Состав финансовых ресурсов, их объемы зависят от вида и размера предприятия, рода его деятельности, объема производства. При этом объем финансовых ресурсов тесно связан с объемом производства, эффективной работой предприятия. Чем больше объем производства и выше эффективность работы предприятия, тем больше величина собственных финансовых ресурсов, и наоборот.
Наличие в достаточном объеме финансовых ресурсов, их эффективное использование, предопределяют хорошее финансовое положение предприятия платежеспособность, финансовую устойчивость, ликвидность. В этой связи важнейшей задачей предприятий является изыскание резервов увеличения собственных финансовых ресурсов и наиболее эффективное их использование в целях повышения эффективности работы предприятия в целом.
Объектом исследования данной работы выступает ЗАО «КЗМК «ТЭМПО».
В данной работе были применены традиционные приемы экономического анализа. Горизонтальный и вертикальный анализ статей бухгалтерского баланса. Для анализа имущества и капитала использовались методы: структурно-динамический; коэффициентный; факторный.
Были применены следующие способы аналитической обработки экономической информации: сравнения, использование абсолютных и относительных величин, сортировка и группировка исходных данных, различные виды оценок, определение отклонений, процентных и средних величин и др. Исходная информация и результаты анализа систематизируются в таблицах, отражаются в графиках.
Анализ показал, что в 2016 году наблюдалось улучшение по многим важным показателям. Например, выручка от реализации увеличилась в 2015 году на 34651 тыс.руб. или на или на 2,31%, а в 2016 году еще на 11614 тыс.руб. или на 0,76%, что связано с ростом объема продаж. Себестоимость проданных продукции и услуг 2015 году она уменьшилась на 2151 тыс.руб. или на 0,17%, а в 2016 году еще на 3060 тыс.руб. или на 0,25%. Уменьшение себестоимости произошло за счет оптимизации выпуска продукции (уменьшение издержек).
Чистая прибыль за 2016 год составила 221304 тыс.руб., что на 5907 тыс.руб., или на 2,74% больше, чем за 2015 год и на 114635 тыс.руб. или на 104,67% по сравнению с 2014 годом. Данная ситуация сложилась под воздействием таких факторов, как увеличение выручки от продажи, значительное уменьшение операционных и внереализационных расходов.
Среднегодовая стоимость основных средств в 2015 году уменьшилась на 5873 тыс.руб. или на 3,33%, а 2016 году еще на 6874 тыс.руб. или на 4,03%.
В составе оборотных активов увеличились запасы, денежные средства, что привело к увеличению оборотных средств 2015 году на 1447 тыс.руб. или на 1,27%, а в 2016 году еще на 1335 тыс.руб. или на 1,16%. Это свидетельствует о том, что предприятия вкладывает свои денежные средства в материальные запасы.
Факторный анализ показал, что доля оборотных активов в формировании активов на протяжении всего исследуемого периода постоянно и неуклонно росла и в течение трех лет выросла на 2,43%. Необоротные активы выросли только на 0,99% такое положение объясняется результатом постепенного выбытия основных средств за эти годы, увеличения суммы начисленного износа и низкого процента обновления оборудования. Кроме того, это было также связано с увеличением абсолютной стоимости оборотных активов как в результате инфляции, так в силу роста остатков запасов на складе. Надо отметить, что происходящий процесс не является оптимальным с точки зрения роста эффективности производства, ибо в подобном случае не всегда обоснованно растет оборотный капитал, а оборачиваемость активов падает, происходит дополнительное вовлечение средств в оборот, и они замораживаются в виде остатков запасов и готовой продукции на складе предприятия.
Динамика показателя доли запасов в формировании оборотных активов свидетельствует о том, что в течение трех исследуемых лет происходило постепенное его увеличение с 52781 тыс.руб.67974 тыс.руб. Если предположить, что инфляция влияет на все составляющие оборотных активов одинаково, то рост доли запасов в формировании оборотных активов сигнализирует о том, что происходит замораживание оборотного капитала в запасах, что нельзя рассматривать, как положительный момент в использовании активов. Это говорит о низком качестве управления структурой оборотного капитала, влекущем за собой дополнительные издержки и снижение общей эффективности производства.
Фондоотдача в 2015 году увеличилась на 0,50 руб/руб. и составила 9,01 руб./руб., а в 2016 году увеличилась на 0,45 руб./руб. и составила 9,46 руб./руб. Фондоемкость (обратный показатель) по сравнению с 2014 годом уменьшилась на 0,01 руб./руб., или на 5,51%.
Коэффициент фондовооруженности в 2016 году понизился на 9,68 руб./чел. или 4,72%. На коэффициент фондовооруженности большое влияние оказывает среднесписочная численность работников. Чем она больше, тем меньше коэффициент, и наоборот.
Уменьшение коэффициента оборачиваемости оборотных средств в 2016 году на 0,05 оборота свидетельствует об замедлении движения оборотных средств за анализируемый период.
Среднесписочная численность работников увеличилась на 8 человека, или на 0,97%. Увеличение произошло в основном за счет приема новых специалистов и служащих. А в 2016 году среднесписочная численность работников увеличилась на 6 человек.
В связи с ростом выручки, растет также и производительность. Наблюдается динамика увеличения на предприятии фонда оплаты труда и средней заработной платы.
В анализируемые периоды наблюдалась стабильная для предприятия и его сотрудников ситуация: рост производительности труда, фонда оплаты труда и средней заработной платы. Рост выше указанных показателей является положительным фактором и получен за счет увеличения объема реализованных товаров, выполненных работ, оказанных услуг.
Экономическая рентабельность в 2015 году составила 14,01%. В 2016 году она увеличилась на 0,28%, что является положительным моментом. Это свидетельствует о снижении эффективности управления предприятия.
Отношение краткосрочных обязательств к дебиторской задолженности показывает, что первые по своему значению намного превосходят вторую. Это говорит о том, что, с одной стороны, организация имеет большую зависимость от внешних кредиторов, а с другой — неплохую инфляционную защиту. Это свидетельствует как о том, что нет большой экономической зависимости от покупателей, так и о том, что усиливается зависимость организации от кредиторов-поставщиков.
Результаты анализа свидетельствуют, что укрепление устойчивости финансового состояния организации ведет к снижению эффективности ее экономической деятельности или, наоборот, для получения большего объема прибыли необходимо идти на больший предпринимательский риск, что ведет к ухудшению финансового состояния организации.
Представленные данные говорят о том, что предприятие применяет режим оптимизации расходов, то есть наиболее эффективно использует материальные, трудовые и финансовые ресурсы во всех сферах деятельности.
Оценка состава и структуры источников финансовых ресурсов, проведенная в работе выявила тенденцию увеличения доли собственных источников при уменьшении привлеченных финансовых ресурсов.
Финансовые ресурсы трансформируются в активы предприятия. Динамика активов свидетельствует как об увеличении доли оборотных активов в составе имущества предприятия так и доли внеоборотных активов. Увеличение доли оборотных активов произошло за счет роста запасов и денежных средств, на фоне уменьшения товара, что говорит об успешной коммерческой деятельности предприятия, т.е. надежный способ повышения мобильности имущества.
Эффективность использования финансовых ресурсов влияет на финансовую устойчивость предприятия, его ликвидность, платежеспособность, деловую активность и рентабельность. Финансовая устойчивость предприятия оценивается как «нормальная». Коэффициенты финансовой автономии, финансовой зависимости, финансового риска, характеризующие устойчивость предприятия соответствуют нормативным значениям за анализируемые периоды.
Платежеспособность предприятия высокая. За все три года баланс является абсолютно ликвидным. Коэффициент абсолютной и текущей ликвидности в норме, что характеризует предприятие с положительной стороны.
Динамика показателей деловой активности говорит о повышении оборачиваемости, а следовательно увеличении прибыли предприятия. Эту тенденцию подтверждает рост уровня показателей рентабельности.
Успешная деятельность предприятия не возможна без разумного управления финансовыми ресурсами.
В ходе анализа были разработаны предложения. В результате внедрения этих мероприятий значительно увеличатся приток собственных финансовых ресурсов, которые могут быть направлены на финансирование товароматериальных запасов и на выплату кредиторской задолженности. Это повысит финансовую устойчивость и платежеспособность предприятия. Вследствие притока финансовых ресурсов повысится деловая активность, ликвидность и рентабельность предприятия.
Так же результаты проведенного анализа показали, что большое влияние на изменение уровня эффективности производства оказывают такие внешние факторы, как курс валюты, инфляция и т.д. В то же время у организации существуют внутренние резервы роста эффективности производства, например за счет оптимизации структуры активов, роста их оборачиваемости и т.д. Поскольку администрация предприятия не в силах влиять на изменение внешних факторов, то наибольшие усилия необходимо направлять на использование именно внутренних резервов.


Купить