
Тип работы:	Предмет:	Язык работы:

Ипотечное жилищное кредитование с государственной поддержкой в Российской Федерации

Работа №	143897
Тип работы	Дипломные работы, ВКР
Предмет	финансы и кредит
Объем работы	152
Год сдачи	2023
Стоимость	4270 руб.
ПУБЛИКУЕТСЯ ВПЕРВЫЕ
Просмотрено	49

Не подходит работа?

Узнай цену на написание

Содержание

ВВЕДЕНИЕ 3
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ИПОТЕЧНОГО ЖИЛИЩНОГО КРЕДИТОВАНИЯ 7
1.1. Ипотечное жилищное кредитование: понятие, сущность и функции 7
1.2. Субъекты и модели ипотечного жилищного кредитования 13
1.3. Роль государства в системе ипотечного жилищного кредитования в Российской Федерации 21
ГЛАВА 2. СОВРЕМЕННАЯ СИСТЕМА ИПОТЕЧНОГО ЖИЛИЩНОГО КРЕДИТОВАНИЯ С ГОСУДАРСТВЕННОЙ ПОДДЕРЖКОЙ В РОССИИ 36
2.1 Современное состояние рынка ипотечного жилищного кредитования 36
2.2 Анализ действующих программ ипотечного жилищного кредитования с государственной поддержкой в Российской Федерации 44
2.3. Роль единого института развития в жилищной сфере ДОМ.РФ в обеспечении доступности ипотечного жилищного кредитования 66
ГЛАВА 3. ПРИОРИТЕТНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ РАЗВИТИЯ ИПОТЕЧНОГО ЖИЛИЩНОГО КРЕДИТОВАНИЯ С ГОСУДАРСТВЕННОЙ ПОДДЕРЖКОЙ В РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ 71
3.1 Повышение эффективности ипотечных жилищных программ с государственной поддержкой 71
3.2. Государственные меры поддержки индивидуального жилищного строительства 85
3.3. Формирование национальной ссудо-сберегательной системы 90
3.4. Ответственное кредитование и цифровая модернизация ипотеки 96
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 107
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 117
ПРИЛОЖЕНИЯ 133

Введение

Актуальность темы. Уровень развития системы ипотечного жилищного кредитования неразрывно связан с возможностью и эффективностью решения социальных задач и повышения уровня жизни населения через обеспечение населения страны жильём. Помимо социальной значимости, развитие ипотечного жилищного кредитования способствует сбалансированному развитию финансовой системы страны и поддержанию её стабильности, стимулирует развитие строительного сектора экономики. Значимость ипотечного кредитования также значительно возрастает в переходных и трансформационных экономиках: именно ипотечное кредитование явилось одним из основных факторов экономического развития в США (новый курс Рузвельта), Германии (послевоенные реформы Эрхарда), Аргентине («план Ковальо») и Чили (реформы Пиночета)[78].
Наличие потребности населения в улучшении жилищных условий, а также негативное влияние макроэкономических факторов послужило причиной для разработки и введения в действие государственных программ, способствующих развитию системы ипотечного жилищного кредитования. На сегодняшний день эффективное развитие рынка ипотечного жилищного кредитования видится проблематичным без применения механизма государственной поддержки, который обеспечивает сбалансированность процентных ставок по ипотечным жилищным кредитам, развитие нормативно-правовой базы и инфраструктуры в ходе цифровой трансформации процессов ипотечного жилищного кредитования в целях повышения эффективности и доступности системы ипотечного жилищного кредитования. Все эти факторы демонстрируют высокую значимость механизма государственной поддержки в системе ипотечного жилищного кредитования в современных условиях и обуславливают актуальность выбранной темы.
Степень разработанности в литературе. Изучению сущности системы ипотечного жилищного кредитования, основных моделей её организации посвящены работы отечественных и зарубежных исследователей, среди которых следует выделить исследования И.А. Разумовой, Е. Ю. Иноземцевой, С. В. Стельмашенко, В. Д. Пиксайкиной, О. Ю. Резвухиной, Н. Г. Вовченко, С. А. Литвиновой, Л. Б. Лазаровой, А. В. Канаева, М. П. Логинова, В. М. Полтеровича, О. Ю. Старкова, Д. Г. Ильинского, Э. Р. Мамлеевой, Л. И. Левиной, Н. В. Пересыпкиной, M. J. Lea.
Вопросам участия государства в развитии ипотечного жилищного кредитования посвящены работы отечественных учёных Е. В. Артемкиной, Д. А. Басанговой, О. И. Столбовой, Т. С. Коростелевой, С. Г. Гордейко, Н. В. Назарчук, И. Рощиной, Н. Илюнькиной, Марии С. Хоек-Смит и Дугласа Б. Даймонда, С. А. Литвиновой., Н. Б. Лубсановой, Е. С. Тихомировой.
Вопросам развития региональных рынков ипотечного жилищного кредитования в России посвящены работы отечественных ученых, таких как Е. Г. Валежина, С. И. Мутовин, Н. Б. Лубсанова, Д. Г. Иванова, В. И. Шевня, С. А. Власов, Ф. М. Кульмухаметова, Э. А. Козловская.
Вопросам повышения доступности жилья посвящены работы отечественных учёных, таких как Ю. В. Зацаринина, А. В. Блеч, В. М. Корнев, А. П. Цыпин, А. Ю. Кобзев, Л. Б. Лазарова, А. Г. Куликов, Н. Н. Рогожина, О. В. Жукова, А. Н. Савруков, Я. В. Щетинин.
Стоит отметить, что в современной экономической литературе нет консенсуса относительно основных элементов системы ипотечного жилищного кредитования, моделей, субъектно-объектного состава, необходимости участия государства в развитии системы и его роли в ней.
Объект исследования – система ипотечного жилищного кредитования Российской Федерации.
Предметом исследования является современная практика ипотечного жилищного кредитования с государственной поддержкой и пути её совершенствования.
Цель выпускной квалификационной работы заключается в разработке теоретических положений и практических рекомендаций по совершенствованию системы ипотечного жилищного кредитования с государственной поддержкой в РФ с целью обеспечения доступности жилья в современных условиях.
Для её достижения поставлены следующие задачи:
1) рассмотреть теоретические аспекты ипотечного жилищного кредитования;
2) выявить роль государства в системе ипотечного жилищного кредитования;
3) оценить современное состояние рынка ипотечного жилищного кредитования;
4) определить существующие и формирующиеся механизмы и инструменты государственной поддержки системы ипотечного жилищного кредитования;
5) выявить основные проблемы реализации программ ипотечного жилищного кредитования с государственной поддержкой на современном этапе;
6) выявить роль единого института развития в жилищной сфере АО «ДОМ.РФ» в системе ипотечного жилищного кредитования;
7) оценить возможность широкого применения региональных практик государственной поддержки ипотечного жилищного кредитования;
8) определить приоритетные направления развития ипотечного жилищного кредитования с государственной поддержкой.
Научная новизна исследования:
1) Представлена авторская трактовка понятия «социальная ипотека» и показана роль государства в формировании системы ипотечного жилищного кредитования с государственной поддержкой.
2) Представлены предложения по внесению изменений в действующие программы ипотечного жилищного кредитования с государственной поддержкой для обеспечения доступности большему числу заёмщиков с приоритетом адресности программ для исключения возможности использования бюджетных средств в инвестиционных целях.
3) Аргументировано введение института гарантий ипотечного жилищного кредитования со стороны государства или единого института развития в жилищной сфере АО «ДОМ.РФ» по отношению к определённым категориям граждан; распространение такого инструмента как ипотека с финансовой поддержкой работодателя и государства для привлечения квалифицированных специалистов в отрасли с их дефицитом.
4) Обобщён опыт зарубежных стран и регионов РФ (Краснодарский край, Ростовская область, Республика Башкортостан) по реализации ссудо-сберегательных программ и предложено создание современной ссудо-сберегательной системы не только как альтернативного инструмента традиционному ипотечному жилищному кредитованию, но и как инструмента повышения доступности жилья при условии активной государственной финансовой поддержки (через долгосрочное финансирование института развития ДОМ.РФ).
5) Обосновано использование финансовых платформ в качестве борьбы с информационной асимметрией и в целях развития конкуренции на рынке ипотечного жилищного кредитования.
Методологическая основа. Для исследования применены следующие методы: анализ, синтез, обобщение, сравнение, структурный анализ, индексный метод, исторический и логический методы, методы сравнения и классификации, дедукция и индукция. Использован системно-функциональный подход.
Информационной основой исследования стали нормативно-правовые акты Российской Федерации, регулирующие отношения в финансовой, жилищной и строительной сферах, исследования отечественных и зарубежных авторов, научно-исследовательские работы «Институт экономики города». Статистические источники исследования представлены официальными открытыми докладами и открытыми данными АО «ДОМ.РФ», Центрального банка Российской Федерации, Федеральной службы государственной статистики, а также паспортами и отчётами о реализации федеральной целевой программы «Жилище», национального проекта «Жильё», приоритетного проекта «Ипотека и арендное жильё», национальной программы «Жильё и доступная среда», а также экспертные оценки специалистов, представленные в открытом доступе в сети Интернет.
Практическая значимость исследования состоит в возможности использования рекомендаций автора по развитию системы ипотечного жилищного кредитования органами государственной власти РФ посредством совершенствования нормативно-правовой базы в области ипотечного жилищного кредитования и рынка ценных бумаг при формировании и реализации федеральных, региональных программ ипотечного жилищного кредитования, а также программ, направленных на развитие данной отрасли, а также кредитными организациями при предоставлении ипотечных кредитов, их секьюритизации, внедрении инструментов цифровой трансформации с целью увеличения доступности жилья для населения.
Работа состоит из трёх глав, введения, заключения, списка использованных источников и приложений. Первая глава посвящена исследованию теоретических аспектов ипотечного жилищного кредитования. В ней рассмотрены такие категории, как понятие, сущность, функции ипотечного жилищного кредитования. Вторая глава посвящена анализу текущего состояния ипотечного жилищного кредитования в России, действующим ипотечным жилищным программам с государственной поддержкой и роли единого института в жилищной сфере ДОМ.РФ в системе ипотечного жилищного кредитования. В третьей главе раскрываются приоритетные направления развития ипотечного жилищного кредитования с государственной поддержкой. Работа содержит 17 рисунков, 15 таблиц, 4 приложения.

Возникли сложности?

Нужна помощь преподавателя?

Помощь в написании работ!

ДИПЛОМНЫЕ МАГИСТЕРСКИЕ ДИССЕРТАЦИИ

Курсовые Статьи Диплом Рязань

Заключение

Повышение доступности жилья для населения России является важнейшей социально-экономической задачей государства. Ипотечное жилищное кредитование является одним из наиболее действенных финансовых инструментов, позволяющих решить жилищный вопрос, а также стимулирует развитие строительной и смежных с ней отраслей промышленности. Активное участие государства в регулировании системы ипотечного жилищного кредитования усиливает социально-экономическое значение данной сферы экономики.
В процессе исследования были достигнуты следующие результаты:
1) Предложены авторские трактовки понятий «ипотечный жилищный кредит», «ипотечное жилищное кредитование», «социальная ипотека»:
 ипотечный жилищный кредит (далее – ИЖК) – это денежные средства, выдаваемые уполномоченными организациями на условиях возвратности, срочности, платности под залог недвижимого имущества (или прав требования на него) для покупки или строительства жилья с целью улучшения жилищных условий или инвестиций, чаще всего на длительный срок.
 ипотечное жилищное кредитование – система взаимоотношений экономических субъектов со специальным правовым регулированием, включающая в себя процесс оформления и выдачи ипотечного жилищного кредита, уступку прав на кредитные требования ипотечным агентам, а также комплекс мер государственной поддержки и являющаяся инструментом повышения доступности жилья.
 социальная ипотека – ипотечный жилищный кредит, одной из сторон сделки по которому является государство, предоставляющее определённый вид поддержки конкретным демографическим группам, нуждающимся в улучшении жилищных условий.
Сделан вывод, что объектом государственной поддержки по программам социальной ипотеки являются не только социально незащищённые, но и социально значимые категории граждан. К социально значимым категориям можно отнести квалифицированных специалистов, на рынке которых существует дефицит, востребованных в бюджетных организациях (медицинские и педагогические работники), градообразующих предприятиях, компаниях стратегического сектора.
2) Показана роль государства как субъекта системы ипотечного жилищного кредитования через выполняемые им функции:
 регулирование ипотечного рынка путём формирования законодательных и организационно-экономических основ, обеспечивающих благоприятные условия для развития ипотечного жилищного кредитования, привлечения средств частных инвесторов в жилищную сферу;
 формирование условий и программ, нацеленных на повышение доступности ипотечных жилищных кредитов, содействие определённым категориям граждан в приобретении жилья (прежде всего тем, чьих доходов недостаточно для получения рыночных банковских ипотечных кредитов);
 создание условий для развития инфраструктуры, обеспечивающей функционирование системы ипотечного жилищного кредитования, и недопущение монополии на рынке.
Основными причинами государственного вмешательства в функционирование системы ипотечного жилищного кредитования в рамках неоклассического подхода являются монополизация рынка (уход с рынка малых и средних банков; охват большей части рынка крупными банками с государственным участием), информационная асимметрия (преобладание на рынке кредитных организаций, имеющих преимущество за счёт масштаба и более низкой себестоимости; недобросовестные кредиторы), возникновение внешних эффектов (неравномерное распределение ипотечного рынка в регионах), производство общественных благ (рынок не может обеспечить производство доступного жилья, а также доступной ипотеки).
3) Оценено современное состояние рынка ипотечного жилищного кредитования. Среди экспертов существует дискуссия о наличии на рынке ценового пузыря, образовавшегося в результате сверхмягкой денежно-кредитной политики Банка России и субсидированию ставок на первичном рынке со стороны государства. Некоторые региональные рынки оказались не готовы к росту ипотечного спроса, льготная ипотека не учитывала локальной специфики.
Население активно использует ипотечные жилищные кредиты, несмотря на изменение условий льготной ипотеки и рост процентных ставок в условиях неопределённости. При кредитовании физических лиц для банков главным фактором установления ставок является не ключевая ставка, а возникающие геополитические и инфляционные риски.
За период 2017-2022 гг. увеличение объёма ввода жилья произошло в основном за счёт индивидуального жилищного строительства. На рынке наблюдается тенденция смещения баланса между спросом и предложением в сторону предложения.
4) В работе исследованы действующие на сегодняшний день ипотечные жилищные программы с государственной поддержкой федерального уровня. К бюджетным инструментам государственной поддержки относят: субсидирование (части) процентной ставки по ипотечному кредиту, адресные субсидии для отдельных категорий граждан, ипотечные каникулы, премирование накопительных вкладов жилищных сберегательных программ, государственное страхование кредитного риска при ипотечном жилищном кредитовании.
Субсидирование процентной ставки ипотечного кредита – один из основных механизмов господдержки ипотечного кредитования. Механизм субсидирования процентных ставок эффективен в качестве антикризисной меры. Что касается действия самих программ, то необходимо уходить от массовых программ к адресным. Сделан вывод, что более эффективным является направление бюджетных средств на досрочное погашение по кредиту или целевые субсидии на оплату первоначального взноса. При завершении действия антикризисных программ возможно привязать механизм субсидирования ставок по ИЖК к ключевой ставке ЦБ РФ и установить заградительный уровень, достижение которого включает механизм субсидирования.
5) Проанализированы инициативы, внедряемые в регионах для обеспечения доступности ипотечного жилищного кредитования, и поддерживаемые категории населения.
Региональные администрации вправе самостоятельно формировать перечень категорий граждан, имеющих право на ипотечный кредит с господдержкой. Чаще всего поддерживаются следующие категории граждан: молодые семьи; многодетные; ветераны; инвалиды и семьи, имеющие детей-инвалидов; работники бюджетной сферы; начинающие специалисты; государственные и муниципальные служащие; переселенцы; работники сельского хозяйства; жители сельской местности.
При введении программы на федеральном уровне не учитываются уже применяемые региональные меры по отношению к выбранной целевой группе. Региональная мера может носить как дополняющий, так и исключительный характер. В первом случае её можно комбинировать с федеральными мерами поддержки, во втором – получатель поддержки не может обращаться за поддержкой в другие инстанции.
Ассоциацией застройщиков Республики Башкортостан создаётся информационная система «Экосистема рынка жилья и ипотеки», где будут собраны все действующие государственные, льготные ипотечные программы, информация об инструментах господдержки, банковских продуктах и предложения застройщиков. Главной целью создания информационной площадки является содействие повышению уровня финансовой грамотности населения, поддержание курса цифровизации строительной отрасли.
На федеральном уровне развивается Единая ипотечная программа от ДОМ.РФ, которая призвана объединить федеральные программы, операторами которых является ДОМ.РФ, с дополнительной субсидией со стороны регионов. Однако, на сегодняшний день к реализации программ присоединились только 4 банка и 14 регионов.
6) Показана роль единого института развития в жилищной сфере ДОМ.РФ в системе ипотечного жилищного кредитования: выступает оператором большинства мер господдержки в жилищной сфере, является основным эмитентом ипотечных облигаций под кредиты крупнейших банков и финансовых организаций в России и облигаций для финансирования инфраструктуры. ДОМ.РФ развивает цивилизованный рынок арендного жилья, в том числе социальной аренды, а также осуществляет поддержку застройщиков по двум программам: поддержка низкомаржинальных проектов и субсидирование государственных контрактов по строительству социальных объектов.ДОМ.РФ осуществляет свою деятельность в целях содействия повышению доступности жилья и созданию комфортных условий для проживания граждан Российской Федерации.
7) Для выполнения обязательств государства по обеспечению жильём категорий граждан, установленных федеральным законодательством, государство может обеспечить выкуп части новостроек. По законодательству [9] государство обязано предоставлять жилье военнослужащим, что актуально в связи с увеличением численности армии.
В апреле 2020 года ДОМ РФ утвердил программы выкупа стандартных по площади квартир у застройщиков через аукцион. Регионы могли присоединиться к программе, выкупая квартиры для расселения аварийного фонда, пополнения муниципальных и региональных фондов. Аукционы были признаны несостоявшимися в связи с отсутствием необходимости в программе выкупа жилья у застройщиков в связи с введением льготной ипотеки. Сейчас есть условия для успешной реализации данной программы.
8) Выделены проблемы, которые могут препятствовать дальнейшему развитию секьюритизации:
а) Основными инвесторами в ипотечные ценные бумаги остаются банки, доля которых продолжает расти и сегодня превышает 85%. Однако в настоящее время большая часть ИЦБ лежит на балансах банков-оригинаторов, а не банков – рыночных инвесторов. Инвестиции НПФ, которым был установлен специальный 5%-ный лимит вложения пенсионных накоплений в ИЦБ и на активность которых рассчитывали участники рынка, заметно сократились. Доля ипотечных бумаг в их суммарном портфеле составляет 0,7%.
Вовлечение пенсионных фондов, страховых компаний, управляющих компаний на рынок ипотечных облигаций способствовало бы развитию секьюритизации и привлечению больших объёмов финансирования в банковскую сферу.
б) На данный момент 74% всех облигаций, находящихся в обращении, были выпущены в результате сделок ДОМ.РФ совместно с банком ВТБ и Сбербанком [129]. Привлечение большего числа участников к сделкам секьюритизации позволило бы укрепить их финансовую устойчивость, которая находится под большим риском, чем финансовая устойчивость банков с государственным участием. Добиться этого можно путём смягчения допуска к выпуску ипотечных облигаций и объединение оригинаторов, неспособных самостоятельно предоставить интересный для рыночных сделок пул ипотечных кредитов, в рамках одной сделки.
в) В условиях санкционного давления условие классификации инструментов секьюритизации по уровню риска в зависимости от присвоенного зарубежным рейтинговым агентством рейтинга [38] не может применяться, поскольку рейтинги зарубежных агентств были отозваны. Необходимо внести изменения, позволяющие эмитентам ценных бумаг использовать рейтинги российских агентств.
9) Крупные федеральные девелоперы проявляют повышенный интерес к загородному строительству и проектам комплексного освоения территории, включающие в себя корпуса среднеэтажной, малоэтажной, блокированной застройки, а также зоны индивидуальных жилых домов. Влияние ИЖС на отрасли по производству строительных материалов и строительной техники недостаточно в силу высокой доли импортных материалов, используемых в строительстве. Объектами строительства могут стать объекты ветхого и аварийного жилья, подлежащие реконструкции, строительство коттеджных посёлков через механизм проектного финансирования, производство деревянных домокомплектов, а также многоэтажное жилое строительство.
Выделены факторы, ограничивающие развитие рынка ИЖС.
 Аккредитованные подрядные организации неохотно выезжают в удалённые территории.
 Отсутствие на рынке индивидуальных домов со стоимостью до 3 млн рублей (максимальная сумма по программам «Льготная ипотека», «Сельская ипотека»).
 Сложность оценки объектов ИЖС из-за индивидуальных особенностей, вследствие чего объект обладает низкой ликвидностью в случае дефолта заёмщика. Данную проблему может решить разработка системы верификации застройщиков и подрядчиков, определение критериев для их одобрения, распространение типовых проектных решений. Запуск института экспертного сопровождения проектирования на предпроектной стадии стимулирует развитие проектной деятельности.
 Неурегулированность вопроса о собственности на имущество общего пользования и управления им. Застройщики оформляли таунхаусы как индивидуальные жилые дома, в то время как они не являются жилыми помещениями. После сделки купли-продажи покупатель понимает, что стал собственником не отдельной квартиры, а только доли в малоэтажном объекте, поскольку не может оформить прописку.
 Застройка земельных участков в удалённых территориях затрудняется сложностью и дороговизной проведения инженерных коммуникаций.
 По типовым проектам ИЖС, представленным на сервисах «Цифровое строительство» от ДОМ.РФ и «Своё село» от Россельхозбанка, отсутствует критерий сейсмостойкости, который важно учитывать при строительстве в сейсмоопасном регионе, например, в Камчатском крае. Для заёмщиков это важное условие, особенно в свете землетрясений в Турции 2023 года.
10) Выработаны рекомендации по внесению изменений в действующие программы ипотечного жилищного кредитования с государственной поддержкой для обеспечения доступности большему числу заёмщиков с сохранением адресности программ:
а) полная отмена условия программы «Льготная ипотека» по завершению строительства в течение 12 месяцев с момента получения кредита для территорий ДФО (на сегодняшний день требование приостановлено), поскольку долгие сроки доставки стройматериалов и строительства ограничивают спрос на данную программу в отдалённых населённых пунктах ДФО.
б) Распространение программы «Сельская ипотека» на строительство жилья своими силами, поскольку в сёлах чаще всего отсутствуют профессиональные подрядчики, а крупные застройщики неохотно выезжают в удалённые территории.
в) Распространение действия ГЖС на жителей новых территорий – Донецкой народной республики, Луганской народной республики и Запорожской области по примеру распространения права получения ГЖС на жителей Херсонской области.
г) Распространение программы «Семейная ипотека» и «Дальневосточная ипотека» на вторичное жильё в населённых пунктах, где отсутствует строительство МКД по данным ЕИСЖС. На май 2023 года по данным ЕИСЖС существует всего два региона, где отсутствует строительство – Ненецкий автономный округ и Чукотский автономный округ. Однако из 1 117 городов в России в 600 из них объём ввода нового жилья равен нулю [195].
д) Снятие ограничения возраста обоих супругов 35 лет по программе «Дальневосточная ипотека». Чтобы обойти это условие, жители Приамурья разводятся – неполная семья (женщина до 45 лет и ребенок до 18 лет) может взять «Дальневосточную ипотеку» [152]. По нашему мнению, не должно быть возрастных ограничений по программе «Дальневосточная ипотека», поскольку цель программы – снизить отток населения.
е) Для исключения возможности использования бюджетных средств в инвестиционных целях необходимо внести обязанность регистрации в объекте ИЖК во все программы с государственным участием по аналогии с «Дальневосточной ипотекой» и «Сельской ипотекой», а также добавить требование к площади не менее социальной нормы для реализации права на достаточное жилище в его более широких аспектах, поскольку одной из проблем действующего предложения является сокращение площади жилья.
11) Предложено усовершенствовать нормативно-правовую базу посредством введения:
а) гарантий ипотечного кредитования со стороны государства или единого института развития в жилищной сфере АО «ДОМ.РФ» по отношению к определённым категориям граждан. Кредитные организации самостоятельно разрабатывают нормы оценки кредитоспособности и требования к заёмщику. Стремясь минимизировать кредитный риск, банк ограничивает выдачу кредитов для малообеспеченных категорий населения, которые могут являться объектом государственной поддержки. Нововведение сможет решить проблему отказа в кредитовании. Во избежание противоречия с положениями статьи 421 ГК РФ и нарушения права свободы граждан и юридических лиц в заключении договора, институт гарантии ипотечного кредитования в отношении определённых категорий граждан необходимо зафиксировать. Нормативно-правовой акт должен разъяснять, каким категориям граждан и по каким принципам предоставляются гарантии выдачи кредитов по «социальным схемам».
б) возможности залога пая для членов жилищно-строительных кооперативов. При объединении целевых категорий граждан для решения типовых строительных задач в рамках жилищно-строительных кооперативов возможно массовое решение вопроса доступного жилья. Государственная поддержка ЖСК осуществляется через безвозмездную передачу земельных участков и содействие в подключении объектов инженерной инфраструктуры. За счёт этого, а также отсутствия маржи застройщика и снижения расходов подрядчика, строительство жилья ЖСК обходится дешевле. Один член ЖСК вправе владеть одним паем, что соответствует праву на приобретение в собственность одного жилого помещения. Но для приобретения пая ипотечный кредит недоступен.
в) введения исламской ипотеки, что позволит увеличить доступность ипотечного кредита для мусульман, проживающих на территории России.
12) Ожидание в очереди на улучшение жилищных условий, организованной на региональном уровне, привязывает граждан к месту постановки на жилищный учёт и препятствует свободному перемещению по стране трудовых ресурсов. Время ожидания в очереди на улучшение жилищных условий законодательно не закреплено. К тому же, многодетные семьи в первоочередном порядке включаются в очередь нуждающихся в предоставлении жилых помещений [180]. Длительные очереди на жильё оказывают негативное влияние на мобильность рабочей силы и уровень безработицы.
Решение жилищной проблемы может стать решением проблемы обеспечения занятости населения и восполнения недостатка квалифицированных кадров. С учётом потребности в специалистах и их потребности в новом жилье, помимо создания ЖСК с господдержкой перспективным кажется распространение такого инструмента как ипотека с поддержкой работодателя. Эффективность финансовой поддержки государства будет оценена в виде привлечения квалифицированных специалистов в отрасли с их дефицитом, а финансовая поддержка работодателя будет компенсирована дальнейшим участием таких специалистов в производственной деятельности.
13) Главная проблема у потенциальных заёмщиков при решении жилищного вопроса – формирование первоначального взноса по ипотеке. Использование потребительского кредита для первоначального взноса не указывается заёмщиком, чтобы не повлиять на ПДН, призванный предотвратить возникновение кредитного риска.
Для снижения порога отказа эффективным способом кажется создание института, который гарантирует заёмщикам формирование первоначального взноса, тем самым приведя их к стандартным условиям кредитования.
Опыт зарубежных стран, а также наработанный в регионах (Краснодарский край, Ростовская область, Республика Башкортостан) опыт свидетельствует о том, что система жилищных сбережений – эффективный способ обеспечить жильём граждан с невысоким доходом, который обладает высоким потенциалом для тиражирования на федеральном уровне. Современная ссудо-сберегательная система выступит не только как альтернативный инструмент традиционному ипотечному жилищному кредитованию, но и как инструмент повышения доступности жилья.
Мы полагаем, что ссудо-сберегательная система может стать объектом государственной поддержки и государство возьмёт на себя роль финансиста через институт развития ДОМ.РФ в рамках отдельного направления – долгосрочное финансирование этих институтов. Наличие государственных выплат может стать гарантией, что позволит кредиторам предложить наиболее лояльные условия по ипотечному жилищному кредитованию (сниженная процентная ставка, длительный срок кредитования и т. п.). При этом в качестве средств накопления может быть использован материнский (семейный) капитал.
14) В качестве приоритетного направления развития системы ипотечного жилищного кредитования отмечена цифровизация. Основными инновационными технологиями, оказывающими влияние на цифровую модернизацию системы ипотечного жилищного кредитования, являются: распределенные реестры, в частности – блокчейн; искусственный интеллект; облачные вычисления и виртуальная реальность; удалённая биометрическая идентификация; развитие экосистем и маркетплейсов. На базе блокчейн-протокола Ethereum была разработана платформа «Мастерчейн» [16], которая предоставляет следующие продукты: цифровые финансовые активы, цифровые банковские гарантии, цифровая ипотека [127].
Цифровые финансовые активы могут выпускаться только в соответствующей информационной системе, которая обслуживается оператором этой информационной системы. Сегодня в реестре находится пять компаний, две из которых – кредитные организации. Разновидностью цифровых финансовых активов являются инвестиционные токены на недвижимость. В силу того, что продукты предоставляются на специализированных площадках, их ликвидность ограничена.
Получает развитие краудинвестинг: в российской практике краундинвестинговая платформа создаёт фонд в формате закрытого паевого инвестиционного фонда недвижимости (ЗПИФН) для каждого объекта недвижимости. В то же время, девелопер может самостоятельно создать ЗПИФ, а граждане могут приобретать жильё у управляющих компаний ЗПИФов по программам «Дальневосточная ипотека», «Семейная ипотека», «Льготная ипотека», «IT-ипотека».
15) Схема ипотечного кредитования, основанная на субсидиях, препятствует развитию полноценного рынка, создавая барьеры для новых участников и обеспечивая привилегиями крупных игроков. С помощью индекса Херфиндаля–Хиршмана оценён уровень концентрации на рынке: по двум, пяти и десяти банкам с наибольшей долей выданных ипотечных кредитов уровень рыночного влияния на рынке ипотечного кредитования оценивается как высокий.
Ключевым эффектом от создания платформ «Маркетплейс» Банка России с точки зрения конкуренции является предоставление потребителю вне зависимости от его местонахождения доступа к максимально возможному широкому кругу финансовых организаций и разнообразному спектру финансовых сервисов [122].Именно так информационная асимметрия (неравномерное распределение между сторонами контакта) становится меньше, а конкуренция, в том числе неценовая, растёт [86].Также снижается уровень концентрации на региональных рынках жилищных кредитов, которая сдерживает развитие кредитования в регионах России[84].
Экосистемы банков могут стать ключевыми каналами коммуникаций с клиентами, пока к ним нет особых требований от Банка России. Но это возможность только для крупных игроков, что может привести к формированию олигополий, а маркетплейсы дают шанс развитию небольших игроков.
Развитие региональных маркетплейсов позволит привлечь к участию региональных и локальных участников рынка, учесть региональные особенности, такие как преобладание сельских территорий, наличие градообразующих предприятий и др. Из представленных в реестре операторов финансовых платформ, только двое предоставляют услуги на ипотечном рынке – Московская биржа и АО «Финансовая платформа» (входит в группу ЦИАН).
Для стимулирования компаний предоставлять услуги через маркетплейс Банк России должен разработать меры экономического характера, например, снижение норм резервирования по операциям, совершённым через финансовые платформы.
16) В качестве приоритетного направления развития системы ипотечного жилищного кредитования отмечено ответственное кредитование. Среди критериев зелёных проектов Национальной методологии по зелёному финансированию [22]в направлении «Строительство» п. 3.5 обозначен показатель «Ипотечное кредитование физических лиц в целях приобретения объектов недвижимости». В части приобретения жилой недвижимости его измерение осуществляется через критерий соответствия приобретаемой недвижимости одному или нескольким национальным стандартам в сфере «зелёного» строительства, а также наличие класса энергоэффективности A (очень высокий), A+ (высочайший) и A++ (высочайший), которые определены органом государственного строительного надзора.
Проанализировано отражение категории жилья и ипотеки в социальных таксономиях (их проектах) России, Европейского союза (ЕС) и Китая.
В структуре социальной таксономии ЕС показателями измерения являются «Процент квартир, доступных для людей с низким доходом и находящихся в неблагоприятном положении», «Процент от кв. м, выделенных через общественный список ожидания», а также то, что арендная плата за жильё должна быть дешевле, чем в среднем по региону, и доступ к нему должен осуществляться только по разрешению на проживание.
В российском и китайском проектах критерии ограничиваются либо охватом целевых групп, либо указанием минимальных количественных метрик эффективности.
Российскую таксономию, по примеру социальной таксономии Китая(приложение 3) [149]рекомендовано дополнить критерием оценки воздействия: какой ожидается положительный эффект от реализации проекта, на кого он направлен и как будет измеряться, например, доступность жилья для целевых групп, количество людей, имеющих доступ к наёмному жилью в разрезе регионов.
Таким образом, цель государственной поддержки системы ипотечного жилищного кредитования в России заключается в обеспечении системы эффективно работающими механизмами обеспечения населения доступным по стоимости и достаточным жильём за счёт собственных средств граждан и долгосрочных, доступных по процентным ставкам, ипотечных кредитов на свободном от монополизма кредитном рынке.

Литература

1. Российская Федерация. Законы. Жилищный кодекс Российской Федерации : текст с изм. и доп. : принят Гос. Думой 22.12.2004 : одобрен Советом Федерации 24.12.2004. – URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_51057 (дата обращения: 18.02.2022).
2. Российская Федерация. Законы. О дополнительных мерах государственной поддержки семей, имеющих детей : федеральный закон от 29.12.2006 № 256-ФЗ. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_64872(дата обращения: 03.04.2023).
3. Российская Федерация. Законы. О жилищных накопительных кооперативах : федеральный закон № 215-ФЗ. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_51058 (дата обращения: 02.12.2022).
4. Российская Федерация. Законы. О потребительском кредите (займе) : федеральный закон от 21.12.2013 № 353-ФЗ (ред. от 08.03.2022). – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_155986/ (дата обращения: 03.04.2023).
5. Российская Федерация. Законы. О привлечении инвестиций с использованием инвестиционных платформ и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации : федеральный закон от 02.08.2019 № 259-ФЗ. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_330652 (дата обращения: 03.04.2023).
6. Российская Федерация. Законы. О совершении финансовых сделок с использованием финансовой платформы : федеральный закон от 20.07.2020 № 211-ФЗ. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_357765 (дата обращения: 11.04.2023).
7. Российская Федерация. Законы. О содействии развитию жилищного строительства : федеральный закон от 24.07.2008 № 161-ФЗ. – URL: https://base.garant.ru/12161615/ (дата обращения: 03.04.2023).
8. Российская Федерация. Законы. О содействии развитию и повышению эффективности управления в жилищной сфере и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации : федеральный закон от 13.07.2015 № 225-ФЗ. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_182607 (дата обращения: 22.04.2023).
9. Российская Федерация. Законы. О статусе военнослужащих : федеральный закон от 27.05.1998 № 76-ФЗ (ред. от 29.12.2022). – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_18853/7b4adf7cb7b5d1564482fa82c29070ce79bd3ad1 (дата обращения: 03.04.2023).
10. Российская Федерация. Законы. Об ипотеке (залоге недвижимости) : федеральный закон от 16.07.1998 № 102-ФЗ. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_19396 (дата обращения: 03.04.2023).
11. Российская Федерация. Законы. Об ипотечных ценных бумагах : федеральный закон от 11.11.2003 № 152-ФЗ. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_44997 (дата обращения: 11.04.2023).
12. Российская Федерация. Законы. Об участии в долевом строительстве многоквартирных домов и иных объектов недвижимости и о внесении изменений в некоторые законодательные акты Российской Федерации : федеральный закон от 30.12.2004 № 214-ФЗ. – URL: https://base.garant.ru/12138267/ (дата обращения: 03.04.2023).
13. Российская Федерация. Постановления. О внесении изменений в государственную программу Российской Федерации «Обеспечение доступным и комфортным жильём и коммунальными услугами граждан Российской Федерации» и признании утратившими силу отдельных положений некоторых актов Правительства Российской Федерации : Постановление Правительства РФ от 29.12.2021 № 2570. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_405717/9564a28fc021635065bc691b8bf9a04c8cb4c7ec/#dst100140 (дата обращения: 11.04.2023).
14. Российская Федерация. Постановления. О внесении изменений в постановление Правительства Российской Федерации от 07.12.2019 № 1609 : постановление Правительства Российской Федерации от 17.06.2022 г. № 1100. – URL: http://government.ru/docs/all/141711/ (дата обращения: 02.12.2022).
15. Российская Федерация. Постановления. О внесении изменений в Правила возмещения кредитным и иным организациям недополученных доходов по жилищным (ипотечным) кредитам (займам), выданным гражданам Российской Федерации в 2020 – 2022 годах : постановление Правительства Российской Федерации от 31.05.2022 г. № 993. – URL: http://government.ru/docs/45582 (дата обращения: 02.12.2022).
16. Российская Федерация. Постановления. О проведении эксперимента по апробации способа взаимодействия между депозитарием, осуществляющим хранение электронной закладной, и федеральным органом исполнительной власти, осуществляющим функции по государственной регистрации прав на недвижимое имущество и сделок с ним, с применением информационной системы «Мастерчейн», основанной на технологии распределенных реестров : постановление Правительства Российской Федерации от 02.09.2021 № 1471 (ред. от 10.10.2022). – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_394496/92d969e26a4326c5d02fa79b8f9cf4994ee5633b/#dst1 (дата обращения: 03.04.2023).
17. Российская Федерация. Постановления. О реализации отдельных мероприятий государственной программы Российской Федерации «Обеспечение доступным и комфортным жильём и коммунальными услугами граждан Российской Федерации» : постановление Правительства Российской Федерации от 17.12.2010 г. № 1050. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_109742 (дата обращения: 02.12.2022).
18. Российская Федерация. Постановления. О федеральных стандартах оплаты жилого помещения и коммунальных услуг : Постановление Правительства РФ от 29.08.2005 № 541. – URL: https://base.garant.ru/12141782(дата обращения: 11.04.2023).
19. Российская Федерация. Постановления. Об утверждении государственной программы Российской Федерации «Комплексное развитие сельских территорий» и о внесении изменений в некоторые акты правительства Российской Федерации : постановление Правительства Российской Федерации от 31.05.2019 г. № 696. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_326085 (дата обращения: 02.12.2022).
20. Российская Федерация. Постановления. Об утверждении государственной программы Российской Федерации «Обеспечение доступным и комфортным жильём и коммунальными услугами граждан Российской Федерации» : Постановление Правительства РФ от 15.04.2014 № 323. – URL: https://base.garant.ru/70643486 (дата обращения: 11.04.2023).
21. Российская Федерация. Постановления. Об утверждении государственной программы Российской Федерации «Обеспечение доступным и комфортным жильём и коммунальными услугами граждан Российской Федерации» : Постановление Правительства РФ от 30.12.2017 № 1710. – URL: https://base.garant.ru/71849506 (дата обращения: 11.04.2023).
22. Российская Федерация. Постановления. Об утверждении критериев проектов устойчивого (в том числе зелёного) развития в Российской Федерации и требований к системе верификации инструментов финансирования устойчивого развития в Российской Федерации : Постановление Правительства РФ от 21.09.2021 № 1587 (ред. от 11.03.2023). – URL: https://veb.ru/files/?file=241564b6389fa131150d57c7813ffd6b.pdf (дата обращения: 19.04.2023).
23. Российская Федерация. Постановления. Об утверждении Правил предоставления субсидий акционерному обществу «ДОМ.РФ» на возмещение недополученных доходов и затрат в связи с реализацией мер государственной поддержки семей, имеющих детей, в целях создания условий для погашения обязательств по ипотечным жилищным кредитам (займам) и Положения о реализации мер государственной поддержки семей, имеющих детей, в целях создания условий для погашения обязательств по ипотечным жилищным кредитам (займам) : постановление Правительства Российской Федерации от 07.09.2019 № 1170. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_333541 (дата обращения: 02.12.2022).
24. Российская Федерация. Постановления. Об утверждении Правил предоставления субсидий из федерального бюджета российским кредитным организациям и открытому акционерному обществу «Агентство по ипотечному жилищному кредитованию» на возмещение недополученных доходов по выданным (приобретённым) жилищным (ипотечным) кредитам (займам) : постановление Правительства Российской Федерации от 13.03.2015 г. № 220. – URL: http://government.ru/docs/17206 (дата обращения: 02.12.2022).
25. Российская Федерация. Постановления. Об утверждении Правил выпуска и реализации государственных жилищных сертификатов в рамках реализации ведомственной целевой программы «Оказание государственной поддержки гражданам в обеспечении жильём и оплате жилищно-коммунальных услуг» государственной программы Российской Федерации «Обеспечение доступным и комфортным жильём и коммунальными услугами граждан Российской Федерации» : постановление Правительства Российской Федерации от 21.03.2006 № 153 (ред. от 18.12.2020). – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_59164 (дата обращения: 02.12.2022).
26. Российская Федерация. Постановления. О внесении изменений в постановление Правительства Российской Федерации от 17.12.2010 № 1050 : постановление Правительства Российской Федерации от 25.08.2015 № 889. – URL: http://static.government.ru/media/files/VSKxxJUxREERXnt309filqQhQadimS0K.pdf (дата обращения: 10.04.2023).
27. Российская Федерация. Постановления. О внесении изменений в Правила предоставления субсидий из федерального бюджета российским кредитным организациям и акционерному обществу «ДОМ.РФ» на возмещение недополученных доходов по выданным (приобретённым) жилищным (ипотечным) кредитам (займам), предоставленным гражданам Российской Федерации на строительство (приобретение) жилого помещения (жилого дома) на сельских территориях (сельских агломерациях) : постановление Правительства Российской Федерации от 27.10.2020 № 1748. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_366712/92d969e26a4326c5d02fa79b8f9cf4994ee5633b (дата обращения: 10.12.2022).
28. Российская Федерация. Постановления. О некоторых вопросах реализации Федерального закона «О содействии развитию жилищного строительства» в части обеспечения права отдельных категорий граждан на приобретение стандартного жилья» : постановление Правительства Российской Федерации от 25.10.2012 № 1099 (ред. от 05.06.2018). – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_137124 (дата обращения: 16.04.2023).
29. Российская Федерация. Постановления. О федеральной целевой программе «Жилище» на 2002– 2010 годы : постановление Правительства Российской Федерации от 17.09.2001 № 675 (ред. от 15.12.2010). – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_33461/b93694d2ac0bb69651f7bbfb0e7e912cec1decbe(дата обращения: 10.04.2023).
30. Российская Федерация. Постановления. О федеральной целевой программе «Жилище» на 2011 – 2015 годы : постановление Правительства Российской Федерации от 17.12.2010 № 1050. – URL: http://static.government.ru/media/files/V7g3oEuwRuT8wEqiiWJrrytrscOI7iPo.pdf (дата обращения: 10.04.2023).
31. Российская Федерация. Указы. О национальных целях и стратегических задачах развития Российской Федерации на период до 2024 года : Указ Президента РФ от 07.05.2018 № 204. – URL: https://base.garant.ru/71937200 (дата обращения: 11.12.2022).
32. Российская Федерация. Указы. О разработке и внедрении внебюджетных форм инвестирования жилищной сферы: Указ Президента РФ от 24.12.1993 № 2281. – URL: https://base.garant.ru/10102065 (дата обращения: 11.04.2023).
33. Приказ Министерства строительства и жилищно-коммунального хозяйства РФ от 10.06.2014 № 286/пр «Об утверждении методических рекомендаций по установлению категорий граждан, имеющих право на приобретение жилья экономического класса, порядка формирования списков таких граждан и сводных по субъекту Российской Федерации реестров таких граждан при реализации программы «Жилье для российской семьи» в рамках государственной программы Российской Федерации «Обеспечение доступным и комфортным жильем и коммунальными услугами граждан Российской Федерации». – URL: https://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/70583282 (дата обращения: 03.04.2023).
34. Приказ Министра обороны РФ от 24.09.2020 № 477 «Об утверждении Порядка реализации накопительно-ипотечной системы жилищного обеспечения военнослужащих в Вооруженных Силах Российской Федерации». – URL: https://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/74723335 (дата обращения:02.04.2023).
35. Приказ Федеральной службы государственной статистики от 30.07.2021 г. № 460 (ред. от 20.12.2022) «Об утверждении форм федерального статистического наблюдения для организации федерального статистического наблюдения за ценами и финансами». – URL: https://docs.cntd.ru/document/608264268#8Q40M2 (дата обращения:02.04.2023).
36. Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2023 год и период 2024 и 2025 годов (утв. Банком России). – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_430425 (дата обращения:02.04.2023).
37. Положение Банка России от 06.08.2015 № 483-П «О порядке расчёта величины кредитного риска на основе внутренних рейтингов» (с изменениями и дополнениями). – URL: https://base.garant.ru/71203444/5029d908e48fa3207f4534a89c093b4f/(дата обращения:02.04.2023).
38. Положение Банка России от 03.12.2015 № 511-П «О порядке расчёта кредитными организациями величины рыночного риска». – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_190828 (дата обращения:02.04.2023).
39. Положение Центрального банка Российской Федерации от 28.06.2017 № 590-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности». – URL: https://base.garant.ru/71721612 (дата обращения:02.04.2023).
40. Паспорт национального проекта «Жильё и городская среда» // Минстрой России. – URL: https://minstroyrf.gov.ru/docs/221887(дата обращения:02.04.2023).
41. Стратегия развития строительной отрасли и жилищно-коммунального хозяйства Российской Федерации на период до 2030 года с прогнозом до 2035 года. Утв. Распоряжением Правительства РФ от 31.10.2022 № 3268-р. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_430333/ (дата обращения: 03.04.2023).
42. Стратегия развития финансового рынка РФ до 2030 года. Утв. Распоряжением Правительства РФ от 29.12.2022 № 4355-р. – URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_436693/ (дата обращения: 03.04.2023).
43. Горемыкин, В. А. Ипотечное кредитование : учебник / В. А. Горемыкин ; Федеральное агентство по образованию, Московский гос. индустриальный ун-т, Ин-т дистанционного образования. – Москва : МГИУ, 2007. – 367 с. – ISBN 978-5-2760-1122-6. – URL: https://search.rsl.ru/ru/record/01003114044 (дата обращения: 18.02.2022). – Режим доступа: Российская государственная библиотека. – Текст : электронный.
44. Ипотека для всех: научное издание / Ю.Ф. Симонов, И.Л. Далаксакуашвили, И.В Гареева и др.; Ред. Ю.Ф. Симонова, 2004. – 160 с. – Текст : непосредственный.
45. Лаврушин, О. И. Роль кредита и модернизация деятельности банков в сфере кредитования : учебное пособие / О.И. Лаврушин, Н.И. Валенцева, И.В. Ларионова ; под редакцией О.И. Лаврушина. − Издание 2-е: стереотипное. – Москва : КНОРУС, 2013 – 226 с. – ISBN 978-5-406-00909-3.
46. Назарчук, Н. П. Ипотечное кредитование как инструмент решения жилищных проблем в Российской Федерации : монография / Н. П. Назарчук. – Тамбов : Изд-во ФГБОУ ВПО «ТГТУ», 2014. – 152 с. – 100 экз. – ISBN 978-5-8265-1270-8.
47. Основы ипотечного кредитования / под ред. Н.Б. Косаревой. – М.: Фонд «Институт экономики города», 2006.
48. Разумова, И. А. Ипотечное кредитование : учебное пособие / И.А. Разумова. – Санкт-Петербург : Издательский дом «Питер», 2005. – 208 с. ISBN 5-469-00654-9. Текст : непосредственный.
49. Райзберг, Б. А. Современный экономический словарь / Б.А. Райзберг, Л.Ш. Лозовский, Е.Б. Стародубцева. – 6-е изд., перераб. и доп. – Москва : ИНФРА-М, 2023. – 512 с. – ISBN 978-5-16-009966-8. – URL: https://znanium.com/catalog/product/1904651 (дата обращения: 24.02.2023).
50. Рогожина Н. Н. Зарубежный опыт предоставления субсидий на приобретение жилья гражданам с невысоким уровнем доходов / Н.Н. Рогожина, А.А. Туманов. – М.: Фонд «Институт экономики города», 2007. – 96 с.
51. Финансы, денежное обращение и кредит : учебник для вузов / М. В. Романовский [и др.] ; под редакцией М. В. Романовского, О. В. Врублевской, Н. Г. Ивановой. — 3-е изд., перераб. и доп. — Москва : Издательство Юрайт, 2023. — 523 с. — (Высшее образование). — ISBN 978-5-9916-5035-9. — Текст : электронный // Образовательная платформа Юрайт [сайт]. с. 368 — URL: https://urait.ru/bcode/510410/p.368 (дата обращения: 11.02.2023).
52. Цылина, Г. А. Ипотека: жилье в кредит: монография / Г.А. Цылина, 2001. – 358 с. – Текст : непосредственный.
53. McHardy P., Donovan M.G. The State of Social Housing in Six Caribbeans Countries: monograph. – NY, Washington: IADB, 2016 // – URL: https://publications.iadb.org/publications/english/document/The-State-of-Social-Housing-in-Six-Caribbean-Countries.pdf (датаобращения 16.04.2023).
54. Артемкина, Е. В. Развитие ипотечного жилищного кредитования с государственной поддержкой в условиях возникновения угроз финансово-экономических кризисов / Е. В. Артемкина. – Текст : электронный // Бизнес в законе. – 2012. – № 1. – С. 250-254. – URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=17639100 (дата обращения: 19.02.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
55. Балацкий, Е. В. Корпоративная ипотека в крупнейших российских компаниях / Е. В. Балацкий // Экономическая наука современной России. – 2015. – № 4(71). – c. 48–62.
56. Басангова, Д. А. Государственная поддержка ипотечного кредитования / Д. А. Басангова. – Текст : электронный. // Научно-образовательный журнал для студентов и преподавателей «StudNet». – 2020. - № 10. – URL: https://cyberleninka.ru/article/n/gosudarstvennaya-podderzhka-ipotechnogo-kreditovaniya. (дата обращения: 18.02.2022).
57. Беляев И. И. Развитие ипотечного кредитования с плавающей ставкой: анализ мирового опыта / И.И. Беляев, Т.С. Гаибов, М.П. Цховребов // Банковские услуги. – 2021. – №6. – С. 34-40.
58. Валежина Е. Г. Социальная ипотека в регионах как фактор повышения доступности ипотечного жилищного кредита / Е. Г. Валежина. – Текст : электронный. // Актуальные проблемы развития национальной и региональной экономики : Сборник научных трудов VII Международной научно-практической заочной конференции для студентов, магистрантов, аспирантов и молодых ученых, посвященной празднованию 140-летия НИУ «БелГУ». – 2016. – С. 28-31. – URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=30128181(дата обращения: 18.02.2022).
59. Вишневер, В. Я. Финансовые маркетплейсы в современных условиях / В. Я. Вишневер, С. М. Гараева. – Текст : электронный // Развитие современной науки и технологий в условиях трансформационных процессов : сборник материалов VII Международной научно-практической конференции. – 2022. – С. 282-287. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=50073549 (дата обращения: 03.04.2023). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
60. Власов, С. А. Реализация федеральной целевой программы «Жилище» в Дальневосточном федеральном округе / С.А. Власов. – Текст : электронный // Жилищные стратегии. – 2018. – Том 5. – № 1. – С.48-63. – URL: https://1economic.ru/lib/38675 (дата обращения: 18.12.2022).
61. Вовченко, Н. Г. Применение моделей ипотечного кредитования и схем рефинансирования в России / Н. Г. Вовченко, С. А. Литвинова. – Текст : электронный // Финансовые исследования. – 2014. – № 1 (42). – С. 28-35. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=21448873 (дата обращения: 18.02.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
62. Гончаров Ю. А. Ипотека для новостроек : руководство по оформлению сделок и эффективной минимизации рисков при кредитовании на первичном рынке жилья : практическое пособие / Ю. А. Гончаров. – Москва : Регламент-Медиа, 2015. – 242 с.
63. Гордейко, С. Г. Для кого представляют риск льготные ипотечные программы / С. Гордейко // Банковское кредитование. – 2021. – № 2 (96). – С. 61-68.
64. Гордейко С. Г. Методы оценки целесообразности участия банка в льготных ипотечных программах. // Банковское кредитование. – 2019. – №2 (84). – С. 4-15.
65. Гордейко, С. Г. Парадоксальные перспективы секьюритизации ипотечных кредитов / С. Гордейко. – Текст : электронный // Энциклопедия российской секьюритизации 2021. - С.85-87. – URL: http://ludiipoteki.ru/shop/researches/entry/1316 (дата обращения: 15.11.2022).
66. Грушина, О. В. Строительство жилья стандартного и комфорт-класса : функциональные особенности поведения затрат и их использование в интересах застройщика / О. В. Грушина, Н. Н. Шеломенцева. – Текст : электронный // Экономический анализ : теория и практика. – 2018. – Т. 17. – № 7 (478). – С. 1318-1336. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=35289787 (дата обращения: 22.04.2023).
67. Дудник, А. В. Жилищно-строительный кооператив как инструмент решения жилищной проблемы на селе / А. В. Дудник, С.В. Марфицын. – Текст : электронный // Проблемы современной экономики. – 2018. – № 2 (66). – С. 258-261. – URL: https://m-economy.ru/art.php?nArtId=6382 (дата обращения: 19.02.2023).
68. Евдокимова, Ю. В. Анализ рынка ипотечного кредитования в Российской Федерации / Ю. В. Евдокимова, О. В. Шинкарёва, П. В. Солодуха . – Текст : электронный // Вестник Екатерининского института. – 2022. – № 4 (60). – С. 82-86. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=50015932 (дата обращения: 03.04.2023).
69. Ермилова, М. И. Жилищный рынок Японии : инструменты и механизмы финансирования / М. И. Ермилова. – Текст : электронный // Финансовая жизнь. – 2019. - № 2. – С. 47-50. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=38190051 (дата обращения: 15.03.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
70. Жукова, О. В. Инновационные системы управления в ипотечной сфере на основе европейского опыта работы строительных обществ / О. В. Жукова. – Текст : электронный // Теоретические и прикладные аспекты научных исследований : cтатьи и доклады Международной науч.-практич. конф. – М.: Научный консультант, 2015. – С. 20-26.
71. Зацаринина, Ю. В. Формирование рынка доступного жилья как направление развития регионального рынка недвижимости и его роль для сбалансированного развития региона (на примере Оренбургской области) / Ю. В. Зацаринина, А. В. Блеч. – Текст : электронный // Вестник Оренбургского государственного университета. – 2014. – № 14 (175). – С. 100-105 – URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=24985945 (дата обращения: 19.02.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
72. Иванова, Д. Г. Региональный рынок ипотечного жилищного кредитования: проблемы и тенденции развития / Д. Г. Иванова, В. И. Шевня. – Текст : электронный // Государственное и муниципальное управление. Ученые записки. – 2018. – № 1. – С. 76-81. – URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=32741463 (дата обращения: 19.02.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
73. Канаев, А. В. Социальная направленность эволюции банковской системы России: от патернализма к устойчивому развитию (Часть II) / А.В. Канаев, О.А. Канаева. – Текст : электронный // Oikonomos: Journal of social market economy. – 2021. – № 1 (19). – С. 6-26. https://www.elibrary.ru/item.asp?id=46464228 (дата обращения: 19.02.2023). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
74. Корнев, В. М. Оценка доступности жилья в субъектах Приволжского федерального округа на основе коэффициентного анализа / В. М. Корнев, А. П. Цыпин, А. Ю. Кобзев. – Текст : электронный // Вестник Самарского государственного экономического университета. – 2016. – № 12 (146). – С. 69-73. – URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=27423912 (дата обращения: 19.02.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
75. Коростелева, Т. С. Анализ современных форм государственной поддержки ипотечного кредитования в РФ как фактора роста доступности ипотечного кредитования для населения / Т. С. Коростелева, В. Е. Целин. – Текст : электронный // Жилищные стратегии. – 2018. – Т. 5. – № 2. – С. 153-170. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=36393656 (дата обращения: 18.02.2022). – Режим доступа: Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
76. Коростелева, Т. С. Ипотечное кредитование как инструмент жилищного финансирования в развивающихся странах : опыт России, Индии, Китая / Т. С. Коростелева. – Текст : электронный // Жилищные стратегии. – 2017. – Т. 4. – № 3. – С. 229-254. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=32482135 (дата обращения: 18.02.2022). – Режим доступа: Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
77. Куликов, А. Г. Развитие ипотечного жилищного кредитования в России: вопросы радикального обновления методологической базы / А. Г. Куликов, В. С. Янин. – Текст : электронный // Деньги и кредит. – 2014. – № 02. – С. 3-13. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=21151342 (дата обращения: 18.02.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
78. Левина, Л. И. Основные модели ипотечного жилищного кредитования / Л. И. Левина, Н. В. Пересыпкина. – Текст : электронный // Материалы XIII Международной научно-практической конференции «Татищевские чтения: актуальные проблемы науки и практики», г. Тольятти, 21-24 апреля 2016 г. В 5 т. / Министерство образования и науки Самарской обл., Мэрия г. о. Тольятти Самарской обл., Univ. deglistudidiBrescia (Италия), Волжский университет им. В. Н. Татищева. – Тольятти : Волжский университет имени В.Н. Татищева (институт), 2016. – Т. 4. – С. 217-223. – URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=25698581& (дата обращения: 18.02.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
79. Леонтьева, И. А. Исследование отношения населения к деятельности банков в комплексной оценке их конкурентоспособности / И. А. Леонтьева, К. В. Плешков. – Текст : электронный // Фундаментальные исследования. – 2015. ‒ №5-2. – С. 423-427. – URL: https://fundamental-research.ru/ru/article/view?id=38234 (дата обращения: 16.05.2022).
80. Литвинова, С. А. Оценка реализации мер государственной поддержки ипотечного жилищного кредитования в современных условиях / С. А. Литвинова, Е. В. Кравченко, А. А. Суховеева. – Текст : электронный // Научный журнал «Управленческий учет». – 2021. – №8. – С. 281-290. – URL: https://www.elibrary.ru/download/elibrary_46486603_78307168.pdf(дата обращения: 03.04.2023).
81. Логинов, М. П. К вопросу о бюджетной модели ипотеки в России / М. П. Логинов. – История и современность. Деньги и кредит. – 12/2003. – C. 67-69.
82. Мамлеева, Э. Р. Система жилищных строительных сбережений : зарубежный и российский опыт / Э. Р. Мамлеева, М. Ю. Сазыкина. – Текст : электронный // Жилищные стратегии. – 2020. – Т. 7. – № 4. – С. 395-408. – URL: https://1economic.ru/lib/111498 (дата обращения: 18.02.2022).
83. Маркелова, Л. А. Роль социальной ипотеки в кредитной политике современного банка / Л. А. Маркелова, А. В. Белявская, И. А. Езангина. – Текст : электронный // «Молодой учёный». – 2016. – № 29 (133). – С. 448-451. – URL: https://moluch.ru/archive/133/36863 (дата обращения: 19.03.2023).
84. Мишура, А. В. Как недостаток конкуренции сдерживает жилищное кредитование на российских региональных рынках? / А. В. Мишура, С. В. Бекарева, Е. Н. Мельтенисова – Текст : электронный // Вопросы экономики. – 2020. – №4. – С. 107-128. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=42684910 (дата обращения: 19.02.2023). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
85. Мурзак, В. Н. Опыт жилищно-строительного кооператива «Молодёжный» в создании доступного малоэтажного жилья в Петропавловске-Камчатском: практические решения. / В. Н. Мурзак. – Текст : электронный // Вестник Камчатского политехнического техникума. – 2018. – № 18. – С. 9-17. – URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=38553636 (дата обращения: 19.02.2023). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
86. Панина, С. Р. Как выбрать финансовую платформу и как она может повысить уровень конкуренции финансовых организаций? / С. Р. Панина. – Текст : электронный // Новая экономика, бизнес и общество : материалы Апрельской научно-практической конференции молодых учёных. – 2021. – С. 395-399. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=46662762 (дата обращения: 19.03.2023). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
87. Пересыпкина, Н. В. Необходимость развития социальной ипотеки в Российской Федерации / Н. В. Пересыпкина, Н. А. Пукас. – Текст : электронный // Вестник Волжского университета им. В.Н. Татищева. – 2015. – № 1(33). – c. 67-74. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=23563273 (дата обращения: 19.03.2023). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
88. Пиксайкина, В. Д. Международный опыт экономического финансирования жилищного строительства и пути его применения в России / В. Д. Пиксайкина. – Текст : электронный // Вестник Гуманитарного университета. – 2018. - № 2 (21). – С. 41-47. – URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=35246019 (дата обращения: 19.02.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
89. Полтерович, В. М. Формирование ипотеки в догоняющих экономиках. / В. М. Полтерович, О. Ю. Старков. – М: Наука, 2007. – 196 с.
90. Полтерович В. М. Стратегия формирования ипотечного рынка в России / В. М. Полтерович, О. Ю. Старков. // Экономика и математические методы. – 2007. – № 43(4). – С. 3–22.
91. Полтерович В. М.Проблема трансплантации ипотечных институтов в переходных экономиках: роль стройсберкасс/ В. М. Полтерович, О. Ю. Старков. // М.: ЦЭМИ РАН. – 2006. – URL: https://www.researchgate.net/publication/46445272_Problema_Transplantacii_Ipotecnyh_Institutov_V_Perehodnyh_Ekonomikah_Rol_StrojsberkassThe_Problem_of_Transplantati(дата обращения: 19.02.2022).
92. Полякова, М. Б. Социальная ипотека. Основные механизмы, практика и проблемы применения / М. Б. Полякова. – Текст : электронный // Сборник научных трудов ИМЭИ. – 2015. – №2. – С. 294-310. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=23851112 (дата обращения: 19.03.2023). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
93. Резвухина, О. Ю. Современные модели ипотечного кредитования и возможность применения в России / О. Ю. Резвухина. – Текст : электронный // Экономика и бизнес : теория и практика. – 2019. – №4-3. – С. 133-137. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=38080834 (дата обращения: 18.02.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
94. Рец, В. В. Обзор и перспективы рынка деревянного домостроения в условиях санкций / В. В. Рец, С.В. Щербина. – Текст : электронный // Теория и практика современной науки : сборник статей XI Международной научно-практической конференции. – 2022. – С. 79-81. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=49920669 (дата обращения: 02.04.2023). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
95. Рублева, Т. А. Инвестиционная ипотека, как инновационный банковский продукт на рынке финансирования недвижимости / Т. А. Рублева // Финансы и кредит. – 2021. – Т. 27. – № 11. – С. 2637-2656.
96. Стародубцева, Е. Б. Особенности современного кредита в мировой экономике / Е.Б. Стародубцева // Финансы и кредит. – 2019. – №4 (784). – С. 873-890 – ISSN 2071-4688
97. Стельмашенко, С. В. Зарубежный опыт и особенности ипотечного кредитования в российской практике с учетом проблем и перспектив развития. / С. В. Стельмашенко. – Текст : электронный // Развитие теории и практики управления социальными и экономическими системами. – 2015. – С. 13-25. – URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=23913812 (дата обращения: 18.02.2022). – Режим доступа : Научная электронная библиотека eLIBRARY.RU.
98. Тихомирова, Е. С. Вопросы оценки эффективности реализации действующих программ льготного ипотечного кредитования / Е. С. Тихомирова // Московский экономический журнал. – 2022. - №2. – С. 33-59.
99. Фокина, А. В. Социальное кредитование в России и за рубежом. / А. В. Фокина. – Финансовый менеджмент. – 2022. – №5. – С. 103-108.
100. Щепелин, С. П. Проблемы развития социальной ипотеки / С. П. Щепелин. // Известия высших учебных заведений. Социология. Экономика. Политика. – 2007. – С. 63-64. – URL: https://cyberleninka.ru/article/n/problemy-razvitiya-sotsialnoy-ipoteki (дата обращения: 03.12.2022).