Помощь студентам в учебе
Анализ финансового состояния предприятия на примере ООО ПКФ «Базис»
|
Аннотация 2
ВВЕДЕНИЕ 8
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ
ПРЕДПРИЯТИЯ 12
1.1 Понятие и сущность финансового состояния предприятия 12
1.2 Цели, задачи и информационная база анализа финансового состояния
предприятия 22
1.3 Методики и показатели анализа финансового состояния предприятия 32
2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО ПКФ «БАЗИС» И
РЕКОМЕНДАЦИИ ПО ЕГО УЛУЧШЕНИЮ 51
2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО ПКФ «Базис» 51
2.2 Оценка имущественного положения ООО ПКФ «Базис» 59
2.3 Анализ финансового состояния ООО ПКФ «Базис» 65
2.4 Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния ООО ПКФ
«Базис» 79
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 96
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК 106
ПРИЛОЖЕНИЯ
ПРИЛОЖЕНИЕ А. Бухгалтерский баланс ООО ПКФ «Базис» 112
ПРИЛОЖЕНИЕ Б. Отчет о финансовых результатах ООО ПКФ «Базис» ... 113
ВВЕДЕНИЕ 8
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ
ПРЕДПРИЯТИЯ 12
1.1 Понятие и сущность финансового состояния предприятия 12
1.2 Цели, задачи и информационная база анализа финансового состояния
предприятия 22
1.3 Методики и показатели анализа финансового состояния предприятия 32
2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО ПКФ «БАЗИС» И
РЕКОМЕНДАЦИИ ПО ЕГО УЛУЧШЕНИЮ 51
2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО ПКФ «Базис» 51
2.2 Оценка имущественного положения ООО ПКФ «Базис» 59
2.3 Анализ финансового состояния ООО ПКФ «Базис» 65
2.4 Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния ООО ПКФ
«Базис» 79
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 96
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК 106
ПРИЛОЖЕНИЯ
ПРИЛОЖЕНИЕ А. Бухгалтерский баланс ООО ПКФ «Базис» 112
ПРИЛОЖЕНИЕ Б. Отчет о финансовых результатах ООО ПКФ «Базис» ... 113
Управление финансовым состоянием предприятия позволяет принимать управленческие решения для оптимизации структуры капитала и активов, улучшения их использования и повышения платежеспособности. Поэтому анализ финансового состояния, выявление его слабых и сильных сторон и определение направлений укрепления являются важными вопросами для выпускной квалификационной работы. Современные предприятия привлекают большой интерес со стороны множества внешних пользователей информации, которые хотят быть в курсе их деятельности и принимать обоснованные решения, опираясь на свои личные интересы.
Российские компании сталкиваются с финансовыми проблемами, такими как неустойчивость хозяйственной деятельности, недостаток платежеспособности, неэффективность производства и сбыта продукции, товаров и услуг в условиях жесткой конкуренции. Поэтому анализ финансовой устойчивости и платежеспособности организации становится необходимым в системе управления любой организацией.
Высокая платежеспособность и финансовая устойчивость являются основными характеристиками финансово-хозяйственной деятельности компании в условиях рыночной экономики. Если компания обладает этими качествами, то она имеет преимущество перед конкурентами в привлечении инвестиций, получении кредитов, выборе поставщиков и персонала. Стабильное финансовое состояние компании также позволяет предотвратить нежелательные изменения рыночной конъюнктуры и снизить риск банкротства.
Проверка финансовой устойчивости и платежеспособности компании позволяет оценить состояние ее активов, уровень предпринимательского риска, достаточность капитала для текущей деятельности и долгосрочных инвестиций, а также выбрать наиболее эффективные способы использования прибыли. Все это делает данную тему актуальной для исследования в рамках выпускной квалификационной работы.
Исходя из вышесказанного, целью работы является разработка предложений по улучшению управления финансовым состоянием организации и укрепления ее платежеспособности.
Поставленная цель исследования предопределила постановку и решение ряда взаимосвязанных задач:
1) рассмотреть понятие и сущность финансового состояния предприятия;
2) описать цели, задачи и информационную базу анализа финансового состояния предприятия;
3) рассмотреть методику и показатели анализа финансового состояния предприятия;
4) дать организационно-экономическую характеристику ООО ПКФ «Базис»;
5) провести оценку имущественного положения ООО ПКФ «Базис»;
6) провести анализ финансового состояния ООО ПКФ «Базис»;
7) разработать мероприятия по улучшению финансового состояния ООО ПКФ «Базис».
Объектом исследования является финансово-хозяйственная деятельность ООО ПКФ «Базис».
Предмет выпускной квалификационной работы - теоретические и методические основы анализа и прогнозирования финансового состояния производственного предприятия
Для улучшения финансового состояния предприятия были выбраны методы оценки и управления финансовыми ресурсами компании, которые будут использованы в качестве объекта исследования.
Теоретической и методологической базой исследования послужили работы высококвалифицированных ученых, которые затрагивают проблемы управления финансами предприятий и оценки финансового положения: И.Т. Балабанова, И.А. Бланка, В.В. Бочарова, О.В. Ефимова, М.Н. Крейниной, Е.В.Негашева, Л.Н. Павловой, Г.Т. Сапарова А. М. Старовойтова А. А. Стратулат Г.В., Н.Н. Тренева, А.Т. Чеблокова, А.Д. Шеремета, Р. Колба, Р. Родригиза, Ю. Бригхема, Б. Скотта, Дж. К. Ван Хорна, А. В.Чепсина, М.Е. Шухман.
Вопросы, связанные с оценкой и управлением финансовой устойчивостью предприятия, рассматриваются в работах В. Р. Банка, И. В. Барановой, Л.А. Головина, Л. Т. Гиляровской, А. В. Грачева, А. В. Ендовицкой, В. В. Ковалева, И. А. Лисовской, А. А. Молдован, Н. Н. Селезневой, А. Ю. Скороход, Е.М. Уланова, А.А. Пугач и др.
В ходе исследования использовались общие и специальные методы научного познания: системный подход, процессный подход, логико-структурный анализ и синтез, детализация и обобщение, сопоставление, методы экономического анализа статистической информации и рейтинговый анализ.
Среди основных научных результатов, содержащих инновационные элементы, можно выделить: умозаключение на основе анализа литературы, согласно которому цель управления финансовым состоянием любого предприятия заключается в получении наибольшей выгоды от функционирования предприятия в интересах его собственников, уточнение определения понятия «финансовое состояние предприятия», позволяющее объективно оценить текущее экономическое положение и зависящее от ряда факторов, условно разделенных на три группы (микро-, мезо, и макроуровни).
Структура выпускной квалификационной работы определяется логической последовательностью исследования и состоит из введения, двух глав, заключения, списка использованных источников, также использование рисунков и таблиц.
Работа включает в себя введение, две главы, заключение и библиографический список. Во введении подчеркнута актуальность темы работы, поставлены цель и задачи исследования.
В первой главе представлены теоретические аспекты анализа финансового состояния организации. Во второй главе проведено исследование финансового состояния и ее оценка по показателям результативности деятельности ООО ПКФ «Базис», а также предложены мероприятия по улучшению системы управления финансовым состоянием организации. В заключении подведены итоги по всей работе.
Российские компании сталкиваются с финансовыми проблемами, такими как неустойчивость хозяйственной деятельности, недостаток платежеспособности, неэффективность производства и сбыта продукции, товаров и услуг в условиях жесткой конкуренции. Поэтому анализ финансовой устойчивости и платежеспособности организации становится необходимым в системе управления любой организацией.
Высокая платежеспособность и финансовая устойчивость являются основными характеристиками финансово-хозяйственной деятельности компании в условиях рыночной экономики. Если компания обладает этими качествами, то она имеет преимущество перед конкурентами в привлечении инвестиций, получении кредитов, выборе поставщиков и персонала. Стабильное финансовое состояние компании также позволяет предотвратить нежелательные изменения рыночной конъюнктуры и снизить риск банкротства.
Проверка финансовой устойчивости и платежеспособности компании позволяет оценить состояние ее активов, уровень предпринимательского риска, достаточность капитала для текущей деятельности и долгосрочных инвестиций, а также выбрать наиболее эффективные способы использования прибыли. Все это делает данную тему актуальной для исследования в рамках выпускной квалификационной работы.
Исходя из вышесказанного, целью работы является разработка предложений по улучшению управления финансовым состоянием организации и укрепления ее платежеспособности.
Поставленная цель исследования предопределила постановку и решение ряда взаимосвязанных задач:
1) рассмотреть понятие и сущность финансового состояния предприятия;
2) описать цели, задачи и информационную базу анализа финансового состояния предприятия;
3) рассмотреть методику и показатели анализа финансового состояния предприятия;
4) дать организационно-экономическую характеристику ООО ПКФ «Базис»;
5) провести оценку имущественного положения ООО ПКФ «Базис»;
6) провести анализ финансового состояния ООО ПКФ «Базис»;
7) разработать мероприятия по улучшению финансового состояния ООО ПКФ «Базис».
Объектом исследования является финансово-хозяйственная деятельность ООО ПКФ «Базис».
Предмет выпускной квалификационной работы - теоретические и методические основы анализа и прогнозирования финансового состояния производственного предприятия
Для улучшения финансового состояния предприятия были выбраны методы оценки и управления финансовыми ресурсами компании, которые будут использованы в качестве объекта исследования.
Теоретической и методологической базой исследования послужили работы высококвалифицированных ученых, которые затрагивают проблемы управления финансами предприятий и оценки финансового положения: И.Т. Балабанова, И.А. Бланка, В.В. Бочарова, О.В. Ефимова, М.Н. Крейниной, Е.В.Негашева, Л.Н. Павловой, Г.Т. Сапарова А. М. Старовойтова А. А. Стратулат Г.В., Н.Н. Тренева, А.Т. Чеблокова, А.Д. Шеремета, Р. Колба, Р. Родригиза, Ю. Бригхема, Б. Скотта, Дж. К. Ван Хорна, А. В.Чепсина, М.Е. Шухман.
Вопросы, связанные с оценкой и управлением финансовой устойчивостью предприятия, рассматриваются в работах В. Р. Банка, И. В. Барановой, Л.А. Головина, Л. Т. Гиляровской, А. В. Грачева, А. В. Ендовицкой, В. В. Ковалева, И. А. Лисовской, А. А. Молдован, Н. Н. Селезневой, А. Ю. Скороход, Е.М. Уланова, А.А. Пугач и др.
В ходе исследования использовались общие и специальные методы научного познания: системный подход, процессный подход, логико-структурный анализ и синтез, детализация и обобщение, сопоставление, методы экономического анализа статистической информации и рейтинговый анализ.
Среди основных научных результатов, содержащих инновационные элементы, можно выделить: умозаключение на основе анализа литературы, согласно которому цель управления финансовым состоянием любого предприятия заключается в получении наибольшей выгоды от функционирования предприятия в интересах его собственников, уточнение определения понятия «финансовое состояние предприятия», позволяющее объективно оценить текущее экономическое положение и зависящее от ряда факторов, условно разделенных на три группы (микро-, мезо, и макроуровни).
Структура выпускной квалификационной работы определяется логической последовательностью исследования и состоит из введения, двух глав, заключения, списка использованных источников, также использование рисунков и таблиц.
Работа включает в себя введение, две главы, заключение и библиографический список. Во введении подчеркнута актуальность темы работы, поставлены цель и задачи исследования.
В первой главе представлены теоретические аспекты анализа финансового состояния организации. Во второй главе проведено исследование финансового состояния и ее оценка по показателям результативности деятельности ООО ПКФ «Базис», а также предложены мероприятия по улучшению системы управления финансовым состоянием организации. В заключении подведены итоги по всей работе.
Для современных организаций обязательным условием выживаемости и фундаментом стабильного положения служит их финансовая устойчивость и уровень платежеспособности. Финансовая устойчивость отражает экономическую активность, организационное развитие. Он показывает их способность идти в ногу с внешними, внутренними и внешними условиями производственных отношений, не перегибать палку. Залогом устойчивого развития предприятия является стабильное финансовое положение, являющееся результатом эффективной работы в сфере производства и обмена. Финансовая устойчивость, входящая в общую экономическую устойчивость предприятий, является ключевым фактором обеспечения их стабильного развития вместе с технической, кадровой и организационной составляющими.
Финансовая устойчивость предприятия является частью бизнеса, чтобы работать и развиваться в динамичной внутренней и внешней среде, поддерживать баланс активов и пассивов, что обеспечивает долгосрочные решения и инвестиции. Приемлемый уровень риска.
Для обеспечения финансовой устойчивости предприятие должно иметь гибкую структуру капитала и уметь организовать свою деятельность, поддерживать стабильный поток доходов, поддерживать раствор и создавать условия для его нормальной работы.
На финансовую устойчивость влияют различные факторы, как внутреннего, так и внешнего характера. Среди этих факторов можно выделить главные, такие как структура и динамика расходов, отраслевая принадлежность, структура услуг, размер уставного капитала, состояние имущества и финансовых ресурсов, уровень платежеспособного спроса, конкуренция, экономические условия хозяйствования, внешнеэкономические связи, налоговая, кредитно-финансовая, учетная, инвестиционная политика и тому подобное. Важными факторами, от которых зависит финансовая устойчивость предприятия, является именно внутренние факторы, такие, как качество управления прибылью предприятия и структурой его заемных и собственных средств.
Анализ ликвидности и платежеспособности организации проводится на основе финансовой (бухгалтерской) отчетности, которая представляет собой ее совокупность учетных записей, по которым можно проследить хозяйственную деятельность за отчетный период.
В ней отражаются нарастающим итогом сводные данные, которые характеризуют имущественное и финансовое состояние предприятия, в том числе его ликвидность и платежеспособность, результаты его работы за определенный период. Эту отчетность можно условно поделить на непосредственно бухгалтерскую, налоговую и расчеты по обязательным страховым взносам в государственные внебюджетные фонды.
Финансовая отчетность направлена на предоставление информации заинтересованным сторонам о финансовом состоянии компании, включая ее платежеспособность и ликвидность, а также изменения, случившиеся в ней за период отчетности; об итогах ее коммерческой деятельности и изменениях в составе активов и источниках их формирования, а также об изменениях в собственном капитале.
Финансовая отчетность играет важную роль в принятии экономических решений, так как обеспечивает информационные потребности пользователей относительно:
1) приобретения, продажи и владения ценными бумагами;
2) участия в капитале предприятия;
3) оценки качества управления;
4) оценки способности предприятия своевременно выполнять свои обязательства;
5) обеспеченности обязательств предприятия;
6) определения суммы дивидендов, подлежащих распределению;
7) регулирования деятельности предприятия;
8) прочих решений.
Таким образом, под методами анализа ликвидности и счет показателей ликвидности путем платежеспособности подразумевается сопоставления групп активов и обязательств предприятия, а также расчет коэффициентов ликвидности на основе которых выявляется платежеспособность организации.
Коэффициент общей платежеспособности ООО ПКФ «Базис» увеличился на 0,015 по сравнению с 2021 годом, но снизился на 0,021 по сравнению с 2020 годом. Значение коэффициента за период с 2020 по 2022 годы находится ниже минимального рекомендуемого ограничения, что свидетельствует о неспособности компании оплачивать свои обязательства.
Для обеспечения эффективности дальнейшей работы, необходимо ООО ПКФ «Базис» увеличить ликвидность своих активов. Для этого компания должна расширить объем предоставляемых услуг, чтобы сохранить положительную динамику и обеспечить будущий рост. Такой подход позволит привлекать больше клиентов, укрепить финансовую стабильность и гарантировать успех компании в будущем.
ООО ПКФ «Базис» необходимо разработать и реализовать мероприятия по финансовому оздоровлению и восстановлению платежеспособности. Анализируя соотношение значений дебиторской и кредиторской задолженности следует отметить, что размеры кредиторской задолженности больше суммы дебиторской, то есть ООО ПКФ «Базис» привлекает в оборот больше средств, чем отвлекает из него. Необходимо учитывать, что независимо от состояния дебиторской задолженности, кредиторскую задолженность ООО ПКФ «Базис» обязано погасить даже в том случае, если на нее определенный период времени не начисляются проценты и как правило рост и той и другой задолженности отрицательно сказывается на платежеспособности.
Таким образом, анализ показателей ликвидности и платежеспособности ООО ПКФ «Базис» показал, что в целом структура баланса является неликвидной.
Не все показатели платежеспособности соответствует нормативным значениям и некоторые из них за исследуемый период уменьшились. ООО ПКФ «Базис» имеет собственный оборотный капитал, а текущие активы финансируются за счет собственного и заемного капитала. Для более полной картины и оценки финансового состояния, следует провести анализ показателей ликвидности.
Из четырёх соотношений, характеризующих наличие ликвидных активов организации за 2020-2022 гг. выполняется только три. Таким образом, баланс предприятия в период с 2020 по 2022 год не является ликвидным.
Отрицательными моментами проведенного анализа является не превышение коэффициентов ликвидности над нормативными значениями показателями, это свидетельствует о нехватке имеющихся средств предприятия, также у ООО ПКФ «Базис» имеется большая доля дебиторской задолженности - 86,24 %, в 2022 году, данную задолженность необходимо уменьшать, так как она может стать долгосрочной или по ней истечет срок давности.
Также отрицательным моментом является не превышение собственного капитала предприятия над заемным, удельный вес заемного капитала на протяжении анализируемых периодов превышает 81,1 %.
По показателям финансовой устойчивости выяснилось, что ООО ПКФ «Базис» находится в неустойчивом финансовом состоянии.
Таким образом, анализ ликвидности и финансовой устойчивости организации показал, что анализируемая организация ООО ПКФ «Базис» не в состоянии полностью в срок погасить свои финансовые обязательства. Очевидно, что дефицит свободных денежных средств привел к тому, что наиболее ликвидные активы составляют менее 14,67% от обязательств компании за анализируемый период. В такой ситуации, текущая платежеспособность организации в значительной степени зависит от надежности ее дебиторов.
Исходя из проведенного выше анализа можно сделать вывод, что у предприятия есть значительные проблемы с ликвидностью баланса. Это обуславливается в основном большим значением объемов кредиторской задолженности, высоким удельным весом доли заемных средств предприятия в структуре средств. Таким
образом, для разработки рекомендаций прежде всего целесообразно провести анализ дебиторской и кредиторской задолженностей.
В 2020 г. коэффициент превышения кредиторской задолженности над дебиторской составил 1,10 доли ед., в 2021 г. кредиторская задолженность выше дебиторской на 1,07 доли ед., в 2022 г. значение коэффициента снизилось на 0,13 и составило 0,94.
Исходя из расчета собственных оборотных средств можно сделать все анализируемые периоды недостаточно собственных оборотных средств для формирования текущих активов.
Финансовое состояние ООО ПКФ «Базис» можно улучшить путем следующих мероприятий:
1) снижение дебиторской задолженности;
2) снижение кредиторской задолженности;
3) снижение размера запасов.
Для уменьшения размеров дебиторской задолженности ООО ПКФ «Базис» предлагается использовать факторинг. При обращении предприятия в факторинговую компанию для снижения суммы дебиторской задолженности - значение коэффициента дебиторской задолженности улучшится, то есть использование факторинга позволяет путем уменьшения величины дебиторской задолженности направить возвращенные средства на пользу компании (например, эти средства могут быть направлены на уменьшение обязательств компании), что и предлагается нами далее в работе рассчитать.
Доходы должны четко контролироваться и управляться с целью улучшения финансово-хозяйственной деятельности и финансового положения организации.
Если соглашения нарушаются, к примеру, когда покупатели не оплачивают продукцию вовремя, это приводит к ухудшению деловой репутации предприятия и, как следствие, к ухудшению его финансового состояния. Поэтому каждый бизнес должен четко определить методы и средства, которые помогут улучшить его деловую репутацию и состояние финансов.
Для эффективного управления претензиями организация должна следовать определенным процедурам:
1) осуществлять проверку потенциального должника на стадии начала сотрудничества;
2) разработать четкий план лимитов задолженности;
3) ведение учета доходов и контроль за оценками эффективности.
В процессе управления дебиторской задолженностью компании получают определенные суммы от клиентов за поставку товаров. Некоторые компании отправляют своим клиентам счета-фактуры и письма-напоминания для тех, кто не оплатил вовремя, согласно договору. Однако, эти меры не всегда дают желаемый результат. Поэтому мы предлагаем следующие шаги для более эффективного управления этой задолженности:
1) Вексель может быть использован компанией для выплаты своего долга. Владельцам коробок передач предоставляются больше возможностей для развития. Владелец счета, условия которого выполнены, имеет право на получение определенной суммы и может использовать ее для погашения своих долгов перед поставщиками товаров и услуг;
2) у компании есть возможность установить ограничение на кредит для своих клиентов и покупателей, при этом максимальная сумма кредита будет определена. Если клиент совершит заказ сверх своего кредитного лимита, ему придется погасить свой предыдущий долг, в противном случае следующий заказ не будет принят к исполнению;
3) создание дополнительного фонда для погашения возможных сомнительных обязательств. Клиентская задолженность считается сомнительной, если она не была погашена в установленный срок. Агентство имеет право определить общую резервную сумму для всех подобных сомнительных долгов;
4) компании, заключившие контракты со своими клиентами, имеют возможность получить услуги отсроченной оплаты от банка или факторинговой компании через факторинг.
Данный процесс является сбором долгов с покупателя и одновременно краткосрочным кредитованием, что обезопасит продавца от возможных кредитных рисков, возникающих в процессе коммерческой деятельности.
Включение факторинга предполагает моментальную оплату в соответствии с условиями договора. Продавец заключает договор с банком, который обеспечивает оплату покупателя, независимо от его платежеспособности.
Факторинг проходит по такому порядку: получив одобрение от банка, продавец имеет право в течение 2-3 дней попросить у покупателя квитанцию за проданный товар. После этого продавец переводит банку от 70 % до 90 % от общей суммы поставки. Клиент в свою очередь переводит оставшиеся от 30 % до 10 % суммы на счет банка, а затем, после вычета процентов и комиссии, оставшаяся сумма перечисляется клиенту.
В качестве дополнительных мер для оптимизации управления кредиторской задолженностью могут использоваться следующие направления:
1) строгое следование срокам оплаты, чтобы избежать задержек и наложения штрафных санкций;
2) регулярные переговоры с поставщиками по вопросам оплаты;
3) вознаграждение сотрудников премиями за улучшение условий договоров на предоставление услуг, увеличение периода отсрочки платежа и получение скидок.
Один из основных подходов к уменьшению кредиторской задолженности - получение от банка овердрафта, который используется для сокращения риска нарушения договоренностей по отсрочке. Для этого необходимо получить финансовую поддержку от кредитной организации, которая будет выступать как альтернатива отсрочке платежа. Овердрафт применяется только в тех ситуациях, когда:
1) оплата наличными средствами выгоднее, чем отсрочка платежа;
2) ресурсы ограничены, поэтому невозможно оплатить товар.
При формировании кредиторской задолженности компания-поставщик, предоставляя отсрочку платежа, учитывает издержки на привлечение ресурсов, которые включаются в цену товара и могут значительно её увеличить. Если издержки компании-поставщика на ресурсы превышают издержки ООО ПКФ «Базис», то покупка товара за наличные средства будет выгоднее, чем покупка с отсрочкой платежа и переплатой за ресурсы.
Малые компании с малыми объемами производства больше всего ощущают влияние стоимости ресурсов. Если им предлагается отсрочка платежа, они вынуждены учитывать значительную долю процентов на привлечение ресурсов, что может делать товар не привлекательным для компании.
Нарастание запасов сырья, товаров и готовой продукции, а также увеличение объема дебиторской задолженности снижают финансовую устойчивость ООО ПКФ «Базис», поскольку приводят к дефициту денежных средств. Для урегулирования дебиторской задолженности предлагается применение факторинга.
В качестве уменьшения кредиторской задолженности предлагается реализовать часть запасов для погашения кредиторской задолженности и тем самым увеличить показатели ликвидности предприятия.
Основной мерой снижения дебиторской задолженности послужило обращение предприятия в факторинговую компанию. При заключении факторингового договора на условиях, что факторинговая компания переводит сумму в размере 90 % от части дебиторской задолженности - 184 289 тыс. руб.
Анализируя плановые показатели можно отметить, что оборачиваемость дебиторской задолженности увеличилась на 0,56 оборота, сократился период погашения дебиторской задолженности на 70 дней, а также улучшился коэффициент абсолютной ликвидности и соответствует нормативу (на 0,2 ед.). Значения данных показателей указывают на то, что предложенная мера по обращению организации к факторинговой компании является эффективной.
Мероприятие, которое поможет ООО ПКФ «Базис» снизить кредиторскую задолженность, это оптимизация запасов. В 2022 году размер запасов предприятия составил 29 473 тыс. руб. Для стабильной и эффективной работы организации в будущем необходимо создать страховые запасы. Избыток запасов имеет негативный эффект, так как это может привести к их ликвидации и к неполучению прибыли от реализации.
Для снижения размера запасов на складе предприятие может применить метод предоставления товара со скидкой. Применяя метод «скидки», организация не получит ту выручку, которую планировала изначально, но избавится от складских запасов, снизит расходы по их содержанию и не произойдет моральное устранение продукции. При реализации половины складских запасов (14 737 тыс. руб.) со скидкой в 20 % от общей суммы, организация получит денежные средства в размере приблизительно 17 684 тыс. руб. Данные средства будут направлены на погашение кредиторской задолженности.
В 2022 году предприятие имело коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности в 2,2 раза, а средняя продолжительность периода обращения кредиторской задолженности составляла 164 дня. После изменения плановых параметров, коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности увеличился до 2,41 раз (при неизменной выручке предприятия).
Рост значения оборачиваемости кредиторской задолженности указывает на повышение финансовой устойчивости и платежеспособности, при этом средний период погашения кредиторской задолженности сократился на 15 дней, что оценивается положительно.
По итогам плановых величин было выявлено, что оборотные активы предприятия снизились на 19 713 тыс. руб. за счет снижения дебиторской задолженности (на 165 860 тыс. руб.), а также снижения запасов (на 14 736 тыс. руб.), однако высоколиквидные активы (денежная наличность) увеличилась на 160 884 тыс. руб.
Краткосрочные обязательства также имеют тенденцию спада (на 17 684 тыс. руб.) за счет сокращения кредиторской задолженности на 17 684 тыс. руб. Таким образом, наиболее срочные обязательства предприятия сократились, что можно оценить положительно.
Можно сделать вывод, что все относительные показатели имеют тенденцию роста. Согласно среднеотраслевым нормативным значениям по строительству жилых и нежилых зданий данные коэффициенты соответствуют нормативу.
Поэтому, предложенные выше мероприятия эффективны и целесообразны. Предложенные меры по повышению ликвидности и платежеспособности помогут ООО ПКФ «Базис» снизить кредиторскую и дебиторскую задолженность тем самым повысить исследуемые показатели.
Предложенные меры направлены на увеличение коэффициентов ликвидности, что обеспечивает повышение платежеспособности организации. В рамках планируемого периода предприятие увеличит количество денежных средств на счету для покрытия своих краткосрочных обязательств.
На плановый период краткосрочные обязательства предприятия могут быть погашены денежными средствами на 92 %, что оценивается положительно.
Следовательно, возможно немедленное погашение 13 краткосрочных обязательств предприятия, используя средства на различных счетах, вложены в краткосрочные ценные бумаги, а также доходы от расчетов.
Таким образом, предложенные рекомендации необходимо внедрить и увеличивать в дальнейшем для повышения ликвидности и платежеспособности предприятия.
Финансовая устойчивость предприятия является частью бизнеса, чтобы работать и развиваться в динамичной внутренней и внешней среде, поддерживать баланс активов и пассивов, что обеспечивает долгосрочные решения и инвестиции. Приемлемый уровень риска.
Для обеспечения финансовой устойчивости предприятие должно иметь гибкую структуру капитала и уметь организовать свою деятельность, поддерживать стабильный поток доходов, поддерживать раствор и создавать условия для его нормальной работы.
На финансовую устойчивость влияют различные факторы, как внутреннего, так и внешнего характера. Среди этих факторов можно выделить главные, такие как структура и динамика расходов, отраслевая принадлежность, структура услуг, размер уставного капитала, состояние имущества и финансовых ресурсов, уровень платежеспособного спроса, конкуренция, экономические условия хозяйствования, внешнеэкономические связи, налоговая, кредитно-финансовая, учетная, инвестиционная политика и тому подобное. Важными факторами, от которых зависит финансовая устойчивость предприятия, является именно внутренние факторы, такие, как качество управления прибылью предприятия и структурой его заемных и собственных средств.
Анализ ликвидности и платежеспособности организации проводится на основе финансовой (бухгалтерской) отчетности, которая представляет собой ее совокупность учетных записей, по которым можно проследить хозяйственную деятельность за отчетный период.
В ней отражаются нарастающим итогом сводные данные, которые характеризуют имущественное и финансовое состояние предприятия, в том числе его ликвидность и платежеспособность, результаты его работы за определенный период. Эту отчетность можно условно поделить на непосредственно бухгалтерскую, налоговую и расчеты по обязательным страховым взносам в государственные внебюджетные фонды.
Финансовая отчетность направлена на предоставление информации заинтересованным сторонам о финансовом состоянии компании, включая ее платежеспособность и ликвидность, а также изменения, случившиеся в ней за период отчетности; об итогах ее коммерческой деятельности и изменениях в составе активов и источниках их формирования, а также об изменениях в собственном капитале.
Финансовая отчетность играет важную роль в принятии экономических решений, так как обеспечивает информационные потребности пользователей относительно:
1) приобретения, продажи и владения ценными бумагами;
2) участия в капитале предприятия;
3) оценки качества управления;
4) оценки способности предприятия своевременно выполнять свои обязательства;
5) обеспеченности обязательств предприятия;
6) определения суммы дивидендов, подлежащих распределению;
7) регулирования деятельности предприятия;
8) прочих решений.
Таким образом, под методами анализа ликвидности и счет показателей ликвидности путем платежеспособности подразумевается сопоставления групп активов и обязательств предприятия, а также расчет коэффициентов ликвидности на основе которых выявляется платежеспособность организации.
Коэффициент общей платежеспособности ООО ПКФ «Базис» увеличился на 0,015 по сравнению с 2021 годом, но снизился на 0,021 по сравнению с 2020 годом. Значение коэффициента за период с 2020 по 2022 годы находится ниже минимального рекомендуемого ограничения, что свидетельствует о неспособности компании оплачивать свои обязательства.
Для обеспечения эффективности дальнейшей работы, необходимо ООО ПКФ «Базис» увеличить ликвидность своих активов. Для этого компания должна расширить объем предоставляемых услуг, чтобы сохранить положительную динамику и обеспечить будущий рост. Такой подход позволит привлекать больше клиентов, укрепить финансовую стабильность и гарантировать успех компании в будущем.
ООО ПКФ «Базис» необходимо разработать и реализовать мероприятия по финансовому оздоровлению и восстановлению платежеспособности. Анализируя соотношение значений дебиторской и кредиторской задолженности следует отметить, что размеры кредиторской задолженности больше суммы дебиторской, то есть ООО ПКФ «Базис» привлекает в оборот больше средств, чем отвлекает из него. Необходимо учитывать, что независимо от состояния дебиторской задолженности, кредиторскую задолженность ООО ПКФ «Базис» обязано погасить даже в том случае, если на нее определенный период времени не начисляются проценты и как правило рост и той и другой задолженности отрицательно сказывается на платежеспособности.
Таким образом, анализ показателей ликвидности и платежеспособности ООО ПКФ «Базис» показал, что в целом структура баланса является неликвидной.
Не все показатели платежеспособности соответствует нормативным значениям и некоторые из них за исследуемый период уменьшились. ООО ПКФ «Базис» имеет собственный оборотный капитал, а текущие активы финансируются за счет собственного и заемного капитала. Для более полной картины и оценки финансового состояния, следует провести анализ показателей ликвидности.
Из четырёх соотношений, характеризующих наличие ликвидных активов организации за 2020-2022 гг. выполняется только три. Таким образом, баланс предприятия в период с 2020 по 2022 год не является ликвидным.
Отрицательными моментами проведенного анализа является не превышение коэффициентов ликвидности над нормативными значениями показателями, это свидетельствует о нехватке имеющихся средств предприятия, также у ООО ПКФ «Базис» имеется большая доля дебиторской задолженности - 86,24 %, в 2022 году, данную задолженность необходимо уменьшать, так как она может стать долгосрочной или по ней истечет срок давности.
Также отрицательным моментом является не превышение собственного капитала предприятия над заемным, удельный вес заемного капитала на протяжении анализируемых периодов превышает 81,1 %.
По показателям финансовой устойчивости выяснилось, что ООО ПКФ «Базис» находится в неустойчивом финансовом состоянии.
Таким образом, анализ ликвидности и финансовой устойчивости организации показал, что анализируемая организация ООО ПКФ «Базис» не в состоянии полностью в срок погасить свои финансовые обязательства. Очевидно, что дефицит свободных денежных средств привел к тому, что наиболее ликвидные активы составляют менее 14,67% от обязательств компании за анализируемый период. В такой ситуации, текущая платежеспособность организации в значительной степени зависит от надежности ее дебиторов.
Исходя из проведенного выше анализа можно сделать вывод, что у предприятия есть значительные проблемы с ликвидностью баланса. Это обуславливается в основном большим значением объемов кредиторской задолженности, высоким удельным весом доли заемных средств предприятия в структуре средств. Таким
образом, для разработки рекомендаций прежде всего целесообразно провести анализ дебиторской и кредиторской задолженностей.
В 2020 г. коэффициент превышения кредиторской задолженности над дебиторской составил 1,10 доли ед., в 2021 г. кредиторская задолженность выше дебиторской на 1,07 доли ед., в 2022 г. значение коэффициента снизилось на 0,13 и составило 0,94.
Исходя из расчета собственных оборотных средств можно сделать все анализируемые периоды недостаточно собственных оборотных средств для формирования текущих активов.
Финансовое состояние ООО ПКФ «Базис» можно улучшить путем следующих мероприятий:
1) снижение дебиторской задолженности;
2) снижение кредиторской задолженности;
3) снижение размера запасов.
Для уменьшения размеров дебиторской задолженности ООО ПКФ «Базис» предлагается использовать факторинг. При обращении предприятия в факторинговую компанию для снижения суммы дебиторской задолженности - значение коэффициента дебиторской задолженности улучшится, то есть использование факторинга позволяет путем уменьшения величины дебиторской задолженности направить возвращенные средства на пользу компании (например, эти средства могут быть направлены на уменьшение обязательств компании), что и предлагается нами далее в работе рассчитать.
Доходы должны четко контролироваться и управляться с целью улучшения финансово-хозяйственной деятельности и финансового положения организации.
Если соглашения нарушаются, к примеру, когда покупатели не оплачивают продукцию вовремя, это приводит к ухудшению деловой репутации предприятия и, как следствие, к ухудшению его финансового состояния. Поэтому каждый бизнес должен четко определить методы и средства, которые помогут улучшить его деловую репутацию и состояние финансов.
Для эффективного управления претензиями организация должна следовать определенным процедурам:
1) осуществлять проверку потенциального должника на стадии начала сотрудничества;
2) разработать четкий план лимитов задолженности;
3) ведение учета доходов и контроль за оценками эффективности.
В процессе управления дебиторской задолженностью компании получают определенные суммы от клиентов за поставку товаров. Некоторые компании отправляют своим клиентам счета-фактуры и письма-напоминания для тех, кто не оплатил вовремя, согласно договору. Однако, эти меры не всегда дают желаемый результат. Поэтому мы предлагаем следующие шаги для более эффективного управления этой задолженности:
1) Вексель может быть использован компанией для выплаты своего долга. Владельцам коробок передач предоставляются больше возможностей для развития. Владелец счета, условия которого выполнены, имеет право на получение определенной суммы и может использовать ее для погашения своих долгов перед поставщиками товаров и услуг;
2) у компании есть возможность установить ограничение на кредит для своих клиентов и покупателей, при этом максимальная сумма кредита будет определена. Если клиент совершит заказ сверх своего кредитного лимита, ему придется погасить свой предыдущий долг, в противном случае следующий заказ не будет принят к исполнению;
3) создание дополнительного фонда для погашения возможных сомнительных обязательств. Клиентская задолженность считается сомнительной, если она не была погашена в установленный срок. Агентство имеет право определить общую резервную сумму для всех подобных сомнительных долгов;
4) компании, заключившие контракты со своими клиентами, имеют возможность получить услуги отсроченной оплаты от банка или факторинговой компании через факторинг.
Данный процесс является сбором долгов с покупателя и одновременно краткосрочным кредитованием, что обезопасит продавца от возможных кредитных рисков, возникающих в процессе коммерческой деятельности.
Включение факторинга предполагает моментальную оплату в соответствии с условиями договора. Продавец заключает договор с банком, который обеспечивает оплату покупателя, независимо от его платежеспособности.
Факторинг проходит по такому порядку: получив одобрение от банка, продавец имеет право в течение 2-3 дней попросить у покупателя квитанцию за проданный товар. После этого продавец переводит банку от 70 % до 90 % от общей суммы поставки. Клиент в свою очередь переводит оставшиеся от 30 % до 10 % суммы на счет банка, а затем, после вычета процентов и комиссии, оставшаяся сумма перечисляется клиенту.
В качестве дополнительных мер для оптимизации управления кредиторской задолженностью могут использоваться следующие направления:
1) строгое следование срокам оплаты, чтобы избежать задержек и наложения штрафных санкций;
2) регулярные переговоры с поставщиками по вопросам оплаты;
3) вознаграждение сотрудников премиями за улучшение условий договоров на предоставление услуг, увеличение периода отсрочки платежа и получение скидок.
Один из основных подходов к уменьшению кредиторской задолженности - получение от банка овердрафта, который используется для сокращения риска нарушения договоренностей по отсрочке. Для этого необходимо получить финансовую поддержку от кредитной организации, которая будет выступать как альтернатива отсрочке платежа. Овердрафт применяется только в тех ситуациях, когда:
1) оплата наличными средствами выгоднее, чем отсрочка платежа;
2) ресурсы ограничены, поэтому невозможно оплатить товар.
При формировании кредиторской задолженности компания-поставщик, предоставляя отсрочку платежа, учитывает издержки на привлечение ресурсов, которые включаются в цену товара и могут значительно её увеличить. Если издержки компании-поставщика на ресурсы превышают издержки ООО ПКФ «Базис», то покупка товара за наличные средства будет выгоднее, чем покупка с отсрочкой платежа и переплатой за ресурсы.
Малые компании с малыми объемами производства больше всего ощущают влияние стоимости ресурсов. Если им предлагается отсрочка платежа, они вынуждены учитывать значительную долю процентов на привлечение ресурсов, что может делать товар не привлекательным для компании.
Нарастание запасов сырья, товаров и готовой продукции, а также увеличение объема дебиторской задолженности снижают финансовую устойчивость ООО ПКФ «Базис», поскольку приводят к дефициту денежных средств. Для урегулирования дебиторской задолженности предлагается применение факторинга.
В качестве уменьшения кредиторской задолженности предлагается реализовать часть запасов для погашения кредиторской задолженности и тем самым увеличить показатели ликвидности предприятия.
Основной мерой снижения дебиторской задолженности послужило обращение предприятия в факторинговую компанию. При заключении факторингового договора на условиях, что факторинговая компания переводит сумму в размере 90 % от части дебиторской задолженности - 184 289 тыс. руб.
Анализируя плановые показатели можно отметить, что оборачиваемость дебиторской задолженности увеличилась на 0,56 оборота, сократился период погашения дебиторской задолженности на 70 дней, а также улучшился коэффициент абсолютной ликвидности и соответствует нормативу (на 0,2 ед.). Значения данных показателей указывают на то, что предложенная мера по обращению организации к факторинговой компании является эффективной.
Мероприятие, которое поможет ООО ПКФ «Базис» снизить кредиторскую задолженность, это оптимизация запасов. В 2022 году размер запасов предприятия составил 29 473 тыс. руб. Для стабильной и эффективной работы организации в будущем необходимо создать страховые запасы. Избыток запасов имеет негативный эффект, так как это может привести к их ликвидации и к неполучению прибыли от реализации.
Для снижения размера запасов на складе предприятие может применить метод предоставления товара со скидкой. Применяя метод «скидки», организация не получит ту выручку, которую планировала изначально, но избавится от складских запасов, снизит расходы по их содержанию и не произойдет моральное устранение продукции. При реализации половины складских запасов (14 737 тыс. руб.) со скидкой в 20 % от общей суммы, организация получит денежные средства в размере приблизительно 17 684 тыс. руб. Данные средства будут направлены на погашение кредиторской задолженности.
В 2022 году предприятие имело коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности в 2,2 раза, а средняя продолжительность периода обращения кредиторской задолженности составляла 164 дня. После изменения плановых параметров, коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности увеличился до 2,41 раз (при неизменной выручке предприятия).
Рост значения оборачиваемости кредиторской задолженности указывает на повышение финансовой устойчивости и платежеспособности, при этом средний период погашения кредиторской задолженности сократился на 15 дней, что оценивается положительно.
По итогам плановых величин было выявлено, что оборотные активы предприятия снизились на 19 713 тыс. руб. за счет снижения дебиторской задолженности (на 165 860 тыс. руб.), а также снижения запасов (на 14 736 тыс. руб.), однако высоколиквидные активы (денежная наличность) увеличилась на 160 884 тыс. руб.
Краткосрочные обязательства также имеют тенденцию спада (на 17 684 тыс. руб.) за счет сокращения кредиторской задолженности на 17 684 тыс. руб. Таким образом, наиболее срочные обязательства предприятия сократились, что можно оценить положительно.
Можно сделать вывод, что все относительные показатели имеют тенденцию роста. Согласно среднеотраслевым нормативным значениям по строительству жилых и нежилых зданий данные коэффициенты соответствуют нормативу.
Поэтому, предложенные выше мероприятия эффективны и целесообразны. Предложенные меры по повышению ликвидности и платежеспособности помогут ООО ПКФ «Базис» снизить кредиторскую и дебиторскую задолженность тем самым повысить исследуемые показатели.
Предложенные меры направлены на увеличение коэффициентов ликвидности, что обеспечивает повышение платежеспособности организации. В рамках планируемого периода предприятие увеличит количество денежных средств на счету для покрытия своих краткосрочных обязательств.
На плановый период краткосрочные обязательства предприятия могут быть погашены денежными средствами на 92 %, что оценивается положительно.
Следовательно, возможно немедленное погашение 13 краткосрочных обязательств предприятия, используя средства на различных счетах, вложены в краткосрочные ценные бумаги, а также доходы от расчетов.
Таким образом, предложенные рекомендации необходимо внедрить и увеличивать в дальнейшем для повышения ликвидности и платежеспособности предприятия.
