Введение
1 Теоретические и методические основы политики управления финансовым 5
состоянием организации
1.1 Цель и задачи управления финансовым состоянием организации 5
1.2 Политика управления финансовым состоянием организации 8
1.3 Методика анализа финансового состояния организации 18
Заключение 63
Список использованных источников 65
Управление финансовым состоянием предприятия рассматривается как совокупность управленческих мер в системе финансового менеджмента, которые направлены на диагностику финансового кризиса, обнаружение его на ранних стадиях и восстановления финансового равновесия, в результате которых предприятие способно достигать поставленные перед собой цели, сохранять конкурентоспособность и своевременно отвечать по своим обязательствам.
Актуальность темы исследования объясняется тем, что управление финансовым состоянием является по сути способностью субъекта хозяйствования функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, гарантирующее его постоянную платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска.
Целью дипломной работы является оценка реализации политики управления финансовым состоянием предприятия в отчетном периоде и разработка направлений ее совершенствования.
В соответствии с целью работы поставлены следующие задачи:
- рассмотреть теоретические аспекты управления финансовым состоянием организации;
- проанализировать политику управления финансовым состоянием организации;
- проанализировать общую характеристику деятельности предприятия;
- провести анализ финансового состояния предприятия;
- разработать мероприятия по совершенствованию политики управления финансовым состоянием предприятия.
Объектом исследования является ООО «ХХХ».
Предметом исследования выступают экономические денежные отношения в области комплексного управления активами и источниками
финансирования хозяйственной деятельности организации, способствующие достижению нормальной финансовой устойчивости и платежеспособности.
Теоретической основой работы являются работы отечественных ученых в области экономики, финансового менеджмента и анализа.
Методологической основой исследования является применение системного подхода к исследованию, стандартных приемов чтения бухгалтерской отчетности.
Практическая значимость работы заключается в возможности применения рекомендаций для совершенствования политики управления финансовым состоянием компании.
Дипломная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений. Работа включает 22 таблицы, 9 рисунков, 3 приложения. Список литературы состоит из 50 источников. Общий объем работы 69 страниц.
В отчетном году наблюдается повышение и рост эффективности деятельности предприятия, которое произошло за счет роста выручки от продаж, показателей прибыли и рентабельности совокупных активов.
В то же время результаты проведенного анализа капитала свидетельствуют о нерациональной структуре привлечения и размещения финансовых ресурсов, выраженной в низком удельном весе собственного капитала среди пассивов и росте платных заемных средств. Негативная оценка структуре активов дана на основании высокого удельного веса дебиторской задолженности и полного отсутствия запасов, что не только замедляет оборачиваемость активов, но и может явиться причиной простоев.
Данные проведенного исследования финансового управления свидетельствуют об общем ухудшении показателей деятельности компании, обусловленном низким уровнем финансового менеджмента. Последствиями неэффективного управления финансовыми ресурсами явилась критически низкое значение показателей финансовой устойчивости, недостаточное значение коэффициентов абсолютной и текущей ликвидности, а так же замедление оборачиваемости имущества и собственного капитала.
По материалам проведенного исследования можно заключить, что на предприятии полностью отсутствуют товарные запасы, а величина дебиторской задолженности значительно возросла. В совокупности эти показатели говорят о внесении предоплаты поставщикам в счет будущих поставок товаров.
В текущей экономической ситуации поставщики предприятия отказываются предоставлять товарный кредит и отгружать товары без предварительной оплаты, что в совокупности с отсутствием денежных средств на счетах привело к необходимости привлечения краткосрочных кредитов и займов для внесения аванса поставщикам на поставку товара. Кроме того, в прошлых периодах компания имела в распоряжении значительные суммы авансов от покупателей, величина которых в отчетном году заметно сократилась. То есть в данный компания испытывает проблемы в том чтобы найти заказчиков чтобы сформировать свой портфель заказов, негативно оценивается и отрицательный платежный баланс (покупатели не хотят вносить предоплату, поставщики не поставляют товар без аванса).
В качестве мероприятий по улучшению финансового состояния организации было рекомендовано включить в договоры условия о начислении санкций за просрочку погашения долга в размере 46,29% годовых. А так же продать сомнительную задолженность по договору факторинга для срочной закупки партии строительных материалов.
Расчет экономического эффекта от указанного мероприятия показал, что компании удалось бы высвободить 6792 тыс.руб., которые в дальнейшем можно направить на погашение части платного краткосрочного кредита.
Реализация комплекса мероприятий приведет к росту коэффициента автономии на 0,018 пункта, а коэффициент абсолютной ликвидности составит 0,0162, что на 0,0135 пункта выше фактического значения.
В дальнейшем предприятию рекомендуется не допускать появления просроченной дебиторской задолженности путем:
- установления в хозяйственных договорах санкций за несвоевременную оплату в размере 46,29%;
- ведения претензионной работы, рассылки актов сверок для продления сроков исковой давности;
- судебного взыскания задолженности.
