Тема: АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ООО АГРОФИРМА «АРИАНТ» И РАЗРАБОТКА МЕР ПО ЕЕ СТАБИЛИЗАЦИИ

В рыночных условиях залогом выживаемости и основой стабильного положения предприятия служит его финансовая устойчивость. Она отражает такое состояние финансовых ресурсов, при котором предприятие, свободно манипулируя денежными средствами, способно путем эффективного их использования обеспечить бесперебойный процесс производства и реализации продукции, а также минимизировать затраты на его расширение и
обновление.
Для оценки финансовой устойчивости предприятия необходим анализ его финансового состояния. Финансовая устойчивость предприятия оценивается с помощью показателей структуры капитала и его размещения.
Актуальность темы заключается в том, что финансовая устойчивость является основой финансового состояния компании и представляет интерес, как для внешних, так и для внутренних пользователей. На основе анализа финансовой устойчивости принимаются решения об инвестициях либо о сотрудничестве с предприятием, а также разрабатываются меры по укреплению финансовой устойчивости.
Объект исследования - финансово-хозяйственная деятельность ООО Агрофирма «Ариант».
Предмет исследования - методика анализа финансовой устойчивости и практика применения её в управленческой деятельности.
Цель исследования - разработка комплекса мер по укреплению финансовой устойчивости ООО Агрофирма «Ариант».
Для достижения поставленной цели необходимо решить ряд задач:
1) Изучить теоретические основы анализа финансовой устойчивости компании.
2) Провести анализ финансовой устойчивости ООО Агрофирма «Ариант».
Для написания работы основными источниками послужили законодательные и нормативно-правовые акты РФ; труды отечественных авторов, таких как: Ковалев В.В., Вахрушина М.А., Донцова Л.В., Киреева Н.В., Савицкая Г.В.; материалы изданий периодической печати, такие как: «Новое сельское хозяйство»; Справочно-правовая система «Гарант», а также фактические данные ООО Агрофирма «Ариант».
Работа выполнена на материалах ООО Агрофирма «Ариант». Для финансового анализа была использована годовая бухгалтерская отчетность ООО Агрофирма «Ариант» за 2015-2017 годы, а именно: бухгалтерский баланс, отчет о финансовых результатах.
При проведении данного анализа были использованы следующие приемы и методы: горизонтальный анализ, вертикальный анализ, анализ коэффициентов (относительных показателей), сравнительный анализ.

Купить

Актуальность темы заключается в том, что финансовая устойчивость является основой финансового состояния компании и представляет интерес, как для внешних, так и для внутренних пользователей. На основе анализа финансовой устойчивости принимаются решения об инвестициях либо о сотрудничестве с предприятием, а также разрабатываются меры по укреплению финансовой устойчивости.
Цель исследования - разработка комплекса мер по укреплению финансовой устойчивости ООО Агрофирма «Ариант».
Для достижения поставленной цели необходимо решить ряд задач:
3) Изучить теоретические основы анализа финансовой устойчивости компании.
4) Провести анализ финансовой устойчивости ООО Агрофирма «Ариант».
Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности - это процесс, при помощи которого оценивают прошлое и текущее финансовое состояние и результаты деятельности организации.
Проанализировав бухгалтерскую финансовую отчетность ООО Агрофирма «Ариант» за 2015-2017гг., можно сделать следующие выводы: Уставный капитал предприятия составляет 7 350 597 тыс. руб.
Наибольшая часть оборотных средств предприятия приходится на запасы и дебиторскую задолженность. Источниками средств являются уставный и добавочный капитал, долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность.
Изменение валюты баланса за 2017 год свидетельствует об увеличении предприятием хозяйственного оборота, вследствие которого его величина составила 10 104 036 тыс. руб., что на 365 228 тыс. руб. больше, чем в 2016 году.
Причиной увеличения суммы внеоборотных активов за рассматриваемый период послужило изменение стоимости незавершенных капитальных вложений, а оборотных активов - денежных средств на счетах предприятия и стоимости запасов.
Доля оборотных средств в структуре баланса уменьшилась на 3,86 %, значительно сократилась доля дебиторской задолженности на 10,46 %. Доля запасов в структуре текущих активов возросла на 6,53 % и составила 22,10 %.
Анализируя структуру пассива баланса, следует отметить, как положительный момент финансовой устойчивости предприятия, высокую долю капитала и резервов.
Доля собственных источников увеличилась на 2,14 % и составила 75,57 % в структуре баланса. Положительной оценки заслуживает и снижение доли текущей кредиторской задолженности с 6,03 % до 2,74 %.
Коэффициент абсолютной ликвидности равен 0,066, предприятие в состоянии покрыть краткосрочные обязательства своими денежными средствами на 6,6 %. Дополнительное взыскание всей краткосрочной дебиторской задолженности позволит рассчитаться на 80,3 %.
Мобилизуя в этих целях всю имеющуюся наличность и дебиторскую задолженность, а также реализуя имеющиеся текущие активы, предприятие сможет покрыть краткосрочные обязательства.
По результатам определения финансовой устойчивости предприятия, предприятие относится к типу предприятий с неустойчивым финансовым состоянием, так как величина запасов финансируется не только за счет собственных средств, но и краткосрочных кредитов и займов.
На предприятии в 2017 году увеличилась оборачиваемость оборотных активов, дебиторской и кредиторской задолженности. Наибольшее ускорение
оборачиваемости наблюдалось у дебиторской задолженности до 3,355 раз. Предприятие рассчитывается как с покупателями, так и с поставщиками сразу по мере приобретения и отгрузки товара.
В отчетном году произошло замедление оборачиваемости запасов до 2,256 раз. В результате замедления оборачиваемости запасов, большие сверхнормативные запасы замораживают оборотный капитал, вызывают рост складских остатков.
Рентабельность собственного капитала по чистой прибыли имеет понижательную тенденцию в 2017 году на 2,306 %. Отрицательная динамика рентабельности собственного капитала произошла за счет замедления оборачиваемости запасов и сокращении выручки.
В ходе анализа отчетности предприятия были выявлены как положительные, так и отрицательные моменты в финансовой деятельности ООО Агрофирма «Ариант»»:
1) Положительные моменты:
- достаточно высокая доля собственного капитала;
- рост объема денежных средств;
- ускорение оборачиваемости оборотных активов, за исключением запасов;
2) Негативными моментами являются:
- низкая доля денежных средств в активах;
- снижение рентабельности собственного капитала;
- снижение коэффициента маневренности.
В целом по ООО Агрофирме «Ариант» можно сделать вывод, что стоимость имущества с каждым годом увеличивается, при увеличении долгосрочных активов, происходит уменьшение оборотных активов: запасы увеличиваются, уменьшается дебиторская задолженность и краткосрочные финансовые вложения. Рассчитав коэффициенты ликвидности можно сказать, что они находятся в пределах нормы, но наблюдается легкое отклонение от нее, т.е. снижение платежеспособности.
На Агрофирме высокая доля собственного капитала около 70 %, которого достаточно для покрытия ВнА, и даже запасов. Тем не менее, на конец 2017 года предприятие имеет неустойчивое финансовое состояние. Это связано с тем, что, несмотря на увеличение показателя оборачиваемости всех активов на 16 %, оборотных активов на 12 %, и роста выручки на 25 %, предприятие имеет невысокую рентабельность, которая в динамике снижается.
Причиной этого является рост себестоимости продукции, в 2016 году на 2 %, в 2017 году на 4 %.
Наибольший удельный вес, в структуре себестоимости занимают корма и заработная плата, однако, з/плата на предприятии невысокая, ниже средней по отрасли, а корма являются ключевой составляющей производственного процесса и рассчитываются исходя из норм кормления, на одну голову.
Поэтому в качестве резерва снижения себестоимости мы рассматриваем третью по значимости статью - затраты по электроэнергии. При обслуживании на рынке электроэнергии предприятие использует вторую ценовую категорию, в рамках которой стоимость тысячи кВт/ч составляет 2758 рублей, она является самой невыгодной.
При переходе со второй категории на пятую Агрофирма за год получит экономии в размере более 39 млн. руб., тем самым снижая себестоимость продукции.
Кроме того, предприятие имеет возможность увеличения объема
производственной мощности с помощью строительства новых свинокомплексов, и цеха переработки.
С учетом предложенных рекомендаций у предприятия возрастает коэффициент автономии на 1 %, коэффициент текущей ликвидности на 20 %, коэффициент абсолютной ликвидности (он является наиболее жестким критерием) на 26 %, а прибыль на 12 %.
Подводя итог можно сделать вывод о том, что с учетом предложенных рекомендаций, все негативные моменты, выявленные в ходе анализа финансовой устойчивости ООО Агрофирма «Ариант», имеют сдвиги в положительную сторону и свидетельствуют о подъеме и стабилизации финансовой устойчивости предприятия.

Купить