектуальные ценности, вкладываемые в объекты предпринимательской и других видов деятельности. в целях получения прибыли и достижения положительного социального эффекта.
В ходе выполнения работы были рассмотрены теоретические аспекты оценки инвестиционной привлекательности, отражены этапы и задачи анализа инвестиционных проектов, охарактеризованы методы анализа показателей эффективности инвестиционного проекта.
Таким образом, инвестиции благоприятно сказываются на деятельности предприятия, повышают ее эффективность. Благодаря инвестициям расширяются объемы производства, осваиваются новые виды деятельности, поддерживается конкурентоспособность предприятия и требуемый уровень технологического развития. Инвестиции являются неотъемлемой частью хозяйственной деятельности предприятия, играют важнейшую роль на макро- и микроуровне.
ПАО «ЧМК» является юридическим лицом. Правовое положение Общества определяется законодательством, действующим на территории Российской Федерации. Общество действует на основании Устава, который является его учредительным документом. Общество считается созданным как юридическое лицо с момента его государственной регистрации в установленном федеральными законами порядке. Полное наименование: Открытое акционерное общество «Челябинский металлургический комбинат».
В работе были рассмотрены следующие вопросы: стратегия развития предприятия, в том числе был сделан анализ внешней и внутренней среды, анализ отрасли и конкурентов, анализ финансового состояния предприятия.
Факторами риска являются:
• Прямая зависимость себестоимости продукции от цен на сырье,
• Высокий износ оборудования.
По результатам проведённого анализа стратегической среды предприятия выявлено, что наиболее перспективными мероприятиями на сегодняшний день являются расширение ассортимента выпускаемой продукции, проведение комплексной программы реструктуризации и технического перевооружения и освоение передовых технологий.
В разделе два был приведен стратегический анализ деятельности ПАО «ЧМК», куда вошли: краткая характеристика предприятия, анализ внешней среды, анализ отрасли и конкурентов, SWOT-анализ и перспективы развития предприятия. В результате вышеприведенных анализов было выявлено, что основными видами деятельности предприятия являются производство, заготовка, переработка и доработка производимых продуктов. Основные задачи ПАО «ЧМК» - это развитие, расширение, укрепление позиций уже имеющегося бизнеса на рынке.
Финансовое состояние ПАО «ЧМК» неблагополучно, у него дефицит финансовых ресурсов, оно является неплатежеспособным. Об этом свидетельствует снижение чистой прибыли, недопустимые значения коэффициентов быстрой и текущей ликвидности, высокая доля заемных средств в структуре капитала предприятия, а также высокие показатели долговой нагрузки, что делает ПАО «ЧМК» финансово неустойчивым.
Высокий риск инвестирования связан с критериальными значениями аналитических показателей, а именно рентабельностью бизнеса. Рентабельность продаж равна 0,01 %, рентабельность собственного капитала = 0,09 %, рентабельность активов = 0,37. Все показатели больше 0, но меньше 1, это говорит о высоком риске эффективности предприятия и соответственно о риске инвестирования в него.
В ходе выполнения работы были рассмотрены теоретические аспекты оценки инвестиционной привлекательности, отражены этапы и задачи анализа инвестиционных проектов, охарактеризованы методы анализа показателей эффективности инвестиционного проекта.
Таким образом, инвестиции благоприятно сказываются на деятельности предприятия, повышают ее эффективность. Благодаря инвестициям расширяются объемы производства, осваиваются новые виды деятельности, поддерживается конкурентоспособность предприятия и требуемый уровень технологического развития. Инвестиции являются неотъемлемой частью хозяйственной деятельности предприятия, играют важнейшую роль на макро- и микроуровне.
ПАО «ЧМК» является юридическим лицом. Правовое положение Общества определяется законодательством, действующим на территории Российской Федерации. Общество действует на основании Устава, который является его учредительным документом. Общество считается созданным как юридическое лицо с момента его государственной регистрации в установленном федеральными законами порядке. Полное наименование: Открытое акционерное общество «Челябинский металлургический комбинат».
В работе были рассмотрены следующие вопросы: стратегия развития предприятия, в том числе был сделан анализ внешней и внутренней среды, анализ отрасли и конкурентов, анализ финансового состояния предприятия.
Факторами риска являются:
• Прямая зависимость себестоимости продукции от цен на сырье,
• Высокий износ оборудования.
По результатам проведённого анализа стратегической среды предприятия выявлено, что наиболее перспективными мероприятиями на сегодняшний день являются расширение ассортимента выпускаемой продукции, проведение комплексной программы реструктуризации и технического перевооружения и освоение передовых технологий.
В разделе два был приведен стратегический анализ деятельности ПАО «ЧМК», куда вошли: краткая характеристика предприятия, анализ внешней среды, анализ отрасли и конкурентов, SWOT-анализ и перспективы развития предприятия. В результате вышеприведенных анализов было выявлено, что основными видами деятельности предприятия являются производство, заготовка, переработка и доработка производимых продуктов. Основные задачи ПАО «ЧМК» - это развитие, расширение, укрепление позиций уже имеющегося бизнеса на рынке.
Финансовое состояние ПАО «ЧМК» неблагополучно, у него дефицит финансовых ресурсов, оно является неплатежеспособным. Об этом свидетельствует снижение чистой прибыли, недопустимые значения коэффициентов быстрой и текущей ликвидности, высокая доля заемных средств в структуре капитала предприятия, а также высокие показатели долговой нагрузки, что делает ПАО «ЧМК» финансово неустойчивым.
Высокий риск инвестирования связан с критериальными значениями аналитических показателей, а именно рентабельностью бизнеса. Рентабельность продаж равна 0,01 %, рентабельность собственного капитала = 0,09 %, рентабельность активов = 0,37. Все показатели больше 0, но меньше 1, это говорит о высоком риске эффективности предприятия и соответственно о риске инвестирования в него.
ИЛИ
Поиск аналога
📕 Список литературы
🖼 Скриншоты
🛒 Оформить заказ
⚡ Работу высылаем в течении 5 минут после оплаты.