📄Работа №186407
Тема: ЧАСТНЫЕ ВЛОЖЕНИЯ ИА РОССИЙСКОМ ФИНАНСОВОМ РЫНКЕ
Тип работы
Бакалаврская работа
Предмет
экономика
Объем:
85 листов
Год:
2018
Просмотров:
91
4340
руб.
🛒 Купить работу
Не подходит эта работа?
Закажите новую по вашим требованиям
Узнать цену на написание
Закажите новую по вашим требованиям
Представленный материал является образцом учебного исследования, примером структуры и содержания учебного исследования по заявленной теме. Размещён исключительно в информационных и ознакомительных целях.
Workspay.ru оказывает информационные услуги по сбору, обработке и структурированию материалов в соответствии с требованиями заказчика.
Размещение материала не означает публикацию произведения впервые и не предполагает передачу исключительных авторских прав третьим лицам.
Материал не предназначен для дословной сдачи в образовательные организации и требует самостоятельной переработки с соблюдением законодательства Российской Федерации об авторском праве и принципов академической добросовестности.
Авторские права на исходные материалы принадлежат их законным правообладателям. В случае возникновения вопросов, связанных с размещённым материалом, просим направить обращение через форму обратной связи.
Настоящий учебно-методический информационный материал размещён в ознакомительных и исследовательских целях и представляет собой пример учебного исследования. Не является готовым научным трудом и требует самостоятельной переработки.
📋 Содержание
ВВЕДЕНИЕ 3
1 Теоретические и правовые основы инвестиций физических лиц на финансовых рынках 5
1.1 Инвестиции и инвестиционная деятельность физических лиц на финансовых рынках 5
1.2 Правовое обеспечение инвестиционных сделок физических лиц на финансовых рынках 12
2 Виды и объекты инвестиций физических лиц на финансовых рынках 26
2.1 Индивидуальные инвестиции физических лиц на финансовых рынках 26
2.2 Коллективные инвестиции физических лиц на финансовых рынках 32
3 Анализ инвестиций и инвестиционных возможностей физических лиц на
финансовых рынках России 43
3.1 Анализ индивидуальных инвестиций физических лиц в РФ 43
3.2 Анализ коллективных инвестиций физических лиц в РФ 55
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 65
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 68
ПРИЛОЖЕНИЕ А 74
ПРИЛОЖЕНИЕ Б
1 Теоретические и правовые основы инвестиций физических лиц на финансовых рынках 5
1.1 Инвестиции и инвестиционная деятельность физических лиц на финансовых рынках 5
1.2 Правовое обеспечение инвестиционных сделок физических лиц на финансовых рынках 12
2 Виды и объекты инвестиций физических лиц на финансовых рынках 26
2.1 Индивидуальные инвестиции физических лиц на финансовых рынках 26
2.2 Коллективные инвестиции физических лиц на финансовых рынках 32
3 Анализ инвестиций и инвестиционных возможностей физических лиц на
финансовых рынках России 43
3.1 Анализ индивидуальных инвестиций физических лиц в РФ 43
3.2 Анализ коллективных инвестиций физических лиц в РФ 55
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 65
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 68
ПРИЛОЖЕНИЕ А 74
ПРИЛОЖЕНИЕ Б
📖 Введение
На данный момент при поддержке Министерства финансов Российской Федерации осуществляется проект по содействию повышению уровня финансовой грамотности населения и развитию финансового образования в Российской Федерации. Он направлен, в первую очередь, на увеличение вовлеченности населения в инвестиционный процесс, поскольку для государства сбережения населения представляют собой востребованный потенциал развития экономики страны в целом. Для населения же, проблема сохранения и преумножения собственных средств, оставшихся в распоряжении после обеспечения всех личных расходов, всегда остается актуальной. Сегодня хранение денег дома «под подушкой» крайне неэффективно и опасно, поскольку такое явление, как инфляция, приводит к обесцениванию накопленных сбережений. Наиболее актуальным является вопрос об эффективности инвестирования сбережений, который сопряжен с выбором инвестиционных объектов. Для ответа на данный вопрос необходимо знать об имеющихся инвестиционных возможностях для физических лиц. На сегодняшний день широкий спектр таких возможностей представлен на различных секторах финансового рынка нашей страны. Физические лица могут осуществлять инвестиции индивидуально или коллективно, при этом выбор определенного вида инвестиций зависит от уровня финансовой грамотности, профессиональных компетенций, наличия свободного времени и личных предпочтений физического лица. Выбор инвестиционных объектов зависит от целей инвестирования, свободных денежных средств, отношения к риску и желаемой доходности, а также от имеющихся знаний и свободного времени. Правильный выбор соответствующих инвестиционных объектов приведет к достижению финансовых целей физического лица, поможет сохранить и преумножить накопленные сбережения.
Предметом исследования являются теоретические, правовые и организационные основы инвестиционной деятельности физических лиц на финансовых рынках в Российской Федерации.
Объектом исследования выступают инвестиции физических лиц на финансовых рынках в Российской Федерации и совокупность объектов инвестирования.
Целью данной работы является изучение видов инвестиций физических лиц и выбор наиболее привлекательных для них инвестиционных объектов на финансовых рынках Российской Федерации.
Для достижения поставленной цели необходимо выполнить следующие задачи:
- изучить теоретические основы инвестиционной деятельности физических лиц на финансовых рынках;
- рассмотреть правовые основы осуществления инвестиций физическими лицами с выбранным объектом инвестирования;
- изучить индивидуальные инвестиции физических лиц;
- рассмотреть механизм коллективного инвестирования на финансовых рынках;
- провести анализ индивидуальных инвестиций физических лиц в Российской Федерации;
- проанализировать возможности коллективного инвестирования в Российской Федерации.
Теоретической основой для написания данной работы послужили разнообразные источники литературы по инвестициям физических лиц в инвестиционные объекты финансовых рынков. Изучены работы следующих авторов: Ковалева В. В., Никифорова В. Д., Гитмана Л. Д., Кондратьева З. А., Яцковского М. М. и др. Рассмотрены законодательные акты Российской Федерации, использованы материалы с сайта Центрального Банка, Московской биржи, Агентства по страхованию вкладов, Национальной лиги управляющих, проанализированы актуальные статьи из Интернетресурсов. Также использованы официальные статистические данные с сайта Росстата и аналитические базы данных с релевантных интернет-источников.
В бакалаврской работе были использованы следующие методы: анализ литературы, анализ нормативно-правовой документации по теме работы, сравнение, классификация и обобщение.
Бакалаврская работа выполнена на 73 страницах, содержит введение, 3 главы, заключение, 2 приложения, 13 таблиц, 11 рисунков и список литературы из 60 наименований
Предметом исследования являются теоретические, правовые и организационные основы инвестиционной деятельности физических лиц на финансовых рынках в Российской Федерации.
Объектом исследования выступают инвестиции физических лиц на финансовых рынках в Российской Федерации и совокупность объектов инвестирования.
Целью данной работы является изучение видов инвестиций физических лиц и выбор наиболее привлекательных для них инвестиционных объектов на финансовых рынках Российской Федерации.
Для достижения поставленной цели необходимо выполнить следующие задачи:
- изучить теоретические основы инвестиционной деятельности физических лиц на финансовых рынках;
- рассмотреть правовые основы осуществления инвестиций физическими лицами с выбранным объектом инвестирования;
- изучить индивидуальные инвестиции физических лиц;
- рассмотреть механизм коллективного инвестирования на финансовых рынках;
- провести анализ индивидуальных инвестиций физических лиц в Российской Федерации;
- проанализировать возможности коллективного инвестирования в Российской Федерации.
Теоретической основой для написания данной работы послужили разнообразные источники литературы по инвестициям физических лиц в инвестиционные объекты финансовых рынков. Изучены работы следующих авторов: Ковалева В. В., Никифорова В. Д., Гитмана Л. Д., Кондратьева З. А., Яцковского М. М. и др. Рассмотрены законодательные акты Российской Федерации, использованы материалы с сайта Центрального Банка, Московской биржи, Агентства по страхованию вкладов, Национальной лиги управляющих, проанализированы актуальные статьи из Интернетресурсов. Также использованы официальные статистические данные с сайта Росстата и аналитические базы данных с релевантных интернет-источников.
В бакалаврской работе были использованы следующие методы: анализ литературы, анализ нормативно-правовой документации по теме работы, сравнение, классификация и обобщение.
Бакалаврская работа выполнена на 73 страницах, содержит введение, 3 главы, заключение, 2 приложения, 13 таблиц, 11 рисунков и список литературы из 60 наименований
✅ Заключение
На сегодняшний день в России достаточно высока норма сбережений. По оценкам Центрального Банка, число частных инвесторов, которые готовы инвестировать свои средства в ценные бумаги и иные финансовые инструменты, может достигать до 70 процентов экономически активного населения. Недостаточная степень вовлеченности населения в финансовую сферу объясняется низким уровнем информированности и доверия к финансовым инструментам. Это приводит к тому, что физические лица в основном инвестируют средства в краткосрочные банковские вклады.
Одними из основных направлений развития финансового рынка Российской Федерации на период 2018-2021 г. является обеспечение защиты прав потребителей финансовых услуг, повышение финансовой грамотности населения, повышение доступности финансовых услуг для населения. Данные направления позволяют сделать вывод о том, что повышение инвестиционной активности физических лиц является одной из приоритетных задач государства в рамках обеспечения долгосрочной конкурентоспособности российского финансового рынка и формирование в России самостоятельного финансового центра.
На сегодняшний день для физических лиц доступны следующие инвестиционные объекты: банковские депозиты, акции и облигации на фондовом рынке, акции ETF-фондов, валютные ценности, драгоценные металлы, слитки, инвестиционные монеты. Инструментами инвестирования можно назвать обезличенные металлические счета, паевые инвестиционные фонды, общие фонды банковского управления, фонды ETF, структурированные продукты.
Инвестиции физических лиц можно разделить на индивидуальные и коллективные. Индивидуальные инвестиции предполагают возможность получения большей доходности, самостоятельное принятие решений в выборе объектов инвестирования и сроков, но зачастую требует высоких временных затрат, соответствующих знаний и навыков, а также принятие полной ответственности на себя. Коллективные инвестиции, в свою очередь, наиболее привлекательны для тех физических лиц, которые не обладают достаточным временем для изучения рынка и имеют лишь общее представление об объектах инвестирования.
Наибольшей популярностью пользуются банковские вклады, которые являются максимально надежными и наименее доходными. На сегодняшний день максимальный процент доходности по крупнейшим коммерческим банкам составляет 6,69%, что на несколько процентных пунктов выше официального уровня инфляции. Также наблюдается тенденция к снижению ставок по рублевым и валютным вкладам. Наиболее интересными безрисковыми вложениями можно считать ОФЗ - 7,25% годовых, но их минус заключается в долгосрочности. Так же считаю, что можно рассмотреть долгосрочные инвестиции в золото, риск выше, но и возможная доходность тоже.
Инвестиции в объекты фондового рынка могут осуществляться как в долгосрочной, так и в краткосрочной перспективе. Среди физических лиц наблюдается ежегодное увеличение средств на приобретение ценных бумаг - в 2017 году объем вложений составил 805,2 млрд.руб., что составило 26,5% от общей суммы сбережений физических лиц. Наибольшей популярностью пользуются акции, доходность по которым может составлять до 80%. Средний же купон по облигациям составляет 12,8% годовых. По сравнению с инвестициями в банковские вклады и золото, инвестиции на фондовом рынке являются более рискованными.
Рынок производных финансовых инструментов и внебиржевой валютный рынок Forex являются высокорискованными и требуют от инвесторов большого объема знаний и опыта инвестирования, что делает их неэффективными для большинства физических лиц. По данным аналитического агентства Интерфакс, только 28% счетов частных трейдеров являются прибыльными. Доходность срочного рынка при условии защиты капитала физические лица могут получить путем инвестирования в структурированные продукты. Но минимальные суммы вложений здесь составляют от 300 тыс.руб., что делает их менее доступными.
Привлекательными являются коллективные инвестиции в биржевые индексные фонды ETF, а также в ПИФы. Минимальная стоимость акции ETF составляет 585,5 руб., а доходность достигает 55,9%. При этом размер расходов составляет не более 0,95%. Инвестиции в наиболее доходные ПИФы предполагают более высокие расходы инвестора - от 1,25% (ПИФ «Максвелл Фонд Госпредприятий») до 9,9% (ПИФ «Глобал Капитал - Акции»). При этом максимальная годовая доходность на 31 марта 2017г. составила 47,79% по ПИФу «УРАЛСИБ Отраслевые инвестиции». Средняя же доходность по ПИФам акций составляет 18,47%, по ПИФам облигаций - 21,28%, по ПИФам смешанных инвестиций - 16,53%.
В зависимости от инвестиционных целей физических лиц, их отношения к риску и доходности, объема свободных денежных средств, а также от наличия опыта инвестирования, соответствующих знаний и свободного времени будет зависеть выбор объектов инвестирования и инвестиционных инструментов. Если физическое лицо обладает минимальным набором знаний и навыков, не имеет много свободного времени и не располагает большими денежными средствами, то в этом случае следует обратить внимание на банковские депозиты, инвестиции в ETF через открытие индивидуальных инвестиционных счетов, открытые ПИФы. Немаловажным фактором при выборе конкретных объектов является отношение инвестора к риску. Если физическое лицо готово к потере до 30% вложенных средств, то возможно использовать более агрессивные инвестиционные стратегии. В случае, когда физическое лицо располагает достаточным количеством свободного времени, желает обучаться и стремится к большей доходности, следует обратить внимание не только на вышеназванные инструменты, но и на самостоятельные инвестиции в фондовый рынок. Не рекомендуются инвестиции во внебиржевой валютный рынок Forex, поскольку, несмотря на внесение изменений в законодательство, деятельность форекс-компаний плохо регулируется, что накладывает дополнительные риски на физических лиц.
Одними из основных направлений развития финансового рынка Российской Федерации на период 2018-2021 г. является обеспечение защиты прав потребителей финансовых услуг, повышение финансовой грамотности населения, повышение доступности финансовых услуг для населения. Данные направления позволяют сделать вывод о том, что повышение инвестиционной активности физических лиц является одной из приоритетных задач государства в рамках обеспечения долгосрочной конкурентоспособности российского финансового рынка и формирование в России самостоятельного финансового центра.
На сегодняшний день для физических лиц доступны следующие инвестиционные объекты: банковские депозиты, акции и облигации на фондовом рынке, акции ETF-фондов, валютные ценности, драгоценные металлы, слитки, инвестиционные монеты. Инструментами инвестирования можно назвать обезличенные металлические счета, паевые инвестиционные фонды, общие фонды банковского управления, фонды ETF, структурированные продукты.
Инвестиции физических лиц можно разделить на индивидуальные и коллективные. Индивидуальные инвестиции предполагают возможность получения большей доходности, самостоятельное принятие решений в выборе объектов инвестирования и сроков, но зачастую требует высоких временных затрат, соответствующих знаний и навыков, а также принятие полной ответственности на себя. Коллективные инвестиции, в свою очередь, наиболее привлекательны для тех физических лиц, которые не обладают достаточным временем для изучения рынка и имеют лишь общее представление об объектах инвестирования.
Наибольшей популярностью пользуются банковские вклады, которые являются максимально надежными и наименее доходными. На сегодняшний день максимальный процент доходности по крупнейшим коммерческим банкам составляет 6,69%, что на несколько процентных пунктов выше официального уровня инфляции. Также наблюдается тенденция к снижению ставок по рублевым и валютным вкладам. Наиболее интересными безрисковыми вложениями можно считать ОФЗ - 7,25% годовых, но их минус заключается в долгосрочности. Так же считаю, что можно рассмотреть долгосрочные инвестиции в золото, риск выше, но и возможная доходность тоже.
Инвестиции в объекты фондового рынка могут осуществляться как в долгосрочной, так и в краткосрочной перспективе. Среди физических лиц наблюдается ежегодное увеличение средств на приобретение ценных бумаг - в 2017 году объем вложений составил 805,2 млрд.руб., что составило 26,5% от общей суммы сбережений физических лиц. Наибольшей популярностью пользуются акции, доходность по которым может составлять до 80%. Средний же купон по облигациям составляет 12,8% годовых. По сравнению с инвестициями в банковские вклады и золото, инвестиции на фондовом рынке являются более рискованными.
Рынок производных финансовых инструментов и внебиржевой валютный рынок Forex являются высокорискованными и требуют от инвесторов большого объема знаний и опыта инвестирования, что делает их неэффективными для большинства физических лиц. По данным аналитического агентства Интерфакс, только 28% счетов частных трейдеров являются прибыльными. Доходность срочного рынка при условии защиты капитала физические лица могут получить путем инвестирования в структурированные продукты. Но минимальные суммы вложений здесь составляют от 300 тыс.руб., что делает их менее доступными.
Привлекательными являются коллективные инвестиции в биржевые индексные фонды ETF, а также в ПИФы. Минимальная стоимость акции ETF составляет 585,5 руб., а доходность достигает 55,9%. При этом размер расходов составляет не более 0,95%. Инвестиции в наиболее доходные ПИФы предполагают более высокие расходы инвестора - от 1,25% (ПИФ «Максвелл Фонд Госпредприятий») до 9,9% (ПИФ «Глобал Капитал - Акции»). При этом максимальная годовая доходность на 31 марта 2017г. составила 47,79% по ПИФу «УРАЛСИБ Отраслевые инвестиции». Средняя же доходность по ПИФам акций составляет 18,47%, по ПИФам облигаций - 21,28%, по ПИФам смешанных инвестиций - 16,53%.
В зависимости от инвестиционных целей физических лиц, их отношения к риску и доходности, объема свободных денежных средств, а также от наличия опыта инвестирования, соответствующих знаний и свободного времени будет зависеть выбор объектов инвестирования и инвестиционных инструментов. Если физическое лицо обладает минимальным набором знаний и навыков, не имеет много свободного времени и не располагает большими денежными средствами, то в этом случае следует обратить внимание на банковские депозиты, инвестиции в ETF через открытие индивидуальных инвестиционных счетов, открытые ПИФы. Немаловажным фактором при выборе конкретных объектов является отношение инвестора к риску. Если физическое лицо готово к потере до 30% вложенных средств, то возможно использовать более агрессивные инвестиционные стратегии. В случае, когда физическое лицо располагает достаточным количеством свободного времени, желает обучаться и стремится к большей доходности, следует обратить внимание не только на вышеназванные инструменты, но и на самостоятельные инвестиции в фондовый рынок. Не рекомендуются инвестиции во внебиржевой валютный рынок Forex, поскольку, несмотря на внесение изменений в законодательство, деятельность форекс-компаний плохо регулируется, что накладывает дополнительные риски на физических лиц.
ИЛИ
Поиск аналога
📕 Список литературы
🛒 Оформить заказ
⚡ Работу высылаем в течении 5 минут после оплаты.