Интегрированная отчетность: состояние и перспективы использования в России
|
Введение 3
1. Современное состояние интегрированной отчетности в российской
практике 9
1.1. Эволюция формирования бухгалтерской отчетности в России 9
1.2. Экономическая сущность и назначение интегрированной отчетности в
системе эффективного управления бизнесом. Определение ее основных принципов и элементов 19
1.3. Сравнительный анализ интегрированной и других видов отчетности 33
2. Анализ лучшей практики формирования и раскрытия информации в
интегрированной отчетности компании 43
2.1. Анализ корпоративной прозрачности на примере крупнейшей компании
холдинговой структуры АФК "Система" 43
2.2. Анализ формирования и представления интегрированной отчетности
компании АФК "Система" 51
3. Концепция составления интегрированной отчетности в организациях
имеющих холдинговую структуру 59
3.1. Применение концепции интегрированной отчетности для управления
холдинговыми структурами 59
3.2. Методика построения бизнес-модели как элемента интегрированной
отчетности диверсифицированного холдинга 69
Заключение 80
Список использованных источников
1. Современное состояние интегрированной отчетности в российской
практике 9
1.1. Эволюция формирования бухгалтерской отчетности в России 9
1.2. Экономическая сущность и назначение интегрированной отчетности в
системе эффективного управления бизнесом. Определение ее основных принципов и элементов 19
1.3. Сравнительный анализ интегрированной и других видов отчетности 33
2. Анализ лучшей практики формирования и раскрытия информации в
интегрированной отчетности компании 43
2.1. Анализ корпоративной прозрачности на примере крупнейшей компании
холдинговой структуры АФК "Система" 43
2.2. Анализ формирования и представления интегрированной отчетности
компании АФК "Система" 51
3. Концепция составления интегрированной отчетности в организациях
имеющих холдинговую структуру 59
3.1. Применение концепции интегрированной отчетности для управления
холдинговыми структурами 59
3.2. Методика построения бизнес-модели как элемента интегрированной
отчетности диверсифицированного холдинга 69
Заключение 80
Список использованных источников
Актуальность исследования. Существенные изменения, происходящие в современном бизнесе, стремительно развивающиеся информационные технологии, возникновение и все возрастающая роль корпораций в России, а также интеграция России в мировое экономическое сообщество, вызывают необходимость распространения открытой и достоверной информации о деятельности социально и экономически значимых хозяйствующих субъектов.
Вопрос раскрытия информации о деятельности корпораций и
формирования корпоративной отчетности является в настоящее время одним из приоритетных направлений совершенствования систем корпоративного управления.
Корпоративная отчетность не ограничивается только финансовой информацией. Среди новых тенденций в развитии корпоративной отчетности следует отметить «триединую отчетность», включающую не только экономическую составляющую, но и не финансовую (экологические и социальные показатели). Подобный отчет получил свое широкое
распространение в мировом сообществе, начиная с 2010 и именован как «интегрированная отчетность».
Сегодня и в российской и зарубежной практике формирования корпоративной отчетности остро стоит проблема ее несоответствия требованиям заинтересованных пользователей к раскрытию информации; ненадлежащего качества, низкой информативности, недостаточной прозрачности публикуемых данных; отсутствия независимого заверения не финансовой составляющей отчетов. Действующие международные нормативно-правовые документы (стандарты МСФО, GRI 3.1, GRI 4, IR1, ISO 26000, серия стандартов АА1000), регламентирующие порядок формирования корпоративных отчетов, не устанавливают строгих требований к раскрытию данных, дают место профессиональному суждению составителей отчетности, чтобы они сами принимали решение какие показатели следует обязательно
включить в отчетность, а какие покажутся безынтересными пользователям.
Пользователям нужна такая отчетность, отражающая создание организацией стоимости на протяжении времени, путем взаимосвязей между стратегией, бизнес-моделью, операционной, инвестиционной и финансовой деятельностью организации. Такой отчетностью стала именно интегрированная отчетность.
Однако, в настоящее время, по причине новизны данной темы, существуют проблемы недостаточной разработанности и малой практики по вопросам методологии формирования и представления такой отчетности.
Вышеизложенные факторы, а также практическая значимость интегрированной отчетности для экономических субъектов в повышении их информационной прозрачности и инвестиционной привлекательности обусловливают особую актуальность формирования интегрированной отчетности российскими корпорациями в современных рыночных условиях.
Проблема внедрения интегрированной отчетности актуальна и для таких структур хозяйствования, как холдинги.
Однако, принимая во внимание то, что диверсифицированные холдинги имеют свою специфику хозяйствования, особенность составления интегрированной отчетности таких структур, как самостоятельная научная проблема, до сих пор не получила полного и достаточного раскрытия. Из этого следует, что целью настоящего исследования является обоснование основных направлений совершенствования разработки и представления интегрированной отчетности диверсифицированных холдингов на отечественном и международном рынке.
Степень разработанности темы. Анализ научных публикаций по проблеме диссертационного исследования показал, что проблемы и перспективы развития интегрированной отчетности в последние несколько лет активно исследуются в работах ведущих российских ученых в области бухгалтерского учета, анализа и аудита.
Для ознакомления с сущностью интегрированной отчетности или сопоставления собственного мнения со взглядами других ученых в отношении нюансов формирования ИО, целесообразно обратиться к статьям таких авторов как: М.В. Абросимова, О.А. Кузьменко, М.А. Вахрушина, Н.В. Малиновская,
В.Г. Гетьман , В.Г. Когденко, М.В. Мельник и др.
Например, в отличие от финансовой отчетности, как отмечает В.Г. Г етьман, интегрированная "содержит информацию, важную для управления не только финансовым, но и другими видами капитала; имеет более высокий уровень прозрачности; раскрывает помимо сведений, относящихся к отчетному периоду и краткосрочных перспектив компании, также возможности, связанные со среднесрочной и долгосрочной деятельностью".
Анализируя требования МСИО к формированию и представлению интегрированной отчетности, некоторые авторы уделяют внимание причинам появления таких регламентаций и истории вопроса. Раскрытие этих аспектов можно найти в статьях В.Г. Гетьмана, О.В. Соловьевой, М.А. Вахрушиной, Н.В. Малиновской и др.
Большой вклад в исследование проблемы формирования интегрированной отчетности внес доктор экономических наук, профессор кафедры управленческого учета и контроллинга ИУЭиФ КФУ Каспина Р. Г. Ученым разработана система сбалансированных показателей, позволяющая сделать интегрированную отчетность более эффективной и прозрачной для пользователей.
Несмотря на появление проекта международного стандарта по интегрированной отчетности, методология и технология формирования данной отчетности пока находятся в стадии апробации и недостаточно разработаны. Это означает, что проблемных вопросов для дискуссий в отношении формирования интегрированной отчетности в ближайшее время будет еще немало. Достаточно большое количество опубликованных работ на эту тему показывает, что интерес к различным аспектам формирования интегрированной
отчетности значителен.
Цель исследования. Целью магистерской диссертации является исследование теории и разработка методологии формирования и представления интегрированной отчетности с целью повышение качества и прозрачности отчетности для принятия инвестиционных и управленческих решений.
Задачи исследования. Для достижения поставленной цели были поставлены следующие задачи:
а) исследовать основные этапы становления и развития бухгалтерского учета и отчетности в России;
б) определить экономическую сущность и назначение интегрированной отчетности в системе эффективного управления бизнесом;
в) провести сравнительный анализ интегрированной отчетности и других видов корпоративных отчетов и сформулировать собственное видение структуры корпоративной отчетности;
г) разработать группу финансовых и нефинансовых критериев качества на основе методики РРС для оценки корпоративной прозрачности компании холдинговой структуры АФК "Система";
д) разработать методику подсчета корпоративной прозрачности крупнейшей российской компании АФК "Система";
е) дать оценку лучшей практике раскрытия элементов корпоративной прозрачности исследуемой компании и предложить рекомендации по раскрытию выделенных нами критерий прозрачности;
ж) сформировать концепцию составления интегрированной отчетности в организациях имеющих холдинговую структуру, которая основана на принципах, принятых в стандарте МСИО, но учитывающих специфику деятельности отечественных холдинговых структур.
з) предложить методику построения бизнес-модели интегрированной отчетности диверсифицированного холдинга, позволяющую с достаточной степенью достоверности сравнивать между собой, для удовлетворения соответствующих информационных потребностей руководства, входящих в холдинг дочерних организаций.
Предмет исследования. Предметом исследования является содержание и формат раскрытия финансовой и нефинансовой информации в публичной отчетности компаний с целью повышения качества и прозрачности отражаемых данных.
Объект исследования. Объектом исследования выступает годовая отчетность российской публичной финансовой корпорации АФК "Система" за 2016 год.
Методология исследования. Теоретической и методологической основой исследования послужили научные труды ведущих отечественных и зарубежных специалистов в области учета и отчетности; нормативные акты Российской Федерации по вопросам ведения бухгалтерского учета и формирования бухгалтерской (финансовой) отчетности; международные стандарты нефинансовой и интегрированной отчетности; а также материалы, опубликованные в периодической печати и представленные в компьютерной сети Интернет.
Методологической основой работы является комплексный подход к исследуемым процессам и явлениям. В зависимости от характера решаемых задач использовался широкий набор методов сравнительного анализа и синтеза, систематизации, научной абстракции, исторический и логический подходы к исследованию и другие методы, которые позволили обеспечить достоверность и обоснованность выводов и рекомендаций, предложенных в диссертационном исследовании.
Научная новизна. Научная новизна проведенного исследования состоит в теоретическом обосновании и разработке критерий качества и прозрачности компаний имеющих холдинговую структуру.
В ходе исследования сформулированы и обоснованы следующие положения, определяющие новизну и являющиеся предметом защиты:
1. уточнена концепция составления интегрированной отчетности в организациях имеющих холдинговую структуру, основанная на принципах, принятых в стандарте МСИО, но учитывающая специфику деятельности отечественных холдинговых структур.
2. разработана методика основных финансовых и нефинансовых критериев, обеспечивающая повышение качества и достоверности интегрированной отчетности;
3. предложена методика построения бизнес-модели интегрированной отчетности диверсифицированного холдинга, позволяющая с достаточной степенью достоверности сравнивать между собой входящие в холдинг дочерние организации.
Практическая значимость исследования. Предложенная в работе система финансовых и нефинансовых показателей может быть использована компаниями любой организационно-правовой формы, в том числе и холдингами, при подготовке публичной интегрированной отчетности, как для инвесторов, акционеров, кредиторов, так и для внутренних пользователей в целях анализа, оценки эффективности деятельности компании и принятия управленческих решений.
Апробация результатов исследования. Основные положения, раскрывающие содержание темы магистерской диссертации, опубликованы в одной статье общим объемом 8 п.л..
Объем и структура диссертации. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и 23 приложений. Изложение материала подчинено общей логике исследования, его цели и
задачам.
Вопрос раскрытия информации о деятельности корпораций и
формирования корпоративной отчетности является в настоящее время одним из приоритетных направлений совершенствования систем корпоративного управления.
Корпоративная отчетность не ограничивается только финансовой информацией. Среди новых тенденций в развитии корпоративной отчетности следует отметить «триединую отчетность», включающую не только экономическую составляющую, но и не финансовую (экологические и социальные показатели). Подобный отчет получил свое широкое
распространение в мировом сообществе, начиная с 2010 и именован как «интегрированная отчетность».
Сегодня и в российской и зарубежной практике формирования корпоративной отчетности остро стоит проблема ее несоответствия требованиям заинтересованных пользователей к раскрытию информации; ненадлежащего качества, низкой информативности, недостаточной прозрачности публикуемых данных; отсутствия независимого заверения не финансовой составляющей отчетов. Действующие международные нормативно-правовые документы (стандарты МСФО, GRI 3.1, GRI 4, IR1, ISO 26000, серия стандартов АА1000), регламентирующие порядок формирования корпоративных отчетов, не устанавливают строгих требований к раскрытию данных, дают место профессиональному суждению составителей отчетности, чтобы они сами принимали решение какие показатели следует обязательно
включить в отчетность, а какие покажутся безынтересными пользователям.
Пользователям нужна такая отчетность, отражающая создание организацией стоимости на протяжении времени, путем взаимосвязей между стратегией, бизнес-моделью, операционной, инвестиционной и финансовой деятельностью организации. Такой отчетностью стала именно интегрированная отчетность.
Однако, в настоящее время, по причине новизны данной темы, существуют проблемы недостаточной разработанности и малой практики по вопросам методологии формирования и представления такой отчетности.
Вышеизложенные факторы, а также практическая значимость интегрированной отчетности для экономических субъектов в повышении их информационной прозрачности и инвестиционной привлекательности обусловливают особую актуальность формирования интегрированной отчетности российскими корпорациями в современных рыночных условиях.
Проблема внедрения интегрированной отчетности актуальна и для таких структур хозяйствования, как холдинги.
Однако, принимая во внимание то, что диверсифицированные холдинги имеют свою специфику хозяйствования, особенность составления интегрированной отчетности таких структур, как самостоятельная научная проблема, до сих пор не получила полного и достаточного раскрытия. Из этого следует, что целью настоящего исследования является обоснование основных направлений совершенствования разработки и представления интегрированной отчетности диверсифицированных холдингов на отечественном и международном рынке.
Степень разработанности темы. Анализ научных публикаций по проблеме диссертационного исследования показал, что проблемы и перспективы развития интегрированной отчетности в последние несколько лет активно исследуются в работах ведущих российских ученых в области бухгалтерского учета, анализа и аудита.
Для ознакомления с сущностью интегрированной отчетности или сопоставления собственного мнения со взглядами других ученых в отношении нюансов формирования ИО, целесообразно обратиться к статьям таких авторов как: М.В. Абросимова, О.А. Кузьменко, М.А. Вахрушина, Н.В. Малиновская,
В.Г. Гетьман , В.Г. Когденко, М.В. Мельник и др.
Например, в отличие от финансовой отчетности, как отмечает В.Г. Г етьман, интегрированная "содержит информацию, важную для управления не только финансовым, но и другими видами капитала; имеет более высокий уровень прозрачности; раскрывает помимо сведений, относящихся к отчетному периоду и краткосрочных перспектив компании, также возможности, связанные со среднесрочной и долгосрочной деятельностью".
Анализируя требования МСИО к формированию и представлению интегрированной отчетности, некоторые авторы уделяют внимание причинам появления таких регламентаций и истории вопроса. Раскрытие этих аспектов можно найти в статьях В.Г. Гетьмана, О.В. Соловьевой, М.А. Вахрушиной, Н.В. Малиновской и др.
Большой вклад в исследование проблемы формирования интегрированной отчетности внес доктор экономических наук, профессор кафедры управленческого учета и контроллинга ИУЭиФ КФУ Каспина Р. Г. Ученым разработана система сбалансированных показателей, позволяющая сделать интегрированную отчетность более эффективной и прозрачной для пользователей.
Несмотря на появление проекта международного стандарта по интегрированной отчетности, методология и технология формирования данной отчетности пока находятся в стадии апробации и недостаточно разработаны. Это означает, что проблемных вопросов для дискуссий в отношении формирования интегрированной отчетности в ближайшее время будет еще немало. Достаточно большое количество опубликованных работ на эту тему показывает, что интерес к различным аспектам формирования интегрированной
отчетности значителен.
Цель исследования. Целью магистерской диссертации является исследование теории и разработка методологии формирования и представления интегрированной отчетности с целью повышение качества и прозрачности отчетности для принятия инвестиционных и управленческих решений.
Задачи исследования. Для достижения поставленной цели были поставлены следующие задачи:
а) исследовать основные этапы становления и развития бухгалтерского учета и отчетности в России;
б) определить экономическую сущность и назначение интегрированной отчетности в системе эффективного управления бизнесом;
в) провести сравнительный анализ интегрированной отчетности и других видов корпоративных отчетов и сформулировать собственное видение структуры корпоративной отчетности;
г) разработать группу финансовых и нефинансовых критериев качества на основе методики РРС для оценки корпоративной прозрачности компании холдинговой структуры АФК "Система";
д) разработать методику подсчета корпоративной прозрачности крупнейшей российской компании АФК "Система";
е) дать оценку лучшей практике раскрытия элементов корпоративной прозрачности исследуемой компании и предложить рекомендации по раскрытию выделенных нами критерий прозрачности;
ж) сформировать концепцию составления интегрированной отчетности в организациях имеющих холдинговую структуру, которая основана на принципах, принятых в стандарте МСИО, но учитывающих специфику деятельности отечественных холдинговых структур.
з) предложить методику построения бизнес-модели интегрированной отчетности диверсифицированного холдинга, позволяющую с достаточной степенью достоверности сравнивать между собой, для удовлетворения соответствующих информационных потребностей руководства, входящих в холдинг дочерних организаций.
Предмет исследования. Предметом исследования является содержание и формат раскрытия финансовой и нефинансовой информации в публичной отчетности компаний с целью повышения качества и прозрачности отражаемых данных.
Объект исследования. Объектом исследования выступает годовая отчетность российской публичной финансовой корпорации АФК "Система" за 2016 год.
Методология исследования. Теоретической и методологической основой исследования послужили научные труды ведущих отечественных и зарубежных специалистов в области учета и отчетности; нормативные акты Российской Федерации по вопросам ведения бухгалтерского учета и формирования бухгалтерской (финансовой) отчетности; международные стандарты нефинансовой и интегрированной отчетности; а также материалы, опубликованные в периодической печати и представленные в компьютерной сети Интернет.
Методологической основой работы является комплексный подход к исследуемым процессам и явлениям. В зависимости от характера решаемых задач использовался широкий набор методов сравнительного анализа и синтеза, систематизации, научной абстракции, исторический и логический подходы к исследованию и другие методы, которые позволили обеспечить достоверность и обоснованность выводов и рекомендаций, предложенных в диссертационном исследовании.
Научная новизна. Научная новизна проведенного исследования состоит в теоретическом обосновании и разработке критерий качества и прозрачности компаний имеющих холдинговую структуру.
В ходе исследования сформулированы и обоснованы следующие положения, определяющие новизну и являющиеся предметом защиты:
1. уточнена концепция составления интегрированной отчетности в организациях имеющих холдинговую структуру, основанная на принципах, принятых в стандарте МСИО, но учитывающая специфику деятельности отечественных холдинговых структур.
2. разработана методика основных финансовых и нефинансовых критериев, обеспечивающая повышение качества и достоверности интегрированной отчетности;
3. предложена методика построения бизнес-модели интегрированной отчетности диверсифицированного холдинга, позволяющая с достаточной степенью достоверности сравнивать между собой входящие в холдинг дочерние организации.
Практическая значимость исследования. Предложенная в работе система финансовых и нефинансовых показателей может быть использована компаниями любой организационно-правовой формы, в том числе и холдингами, при подготовке публичной интегрированной отчетности, как для инвесторов, акционеров, кредиторов, так и для внутренних пользователей в целях анализа, оценки эффективности деятельности компании и принятия управленческих решений.
Апробация результатов исследования. Основные положения, раскрывающие содержание темы магистерской диссертации, опубликованы в одной статье общим объемом 8 п.л..
Объем и структура диссертации. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и 23 приложений. Изложение материала подчинено общей логике исследования, его цели и
задачам.
Глобализация экономики, развитие информационных технологий, растущая роль инвестиционного капитала, трансформация отдельных субъектов экономики в крупные холдинги и корпорации, выход на новые рынки, ограниченность ресурсов, конвергенция и гармонизация национальной учетной системы, все вышеперечисленные, а также многие другие факторы способствовали созданию единого языка бизнеса - корпоративной отчетности компаний.
Однако все многообразие структуры годовых отчетов, отсутствие регламентированного формата представления данных, наличие различных международных стандартов рекомендательного характера, дающих право составителям отчетности самим выбирать перечень критериев необходимых к раскрытию в корпоративной отчетности, определили всю значимость результатов нашего исследования.
В ходе теоретической части магистерской диссертации нами была обоснована проблема корпоративной отчетности в следующих ее аспектах:
а) Исследование эволюции и генезиса бухгалтерского учета и отчетности в России, начиная со времен Петра I и завершая современным этапом, определило приоритетным направлением развития корпоративной отчетности внедрение в российскую практику инновационной интегрированной отчетности, что обосновало важность включения нефинансовой информации в традиционные отчеты, как для внешних, так и для внутренних пользователей;
б) Определение экономической сущности и назначения интегрированной отчетности в системе эффективного управления бизнесом, а также подробный разбор ее основных принципов и элементов. Общей тенденцией как для отечественных, так и зарубежных авторов является ссылка на определение, данное в МСИО: «интегрированная отчетность - процесс, основанный на интегрированном мышлении, в результате которого создается периодический интегрированный отчет организации о создании стоимости в течение долгого времени и связанные с ним документы, относящиеся к аспектам создания стоимости». Систематизация различных точек зрения ведущих ученых касательно трактовки и экономической сущности интегрированной отчетности позволила разработать собственное видение структуры интегрированной отчетности. Таким образом, мы считаем, что в определении изучаемого термина необходимо подчеркивать инновационный аспект, поскольку данный формат предоставления информации кардинально отличается от существующих. Новшество интегрированной отчетности заключается в ее целевой функции, а именно в ориентированности на раскрытие процесса создания стоимости компании на протяжении долгого времени.
в) Исследование сущностных характеристик бухгалтерской (финансовой) отчетности, отчетности в области устойчивого развития и интегрированной отчетности в разрезе элементов, а также систематизация различных точек зрения ведущих ученых касательно трактовки и экономической сущности корпоративной отчетности позволила разработать собственное видение структуры корпоративной отчетности. Таким образом, под корпоративной отчетностью мы понимаем всю совокупность публичных отчетов, включающую бухгалтерскую (финансовую) отчетность, в большей степени сформированную на данных управленческого учета, отчетность в области устойчивого развития, состоящую из социального и экологического отчетов, которая в совокупности с финансовой информацией формирует интегрированную отчетность.
В практической части магистерской диссертации был отобран годовой отчет российской публичной финансовой корпорации АФК "Система" за 2016 год и проведена оценка прозрачности и качества публикуемых дынных согласно разработанным нами критериям. Таким образом, в результате эмпирического исследования были сделаны следующие выводы:
а) Согласно нашим подсчетам уровень прозрачности представленной информации в корпоративной отчетности , публикуемой компанией АФК "Система" за 2016 год составил 54,8 баллов, что соответствует II уровню прозрачности - «Средний уровень прозрачности»;
б) Наиболее полно представлены такие критерии как: раскрытие
информации о стратегии и рисках, о корпоративном управлении компании, а также описание организации и деятельности в отчетном периоде (% выполнения от 70 до 100).
в) В то же время можно выделить параметры с низким уровнем прозрачности. Это такой критерий как "Заверение отчетной информации в соответствие международными стандартам и рекомендациям отчетности". В годовой отчетности компании указывается лишь про деятельность и функции комитета по внутреннему аудиту, однако информация о достоверности отчетности и заверении ее независимым внешним аудитором не представляется. Таким образом, невыполнение этого пункта негативно отразилось в общей оценке прозрачности отчетности.
В ходе исследования лучшей практики раскрытия финансовой и нефинансовой информации с целью повышения качества и прозрачности учетных данных нами были предложены следующие рекомендации:
1) Более детальное раскрытие мнения независимого аудитора о достоверности финансовой составляющей отчетности с указанием уровней существенности, описанием этапов проведенного аудита, а также с указанием проблемных участков учета, на которые следует обратить внимание пользователю;
2) Раскрытие информации о заверении нефинансовой составляющей отчетности, а также раскрытие мнения аудитора о соответствии уровню нефинансовой отчетности Руководству GRI;
3) Раскрытие информации о вложениях отчетного периода в достижении стратегических целей;
4) Графическое изображение бизнес-модели в увязке со стратегическими целями;
5) Наличие карты рисков в виде графика, либо таблицы с описанием мер по предупреждению и минимизации рисков, а также их влиянием на операционную деятельность предприятия;
6) Раскрытие основных принципов корпоративного управления с ссылкой на российские и международные стандарты корпоративного управления; структуры и взаимодействия органов управления; презентация итогов деятельности каждого контрольного органа за отчетный период и описание планируемых мероприятий;
7) Помимо профессиональной биографии членов Совета директоров с указанием их текущей должности в компании, индивидуальной посещаемости заседаний Совета директоров, также следует отражать информацию о владении руководителями высшего звена акций компании и/или ее ДЗО;
8) Помимо размера и описания политики вознаграждений основному управленческому персоналу, следует также раскрывать перечень выполненных задач и/или КПЭ, на основании которых был начислен и выплачен бонус;
9) Раскрытие информации о существенных сделках с указанием ключевых условий, суммы договора, заинтересованных сторон, сроков реализации контракта, описание влияния заключенной сделки на операционную деятельность компании в будущем;
10) Графическая иллюстрация регионов, в которых функционирует Общество, описание производимых продуктов, перечисление основных конкурентов, указание доли рынка, перечень крупных покупателей и поставщиков, раскрытие изменений отчетного периода в части масштаба, структуры или схемы владения компанией с указанием конечного бенефициара;
11) Раскрытие таких элементов отчетности, как краткая информация о ключевых корпоративных событиях и основных показателях результативности за отчетный период; целевые и прогнозные значения основных показателей результативности; комментарии топ-менеджмента по результатам деятельности компании в отчетном периоде; информация о деятельности в области устойчивого развития; динамика изменения основных показателей результативности; общественное признание в рамках различных рейтингов и дискуссионных площадок.
Предложено применение концепции интегрированной отчетности общественно-значимых предприятий, которые основаны на принципах, принятых в стандарте Международного совета по интегрированной отчетности, но учитывающих специфику деятельности отечественных холдинговых структур.
1) Таким образом, применительно к диверсифицированным холдингам подготовка интегрированной отчетности в соответствии со стандартом, несколько усложняется по сравнению с формированием интегрированной отчетности других организаций, но все же в нашем понимании должна сохранять обоснованный баланс между предписывающими положениями и допустимой гибкостью при раскрытии информации в отчетности каждой отдельной организации;
2) Также важно отметить, что одним из приоритетных преимуществ стандарта является то, что он может использоваться для составления интегрированной отчетности компаниями любого размера, он может применяться независимо от требований местного законодательства или практики формирования отчетности, которая проводилась ранее;
3) При грамотном составлении, интегрированная отчетность диверсифицированного холдинга, несмотря на значительные различия в индивидуальных особенностях организаций входящих в холдинг, позволяет в достаточной степени сравнивать эти организации между собой для удовлетворения соответствующих информационных потребностей руководства.
В диссертационной работе представлена методика построения бизнесмодели интегрированной отчетности всего диверсифицированного холдинга, и в то же время, позволяющая с достаточной степенью достоверности сравнивать между собой, для удовлетворения соответствующих информационных потребностей руководства, входящих в холдинг дочерних организаций. Бизнесмодель в интегрированной отчетности позволяет отразить сильные стороны компании, показать ее устойчивость или подверженность влиянию внешних и внутренних факторов. Представленная бизнес-модель в схематичном изображении удобно и наглядно предоставляет информацию о том, каким образом компания преобразовывает имеющиеся у нее ресурсы в желаемый конечный результат.
Практическая значимость исследования заключается в том, что использование разработанных рекомендаций, позволит обеспечить необходимый уровень раскрытия информации о деятельности холдинга и контроль достоверности отчетности как внешними, так и внутренними пользователями.
Таким образом, полученные в ходе диссертационного исследования результаты могут быть широко использованы в организационно-методической работе финансовых и бухгалтерских служб по формированию интегрированной отчетности предприятий любой отрасли.
Предложенная в работе система финансовых и нефинансовых показателей может быть использована компаниями любой организационно-правовой формы при подготовке корпоративной отчетности, как для инвесторов, акционеров, кредиторов, так и для внутренних пользователей в целях анализа, оценки эффективности деятельности компании и принятия управленческих решений.
Однако все многообразие структуры годовых отчетов, отсутствие регламентированного формата представления данных, наличие различных международных стандартов рекомендательного характера, дающих право составителям отчетности самим выбирать перечень критериев необходимых к раскрытию в корпоративной отчетности, определили всю значимость результатов нашего исследования.
В ходе теоретической части магистерской диссертации нами была обоснована проблема корпоративной отчетности в следующих ее аспектах:
а) Исследование эволюции и генезиса бухгалтерского учета и отчетности в России, начиная со времен Петра I и завершая современным этапом, определило приоритетным направлением развития корпоративной отчетности внедрение в российскую практику инновационной интегрированной отчетности, что обосновало важность включения нефинансовой информации в традиционные отчеты, как для внешних, так и для внутренних пользователей;
б) Определение экономической сущности и назначения интегрированной отчетности в системе эффективного управления бизнесом, а также подробный разбор ее основных принципов и элементов. Общей тенденцией как для отечественных, так и зарубежных авторов является ссылка на определение, данное в МСИО: «интегрированная отчетность - процесс, основанный на интегрированном мышлении, в результате которого создается периодический интегрированный отчет организации о создании стоимости в течение долгого времени и связанные с ним документы, относящиеся к аспектам создания стоимости». Систематизация различных точек зрения ведущих ученых касательно трактовки и экономической сущности интегрированной отчетности позволила разработать собственное видение структуры интегрированной отчетности. Таким образом, мы считаем, что в определении изучаемого термина необходимо подчеркивать инновационный аспект, поскольку данный формат предоставления информации кардинально отличается от существующих. Новшество интегрированной отчетности заключается в ее целевой функции, а именно в ориентированности на раскрытие процесса создания стоимости компании на протяжении долгого времени.
в) Исследование сущностных характеристик бухгалтерской (финансовой) отчетности, отчетности в области устойчивого развития и интегрированной отчетности в разрезе элементов, а также систематизация различных точек зрения ведущих ученых касательно трактовки и экономической сущности корпоративной отчетности позволила разработать собственное видение структуры корпоративной отчетности. Таким образом, под корпоративной отчетностью мы понимаем всю совокупность публичных отчетов, включающую бухгалтерскую (финансовую) отчетность, в большей степени сформированную на данных управленческого учета, отчетность в области устойчивого развития, состоящую из социального и экологического отчетов, которая в совокупности с финансовой информацией формирует интегрированную отчетность.
В практической части магистерской диссертации был отобран годовой отчет российской публичной финансовой корпорации АФК "Система" за 2016 год и проведена оценка прозрачности и качества публикуемых дынных согласно разработанным нами критериям. Таким образом, в результате эмпирического исследования были сделаны следующие выводы:
а) Согласно нашим подсчетам уровень прозрачности представленной информации в корпоративной отчетности , публикуемой компанией АФК "Система" за 2016 год составил 54,8 баллов, что соответствует II уровню прозрачности - «Средний уровень прозрачности»;
б) Наиболее полно представлены такие критерии как: раскрытие
информации о стратегии и рисках, о корпоративном управлении компании, а также описание организации и деятельности в отчетном периоде (% выполнения от 70 до 100).
в) В то же время можно выделить параметры с низким уровнем прозрачности. Это такой критерий как "Заверение отчетной информации в соответствие международными стандартам и рекомендациям отчетности". В годовой отчетности компании указывается лишь про деятельность и функции комитета по внутреннему аудиту, однако информация о достоверности отчетности и заверении ее независимым внешним аудитором не представляется. Таким образом, невыполнение этого пункта негативно отразилось в общей оценке прозрачности отчетности.
В ходе исследования лучшей практики раскрытия финансовой и нефинансовой информации с целью повышения качества и прозрачности учетных данных нами были предложены следующие рекомендации:
1) Более детальное раскрытие мнения независимого аудитора о достоверности финансовой составляющей отчетности с указанием уровней существенности, описанием этапов проведенного аудита, а также с указанием проблемных участков учета, на которые следует обратить внимание пользователю;
2) Раскрытие информации о заверении нефинансовой составляющей отчетности, а также раскрытие мнения аудитора о соответствии уровню нефинансовой отчетности Руководству GRI;
3) Раскрытие информации о вложениях отчетного периода в достижении стратегических целей;
4) Графическое изображение бизнес-модели в увязке со стратегическими целями;
5) Наличие карты рисков в виде графика, либо таблицы с описанием мер по предупреждению и минимизации рисков, а также их влиянием на операционную деятельность предприятия;
6) Раскрытие основных принципов корпоративного управления с ссылкой на российские и международные стандарты корпоративного управления; структуры и взаимодействия органов управления; презентация итогов деятельности каждого контрольного органа за отчетный период и описание планируемых мероприятий;
7) Помимо профессиональной биографии членов Совета директоров с указанием их текущей должности в компании, индивидуальной посещаемости заседаний Совета директоров, также следует отражать информацию о владении руководителями высшего звена акций компании и/или ее ДЗО;
8) Помимо размера и описания политики вознаграждений основному управленческому персоналу, следует также раскрывать перечень выполненных задач и/или КПЭ, на основании которых был начислен и выплачен бонус;
9) Раскрытие информации о существенных сделках с указанием ключевых условий, суммы договора, заинтересованных сторон, сроков реализации контракта, описание влияния заключенной сделки на операционную деятельность компании в будущем;
10) Графическая иллюстрация регионов, в которых функционирует Общество, описание производимых продуктов, перечисление основных конкурентов, указание доли рынка, перечень крупных покупателей и поставщиков, раскрытие изменений отчетного периода в части масштаба, структуры или схемы владения компанией с указанием конечного бенефициара;
11) Раскрытие таких элементов отчетности, как краткая информация о ключевых корпоративных событиях и основных показателях результативности за отчетный период; целевые и прогнозные значения основных показателей результативности; комментарии топ-менеджмента по результатам деятельности компании в отчетном периоде; информация о деятельности в области устойчивого развития; динамика изменения основных показателей результативности; общественное признание в рамках различных рейтингов и дискуссионных площадок.
Предложено применение концепции интегрированной отчетности общественно-значимых предприятий, которые основаны на принципах, принятых в стандарте Международного совета по интегрированной отчетности, но учитывающих специфику деятельности отечественных холдинговых структур.
1) Таким образом, применительно к диверсифицированным холдингам подготовка интегрированной отчетности в соответствии со стандартом, несколько усложняется по сравнению с формированием интегрированной отчетности других организаций, но все же в нашем понимании должна сохранять обоснованный баланс между предписывающими положениями и допустимой гибкостью при раскрытии информации в отчетности каждой отдельной организации;
2) Также важно отметить, что одним из приоритетных преимуществ стандарта является то, что он может использоваться для составления интегрированной отчетности компаниями любого размера, он может применяться независимо от требований местного законодательства или практики формирования отчетности, которая проводилась ранее;
3) При грамотном составлении, интегрированная отчетность диверсифицированного холдинга, несмотря на значительные различия в индивидуальных особенностях организаций входящих в холдинг, позволяет в достаточной степени сравнивать эти организации между собой для удовлетворения соответствующих информационных потребностей руководства.
В диссертационной работе представлена методика построения бизнесмодели интегрированной отчетности всего диверсифицированного холдинга, и в то же время, позволяющая с достаточной степенью достоверности сравнивать между собой, для удовлетворения соответствующих информационных потребностей руководства, входящих в холдинг дочерних организаций. Бизнесмодель в интегрированной отчетности позволяет отразить сильные стороны компании, показать ее устойчивость или подверженность влиянию внешних и внутренних факторов. Представленная бизнес-модель в схематичном изображении удобно и наглядно предоставляет информацию о том, каким образом компания преобразовывает имеющиеся у нее ресурсы в желаемый конечный результат.
Практическая значимость исследования заключается в том, что использование разработанных рекомендаций, позволит обеспечить необходимый уровень раскрытия информации о деятельности холдинга и контроль достоверности отчетности как внешними, так и внутренними пользователями.
Таким образом, полученные в ходе диссертационного исследования результаты могут быть широко использованы в организационно-методической работе финансовых и бухгалтерских служб по формированию интегрированной отчетности предприятий любой отрасли.
Предложенная в работе система финансовых и нефинансовых показателей может быть использована компаниями любой организационно-правовой формы при подготовке корпоративной отчетности, как для инвесторов, акционеров, кредиторов, так и для внутренних пользователей в целях анализа, оценки эффективности деятельности компании и принятия управленческих решений.
Подобные работы
- БУХГАЛТЕРСКАЯ (ФИНАНСОВАЯ) ОТЧЕТНОСТЬ: СОСТОЯНИЕ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4340 р. Год сдачи: 2018 - Интегрированная отчетность: содержание и перспективы
Магистерская диссертация, бухгалтерский учет, анализ и аудит. Язык работы: Русский. Цена: 5600 р. Год сдачи: 2018 - ИНТЕГРИРОВАННАЯ ОТЧЕТНОСТЬ ПРЕДПРИЯТИЙ ЖЕЛЕЗНОДОРОЖНОГО ТРАНСПОРТА (на примере ПАО «ТрансКонтейнер»)
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 6100 р. Год сдачи: 2017 - ИСПОЛЬЗОВАНИЕ СОВРЕМЕННЫХ ИНФОРМАЦИОННЫХ ТЕХНОЛОГИЙ ДЛЯ ФОРМИРОВАНИЯ ИНТЕГРИРОВАННОЙ ОТЧЕТНОСТИ
Магистерская диссертация, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4940 р. Год сдачи: 2017 - Корпоративная отчетность: состояние и перспективы развития в России
Магистерская диссертация, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4800 р. Год сдачи: 2016 - БУХГАЛТЕРСКАЯ (ФИНАНСОВАЯ) ОТЧЕТНОСТЬ: СОСТОЯНИЕ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4230 р. Год сдачи: 2016 - БУХГАЛТЕРСКАЯ (ФИНАНСОВАЯ) ОТЧЕТНОСТЬ: СОСТОЯНИЕ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4200 р. Год сдачи: 2016 - СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ ФОРМИРОВАНИЯ ИНТЕГРИРОВАННОЙ
ОТЧЕТНОСТИ И ЕЕ ПРИМЕНЕНИЕ В УПРАВЛЕНИИ БИЗНЕСОМ (НА
ПРИМЕРЕ ОАО «СЕТЕВАЯ КОМПАНИЯ»)
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4990 р. Год сдачи: 2018 - БУХГАЛТЕРСКАЯ (ФИНАНСОВАЯ) ОТЧЕТНОСТЬ: СОСТОЯНИЕ ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4310 р. Год сдачи: 2017
Заказать работу
Заявка на оценку стоимости
Это краткая форма заказа. После ее заполнения вы перейдете на полную форму заказа работы
Каталог работ (148253)
- Бакалаврская работа (37598)
- Диссертация (977)
- Магистерская диссертация (22018)
- Дипломные работы, ВКР (59939)
- Главы к дипломным работам (2136)
- Курсовые работы (10481)
- Контрольные работы (6265)
- Отчеты по практике (1357)
- Рефераты (1481)
- Задачи, тесты, ПТК (631)
- Ответы на вопросы (155)
- Статьи, Эссе, Сочинения (942)
- Бизнес-планы (51)
- Презентации (106)
- РГР (84)
- Авторефераты (РГБ) (1692)
- Диссертации (РГБ) (1882)
- Прочее (458)
Новости
06.01.2018
Помощь студентам и аспирантам в выполнении работ от наших партнеров
Помощь студентам и аспирантам в выполнении работ от наших партнеров
Помощь в выполнении учебных и научных работ на заказ ОФОРМИТЬ ЗАКАЗ
дальше»» Все новости
Статьи
- Где лучше заказывать диссертации и дипломные?
- Выполнение научных статей
- Подготовка диссертаций
- Подводные камни при написании магистерской работы
- Помощь в выполнении дипломных работ
»» Все статьи
Заказать работу
Заявка на оценку стоимости
Это краткая форма заказа. После ее заполнения вы перейдете на полную форму заказа работы
