В настоящей дипломной работе достигнута поставленная цель и решены все необходимые задачи. По итогам анализа финансового состояния предприятия необходимо сделать ряд выводов и обобщений.
В теоретической части дипломной работы выяснилось, что финансовое состояние выступает критерием комплексной оценки деловой активности и финансовой надежности, привлекательности предприятия, определяющих его конкурентоспособность и потенциал в эффективной реализации экономических интересов всех взаимосвязанных участников хозяйственной деятельности. Оно характеризуется размещением и использованием средств (активов) и способностью в покрытии источником их финансирования (собственный капитал и заемный, отражающий обязательства, т.е. пассив). Анализ финансового состояния, составляемый по всем его направлениям, является научным методом, применяемым в управлении для оценки и прогнозирования финансовой устойчивости предприятия, поиска резервов улучшения финансового состояния предприятия, разработки конкретных мероприятий, направленных на укрепление финансовой устойчивости.
Во второй главе была проведена оценка финансового состояния ООО «Контех». В ходе анализа выяснилось, что баланс ООО «Контех» можно назвать полностью положительным. Имущество данного предприятия на конец 2014 г. возросло по сравнению с началом года на 14,7 % или на 5139 тыс. руб. Темп прироста оборотных активов составил 37,7 %, что выше, чем темп прироста внеоборотных активов (-28,0 %). Собственный капитал превышает заемный, темпы его роста выше, чем темпы роста заемного капитала (24,7 % и (-27,8 %) соответственно). Собственные средства больше оборотных активов. Темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности примерно одинаковы. Структура баланса может быть охарактеризована как стабильная.
Результаты сопоставления текущих активов ООО «Контех», сгруппированных по степени убывающей ликвидности с краткосрочными обязательствами, сгруппированными по степени срочности их погашения за 2013-2014 г.г. свидетельствуют о том, что в течение анализируемого периода баланс данного предприятия является абсолютно ликвидным.
По итогам анализа относительных показателей был сделан вывод, что ООО «Контех» имеет абсолютную платежеспособность и ликвидность в течение всего анализируемого периода. При этом максимальных значений показателей платежеспособности и ликвидности предприятие достигло в 2014 г. Коэффициент абсолютной ликвидности в конце анализируемого периода составил 3,799 при нормативном значении 0,2. Значение показателя текущей ликвидности соответствует нормативному - более 2, при этом имеется тенденция к росту данного коэффициента с 5,756 на начало 2013 г. до 6,445 в конце 2014 г.
В ходе анализа подтвердилась финансовая устойчивость ООО «Контех» и небольшая зависимость от заемного капитала. Об этом свидетельствует значение таких показателей, как Коэффициент автономии (0,879 на конец 2014 г. при нормативном значении более 0,5) и Коэффициент соотношения собственных и заемных средств (0,138 на конец 2014 г. при нормативном значении менее 0,7). Подтвердилось наличие собственного капитала в обороте ООО «Контех», показатель имеет тенденцию к росту. Имущество ООО «Контех» может быть охарактеризовано как мобильное, значение коэффициента мобильности очень высоко и имеет тенденцию к росту (с 0,574 на начало 2013 г. до 0,780 на конец 2014 г.).
Осуществив диагностику вероятности банкротства для ООО «Контех», анализ финансового состояния по зарубежным методикам показал абсолютную финансовую устойчивость и ничтожную вероятность банкротства. Значение комплексного показателя по модели Альтмана на конец 2014 г. составило 6,911 при минимально допустимом значении 1,23, по четырехфакторной модели Лиса значение показателя выше нормативного (0,037) и имеет устойчивую тенденцию к увеличению в 2014 г. до 0,089, по четырехфакторной модели Таффлера комплексный показатель финансовой устойчивости имеет значение выше минимально допустимого 0,3 в течение всего исследуемого периода и имеет тенденцию к росту.
Оценка вероятности банкротства ООО «Контех» по отечественным методикам, может быть охарактеризована как низкая, показатели имеют удовлетворительное значение в течение всего анализируемого периода.
В ходе работы были выявлены следующие проблемы и недостатки в финансово-хозяйственной деятельности ООО «Контех»:
- невысокие темпы роста товарооборота по сравнению с аналогичными торговыми предприятиями;
- замедление оборачиваемости оборотных активов по причине несвоевременных расчетов с оптовыми покупателями;
- наличие больших сверхнормативных товарных запасов, что приводит к отвлечению из оборота денежных средств в сумме 8473 тыс. руб.;
- замораживание большой суммы денежных средств на расчетном счете предприятия, что приводит к их обесценению под влиянием инфляционных процессов;
- значительный износ торгового оборудования.
Для укрепления финансового состояния ООО «Контех» были рекомендованы такие направления совершенствования финансово - хозяйственной деятельности, как повышение ассортимента товаров; поиск новых рынков сбыта товаров; тщательное отслеживание возврата дебиторской задолженности, использование судебных процедур для ее возврата. В случае невозможности взыскать задолженность даже на основании судебного решения предприятие все же получает возможность отнести сумму непогашенной задолженности на уменьшение налогооблагаемой прибыли, что позволит хотя бы уменьшить платежи в бюджет.
Для увеличения чистой прибыли ООО «Контех» от инвестиционной деятельности данному предприятию было рекомендовано приобретение дополнительного торгового оборудования по договору финансового лизинга. Реализация данного проекта позволит увеличить выручку от продаж на 48000 тыс. руб. в год. Затраты на приобретение оборудования окупятся уже через пять месяцев.
В ходе анализа выяснилось, что на расчетном счете ООО «Контех» в течение всего анализируемого периода аккумулируются денежные средства в очень больших размерах. В работе был определен размер верхней границы вариации денежных средств ООО «Контех» в сумме 5257 тыс. руб., при превышении которого целесообразно размещать данные средства с целью извлечения дополнительной прибыли. Если бы в 2013-2014 гг. предприятие вело более точный учет денежных средств, с учетом депозитной ставки в 12 % это дало бы экономию в размере 1205,16 тыс. руб.
По итогам анализа система управления товарными запасами в условиях ООО «Контех» была охарактеризована как неэффективная, поскольку причиной замедления товарооборачиваемости в 2014 г. стало увеличение сверхнормативных запасов товаров. Поэтому одним из направлений укрепления финансового состояния является увеличение товарооборота предприятия и снижение товарных запасов на складе до норматива. Это позволит дополнительно вовлечь в оборот ООО «Контех» средства в сумме 8473 тыс. руб.
В 2013 г. доходы ООО «Контех» от осуществления финансовых вложений за счет сокращения товарных запасов, ускорения расчетов с покупателями и сокращения свободного остатка денежных средств по плану составят 2775 тыс. руб. (проценты к получению).
В результате реализации предложенных мероприятий был составлен прогноз доходов, финансовых результатов и рентабельности ООО «Контех», в результате которого выяснилось, что чистая прибыль ООО «Контех» в 2013 г. по плану составит 18048 тыс. руб. Это больше фактического значения 2014 г. на 10334 тыс. руб., или в 2,34 раза. Рентабельность организации в 2013 г. по плану составит 89,161 %, что больше аналогичного показателя 2014 г. на 68,317 процентных пункта.
Таким образом, если предприятием будут реализованы все перечисленные мероприятия, то оно сможет увеличить рентабельность на 68,317 %, чистую прибыль в 2,34 раза.


Купить