Помощь студентам в учебе
Совершенствование методики рейтинговой оценки финансового состояния предприятий
|
Введение 3
1 Теоретические основы рейтинговой оценки финансового состояния
субъектов малого бизнеса 8
1.1 Сущность и понятие финансового состояния субъектов малого
бизнеса 8
1.2 Рейтинговая оценка: понятие, виды, принципы проведения 16
1.3 Факторы, влияющие на финансовое состояние субъектов малого
бизнеса 25
Заключение
Список использованных источников
1 Теоретические основы рейтинговой оценки финансового состояния
субъектов малого бизнеса 8
1.1 Сущность и понятие финансового состояния субъектов малого
бизнеса 8
1.2 Рейтинговая оценка: понятие, виды, принципы проведения 16
1.3 Факторы, влияющие на финансовое состояние субъектов малого
бизнеса 25
Заключение
Список использованных источников
Актуальность темы исследования. В настоящее время условия рынка таковы, что все субъекты рыночных отношений заинтересованы в оценке конкурентоспособности и надежности своих партнеров. Исследование финансового состояния организаций играет важную роль для принятия управленческих решений, результаты которого являются немаловажными как для внешних (инвесторы, кредиторы, инвестиционные компании, государство), так и внутренних (работники организации, администрация организации, маркетинговые службы) пользователей.
Один из ведущих факторов роста экономики является развитие малого предпринимательства. Именно на этот сектор экономики стоит обратить пристальное внимание, для предотвращения угроз банкротства. На сегодняшний день доля малых организаций в России в общем количестве зарегистрированных юридических лиц составляет около 40%, что наглядно демонстрирует их значимость для экономики страны [14]. В связи с этим именно на этот сектор экономики следует обратить пристальное внимание, предотвращая угрозу вероятности их банкротства. Решению данного вопроса, в первую очередь, может содействовать совершенствование методики рейтинговой оценки финансового состояния предприятий малого бизнеса.
Степень разработанности проблемы. В вопросах разработки методик исследования финансового состояния организаций важную роль играют труды следующих отечественных ученых: Г.В.Савицкой, Л.В.Донцовой, Н.А.Никифоровой; Н.Н.Селезневой, А.Ф.Ионовой, Р.С.Сайфулина, Г.Г.Кадыкова, А.Д.Шеремета и многих других. Исследования оценки финансового состояния малых организаций отражают работы: О.Н. Буровой, Коневой О.В., Заболоцкой В.В. и др.
Вместе с тем с 01.01.2012 года произошли изменения в структуре и содержании форм бухгалтерской финансовой отчетности, предусмотренных для малых предприятий. Согласно изменениям и дополнениям ФЗ «О
бухгалтерском учете» № 402-ФЗ [1], такие предприятия вправе предоставлять упрощенную бухгалтерскую отчетность. Данное обстоятельство, вызвавшее снижение информативности бухгалтерской отчетности малого предпринимательства, сделало невозможным применение методики расчета большей части известных финансовых показателей (в полном ее объеме) в целях рейтинговой оценки малых предприятий. Основной проблемой здесь стала сложность прочтения структуры показателей отчетности в силу высокой степени их обобщенности и отсутствие детализации. На данный момент область исследования рейтинга малых организаций является малоизученной.
В этой связи отдельные аспекты рейтинговой оценки малых предприятий требуют дальнейшего изучения и развития в силу ряда проблем, а именно:
- снижение информативности бухгалтерской отчетности малого предпринимательства;
- сложность прочтения структуры показателей отчетности в силу высокой степени их обобщенности и отсутствие детализации;
- ограниченность учета факторов, оказывающих влияние на финансовое состояние субъектов малого бизнеса, современными аналитическими моделями;
- не достаточная корректность применения нормативных значений аналитических показателей, применяемых в аналитической практике для субъектов крупного бизнеса.
Выше перечисленные факторы обуславливают необходимость совершенствования существующего методического обеспечения оценки рейтинговой оценки финансового состояния малых организаций, чему и посвящена данная работа.
Целью диссертационной работы является развитие методического аппарата рейтинговой оценки финансового состояния субъектов малого бизнеса.
задач:
- изучение и систематизация теоретических основ анализа рейтингового состояния коммерческой организации;
- выявление особенностей деятельности малых организаций и оценки их финансового состояния;
- выявление факторов, оказывающих влияние на финансовое состояние субъектов малого бизнеса, а также симптом их внешнего проявления в деятельности последних;
- классификация методических подходов к рейтинговой оценке и оценка современного состояния вопроса ее методического обеспечения;
- изучение и систематизация недостатков и определение возможных направлений совершенствования методик рейтинговой оценки финансового состояния субъектов малого бизнеса;
- разработка авторского варианта методики рейтинговой оценки для субъектов малого бизнеса.
Объектом диссертационного исследования являются малые организации Российской Федерации и их финансовое состояние.
Предметом диссертационного исследования выступает методический инструментарий рейтинговой оценки.
Теоретической базой исследования являются научные труды российских и зарубежных ученых в области оценки финансового состояния организаций, изучения проблем развития малого бизнеса.
Информационную базу исследования составили материалы периодических изданий, материалы научных публикаций по теме исследования, официальные данные Федеральной службы государственной статистики РФ, а также данные бухгалтерской отчетности ООО «ЭСТИМ».
Научная новизна исследования. В диссертационной работе сформулированы и отражены следующие наиболее существенные научные результаты:
1 Расширен перечень существующих принципов рейтинговой оценки двумя дополнительными: однозначность оценки и высокое качество методического оснащения оценки (последнее означает, что применяемые модели и методы должны иметь в своем составе: (а) аналитические показатели, которые могли бы фиксировать симптомы негативного воздействия на финансовое состояние малых предприятий факторов его ухудшения; (б) критерии оценки фактических значений частных аналитических показателей; (в) удобный способ классификации показателей (определения принадлежности ситуации к определенному классу финансового состояния)). Это позволило обогатить методологическую основу рейтинговой оценки финансового состояния малых предприятий.
2 Проведена систематизация факторов, оказывающих влияние на финансовое состояние малых предприятия, и симптомов их внешнего проявления, имеющая в своей основе статистический анализ предпринимательского климата малых предприятий. Это позволило сформировать основу для последующего выбора и обоснования частных аналитических показателей для рейтинговой оценки их финансового состояния.
3 Уточнен состав частных показателей для рейтинговой оценки финансового состояния и система их рекомендуемых значений для определения класса финансового состояния, которые учитывают факторы, влияющего на него именно для субъектов сферы малого бизнеса.
Практическая значимость исследования. Итог исследования может быть применен в работе:
- малых организаций в целях оценки их ретроспективной и текущей оценки их финансового состояния;
- Федеральной службе государственной статистики для мониторинга финансового состояния субъектов сферы малого бизнеса.
Апробация результатов, полученных в ходе диссертационного исследования, проводилась в торговой организации ООО «ЭСТИМ» 6
(г.Красноярск), что подтверждается справкой о возможности внедрения результатов исследования (№ 27от 3 ноября 2016 г.).
По теме диссертационной работы было опубликовано 2 статьи:
- Проблематика расчета показателей для рейтинговой оценки финансового состояния субъектов малого бизнеса / Т.В.Сабурова // Новая наука: теоретический и практический взгляд. - 2016. - №1. - С.155 - 159.
- Методика экспресс-оценки финансового положения малых предприятий / Т.В.Сабурова // Будущее науки. - 2016. - №1. - С.308 - 311.
Один из ведущих факторов роста экономики является развитие малого предпринимательства. Именно на этот сектор экономики стоит обратить пристальное внимание, для предотвращения угроз банкротства. На сегодняшний день доля малых организаций в России в общем количестве зарегистрированных юридических лиц составляет около 40%, что наглядно демонстрирует их значимость для экономики страны [14]. В связи с этим именно на этот сектор экономики следует обратить пристальное внимание, предотвращая угрозу вероятности их банкротства. Решению данного вопроса, в первую очередь, может содействовать совершенствование методики рейтинговой оценки финансового состояния предприятий малого бизнеса.
Степень разработанности проблемы. В вопросах разработки методик исследования финансового состояния организаций важную роль играют труды следующих отечественных ученых: Г.В.Савицкой, Л.В.Донцовой, Н.А.Никифоровой; Н.Н.Селезневой, А.Ф.Ионовой, Р.С.Сайфулина, Г.Г.Кадыкова, А.Д.Шеремета и многих других. Исследования оценки финансового состояния малых организаций отражают работы: О.Н. Буровой, Коневой О.В., Заболоцкой В.В. и др.
Вместе с тем с 01.01.2012 года произошли изменения в структуре и содержании форм бухгалтерской финансовой отчетности, предусмотренных для малых предприятий. Согласно изменениям и дополнениям ФЗ «О
бухгалтерском учете» № 402-ФЗ [1], такие предприятия вправе предоставлять упрощенную бухгалтерскую отчетность. Данное обстоятельство, вызвавшее снижение информативности бухгалтерской отчетности малого предпринимательства, сделало невозможным применение методики расчета большей части известных финансовых показателей (в полном ее объеме) в целях рейтинговой оценки малых предприятий. Основной проблемой здесь стала сложность прочтения структуры показателей отчетности в силу высокой степени их обобщенности и отсутствие детализации. На данный момент область исследования рейтинга малых организаций является малоизученной.
В этой связи отдельные аспекты рейтинговой оценки малых предприятий требуют дальнейшего изучения и развития в силу ряда проблем, а именно:
- снижение информативности бухгалтерской отчетности малого предпринимательства;
- сложность прочтения структуры показателей отчетности в силу высокой степени их обобщенности и отсутствие детализации;
- ограниченность учета факторов, оказывающих влияние на финансовое состояние субъектов малого бизнеса, современными аналитическими моделями;
- не достаточная корректность применения нормативных значений аналитических показателей, применяемых в аналитической практике для субъектов крупного бизнеса.
Выше перечисленные факторы обуславливают необходимость совершенствования существующего методического обеспечения оценки рейтинговой оценки финансового состояния малых организаций, чему и посвящена данная работа.
Целью диссертационной работы является развитие методического аппарата рейтинговой оценки финансового состояния субъектов малого бизнеса.
задач:
- изучение и систематизация теоретических основ анализа рейтингового состояния коммерческой организации;
- выявление особенностей деятельности малых организаций и оценки их финансового состояния;
- выявление факторов, оказывающих влияние на финансовое состояние субъектов малого бизнеса, а также симптом их внешнего проявления в деятельности последних;
- классификация методических подходов к рейтинговой оценке и оценка современного состояния вопроса ее методического обеспечения;
- изучение и систематизация недостатков и определение возможных направлений совершенствования методик рейтинговой оценки финансового состояния субъектов малого бизнеса;
- разработка авторского варианта методики рейтинговой оценки для субъектов малого бизнеса.
Объектом диссертационного исследования являются малые организации Российской Федерации и их финансовое состояние.
Предметом диссертационного исследования выступает методический инструментарий рейтинговой оценки.
Теоретической базой исследования являются научные труды российских и зарубежных ученых в области оценки финансового состояния организаций, изучения проблем развития малого бизнеса.
Информационную базу исследования составили материалы периодических изданий, материалы научных публикаций по теме исследования, официальные данные Федеральной службы государственной статистики РФ, а также данные бухгалтерской отчетности ООО «ЭСТИМ».
Научная новизна исследования. В диссертационной работе сформулированы и отражены следующие наиболее существенные научные результаты:
1 Расширен перечень существующих принципов рейтинговой оценки двумя дополнительными: однозначность оценки и высокое качество методического оснащения оценки (последнее означает, что применяемые модели и методы должны иметь в своем составе: (а) аналитические показатели, которые могли бы фиксировать симптомы негативного воздействия на финансовое состояние малых предприятий факторов его ухудшения; (б) критерии оценки фактических значений частных аналитических показателей; (в) удобный способ классификации показателей (определения принадлежности ситуации к определенному классу финансового состояния)). Это позволило обогатить методологическую основу рейтинговой оценки финансового состояния малых предприятий.
2 Проведена систематизация факторов, оказывающих влияние на финансовое состояние малых предприятия, и симптомов их внешнего проявления, имеющая в своей основе статистический анализ предпринимательского климата малых предприятий. Это позволило сформировать основу для последующего выбора и обоснования частных аналитических показателей для рейтинговой оценки их финансового состояния.
3 Уточнен состав частных показателей для рейтинговой оценки финансового состояния и система их рекомендуемых значений для определения класса финансового состояния, которые учитывают факторы, влияющего на него именно для субъектов сферы малого бизнеса.
Практическая значимость исследования. Итог исследования может быть применен в работе:
- малых организаций в целях оценки их ретроспективной и текущей оценки их финансового состояния;
- Федеральной службе государственной статистики для мониторинга финансового состояния субъектов сферы малого бизнеса.
Апробация результатов, полученных в ходе диссертационного исследования, проводилась в торговой организации ООО «ЭСТИМ» 6
(г.Красноярск), что подтверждается справкой о возможности внедрения результатов исследования (№ 27от 3 ноября 2016 г.).
По теме диссертационной работы было опубликовано 2 статьи:
- Проблематика расчета показателей для рейтинговой оценки финансового состояния субъектов малого бизнеса / Т.В.Сабурова // Новая наука: теоретический и практический взгляд. - 2016. - №1. - С.155 - 159.
- Методика экспресс-оценки финансового положения малых предприятий / Т.В.Сабурова // Будущее науки. - 2016. - №1. - С.308 - 311.
Малое предпринимательство - это важный и необходимый институт рыночной экономики, поэтому на сегодняшний день он играет не последнюю роль в развитии экономики страны. Для это вводятся различные программы для поддержки малого предпринимательства, но которых оказывается недостаточно. Именно это вызывает поиск внутренних источников саморазвития субъектов малого бизнеса. Одним из инструментов их выявления является рейтинговая оценка финансового состояния таких предприятий.
Несмотря на достаточно широкое освящение данной проблематики в литературе, проблема методического обеспечения рейтинговой оценки остается актуальной и требующей дальнейшего развития. Это связано со следующими обстоятельствами:
- снижение информативности бухгалтерской отчетности малого предпринимательства;
- сложность прочтения структуры показателей отчетности в силу высокой степени их обобщенности и отсутствие детализации;
- ограниченность учета факторов, оказывающих влияние на финансовое состояние субъектов малого бизнеса, современными аналитическими моделями;
- сохраняющаяся практика применения нормативных значений аналитических показателей.
Данные моменты обусловили основные направления совершенствования существующего методического обеспечения рейтинговой оценки финансового состояния малых организаций, реализованные в диссертационной работе.
По итогам исследования следует сделать следующие обобщающие выводы:
1 Рейтинговая оценка финансового состояния следует рассматривать как процесс (изучение, оценивание характеристик и свойств исследуемого объекта или явления) и как результат (количественная, выражающая итог проводимой классификации либо упорядочивания, проведенных на основе какого-либо признака).
3 Проведение рейтинговой оценки должно базироваться на определенных принципах, традиционными среди которых являются: научность, достоверность исходной информации, объективность результатов оценки, комплексность, однонаправленности частных аналитических показателей; традиционные принципы мы предлагаем дополнить двумя: однозначность оценки и высокое качество методического оснащения оценки. Это позволит определенным образом усилить методологическую основу рейтинговой оценки финансового состояния малых предприятий.
4 Основными факторами, сдерживающими развитие малых предприятий и ухудшающими их финансовое состояние, являются: уровень налогообложения, неопределенность экономической ситуации и недостаточность финансовых ресурсов. В силу данных факторов в деятельности предприятий складываются тенденции, приводящие к:
- снижение долевого участия собственных финансовых ресурсов в обеспечении деятельности;
- снижению качества денежных потоков и формированию дефицита денежного притока;
- росту налоговой нагрузки;
- снижению деловой активности.
5 Современный методический аппарат проведения рейтинговой оценки весьма вариативен, при его классификации используются разные признаки, что дает возможность всесторонне оценивать финансовое состояние организаций.
6 Апробация применения основных количественный методов рейтинговой оценки позволила сделать следующие обобщающие выводы о состоянии современного методического инструментария рейтинговой оценки малых предприятий:
- ограниченность применяемых аналитических показателей с точки зрения измерения симптомов негативного воздействия на финансовое состояние факторов, оказывающих негативное влияние на него для субъектов малого бизнес;
- не достаточная корректность применения нормативных значений аналитических показателей, применяемых в аналитической практике для субъектов крупного бизнеса.
Таким образом в работе установлено, что развитие методического обеспечения рейтинговой оценки финансового состояния малых предприятий должно приоритетно осуществляться в векторе уточнения аналитических показателей, которые должны быть способными идентифицировать симптомы ухудшения финансового состояния субъектов малого бизнеса.
Основной итог диссертационной работы - это разработка методики рейтинговой оценки финансового состояния субъектов малого бизнеса, которая отличается от существующих:
1 Составом аналитических показателей (в него наряду с коэффициентом обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами рентабельностью активов были введены: коэффициент достаточности денежных поступлений и удельная налоговая нагрузка).
7 Системой применяемых нормативных (пороговых) их значений.
8 Шкалой классификации бальной итоговой оценки.
Преимуществом предложенной методики по сравнению с известными является то, что она позволяет увязать складывающуюся ситуацию с факторами обеспечения финансового состояния малых предприятия (это: обеспеченность собственными финансовыми ресурсами, достаточность и качество денежного притока от основной деятельности, налоговая нагрузка и 46
рентабельность имущества), а следовательно, позволяет сформировать объективную рейтинговую оценку финансового состояния объекта исследования.
Заметим, что развитие методики рейтинговой оценки финансового состояния субъектов малого бизнеса может осуществляться и в иных направлениях (развитие применения математического аппарата, подходок к классификации, подходов к построению шкалы оценивания и т.д.). В работе предложен и обоснован только один из них, который имеет признаки научной новизны и определенную практическую значимость.
Несмотря на достаточно широкое освящение данной проблематики в литературе, проблема методического обеспечения рейтинговой оценки остается актуальной и требующей дальнейшего развития. Это связано со следующими обстоятельствами:
- снижение информативности бухгалтерской отчетности малого предпринимательства;
- сложность прочтения структуры показателей отчетности в силу высокой степени их обобщенности и отсутствие детализации;
- ограниченность учета факторов, оказывающих влияние на финансовое состояние субъектов малого бизнеса, современными аналитическими моделями;
- сохраняющаяся практика применения нормативных значений аналитических показателей.
Данные моменты обусловили основные направления совершенствования существующего методического обеспечения рейтинговой оценки финансового состояния малых организаций, реализованные в диссертационной работе.
По итогам исследования следует сделать следующие обобщающие выводы:
1 Рейтинговая оценка финансового состояния следует рассматривать как процесс (изучение, оценивание характеристик и свойств исследуемого объекта или явления) и как результат (количественная, выражающая итог проводимой классификации либо упорядочивания, проведенных на основе какого-либо признака).
3 Проведение рейтинговой оценки должно базироваться на определенных принципах, традиционными среди которых являются: научность, достоверность исходной информации, объективность результатов оценки, комплексность, однонаправленности частных аналитических показателей; традиционные принципы мы предлагаем дополнить двумя: однозначность оценки и высокое качество методического оснащения оценки. Это позволит определенным образом усилить методологическую основу рейтинговой оценки финансового состояния малых предприятий.
4 Основными факторами, сдерживающими развитие малых предприятий и ухудшающими их финансовое состояние, являются: уровень налогообложения, неопределенность экономической ситуации и недостаточность финансовых ресурсов. В силу данных факторов в деятельности предприятий складываются тенденции, приводящие к:
- снижение долевого участия собственных финансовых ресурсов в обеспечении деятельности;
- снижению качества денежных потоков и формированию дефицита денежного притока;
- росту налоговой нагрузки;
- снижению деловой активности.
5 Современный методический аппарат проведения рейтинговой оценки весьма вариативен, при его классификации используются разные признаки, что дает возможность всесторонне оценивать финансовое состояние организаций.
6 Апробация применения основных количественный методов рейтинговой оценки позволила сделать следующие обобщающие выводы о состоянии современного методического инструментария рейтинговой оценки малых предприятий:
- ограниченность применяемых аналитических показателей с точки зрения измерения симптомов негативного воздействия на финансовое состояние факторов, оказывающих негативное влияние на него для субъектов малого бизнес;
- не достаточная корректность применения нормативных значений аналитических показателей, применяемых в аналитической практике для субъектов крупного бизнеса.
Таким образом в работе установлено, что развитие методического обеспечения рейтинговой оценки финансового состояния малых предприятий должно приоритетно осуществляться в векторе уточнения аналитических показателей, которые должны быть способными идентифицировать симптомы ухудшения финансового состояния субъектов малого бизнеса.
Основной итог диссертационной работы - это разработка методики рейтинговой оценки финансового состояния субъектов малого бизнеса, которая отличается от существующих:
1 Составом аналитических показателей (в него наряду с коэффициентом обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами рентабельностью активов были введены: коэффициент достаточности денежных поступлений и удельная налоговая нагрузка).
7 Системой применяемых нормативных (пороговых) их значений.
8 Шкалой классификации бальной итоговой оценки.
Преимуществом предложенной методики по сравнению с известными является то, что она позволяет увязать складывающуюся ситуацию с факторами обеспечения финансового состояния малых предприятия (это: обеспеченность собственными финансовыми ресурсами, достаточность и качество денежного притока от основной деятельности, налоговая нагрузка и 46
рентабельность имущества), а следовательно, позволяет сформировать объективную рейтинговую оценку финансового состояния объекта исследования.
Заметим, что развитие методики рейтинговой оценки финансового состояния субъектов малого бизнеса может осуществляться и в иных направлениях (развитие применения математического аппарата, подходок к классификации, подходов к построению шкалы оценивания и т.д.). В работе предложен и обоснован только один из них, который имеет признаки научной новизны и определенную практическую значимость.
Подобные работы
- Анализ хозяйственной деятельности и мероприятия для улучшения финансового состояния предприятия (на примере ООО «ТФК Авторегион»)
Бакалаврская работа, анализ хозяйственной деятельности. Язык работы: Русский. Цена: 4900 р. Год сдачи: 2016 - Совершенствование методики рейтинговой оценки эффективности деятельности сельскохозяйственных товаропроизводителей
Магистерская диссертация, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 5700 р. Год сдачи: 2017 - ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ УГЛЕДОБЫВАЮЩЕГО ПРЕДПРИЯТИЯ И ПУТИ ЕГО УЛУЧШЕНИЯ (НА ПРИМЕРЕ АО «РАЗРЕЗ ТУГНУЙСКИЙ»)
Бакалаврская работа, финансы и кредит. Язык работы: Русский. Цена: 5750 р. Год сдачи: 2017 - Антикризисное финансовое управление предприятием при угрозе банкротства на примере ООО «Торговый дом Дуслык»
Дипломные работы, ВКР, менеджмент. Язык работы: Русский. Цена: 6500 р. Год сдачи: 2019 - НАПРАВЛЕНИЕ УЛУЧШЕНИЯ ФИНАНСОВОГО ПОЛОЖЕНИЯ И
КАЧЕСТВА УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСАМИ НА ПРИМЕРЕ ООО
«АВТОКРАН 116»
Дипломные работы, ВКР, анализ хозяйственной деятельности. Язык работы: Русский. Цена: 4900 р. Год сдачи: 2018 - ФИНАНСОВОЕ СОСТОЯНИЕ ОРГАНИЗАЦИИ: ОЦЕНКА И ВЫЯВЛЕНИЕ
РЕЗЕРВОВ УЛУЧШЕНИЯ НА ПРИМЕРЕ ООО «КОНТИ»
Бакалаврская работа, финансовый менеджмент. Язык работы: Русский. Цена: 4800 р. Год сдачи: 2018 - Разработка и оценка мероприятий по совершенствованию финансового состояния ООО «ХИМПРОДУКТ»
Дипломные работы, ВКР, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4275 р. Год сдачи: 2017 - Оценка финансовой устойчивости предприятий розничной торговли
Магистерская диссертация, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4875 р. Год сдачи: 2021 - АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ И РАЗРАБОТКА МЕРОПРИЯТИЙ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ ЕГО ДЕЯТЕЛЬНОСТИ (НА ПРИМЕРЕ ООО "ХРИЗОЛИТ")
Бакалаврская работа, экономика. Язык работы: Русский. Цена: 4650 р. Год сдачи: 2018