Помощь студентам в учебе
Анализ эффективности финансовой деятельности предприятия ООО ТФ «Владомир»
|
Аннотация
ВВЕДЕНИЕ 6
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ЭФФЕКТИВНОСТИ
ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ 8
1.1 Финансовая деятельность, её экономическое значение в развитии
предприятия 8
1.2 Методика анализа финансовой деятельности предприятия и её
эффективности 15
1.3 Направления повышения эффективности финансовой деятельности 25
2 АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ ООО ТФ «ВЛАДОМИР» 30
2.1 Краткая организационно-экономическая характеристика предприятия и
анализ ее финансового состояния 30
2.2 Анализ финансовых результатов 41
2.3 Анализ эффективности финансовой деятельности 48
3 ПУТИ УЛУЧШЕНИЯ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
ООО ТФ «ВЛАДОМИР» 57
3.1 Рекомендации и мероприятия по повышению эффективности
финансово-экономической деятельности предприятия ООО ТФ «Владомир» 57
3.2 Расчет эффективности финансово-экономической деятельности после
внедрения предложенных мероприятий 66
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 71
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК 76
ПРИЛОЖЕНИЯ 80
ПРИЛОЖЕНИЕ А. Бухгалтерский баланс за 2018 год 80
ПРИЛОЖЕНИЕ Б. Отчет о финансовых результатах за 2017 год 82
ПРИЛОЖЕНИЕ В. Отчет о финансовых результатах за 2018 год 83
ВВЕДЕНИЕ 6
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ЭФФЕКТИВНОСТИ
ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ 8
1.1 Финансовая деятельность, её экономическое значение в развитии
предприятия 8
1.2 Методика анализа финансовой деятельности предприятия и её
эффективности 15
1.3 Направления повышения эффективности финансовой деятельности 25
2 АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ ООО ТФ «ВЛАДОМИР» 30
2.1 Краткая организационно-экономическая характеристика предприятия и
анализ ее финансового состояния 30
2.2 Анализ финансовых результатов 41
2.3 Анализ эффективности финансовой деятельности 48
3 ПУТИ УЛУЧШЕНИЯ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
ООО ТФ «ВЛАДОМИР» 57
3.1 Рекомендации и мероприятия по повышению эффективности
финансово-экономической деятельности предприятия ООО ТФ «Владомир» 57
3.2 Расчет эффективности финансово-экономической деятельности после
внедрения предложенных мероприятий 66
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 71
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК 76
ПРИЛОЖЕНИЯ 80
ПРИЛОЖЕНИЕ А. Бухгалтерский баланс за 2018 год 80
ПРИЛОЖЕНИЕ Б. Отчет о финансовых результатах за 2017 год 82
ПРИЛОЖЕНИЕ В. Отчет о финансовых результатах за 2018 год 83
Актуальность темы. Анализ эффективности финансовой деятельности предприятия дает возможность выработать определенные стратегии, тактику развития предприятия, благодаря которым формируется производственная программа, выявляются резервы повышения эффективности финансовой деятельности предприятия.
Анализ эффективности финансовой деятельности предприятия показывает, по каким направлениям необходимо вести свою работу, дает возможность выявления наиболее важных аспектов, а так же выявления слабых позиций в финансовом состоянии предприятия. А самое главное, анализ эффективности финансовой деятельности дает возможность своевременно выявить резервы и устранить недостатки финансовой деятельности и принять решение по улучшению финансового состояния предприятия и его платежеспособности.
Основными факторами, которые определяют эффективность финансовой деятельности предприятия, является, выполнение финансового плана и пополнение, по мере возможности возникновения потребности, собственного капитала за счёт прибыли, а так же скорость оборачиваемости активов.
Наиболее важным показателем, определяющим эффективность финансовой деятельности предприятия, выступает платёжеспособность. Этот показатель дает способность вовремя удовлетворять платёжные требования, производить оплату труда персоналу и т.д.
Задача повышения эффективности капитальных вложений и снижения издержек является частью проблемы рациональной организации автомобильного транспорта и охватывает широкий круг эксплуатационных и технологических вопросов. Решение этой задачи обеспечивается в первую очередь качественным управлением производственным процессом, которое в значительной мере предопределяет рациональное использование основных фондов и высокую эффективность капитальных вложений.
Таким образом, видно, какую значимость имеет анализ эффективности финансовой деятельности предприятия.
Объектом выпускной квалификационной работы является торговое предприятие ООО ТФ «Владомир».
Предметом выпускной квалификационной работы являются финансовые результаты и показатели эффективности финансовой деятельности предприятия.
Цель работы - провести анализ эффективности финансовой деятельности предприятия, предложить мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия.
Для достижения поставленной цели в работе необходимо решить следующие задачи:
- рассмотреть теоретические основы анализа финансовой деятельности предприятия;
- изучить методики анализа финансовой деятельности и её эффективности;
- проанализировать эффективность финансовой деятельности;
- разработать мероприятия, способствующие повышению эффективности финансовой деятельности предприятия.
Теоретической основой исследования показателей эффективности финансового состояния являются статьи периодических изданий, посвященных данной проблематике, а также труды таких авторов как: Маркарьян Э.А., Савицкая Г.В., Шеремет А.Д. и многие другие. Информационной базой для анализа эффективности финансового состояния является финансовая отчетность ООО ТФ «Владомир». Методологической основой исследования послужили учебники по финансовому анализу, планированию и прогнозированию.
Анализ эффективности финансовой деятельности предприятия показывает, по каким направлениям необходимо вести свою работу, дает возможность выявления наиболее важных аспектов, а так же выявления слабых позиций в финансовом состоянии предприятия. А самое главное, анализ эффективности финансовой деятельности дает возможность своевременно выявить резервы и устранить недостатки финансовой деятельности и принять решение по улучшению финансового состояния предприятия и его платежеспособности.
Основными факторами, которые определяют эффективность финансовой деятельности предприятия, является, выполнение финансового плана и пополнение, по мере возможности возникновения потребности, собственного капитала за счёт прибыли, а так же скорость оборачиваемости активов.
Наиболее важным показателем, определяющим эффективность финансовой деятельности предприятия, выступает платёжеспособность. Этот показатель дает способность вовремя удовлетворять платёжные требования, производить оплату труда персоналу и т.д.
Задача повышения эффективности капитальных вложений и снижения издержек является частью проблемы рациональной организации автомобильного транспорта и охватывает широкий круг эксплуатационных и технологических вопросов. Решение этой задачи обеспечивается в первую очередь качественным управлением производственным процессом, которое в значительной мере предопределяет рациональное использование основных фондов и высокую эффективность капитальных вложений.
Таким образом, видно, какую значимость имеет анализ эффективности финансовой деятельности предприятия.
Объектом выпускной квалификационной работы является торговое предприятие ООО ТФ «Владомир».
Предметом выпускной квалификационной работы являются финансовые результаты и показатели эффективности финансовой деятельности предприятия.
Цель работы - провести анализ эффективности финансовой деятельности предприятия, предложить мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия.
Для достижения поставленной цели в работе необходимо решить следующие задачи:
- рассмотреть теоретические основы анализа финансовой деятельности предприятия;
- изучить методики анализа финансовой деятельности и её эффективности;
- проанализировать эффективность финансовой деятельности;
- разработать мероприятия, способствующие повышению эффективности финансовой деятельности предприятия.
Теоретической основой исследования показателей эффективности финансового состояния являются статьи периодических изданий, посвященных данной проблематике, а также труды таких авторов как: Маркарьян Э.А., Савицкая Г.В., Шеремет А.Д. и многие другие. Информационной базой для анализа эффективности финансового состояния является финансовая отчетность ООО ТФ «Владомир». Методологической основой исследования послужили учебники по финансовому анализу, планированию и прогнозированию.
Анализ и оценка эффективности финансовой деятельности предприятия предполагает всестороннее изучение технического уровня производства, а так же качество производимых услуг, обеспеченность трудовых и материальных ресурсов и их эффективность использования.
Так же, важнейшей характеристикой надежности и устойчивости предприятия является финансовое состояние предприятия.
Анализ основных экономических показателей позволяет сделать следующие результаты:
Величина внеоборотных активов в 2017 и 2018 году имеет положительную динамику за счет увеличения основных средств, а оборотные активы в 2018 году увеличились на 13,6% по сравнению с 2017 годом, на этот рост повлияли как вложения в оборотные активы 102,2 %, так и за счет внеоборотных активов 143,9 %.
В 2018 году внеоборотные активы, которые трудно реализуемы, имеют значительный удельный вес в активах предприятия. Запасы и НДС относятся к медленно реализуемым активам. Положительно следует охарактеризовать удельный вес более ликвидных активов, что связано с увеличением денежных средств и финансовых вложений в 2017 и 2018 годах на 112,8% и 102,2% соответственно.
Положительная динамика наблюдается у дебиторской задолженности, на протяжении всего анализируемого периода ее показатели увеличиваются, и к 2018 году она составила 34 435 тыс. руб., что на 30,7% выше, чем в 2016 году. Такое значительное увеличение, говорит о росте сомнительных долгов, снижение активов у предприятия и не правильной маркетинговой политике.
Пассив баланса характеризуется положительной динамикой в разделе капиталы и резервы на 102,14 % в 2017 году, но в 2018 году динамика отрицательная. Что касается кредиторской задолженности, ее показатели увеличиваются на 70,8 % в 2017 году и на 118,9 % в 2018 году. Что отрицательно влияет на развитие предприятия.
Расширение деятельности произошло за счет собственного и заемного капитала. Заемный капитал в 2016 году составляет 30,1% от валюты баланса, в 2017 году - 25,0%, и 35,4% в 2018 году. Причем на наиболее краткосрочную ее часть - кредиторская задолженность. Все это позволяет сделать вывод о высоком финансовом риске хозяйствования.
Анализ финансовой устойчивости и ликвидности предприятия ООО ТФ «Владомир» показал, что показатели, которые влияют на финансовое состояние, имеют положительную динамику за 2017 год (увеличение коэффициента финансирования, автономии, коэффициента финансового рычага, который характеризует зависимость от внешних источников), а за 2018 год (снижение коэффициента финансовой независимости, коэффициента финансирования).
В 2017 году отрицательные изменения можно отметить у коэффициента финансовой устойчивости, увеличение финансового рычага. Это создает ситуацию повышенного риска, которая связаны с финансированием значительной части медленно реализуемых материальных активов за счет заемных средств.
Коэффициент текущей ликвидности в 2017 году по сравнению с 2016 годом уменьшается на 1,8. И еще на 0,3 в 2018 году. Данное уменьшение случилось по причине опережающего темпа прироста краткосрочных обязательств по сравнению с оборотными активами. Не смотря на то, что этот коэффициент снижается, он является выше норматива и ниже его не опускается.. Это позволяет отнести предприятие к числу платежеспособных, потому что коэффициент текущей ликвидности является основным критерием краткосрочной платежеспособности предприятия, а структуру баланса признать удовлетворенной.
Финансовые результаты являются одним из центральных показателей деятельности предприятия, где отражается направления развития предприятия.
Проведя анализ эффективности финансовой деятельности предприятия ООО ТФ «Владомир» были получены следующие выводы.
Горизонтальный анализ финансовых результатов абсолютных показателей показал, что наблюдается рост объема продаж на предприятии. В 2017 году происходит снижение себестоимости услуг на 8,7 %, а в 2018 году себестоимость услуг увеличивается на 13,6%, это в свою очередь, говорит о снижении объема продаж на предприятии.
В 2018 году выручка имеет положительную динамику, по сравнению с 2017 годом, ее показатель вырос на 13,2% это свидетельствует о эффективной работе предприятия. Также стоит отметить, что в 2018 году темп прироста прибыли от продаж превышает темпа прироста валовой прибыли и темпа прироста выручки. Это свидетельствует об эффективной работе предприятия. Чего нельзя сказать о тех же показателях в 2017 году.
В 2017 году на предприятии наблюдается резкое снижение чистой прибыли на 374,8%, возможно, это связано с увеличением прочих расходов, а так же со снижением выручки.
Показатели рентабельности основной деятельности, рентабельности продаж и рентабельности затрат тесно связаны между собой, поэтому увеличение рентабельности в 2018 году основной деятельности повлияло на рост рентабельности продаж и затрат, соответственно в 2017 году снижение рентабельности основной деятельности повлияло на падение рентабельности продаж и затрат.
Рентабельность затрат снижается в 2017 году и увеличивается на протяжении 2018 года. В 2017 году снижение рентабельности внеоборотного капитала на 289,3%, а в 2018 году увеличение на 110,7%.
Происходит увеличение рентабельности затрат над выручкой в 2018 году и это приводит к положительным показателям рентабельности активов. Доля чистой прибыли, полученная с каждого рубля заемного капитала, в 2017 году уменьшилась на 600 %, а с каждого рубля собственного капитала на 4 %, а в 2018 году доля чистой прибыли, полученная с каждого рубля заемного капитала увеличилась на 20%, а с каждого рубля собственного капитала на 20,8%. Так же произошел рост совокупных активов на 16,7 %.
Для исправления сложившейся ситуации в ООО «Владомир» и для более эффективной работы в дальнейшем, можно порекомендовать руководству организации принять следующие меры:
- увеличение собственных оборотных средств за счет увеличения прибыли;
- снижение текущих финансовых потребностей и повышение оборачиваемости оборотных средств за счет повышения оборачиваемости запасов и снижения дебиторской задолженности;
- совершенствование системы управления дебиторской задолженностью (уменьшение дебиторской задолженности на сумму безнадежных долгов, пересмотр кредитной политики, дифференциация условий предоставления товарного кредита, разработка системы скидок при предварительной оплате, мониторинг дебиторской задолженности);
- снижение затрат;
- проведение анализа влияния структуры товаров на финансовый результат;
- корректировка ценовой политики с учетом динамики закупочных цен;
- выбор оптимальной структуры ассортимента с учетом конъюнктуры рынка с целью увеличения объема реализации высокорентабельных товаров;
- расширение ассортимента товаров;
- совершенствование организации управления финансовой деятельностью.
По данным проведенной оценки деловой и рыночной активности предприятия было выявлено увеличение коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности, что свидетельствует об увеличении срока 72
погашения дебиторской задолженности, то есть увеличился объем коммерческого кредита, предоставляемого ООО ТФ «Владомир» своим заказчикам.
Предприятие должно сосредоточить внимание на наиболее старых долгах и уделить больше внимания крупным суммам задолженности.
После проведения анализа было решено что, дебиторскую задолженность по которой срок исковой давности истек, предполагается списать на основании данных проведенной инвентаризации, письменного обоснования и приказа руководителя организации, и отнести на финансовые результаты.
Списание долга в убыток вследствие неплатежеспособности должника не является аннулированием задолженности. Эта задолженность будет отражаться за бухгалтерским балансом в течение пяти лет с момента списания для наблюдения за возможностью ее взыскания в случае изменения имущественного положения должника.
Списанная дебиторская задолженность уменьшит налогооблагаемую прибыль.
На основании анализа также можно сделать вывод о том, что в результате проведения мероприятий по снижению дебиторской задолженности произойдет снижение реальной величины задолженности на 8904 тыс. руб., а также и суммы безнадежных долгов - 2254,29 тыс. руб.
Таким образом, при расчете эффективности от внедрения данного мероприятия есть высокая вероятность повысить оборачиваемость дебиторской задолженности и снизить срок ее погашения на 15 дней. Реализация предлагаемых мероприятий приведет к улучшению структуры баланса.
Так же, важнейшей характеристикой надежности и устойчивости предприятия является финансовое состояние предприятия.
Анализ основных экономических показателей позволяет сделать следующие результаты:
Величина внеоборотных активов в 2017 и 2018 году имеет положительную динамику за счет увеличения основных средств, а оборотные активы в 2018 году увеличились на 13,6% по сравнению с 2017 годом, на этот рост повлияли как вложения в оборотные активы 102,2 %, так и за счет внеоборотных активов 143,9 %.
В 2018 году внеоборотные активы, которые трудно реализуемы, имеют значительный удельный вес в активах предприятия. Запасы и НДС относятся к медленно реализуемым активам. Положительно следует охарактеризовать удельный вес более ликвидных активов, что связано с увеличением денежных средств и финансовых вложений в 2017 и 2018 годах на 112,8% и 102,2% соответственно.
Положительная динамика наблюдается у дебиторской задолженности, на протяжении всего анализируемого периода ее показатели увеличиваются, и к 2018 году она составила 34 435 тыс. руб., что на 30,7% выше, чем в 2016 году. Такое значительное увеличение, говорит о росте сомнительных долгов, снижение активов у предприятия и не правильной маркетинговой политике.
Пассив баланса характеризуется положительной динамикой в разделе капиталы и резервы на 102,14 % в 2017 году, но в 2018 году динамика отрицательная. Что касается кредиторской задолженности, ее показатели увеличиваются на 70,8 % в 2017 году и на 118,9 % в 2018 году. Что отрицательно влияет на развитие предприятия.
Расширение деятельности произошло за счет собственного и заемного капитала. Заемный капитал в 2016 году составляет 30,1% от валюты баланса, в 2017 году - 25,0%, и 35,4% в 2018 году. Причем на наиболее краткосрочную ее часть - кредиторская задолженность. Все это позволяет сделать вывод о высоком финансовом риске хозяйствования.
Анализ финансовой устойчивости и ликвидности предприятия ООО ТФ «Владомир» показал, что показатели, которые влияют на финансовое состояние, имеют положительную динамику за 2017 год (увеличение коэффициента финансирования, автономии, коэффициента финансового рычага, который характеризует зависимость от внешних источников), а за 2018 год (снижение коэффициента финансовой независимости, коэффициента финансирования).
В 2017 году отрицательные изменения можно отметить у коэффициента финансовой устойчивости, увеличение финансового рычага. Это создает ситуацию повышенного риска, которая связаны с финансированием значительной части медленно реализуемых материальных активов за счет заемных средств.
Коэффициент текущей ликвидности в 2017 году по сравнению с 2016 годом уменьшается на 1,8. И еще на 0,3 в 2018 году. Данное уменьшение случилось по причине опережающего темпа прироста краткосрочных обязательств по сравнению с оборотными активами. Не смотря на то, что этот коэффициент снижается, он является выше норматива и ниже его не опускается.. Это позволяет отнести предприятие к числу платежеспособных, потому что коэффициент текущей ликвидности является основным критерием краткосрочной платежеспособности предприятия, а структуру баланса признать удовлетворенной.
Финансовые результаты являются одним из центральных показателей деятельности предприятия, где отражается направления развития предприятия.
Проведя анализ эффективности финансовой деятельности предприятия ООО ТФ «Владомир» были получены следующие выводы.
Горизонтальный анализ финансовых результатов абсолютных показателей показал, что наблюдается рост объема продаж на предприятии. В 2017 году происходит снижение себестоимости услуг на 8,7 %, а в 2018 году себестоимость услуг увеличивается на 13,6%, это в свою очередь, говорит о снижении объема продаж на предприятии.
В 2018 году выручка имеет положительную динамику, по сравнению с 2017 годом, ее показатель вырос на 13,2% это свидетельствует о эффективной работе предприятия. Также стоит отметить, что в 2018 году темп прироста прибыли от продаж превышает темпа прироста валовой прибыли и темпа прироста выручки. Это свидетельствует об эффективной работе предприятия. Чего нельзя сказать о тех же показателях в 2017 году.
В 2017 году на предприятии наблюдается резкое снижение чистой прибыли на 374,8%, возможно, это связано с увеличением прочих расходов, а так же со снижением выручки.
Показатели рентабельности основной деятельности, рентабельности продаж и рентабельности затрат тесно связаны между собой, поэтому увеличение рентабельности в 2018 году основной деятельности повлияло на рост рентабельности продаж и затрат, соответственно в 2017 году снижение рентабельности основной деятельности повлияло на падение рентабельности продаж и затрат.
Рентабельность затрат снижается в 2017 году и увеличивается на протяжении 2018 года. В 2017 году снижение рентабельности внеоборотного капитала на 289,3%, а в 2018 году увеличение на 110,7%.
Происходит увеличение рентабельности затрат над выручкой в 2018 году и это приводит к положительным показателям рентабельности активов. Доля чистой прибыли, полученная с каждого рубля заемного капитала, в 2017 году уменьшилась на 600 %, а с каждого рубля собственного капитала на 4 %, а в 2018 году доля чистой прибыли, полученная с каждого рубля заемного капитала увеличилась на 20%, а с каждого рубля собственного капитала на 20,8%. Так же произошел рост совокупных активов на 16,7 %.
Для исправления сложившейся ситуации в ООО «Владомир» и для более эффективной работы в дальнейшем, можно порекомендовать руководству организации принять следующие меры:
- увеличение собственных оборотных средств за счет увеличения прибыли;
- снижение текущих финансовых потребностей и повышение оборачиваемости оборотных средств за счет повышения оборачиваемости запасов и снижения дебиторской задолженности;
- совершенствование системы управления дебиторской задолженностью (уменьшение дебиторской задолженности на сумму безнадежных долгов, пересмотр кредитной политики, дифференциация условий предоставления товарного кредита, разработка системы скидок при предварительной оплате, мониторинг дебиторской задолженности);
- снижение затрат;
- проведение анализа влияния структуры товаров на финансовый результат;
- корректировка ценовой политики с учетом динамики закупочных цен;
- выбор оптимальной структуры ассортимента с учетом конъюнктуры рынка с целью увеличения объема реализации высокорентабельных товаров;
- расширение ассортимента товаров;
- совершенствование организации управления финансовой деятельностью.
По данным проведенной оценки деловой и рыночной активности предприятия было выявлено увеличение коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности, что свидетельствует об увеличении срока 72
погашения дебиторской задолженности, то есть увеличился объем коммерческого кредита, предоставляемого ООО ТФ «Владомир» своим заказчикам.
Предприятие должно сосредоточить внимание на наиболее старых долгах и уделить больше внимания крупным суммам задолженности.
После проведения анализа было решено что, дебиторскую задолженность по которой срок исковой давности истек, предполагается списать на основании данных проведенной инвентаризации, письменного обоснования и приказа руководителя организации, и отнести на финансовые результаты.
Списание долга в убыток вследствие неплатежеспособности должника не является аннулированием задолженности. Эта задолженность будет отражаться за бухгалтерским балансом в течение пяти лет с момента списания для наблюдения за возможностью ее взыскания в случае изменения имущественного положения должника.
Списанная дебиторская задолженность уменьшит налогооблагаемую прибыль.
На основании анализа также можно сделать вывод о том, что в результате проведения мероприятий по снижению дебиторской задолженности произойдет снижение реальной величины задолженности на 8904 тыс. руб., а также и суммы безнадежных долгов - 2254,29 тыс. руб.
Таким образом, при расчете эффективности от внедрения данного мероприятия есть высокая вероятность повысить оборачиваемость дебиторской задолженности и снизить срок ее погашения на 15 дней. Реализация предлагаемых мероприятий приведет к улучшению структуры баланса.
