В заключение магистерской диссертации подведем основные итоги и выводы, сделанные по работе.
В рамках исследования специфики корпоративного кредитования коммерческими банками, нами было определено, что для кредитных организаций корпоративные клиенты являются - юридические лица, функционирующие в реальном секторе экономики, учрежденные в любой организационно-правовой форме, с участием государства или без его участия и ставящие цель получения прибыли в рамках своей хозяйственной деятельности.
Кредитные организации в рамках корпоративного кредитования опираются на внутрибанковский документ известная, как кредитная политика. От правильности, гибкости, логичности и последовательности формирования и построения кредитной политики банка зависит эффективность кредитного процесса, доходность кредитного портфеля, маневренность принятия решения в рамках корректировки (при необходимости) кредитной политики. Спецификой кредитной политики коммерческих банков при корпоративном кредитовании являются такие компоненты, как лимит выдачи кредитов в зависимости от отраслевых принадлежностей юридического лица, способ выдачи кредита, способ погашения процентов по кредиту и самого кредита, подходы по решению вопросов, связанных с неплатежами по кредитам и другие инструменты.
Особенностью кредитной политики банков при корпоративном кредитовании является то, что кредиты могут выдаваться различными способами, суммы кредита варьируются в больших масштабах, чем при розничном и межбанковском кредитовании. Значит, кредитная политика, направленная на корпоративный сегмент в большем объеме учитывает риски контрагентов, риски отрасли предприятий корпоративного бизнеса, риски делового оборота, риски зависимости дочерних структур от материнской компании, и другие виды рисков.
Кроме этого, нами были определены отличительные черты, присущие банковскому кредитованию предприятий корпоративного бизнеса. Во-первых, кредитование предприятий корпоративного бизнеса всегда осуществляется безналичным путем, в отличие от кредитования индивидуальных предпринимателей и розничного кредитования, когда кредит может выдаваться наличными денежными средствами. Во-вторых, при кредитовании юридических лиц не используются пластиковые карточные продукты, а именно кредитные банковские карты, несмотря на возможность получения, корпоративным субъектом корпоративной банковской карты, данный продукт банка будет расчетного характера. То есть цель такой карты - это перевод денежных средств, оплата за услуги, товары и так далее, а не получение кредита, как может предусмотрено при розничном кредитовании через оформление кредитной карты. В-третьих, при корпоративном кредитовании в виде овердрафта лимит кредитования существенно выше, чем при розничном кредитовании. В-четвертых, по корпоративным кредитам существенно больше разновидностей кредитов, чем по розничному кредитованию, в частности такие кредиты, как инвестиционный, проектный, синдицированный, кредитная линия и так далее строго применяются только при корпоративном кредитовании. В-пятых, при рассмотрении вопроса и принятии решении о выдаче кредита при корпоративном кредитовании последней инстанцией может быть и Председатель правления банка, но в основном все сделки выносят на рассмотрение в кредитном комитете банка. В то время как по розничным кредитам решение может принимать о целесообразности выдачи или отказа в кредите кредитный инспектор банка. В-шестых, при оценке платежеспособности и кредитоспособности заемщика не используются скоринговые методы анализа, а применяются строго коэффициентные методы, при этом, методов коэффициентного анализа при корпоративном кредитовании куда больше, чем по потребительскому кредитованию. В-седьмых, мониторинг ссудной задолженности по корпоративным кредитам происходит куда чаще, чем по розничным кредитам, в силу того, что суммы и объемы кредитования по юридическим лицам намного превышают величины кредитов физических лиц. И последнее, при корпоративном кредитовании у юридического лица, как правило, больше вариантов получения необходимого обеспечения по кредиту, чем у розничного клиента, речь в данном случае больше идет о таком виде обеспечении, как банковская гарантия, которая может быть выдана банком корпоративному субъекту, с большей вероятностью, чем физическому лицу.
Нами была проведена сравнительная оценка способов кредитования корпоративных клиентов отечественными и зарубежными банками. Проведенный нами сравнительный анализ показал, что российское право не адаптировано к синдицированным кредитам. Кроме того, на рынке отсутствует стандартная документация, которая бы упростила и унифицировала подходы российских банков к синдицированному кредитованию.
Особенность кредитной линии в зарубежной практике - она не является безусловным контрактом, обязательным для банка. Банк может аннулировать договор до окончания срока, если, например, финансовое положение клиента существенно ухудшится или не будут выполнены какие-то условия контракта, в то время как в российской практике этот вопрос не вполне прояснен.
Есть отличительные моменты и в отношении овердрафтного кредитования. Во-первых, в силу того, что в зарубежной практике овердрафт позиционируется, как бессрочная ссуда, то предусмотрен длительный овердрафт, чего в России не применимо. Во-вторых, учитывая, что за рубежом имеется опция оформления овердрафта без подписания письменного соглашения, то у корпоративных клиентов есть возможность не предоставлять гарантии по кредиту, что опять же в России быть не может. В-третьих, раз у иностранных банков предусмотрен регулярный овердрафт (по своим внешним характеристикам схож с возобновляемой кредитной линией), то естественным образом у коммерческих банков может по овердрафту образовываться непрерываемая ссудная задолженность, тогда как у отечественных кредитных организаций регулярного овердрафта быть не может. Таким образом, исходя из сравнительного обзора, можно сделать обобщающий вывод, что взаимоотношения корпоративных клиентов и кредитных организаций за рубежом (как минимум в рамках предоставления первыми кредитов по овердрафту последним) теснее и построено на доверительных отношениях, чем в России.
В целом было отмечено, что в практике российских банков принципы, техника корпоративного кредитования не до конца совершенна, как за рубежом, что в свою очередь влияет на масштабы и объемы кредитования.
Проведенный анализ корпоративного кредитования в России и Татарстане показал, что в России ежегодно до 2015 г. увеличивались объемы предоставления корпоративных кредитов коммерческими банками, что также сказалось и на росте корпоративного кредитного портфеля банковского сектора. Юридические лица в основном берут кредитные обязательства в отечественной валюте, так как происходит доминирование рублевого кредитования над кредитами в иностранной валюте на протяжении анализируемого периода, также было отмечено, что рублевые кредиты погашаются предприятиями корпоративного бизнеса быстрее и в больших объемах, чем кредиты в иностранной валюте.
Преимущественно спрос на кредиты испытывают предприятия корпоративного бизнеса таких отраслей, как торговля, обрабатывающие производства и прочие виды деятельности, особое значимое место имеет и овердрафтные кредиты. В то время как анализ ссудной задолженности показал, что кредиты на завершение расчетов погашаются юридическими лицами быстрее, чем иные виды кредитов. Наибольшую долю в структуре корпоративного кредитного портфеля банковского сектора страны занимают те же отрасли которые больше кредитуются, вдобавок к ним, ссудную задолженность накапливают и предприятия, задействованные в сделках с недвижимостью. Негативной тенденцией следует признать рост просроченной задолженности в анализируемом периоде.
Аналогичные выводы были сделаны и в отношении отраслевой структуры объемов кредитования и задолженности по корпоративным кредитам в отношении банков Татарстана. Что касается динамики и места корпоративных кредитов банковского сектора Татарстана в сопоставлении с федеральными масштабами, нами были сделан вывод, что темпы роста кредитования в России до 2014 г. опережали темпы роста республиканского развития, что сказалось на снижении доли объемов корпоративного кредитования банков Татарстана в масштабах России, однако к началу 2015 г. банки Татарстана в этом аспекте развивались лучше, чем отечественный банковский сектор. В Татарстане доминирующее положение по корпоративному кредитованию из самостоятельных банков на протяжении анализируемого периода принадлежит главному правительственному банку Татарстана - ОАО «АК БАРС» Банк, также было отмечено и поступательное развитие корпоративного кредитования и у ОАО «АИКБ «Татфондбанк», поскольку доля данного банка на рынке корпоративных кредитов региона ежегодно возрастает.
С целью определения перспектив развития корпоративного кредитования в России, нами были применены приемы эконометрического анализа, а именно корреляционно-регрессионная статистика с определением факторов, оказывающих влияние на объемы выдачи банковским сектором кредитов предприятиям корпоративного бизнеса. К таким факторам нами были отнесены средневзвешенная ставка по кредитам юридическим лицам, величина ВВП в текущих ценах, риски корпоративного кредитования, инфляция, ставка рефинансирования / ключевая ставка и депозиты юридических лиц в банках России. Корреляционная статистика показала, что из модели необходимо исключить первых два фактора, чтобы модель не выглядела искаженной. В результате регрессионной статистики было получено уравнение регрессии, посредством которого можно спрогнозировать тенденции развития корпоративного кредитования при наличии прогнозных величин регрессоров. Для определения прогнозных данных влияющих на объемы корпоративного кредитования факторов, мы воспользовались прогнозными данными Министерства экономического развития и Банка России в отношении инфляции и ключевой ставки до 2017 г. Другие два фактора спрогнозировали посредством определения среднего темпа роста показателей в репрезентативной выборке (с 1.04.2009 г. по 1.01.2015 г.).
В результате осуществления экономико-математического моделирования методом корреляционно-регрессионного анализа были спрогнозированы объемы корпоративных кредитов в Российской Федерации. Прогнозируется положительная динамика роста объема кредитов нефинансовым организациям, к 2017 г. объем выданных кредитов по данным прогноза должны составить более 57,4 трлн. руб.
Кроме этого, были определены проблемы корпоративного кредитования, которые оказывают негативное влияние на развитие процессов кредитования предприятий корпоративного бизнеса. На современном этапе сдерживающих корпоративное кредитование в России предостаточно, основными из них выступают отсутствие долгосрочных ресурсов у банков для предоставления длинных кредитов, высокие процентные ставки, различия в подходах по определению кредитоспособности корпоративного заемщика и в рамках этого есть неясности с прозрачностью стоимости залога по справедливой стоимости.
Одним из острых и нерешенных вопросов остаются и вопросы с эффективным управлением рисков корпоративного кредитования. В рамках данного вопроса мы рассмотрели, каким образом банкам следует проводить анализ кредитоспособности юридического лица с применением мониторинга финансового состояния заемщика - корпоративного клиента, чтобы как можно дольше обезопасить себя от наступления кредитного риска по выданному кредиту. Так и с помощью деревья-решений разработали имитационную модель выбора оптимального способа управления проблемной задолженностью корпоративного лица. Исходя из двух представленных разработок, мы можем сделать вывод, что управление проблемными кредитами начинается только при наступлении такой задолженности.


Купить