Оценка финансового состояния предприятия ООО «Востокстройуниверсал»
|
2 Оценка финансового состояния предприятия
ООО «Востокстройуниверсал»
2.1 Анализ абсолютных и относительных показателей финансовой ус-тойчивости ООО «Востокстройуниверсал»
2.2 Оценка платежеспособности ООО «Востокстройуниверсал»
2.3 Анализ и оценка имущественного положения
ООО «Востокстройуниверсал»
2.4 Анализ показателей рентабельности ООО «Востокстройуниверсал»
2.5 Анализ деловой активности ООО «Востокстройуниверсал»
3 Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния
ООО «Востокстройуниверсал»
3.1 Основные направления по улучшению финансового состояния
ООО «Востокстройуниверсал»
3.2 Разработка инвестиционного проекта
Заключение
Приложение А
ООО «Востокстройуниверсал»
2.1 Анализ абсолютных и относительных показателей финансовой ус-тойчивости ООО «Востокстройуниверсал»
2.2 Оценка платежеспособности ООО «Востокстройуниверсал»
2.3 Анализ и оценка имущественного положения
ООО «Востокстройуниверсал»
2.4 Анализ показателей рентабельности ООО «Востокстройуниверсал»
2.5 Анализ деловой активности ООО «Востокстройуниверсал»
3 Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния
ООО «Востокстройуниверсал»
3.1 Основные направления по улучшению финансового состояния
ООО «Востокстройуниверсал»
3.2 Разработка инвестиционного проекта
Заключение
Приложение А
Как мы уже знаем из первой главы дипломной работы, в основе финансовой устойчивости организации лежит ее обеспеченность собственными средствами (собственным капиталом).
Предполагается, что в стабильных условиях долгосрочные заемные средства направляются в основном на приобретение основных средств и на капитальные вложения, а денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и дебиторская задолженность способны покрыть краткосрочную задолженность организации. Из балансового равенства вытекает, что при этом собственные средства и кредиты (займы) должны примерно соответст-вовать величине запасов и затрат. Степень такого соответствия и характеризует определенный уровень или тип финансовой устойчивости.
Наиболее обобщающим показателем финансовой устойчивости явля-ется излишек (+) или недостаток (-) источников средств для формирования запасов и затрат, получаемый как разница между величиной источников и величиной запасов и затрат.
Понятие «финансовая устойчивость» организации многогранно, оно более широкое в отличие от понятий «платежеспособность» и «кредитоспособность», так как включает в себя оценку различных сторон деятельности организации.
В целом можно сказать, что финансовая устойчивость — это комплексное понятие, обладающее и внешними формами проявления, формирующееся в процессе всей финансово-хозяйственной деятельности, находящееся под влиянием множества различных факторов.
На данном этапе финансовая устойчивость выражается системой коли-чественных и качественных показателей и тесно связана с показателями лик-видности и обеспеченности оборотных активов, в частности, таких, как материально-производственные запасы, дебиторская задолженность и др.
Соотношение стоимости либо всех активов организации, либо только оборотных активов или их главной составляющей — материально-производственных запасов и затрат с величиной (стоимостью) собственного или заемного капитала, как главных источников их формирования, определяют степень финансовой устойчивости. Обеспеченность хотя бы только запасов и предстоящих затрат источниками их формирования выражает сущность финансовой устойчивости, в то время как платежеспособность выступает ее внешним проявлением [28].
Предполагается, что в стабильных условиях долгосрочные заемные средства направляются в основном на приобретение основных средств и на капитальные вложения, а денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и дебиторская задолженность способны покрыть краткосрочную задолженность организации. Из балансового равенства вытекает, что при этом собственные средства и кредиты (займы) должны примерно соответст-вовать величине запасов и затрат. Степень такого соответствия и характеризует определенный уровень или тип финансовой устойчивости.
Наиболее обобщающим показателем финансовой устойчивости явля-ется излишек (+) или недостаток (-) источников средств для формирования запасов и затрат, получаемый как разница между величиной источников и величиной запасов и затрат.
Понятие «финансовая устойчивость» организации многогранно, оно более широкое в отличие от понятий «платежеспособность» и «кредитоспособность», так как включает в себя оценку различных сторон деятельности организации.
В целом можно сказать, что финансовая устойчивость — это комплексное понятие, обладающее и внешними формами проявления, формирующееся в процессе всей финансово-хозяйственной деятельности, находящееся под влиянием множества различных факторов.
На данном этапе финансовая устойчивость выражается системой коли-чественных и качественных показателей и тесно связана с показателями лик-видности и обеспеченности оборотных активов, в частности, таких, как материально-производственные запасы, дебиторская задолженность и др.
Соотношение стоимости либо всех активов организации, либо только оборотных активов или их главной составляющей — материально-производственных запасов и затрат с величиной (стоимостью) собственного или заемного капитала, как главных источников их формирования, определяют степень финансовой устойчивости. Обеспеченность хотя бы только запасов и предстоящих затрат источниками их формирования выражает сущность финансовой устойчивости, в то время как платежеспособность выступает ее внешним проявлением [28].
В современных условиях предприятия и компании для выживания и со-хранения долгосрочной конкурентоспособности должны постоянно корректировать свою деятельность с учетом требований окружающей действительности. Новые условия ведения бизнеса предполагают постоянную готовность к переменам.
В настоящее время большинство отечественных предприятий испытывают финансовые затруднения, связанные как с внешними общегосударственными проблемами, так и с внутренними проблемами - неэффективный маркетинг, неэффективное использование средств, неэффективный производственный менеджмент, несбалансированность финансовых потоков. Совокупность перечисленных факторов вызывает необходимость постоянной диагностики финансового положения предприятия с целью ранней диагностики кризисного развития предприятия и выработки защитных механизмов антикризисного управления финансами, в зависимости от выявленных факторов и силы их воздействия.
На сегодняшний день, очевидно, что предприятия для выживания на рынке и сохранения конкурентоспособности должны постоянно вносить изменения в свою хозяйственную деятельность. Организация должна обладать способностью к правильной и своевременной трансформации структуры своего бизнеса, вовремя проводить стратегические и оперативные изменения. Кризисные ситуации могут возникнуть на любой стадии жизненного цикла предприятия, и это является особенностью существования хозяйствующих субъектов в рыночных условиях.
В процессе реформирования своего бизнеса предприятия сталкиваются с различными проблемами. Это продажа имущества, продажа активов, сокращение персонала, потеря кредитов и займов, потеря постоянных клиентов. Сокращение персонала приводит к потере квалифицированных кадров, ухудшает морально-психологическую атмосферу в коллективе.
В данной работе определены основные показатели финансово-хозяйственной деятельности ООО «Востокстройуниверсал».
В первой главе работы рассмотрены теоретические основы анализа финансовой устойчивости предприятия, во второй главе проведен анализ финансового состояния ООО «Востокстройуниверсал».
Основываясь на анализе имущественного положения предприятия, за-ключили, что внеоборотные активы ООО «Востокстройуниверсал» составляют только основные средства. Наибольший удельный вес в оборотных активах занимают денежные средства, на их долю в 2009 г. приходилось 87,75%, по сравнению с 2007 г. эта доля увеличилась на 49,98%. В оборотных активах доля дебиторской задолженности стабильно падает, к 2009 г. она составила 3,29%. Уменьшение дебиторской задолженности и ее доли в оборотных активах свидетельствует о хорошей кредитной политике ЗАО «УМР-4» по отношению к покупателям. Увеличение денежных средств на расчетном счете, снижение дебиторской задолженности в 2008 г. по сравнению с 2007 свидетельствует об улучшении финансовой ситуации на ООО «Востокстройуниверсал». В целом, основываясь на анализе имущественного положения, финансовую ситуацию на ООО «Востокстройуниверсал» можно охарактеризовать как стабильную.
Анализируя и оценивая финансовую устойчивость ООО «Востокстройуниверсал», заключили, что оно находится в устойчивом финансовом состоянии, причем это состояние фиксируется с 2007 года по 2009 год. Такое заключение сделано на основании следующих выводов:
в 2007,2008 и 2009 годах наблюдается излишек собственных оборотных средств.
Относительные показатели финансовой устойчивости на конец 2009 года не достигли нормативного значения. Коэффициент автономии в 2008 году составил всего 0,63, на конец 2009 года он стал равным 0,68, что не соответствует нормативному значению. Очень высокое значение коэффициентов обеспеченности собственными средствами и маневренности в 2007-2009 годах, что говорит о наличии у предприятия собственных оборотных средств.
По данным анализа ликвидности и платежеспособности можно сделать вывод, что баланс предприятия соответствует всем критериям абсолютной ликвидности. Сопоставление итогов А1 и П1 отражает соотношение текущих платежей и поступлений. На анализируемом предприятии это соотношение удовлетворяет условию абсолютно ликвидного баланса.
Сопоставив итоги А2 и П2, заключили что с 2007 по 2009 год второй критерий абсолютной ликвидности баланса выполняется.
Предприятие полностью в 2007, 2008, 2009 годах покрывало свои обязательства по долгосрочным пассивам.
Для качественной оценки платежеспособности и ликвидности предпри-ятия кроме анализа ликвидности баланса рассчитали коэффициенты ликвидности.
Коэффициент абсолютной ликвидности с 2007 по 2009 год неуклонно рос – это показывает достаточное количество денежных средств на расчетном счете, что свидетельствует о хорошем финансовом положении предприятия, т.е. предприятие может погасить свои срочные обязательства за счет наличных средств в данный момент. Значение этого показателя в 2008 году повысилось на 0,46, и в 2009 году повысилось на 0,34 и составило 2,0.
Коэффициент критической ликвидности в 2008 году уменьшился на 1,01, но в 2009 году повысился на 0,23 и составил всего 2,07, при норме 1. Это свидетельствует о том, что за счет ликвидных активов (за счет поступления средств от дебиторов) предприятие сможет погасить все свои краткосрочные обязательства. Коэффициент покрытия в 2008 году снизился с 3,21 до 2,0, а в 2009 году повысился на 0,33 и составил 2,33. Данные значения далеки от критических, это связано с наличием у предприятия платежных возможностей.
Из вышеизложенного видно, что предприятие находится в хорошем финансовом положении и обладает высокой платежеспособностью.
Проведя анализ деловой активности, заключили, что на анализируемом предприятии в 2007 – 2009 годах деловая активность улучшилась.
Продолжительность оборота кредиторской задолженности уменьшилась в 2008 году на 30,85 дня, в 2009 – на 7,7 дней и составила 5 дней, т.е. наблюдается положительная тенденция в сроках погашения кредитной задолженности.
Рентабельность всего капитала предприятия за 2008 год уменьшилась на 0,26 по сравнению с 2007 годом и составила 0,52, в 2009 году этот показатель уменьшился на 0,08 и окончательно составил 0,18.
Рентабельность собственного капитала имеет тенденцию к уменьшению.
В третьей главе данной работы был разработан инвестиционный проект целью которого явилось улучшение финансового состояния и расширения спектра предоставляемых услуг ООО «Востокстройуниверсал».
В настоящее время большинство отечественных предприятий испытывают финансовые затруднения, связанные как с внешними общегосударственными проблемами, так и с внутренними проблемами - неэффективный маркетинг, неэффективное использование средств, неэффективный производственный менеджмент, несбалансированность финансовых потоков. Совокупность перечисленных факторов вызывает необходимость постоянной диагностики финансового положения предприятия с целью ранней диагностики кризисного развития предприятия и выработки защитных механизмов антикризисного управления финансами, в зависимости от выявленных факторов и силы их воздействия.
На сегодняшний день, очевидно, что предприятия для выживания на рынке и сохранения конкурентоспособности должны постоянно вносить изменения в свою хозяйственную деятельность. Организация должна обладать способностью к правильной и своевременной трансформации структуры своего бизнеса, вовремя проводить стратегические и оперативные изменения. Кризисные ситуации могут возникнуть на любой стадии жизненного цикла предприятия, и это является особенностью существования хозяйствующих субъектов в рыночных условиях.
В процессе реформирования своего бизнеса предприятия сталкиваются с различными проблемами. Это продажа имущества, продажа активов, сокращение персонала, потеря кредитов и займов, потеря постоянных клиентов. Сокращение персонала приводит к потере квалифицированных кадров, ухудшает морально-психологическую атмосферу в коллективе.
В данной работе определены основные показатели финансово-хозяйственной деятельности ООО «Востокстройуниверсал».
В первой главе работы рассмотрены теоретические основы анализа финансовой устойчивости предприятия, во второй главе проведен анализ финансового состояния ООО «Востокстройуниверсал».
Основываясь на анализе имущественного положения предприятия, за-ключили, что внеоборотные активы ООО «Востокстройуниверсал» составляют только основные средства. Наибольший удельный вес в оборотных активах занимают денежные средства, на их долю в 2009 г. приходилось 87,75%, по сравнению с 2007 г. эта доля увеличилась на 49,98%. В оборотных активах доля дебиторской задолженности стабильно падает, к 2009 г. она составила 3,29%. Уменьшение дебиторской задолженности и ее доли в оборотных активах свидетельствует о хорошей кредитной политике ЗАО «УМР-4» по отношению к покупателям. Увеличение денежных средств на расчетном счете, снижение дебиторской задолженности в 2008 г. по сравнению с 2007 свидетельствует об улучшении финансовой ситуации на ООО «Востокстройуниверсал». В целом, основываясь на анализе имущественного положения, финансовую ситуацию на ООО «Востокстройуниверсал» можно охарактеризовать как стабильную.
Анализируя и оценивая финансовую устойчивость ООО «Востокстройуниверсал», заключили, что оно находится в устойчивом финансовом состоянии, причем это состояние фиксируется с 2007 года по 2009 год. Такое заключение сделано на основании следующих выводов:
в 2007,2008 и 2009 годах наблюдается излишек собственных оборотных средств.
Относительные показатели финансовой устойчивости на конец 2009 года не достигли нормативного значения. Коэффициент автономии в 2008 году составил всего 0,63, на конец 2009 года он стал равным 0,68, что не соответствует нормативному значению. Очень высокое значение коэффициентов обеспеченности собственными средствами и маневренности в 2007-2009 годах, что говорит о наличии у предприятия собственных оборотных средств.
По данным анализа ликвидности и платежеспособности можно сделать вывод, что баланс предприятия соответствует всем критериям абсолютной ликвидности. Сопоставление итогов А1 и П1 отражает соотношение текущих платежей и поступлений. На анализируемом предприятии это соотношение удовлетворяет условию абсолютно ликвидного баланса.
Сопоставив итоги А2 и П2, заключили что с 2007 по 2009 год второй критерий абсолютной ликвидности баланса выполняется.
Предприятие полностью в 2007, 2008, 2009 годах покрывало свои обязательства по долгосрочным пассивам.
Для качественной оценки платежеспособности и ликвидности предпри-ятия кроме анализа ликвидности баланса рассчитали коэффициенты ликвидности.
Коэффициент абсолютной ликвидности с 2007 по 2009 год неуклонно рос – это показывает достаточное количество денежных средств на расчетном счете, что свидетельствует о хорошем финансовом положении предприятия, т.е. предприятие может погасить свои срочные обязательства за счет наличных средств в данный момент. Значение этого показателя в 2008 году повысилось на 0,46, и в 2009 году повысилось на 0,34 и составило 2,0.
Коэффициент критической ликвидности в 2008 году уменьшился на 1,01, но в 2009 году повысился на 0,23 и составил всего 2,07, при норме 1. Это свидетельствует о том, что за счет ликвидных активов (за счет поступления средств от дебиторов) предприятие сможет погасить все свои краткосрочные обязательства. Коэффициент покрытия в 2008 году снизился с 3,21 до 2,0, а в 2009 году повысился на 0,33 и составил 2,33. Данные значения далеки от критических, это связано с наличием у предприятия платежных возможностей.
Из вышеизложенного видно, что предприятие находится в хорошем финансовом положении и обладает высокой платежеспособностью.
Проведя анализ деловой активности, заключили, что на анализируемом предприятии в 2007 – 2009 годах деловая активность улучшилась.
Продолжительность оборота кредиторской задолженности уменьшилась в 2008 году на 30,85 дня, в 2009 – на 7,7 дней и составила 5 дней, т.е. наблюдается положительная тенденция в сроках погашения кредитной задолженности.
Рентабельность всего капитала предприятия за 2008 год уменьшилась на 0,26 по сравнению с 2007 годом и составила 0,52, в 2009 году этот показатель уменьшился на 0,08 и окончательно составил 0,18.
Рентабельность собственного капитала имеет тенденцию к уменьшению.
В третьей главе данной работы был разработан инвестиционный проект целью которого явилось улучшение финансового состояния и расширения спектра предоставляемых услуг ООО «Востокстройуниверсал».