Микрофинансирование как инструмент поддержки малого бизнеса в России (на примере ООО «Финмикрозайм»)
|
Введение 3
1 Теоретические основы организации микрофинансирования в России 6
1.1 Понятие и принципы микрофинансирования 6
1.2 История возникновения микрофинансирования в России 14
1.3 Правовые основы функционирования микрофинансовых организаций 21
2 Особенности российского и зарубежного рынка микрофинансирования 31
2.1 Зарубежный опыт развития и регулирования микрофинансовой деятельности 31
2.2 Структура российского рынка микрофинансирования 39
2.3 Анализ рынка микрофинансирования и регулирование микрофинансовой
деятельности в современной России 45
3 Организация микрофинансовой деятельности в ООО «Финмикрозайм» 59
3.1 Общая характеристика и финансовый анализ деятельности ООО
«Финмикрозайм» 59
3.2 Организация процесса микрофинансирования в ООО «Финмикрозайм» 62
3.3 Проблемы и перспективы развития микрофинансирования в России 73
Заключение 81
Список использованных источников и литературы 86
Приложение 1 Бухгалтерский баланс, Отчет о финансовых результатах 94
Приложение 2 Ключевые показатели микрофинансовых организаций 96
Приложение 3 Положение об обеспечении сохранности конфиденциальной
информации (коммерческой информации) 99
Приложение 4 Заявка на предоставление микрозайма 102
Приложение 5 Договор микрозайма 104
Приложение 6 Договор залога без передачи заложенного имущества
залогодержателю 107
1 Теоретические основы организации микрофинансирования в России 6
1.1 Понятие и принципы микрофинансирования 6
1.2 История возникновения микрофинансирования в России 14
1.3 Правовые основы функционирования микрофинансовых организаций 21
2 Особенности российского и зарубежного рынка микрофинансирования 31
2.1 Зарубежный опыт развития и регулирования микрофинансовой деятельности 31
2.2 Структура российского рынка микрофинансирования 39
2.3 Анализ рынка микрофинансирования и регулирование микрофинансовой
деятельности в современной России 45
3 Организация микрофинансовой деятельности в ООО «Финмикрозайм» 59
3.1 Общая характеристика и финансовый анализ деятельности ООО
«Финмикрозайм» 59
3.2 Организация процесса микрофинансирования в ООО «Финмикрозайм» 62
3.3 Проблемы и перспективы развития микрофинансирования в России 73
Заключение 81
Список использованных источников и литературы 86
Приложение 1 Бухгалтерский баланс, Отчет о финансовых результатах 94
Приложение 2 Ключевые показатели микрофинансовых организаций 96
Приложение 3 Положение об обеспечении сохранности конфиденциальной
информации (коммерческой информации) 99
Приложение 4 Заявка на предоставление микрозайма 102
Приложение 5 Договор микрозайма 104
Приложение 6 Договор залога без передачи заложенного имущества
залогодержателю 107
Сегодня рынок микрофинансирования по темпам своего развития значительно опережает другие секторы финансового рынка. Такая динамика и само появление современного микрофинансирования как института экономически обусловлено, с одной стороны, нарастающей конкуренцией в зоне финансового обслуживания более обеспеченных групп клиентов, с другой - совершенствованием методологии розничного финансирования. Микрофинансовые институты оказывают услуги предпринимателям, дополняющие услуги коммерческих банков, укрепляя тем самым финансовую систему государства. Условия, выставляемые коммерческими банками, нередко оказываются непосильными для предпринимателей (особенно это касается обеспечения кредита). Учреждения микрофинансирования осуществляют с некоторой выгодой и низкой степенью риска небольшие по размеру финансовые операции, которые не являются привлекательными для коммерческих банков.
В настоящее время сегмент микрофинансирования считается одним из наиболее развивающихся на банковском рынке России. Микрофинансирование представляет собой гибкую форму классического банковского кредита, позволяющую беспрепятственно начать бизнес без наличия стартового капитала и кредитной истории, а также способствующую решению как минимум трех задач: увеличения количества предпринимателей; роста налоговых поступлений; создания кредитной истории для дальнейшего финансирования развития субъектов малого предпринимательства через банковский сектор.
Несмотря на положительную динамику, темпы роста малого предпринимательства в России достаточно низки, и его достигнутый уровень в структуре народного хозяйства страны остается на достаточно низком уровне. Все это обуславливает необходимость более активного регулирующего подхода к данной проблеме и, в первую очередь, обеспечение субъектам малого бизнеса доступа к финансовым ресурсам, в частности через развитие системы микрофинансирования.
Таким образом, в условиях нестабильного развития экономики и достаточно жестких условиях кредитования малого предпринимательства нельзя недооценить роль микрофинансирования, представляющего собой один из инновационных инструментов развития кредитной системы РФ. Микрофинансирование является незаменимой частью современной финансово-кредитной системы. В качестве приоритетной задачи социально-экономической политики России обозначены вопросы финансовой поддержки малого и среднего бизнеса, в первую очередь, за счет развития институтов микрофинансирования, поскольку данное направление во всем мире является альтернативой потребительскому 3
кредитованию. Важной задачей является устранения существующих упущений и несовершенств законодательной базы регулирования деятельности МФО, чем и определена актуальность выбранной темы исследования.
Экономические отношения на рынке финансов, его институциональную организацию исследовали Д.С. Вахрушев, Р.Б. Гриб, А.Г. Грязнова, Л.А. Дробозина, М.В. Мамута, Н.Н. Свиридов и другие. Основой исследований сектора микрофинансирования стали теоретические взгляды на финансовое посредничество зарубежных ученых: Сильви де Куссерг, Ф.С. Мишкина, Э. Дж. Долана, Р. Мертона, Ф. Алена, а также российских ученых: Г.Н. Белоглазовой, В.В. Ковалева и других. Научные подходы к изучению становления и развития микрофинансирования в мире, отработаны в трудах: М. Лелар, М. Юнус, Е.Н. Васильевой. Проблеме анализа правового положения микрофинансовых организаций в современной России посвящены работы: Н. Бурцевой и Л.Т. Ибадовой. Воздействие государственных финансов на механизм распределения финансовых ресурсов, а также влияние государственного сектора на экономику раскрыли известные ученые в области теории государственных финансов: А.Г. Зельднер, Г.Б. Клейнер, А.Д. Некипелов, Д. Хереманс, Л.И. Якобсон и другие. Понятие микрофинансирования как финансового инструмента комплексной финансовой поддержки малого бизнеса изучается российскими учеными: Т.В. Каменской, О.В. Мадатовой, С.А. Мальковой, В.А. Рубе и другими.
Актуальность, недостаточная теоретическая изученность отдельных вопросов в сфере микрофинансирования, определили выбор темы, цели и задачи исследования.
Целью исследования является изучение особенностей развития и функционирования микрофинансирования в России на современном этапе.
Поставленная цель определила следующие задачи:
1) Изучить понятие, принципы и роль микрофинансирования.
2) Проанализировать вопросы возникновения и развития микрофинансирования.
3) Обозначить правовые основы функционирования микрофинансовых организаций.
4) Рассмотреть зарубежный опыт развития и регулирования микрофинансовой деятельности.
5) Провести анализ рынка микрофинансирования и регулирование микрофинансовой деятельности в современной России.
6) Дать общую характеристику и провести финансовый анализ деятельности ООО «Финмикрозайм».
7) Рассмотреть организацию процесса микрофинансирования в ООО «Финмикрозайм».
8) Обозначить проблемы и выявить перспективы развития микрофинансирования
в России.
Объект исследования - микрофинансовая деятельность ООО «Финмикрозайм».
Предметом исследования выступает организация микрофинансовой деятельности.
В процессе написания работы были изучены законодательные и нормативно-правовые акты, регулирующие организацию микрофинансирования, также была рассмотрена и изучена учебная литература, монографии и периодические издания. Использованы труды исследователей в области экономики и финансов, банковского дела и менеджмента, статьи в периодических изданиях и монографии, раскрывающие те или иные вопросы, касающиеся вопросов микрофинансирования в мире и в России, микрофинансовой деятельности в целом и российского рынка микрофинансирования в частности. При написании дипломной работы использовались работы таких авторов как: А.В. Абышева, Р.Б. Гриб, А.А. Земцов, Т.Ю. Осипова, Р.Г. Янбых, Е.А. Боброва, Ю.В. Кох, Н.И. Кравцова, М.В. Мамута, Е.Г. Серова, Ю.Н. Стецюнич, И.З. Тхагапсов и другие.
Основными источниками информации для анализа финансового состояния ООО «Финмикрозайм», послужили бухгалтерский баланс кредитного учреждения; отчет о финансовых результатах ООО «Финмикрозайм» (приложение 1), а также первичные и аналитические бухгалтерские данные, которые детализируют отдельные статьи баланса ООО «Финмикрозайм».
Для реализации указанных выше задач исследования были применены следующие методы: а) обзорно-аналитическое исследование литературы; б) общенаучные методы, такие как: сравнительный, факторный, структурный анализ, синтез, экономико-статистические методы сбора и обработки информации, экономико-математические методы анализа, а также экспертные оценки.
Работа состоит из введения, в котором обоснованы актуальность исследования, поставлены цель и задачи работы и сформулирована проблема исследования, основной части, состоящей из трех глав, выводов, заключения, списка использованных источников и литературы и приложений.
1 Теоретические основы организации микрофинансирования в России 1.1 Понятие и принципы микрофинансирования
Термин «микрофинансирование» появился изначально для обозначения услуг по финансированию с использованием условий возвратности займа субъектов малого бизнеса, способами более доступными по сравнению с бизнес-кредитами крупных финансово-кредитных организаций. Всего несколько лет назад термин «микрофинансирование» означал методологию финансирования с использованием эффективных способов обеспечения возвратности для предоставления и привлечения краткосрочных займов среди мелких предпринимателей. Быстро набирая популярность, сектор микрофинансирования стал важной составляющей финансово-кредитной системы нашей страны, а в мировом сообществе уже давно является альтернативой потребительскому кредитованию .
Отметим, что в России первоначальный смысл микрофинансирования и микрофинансовых организаций был потерян. Связано это с тем, что российские микрофинансовые организации предоставляют кредиты не только субъектам малого бизнеса, но, преимущественно, частным лицам. А сами кредиты получили названия микрозаймов, то есть мгновенных кредитов, которые не предусматривают хоть какого-нибудь анализа финансовой платежеспособности заемщика, в связи с чем такие кредиты являются весьма дорогими и предоставляются любому, начиная от студента и пенсионера, заканчивая безработным трудоспособного возраста .
Для многих людей и для общества в целом понятие микрофинансирование синонимично микрокредитованию. Однако эти термины обозначают разные понятия . Микрокредитование - это микрофинансовая услуга, связанная с предоставлением микрокредитов или микрозаймов, а микрофинансирование - это деятельность, осуществляемая организациями, оказывающими микрофинансовые услуги.
Микрофинансирование трактуется довольно широко и означает предоставление микрофинансовых услуг субъектам малого предпринимательства и малообеспеченным слоям населения. Оно включает услуги по предоставлению займов, приему вкладов, страхованию и денежным переводам, а также другие финансовые услуги .
Разберемся в терминологии.
Так, Р.Б. Гриб под микрофинансированием понимает «специфические финансово-кредитные отношения между финансовыми организациями и «малыми формами хозяйствования» в условиях территориальной близости и личного контакта по поводу аккумуляции финансовых ресурсов и их упрощенному предоставлению на принципах: платности, краткосрочности, возвратности, доверия и целевого использования на развитие хозяйства» .
В научной литературе часто применяется терминология, которую используют международные организации. Так, в мировой практике микрофинансирование включает в себя широкий комплекс услуг :
- микрокредитование, когда небольшая сумма денег выдается в виде кредита клиенту банком или другой организацией. Микрокредит может быть предложен под залог или без залога, индивидуально или через групповое кредитование;
- микросбережения - депонирование, позволяющее кому-либо сохранить малое количество денег для будущего использования;
- микрострахование - система, доступ к которой позволяет предпринимателям концентрироваться больше на развитии своего бизнеса, поскольку уменьшаются риски, затрагивающие собственность, здоровье или трудоспособность;
- микролизинг - услуги по передаче в лизинг малым предприятиям или мелким предпринимателям дорогостоящего оборудования, сельскохозяйственной техники или транспортных средств, которые они не могут приобрести за полную стоимость.
Из всех вышеперечисленных микрофинансовых услуг только микрокредитование и микролизинг являются формой финансирования деятельности субъектов малого предпринимательства.
В России под микрофинансированием, в соответствии с Законом 151-ФЗ «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» , понимается деятельность юридических лиц, имеющих статус микрофинансовой организации, а также иных юридических лиц, имеющих право на осуществление микрофинансовой деятельности в соответствии со статьей 3 Закона 151 -ФЗ, по предоставлению микрозаймов, то есть займов в сумме, не превышающей одного миллиона рублей.
Право на осуществление микрофинансовой деятельности в соответствии со статьей 3 Закона 151-ФЗ имеют как микрофинансовые организации, созданные и осуществляющие свою деятельность в соответствии с Законом 151-ФЗ, так и кредитные организации, кредитные кооперативы, ломбарды, жилищные накопительные кооперативы и другие юридические лица: они осуществляют микрофинансовую деятельность в соответствии с законодательством Российской Федерации, регулирующим деятельность таких юридических лиц. Небанковские финансовые организации, осуществляющие микрофинансовую деятельность, носят объединяющее название небанковских профессиональных кредиторов (НПК) .
Микрофинансовая организация - юридическое лицо, зарегистрированное в форме фонда, автономной некоммерческой организации, учреждения (за исключением казенного учреждения), некоммерческого партнерства, хозяйственного общества или товарищества, осуществляющее микрофинансовую деятельность и внесенное в государственный реестр микрофинансовых организаций. Микрозаем - заем, предоставляемый займодавцем заемщику на условиях, предусмотренных договором займа, в сумме, не превышающей один миллион рублей.
Р.Г. Янбых дает определение: «микрофинансовая организация - это институт предоставления субъектам малого предпринимательства и физическим лицам, имеющим ограниченный доступ к традиционным банковским услугам, финансовых и дополняющих их социальных услуг (в том числе обучения и консультирования), направленных с точки зрения макроэкономического эффекта на сглаживание социальной напряженности в обществе, повышение уровня жизни населения, обеспечение занятости, развитие предпринимательства» .
Микрофинансирование является ярким примером социального предпринимательства, предполагающего симбиоз социальной миссии с получением коммерческого эффекта. Технологии микрокредитования сводятся к предоставлению экономически оправданных для микрофинансового института набора финансовых и сопутствующих им нефинансовых услуг, прежде всего населению с низким уровнем дохода, живущему в малых городах или сельской местности, а также руководителям микробизнеса, чтобы они, воспользовавшись этими услугами, могли обеспечить себе дальнейший рост, как в плане личностного развития, так и в части расширения бизнеса и повышения качества жизни.
И здесь ниша микрофинансирования уникальна. Действительно, традиционные технологии кредитования не позволяют эффективно для банков масштабно работать с названными выше категориями клиентов ввиду повышенных рисков работы с ними (а при наличии достаточного спроса со стороны платежеспособных клиентов, банки предпочтут работать с последними). С другой стороны, неформальные ростовщики, добиваясь коммерческой выгоды, не получают социального эффекта. Предоставляя займы означенным выше группам клиентов, в целях обеспечения коммерческого эффекта, ростовщиками, как правило, изымается практически полностью полученный клиентами от использования заемных средств доход. Таким образом, ростовщики лишь закрепляют зависимость заемщика, подсаживают его на «кредитную иглу» и не позволяют развиваться .
Модель микрофинансирования предполагает использование специально разработанных процедур по оценке риска заемщика, наработаны собственные технологии предоставления и обеспечения возврата займов. Кроме того, работает дифференцированная по типам клиентов шкала процентных ставок, позволяющая заемщикам после погашения долга оставить часть доходов для собственного развития. При работе с клиентами используется персональный подход .
Далее представим основные положения, связанные с пониманием сущности дефиниции «микрофинансирование», применяемые в отечественных и зарубежных теоретических работах, а также программных и нормативно-правовых документах в таблице 1 .
Как видно из приведенных определений, в различных источниках определение «микрофинансирование» имеет различные формулировки. В узком смысле под микрофинансированием понимают, прежде всего, а нередко исключительно, выдачу небольших кредитов (ссуд). В широком понимании микрофинансирование представляет собой более обширный спектр финансовых услуг, включающих, помимо кредитования, также возможности размещения сбережений, страхование и другое.
В настоящее время сегмент микрофинансирования считается одним из наиболее развивающихся на банковском рынке России. Микрофинансирование представляет собой гибкую форму классического банковского кредита, позволяющую беспрепятственно начать бизнес без наличия стартового капитала и кредитной истории, а также способствующую решению как минимум трех задач: увеличения количества предпринимателей; роста налоговых поступлений; создания кредитной истории для дальнейшего финансирования развития субъектов малого предпринимательства через банковский сектор.
Несмотря на положительную динамику, темпы роста малого предпринимательства в России достаточно низки, и его достигнутый уровень в структуре народного хозяйства страны остается на достаточно низком уровне. Все это обуславливает необходимость более активного регулирующего подхода к данной проблеме и, в первую очередь, обеспечение субъектам малого бизнеса доступа к финансовым ресурсам, в частности через развитие системы микрофинансирования.
Таким образом, в условиях нестабильного развития экономики и достаточно жестких условиях кредитования малого предпринимательства нельзя недооценить роль микрофинансирования, представляющего собой один из инновационных инструментов развития кредитной системы РФ. Микрофинансирование является незаменимой частью современной финансово-кредитной системы. В качестве приоритетной задачи социально-экономической политики России обозначены вопросы финансовой поддержки малого и среднего бизнеса, в первую очередь, за счет развития институтов микрофинансирования, поскольку данное направление во всем мире является альтернативой потребительскому 3
кредитованию. Важной задачей является устранения существующих упущений и несовершенств законодательной базы регулирования деятельности МФО, чем и определена актуальность выбранной темы исследования.
Экономические отношения на рынке финансов, его институциональную организацию исследовали Д.С. Вахрушев, Р.Б. Гриб, А.Г. Грязнова, Л.А. Дробозина, М.В. Мамута, Н.Н. Свиридов и другие. Основой исследований сектора микрофинансирования стали теоретические взгляды на финансовое посредничество зарубежных ученых: Сильви де Куссерг, Ф.С. Мишкина, Э. Дж. Долана, Р. Мертона, Ф. Алена, а также российских ученых: Г.Н. Белоглазовой, В.В. Ковалева и других. Научные подходы к изучению становления и развития микрофинансирования в мире, отработаны в трудах: М. Лелар, М. Юнус, Е.Н. Васильевой. Проблеме анализа правового положения микрофинансовых организаций в современной России посвящены работы: Н. Бурцевой и Л.Т. Ибадовой. Воздействие государственных финансов на механизм распределения финансовых ресурсов, а также влияние государственного сектора на экономику раскрыли известные ученые в области теории государственных финансов: А.Г. Зельднер, Г.Б. Клейнер, А.Д. Некипелов, Д. Хереманс, Л.И. Якобсон и другие. Понятие микрофинансирования как финансового инструмента комплексной финансовой поддержки малого бизнеса изучается российскими учеными: Т.В. Каменской, О.В. Мадатовой, С.А. Мальковой, В.А. Рубе и другими.
Актуальность, недостаточная теоретическая изученность отдельных вопросов в сфере микрофинансирования, определили выбор темы, цели и задачи исследования.
Целью исследования является изучение особенностей развития и функционирования микрофинансирования в России на современном этапе.
Поставленная цель определила следующие задачи:
1) Изучить понятие, принципы и роль микрофинансирования.
2) Проанализировать вопросы возникновения и развития микрофинансирования.
3) Обозначить правовые основы функционирования микрофинансовых организаций.
4) Рассмотреть зарубежный опыт развития и регулирования микрофинансовой деятельности.
5) Провести анализ рынка микрофинансирования и регулирование микрофинансовой деятельности в современной России.
6) Дать общую характеристику и провести финансовый анализ деятельности ООО «Финмикрозайм».
7) Рассмотреть организацию процесса микрофинансирования в ООО «Финмикрозайм».
8) Обозначить проблемы и выявить перспективы развития микрофинансирования
в России.
Объект исследования - микрофинансовая деятельность ООО «Финмикрозайм».
Предметом исследования выступает организация микрофинансовой деятельности.
В процессе написания работы были изучены законодательные и нормативно-правовые акты, регулирующие организацию микрофинансирования, также была рассмотрена и изучена учебная литература, монографии и периодические издания. Использованы труды исследователей в области экономики и финансов, банковского дела и менеджмента, статьи в периодических изданиях и монографии, раскрывающие те или иные вопросы, касающиеся вопросов микрофинансирования в мире и в России, микрофинансовой деятельности в целом и российского рынка микрофинансирования в частности. При написании дипломной работы использовались работы таких авторов как: А.В. Абышева, Р.Б. Гриб, А.А. Земцов, Т.Ю. Осипова, Р.Г. Янбых, Е.А. Боброва, Ю.В. Кох, Н.И. Кравцова, М.В. Мамута, Е.Г. Серова, Ю.Н. Стецюнич, И.З. Тхагапсов и другие.
Основными источниками информации для анализа финансового состояния ООО «Финмикрозайм», послужили бухгалтерский баланс кредитного учреждения; отчет о финансовых результатах ООО «Финмикрозайм» (приложение 1), а также первичные и аналитические бухгалтерские данные, которые детализируют отдельные статьи баланса ООО «Финмикрозайм».
Для реализации указанных выше задач исследования были применены следующие методы: а) обзорно-аналитическое исследование литературы; б) общенаучные методы, такие как: сравнительный, факторный, структурный анализ, синтез, экономико-статистические методы сбора и обработки информации, экономико-математические методы анализа, а также экспертные оценки.
Работа состоит из введения, в котором обоснованы актуальность исследования, поставлены цель и задачи работы и сформулирована проблема исследования, основной части, состоящей из трех глав, выводов, заключения, списка использованных источников и литературы и приложений.
1 Теоретические основы организации микрофинансирования в России 1.1 Понятие и принципы микрофинансирования
Термин «микрофинансирование» появился изначально для обозначения услуг по финансированию с использованием условий возвратности займа субъектов малого бизнеса, способами более доступными по сравнению с бизнес-кредитами крупных финансово-кредитных организаций. Всего несколько лет назад термин «микрофинансирование» означал методологию финансирования с использованием эффективных способов обеспечения возвратности для предоставления и привлечения краткосрочных займов среди мелких предпринимателей. Быстро набирая популярность, сектор микрофинансирования стал важной составляющей финансово-кредитной системы нашей страны, а в мировом сообществе уже давно является альтернативой потребительскому кредитованию .
Отметим, что в России первоначальный смысл микрофинансирования и микрофинансовых организаций был потерян. Связано это с тем, что российские микрофинансовые организации предоставляют кредиты не только субъектам малого бизнеса, но, преимущественно, частным лицам. А сами кредиты получили названия микрозаймов, то есть мгновенных кредитов, которые не предусматривают хоть какого-нибудь анализа финансовой платежеспособности заемщика, в связи с чем такие кредиты являются весьма дорогими и предоставляются любому, начиная от студента и пенсионера, заканчивая безработным трудоспособного возраста .
Для многих людей и для общества в целом понятие микрофинансирование синонимично микрокредитованию. Однако эти термины обозначают разные понятия . Микрокредитование - это микрофинансовая услуга, связанная с предоставлением микрокредитов или микрозаймов, а микрофинансирование - это деятельность, осуществляемая организациями, оказывающими микрофинансовые услуги.
Микрофинансирование трактуется довольно широко и означает предоставление микрофинансовых услуг субъектам малого предпринимательства и малообеспеченным слоям населения. Оно включает услуги по предоставлению займов, приему вкладов, страхованию и денежным переводам, а также другие финансовые услуги .
Разберемся в терминологии.
Так, Р.Б. Гриб под микрофинансированием понимает «специфические финансово-кредитные отношения между финансовыми организациями и «малыми формами хозяйствования» в условиях территориальной близости и личного контакта по поводу аккумуляции финансовых ресурсов и их упрощенному предоставлению на принципах: платности, краткосрочности, возвратности, доверия и целевого использования на развитие хозяйства» .
В научной литературе часто применяется терминология, которую используют международные организации. Так, в мировой практике микрофинансирование включает в себя широкий комплекс услуг :
- микрокредитование, когда небольшая сумма денег выдается в виде кредита клиенту банком или другой организацией. Микрокредит может быть предложен под залог или без залога, индивидуально или через групповое кредитование;
- микросбережения - депонирование, позволяющее кому-либо сохранить малое количество денег для будущего использования;
- микрострахование - система, доступ к которой позволяет предпринимателям концентрироваться больше на развитии своего бизнеса, поскольку уменьшаются риски, затрагивающие собственность, здоровье или трудоспособность;
- микролизинг - услуги по передаче в лизинг малым предприятиям или мелким предпринимателям дорогостоящего оборудования, сельскохозяйственной техники или транспортных средств, которые они не могут приобрести за полную стоимость.
Из всех вышеперечисленных микрофинансовых услуг только микрокредитование и микролизинг являются формой финансирования деятельности субъектов малого предпринимательства.
В России под микрофинансированием, в соответствии с Законом 151-ФЗ «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» , понимается деятельность юридических лиц, имеющих статус микрофинансовой организации, а также иных юридических лиц, имеющих право на осуществление микрофинансовой деятельности в соответствии со статьей 3 Закона 151 -ФЗ, по предоставлению микрозаймов, то есть займов в сумме, не превышающей одного миллиона рублей.
Право на осуществление микрофинансовой деятельности в соответствии со статьей 3 Закона 151-ФЗ имеют как микрофинансовые организации, созданные и осуществляющие свою деятельность в соответствии с Законом 151-ФЗ, так и кредитные организации, кредитные кооперативы, ломбарды, жилищные накопительные кооперативы и другие юридические лица: они осуществляют микрофинансовую деятельность в соответствии с законодательством Российской Федерации, регулирующим деятельность таких юридических лиц. Небанковские финансовые организации, осуществляющие микрофинансовую деятельность, носят объединяющее название небанковских профессиональных кредиторов (НПК) .
Микрофинансовая организация - юридическое лицо, зарегистрированное в форме фонда, автономной некоммерческой организации, учреждения (за исключением казенного учреждения), некоммерческого партнерства, хозяйственного общества или товарищества, осуществляющее микрофинансовую деятельность и внесенное в государственный реестр микрофинансовых организаций. Микрозаем - заем, предоставляемый займодавцем заемщику на условиях, предусмотренных договором займа, в сумме, не превышающей один миллион рублей.
Р.Г. Янбых дает определение: «микрофинансовая организация - это институт предоставления субъектам малого предпринимательства и физическим лицам, имеющим ограниченный доступ к традиционным банковским услугам, финансовых и дополняющих их социальных услуг (в том числе обучения и консультирования), направленных с точки зрения макроэкономического эффекта на сглаживание социальной напряженности в обществе, повышение уровня жизни населения, обеспечение занятости, развитие предпринимательства» .
Микрофинансирование является ярким примером социального предпринимательства, предполагающего симбиоз социальной миссии с получением коммерческого эффекта. Технологии микрокредитования сводятся к предоставлению экономически оправданных для микрофинансового института набора финансовых и сопутствующих им нефинансовых услуг, прежде всего населению с низким уровнем дохода, живущему в малых городах или сельской местности, а также руководителям микробизнеса, чтобы они, воспользовавшись этими услугами, могли обеспечить себе дальнейший рост, как в плане личностного развития, так и в части расширения бизнеса и повышения качества жизни.
И здесь ниша микрофинансирования уникальна. Действительно, традиционные технологии кредитования не позволяют эффективно для банков масштабно работать с названными выше категориями клиентов ввиду повышенных рисков работы с ними (а при наличии достаточного спроса со стороны платежеспособных клиентов, банки предпочтут работать с последними). С другой стороны, неформальные ростовщики, добиваясь коммерческой выгоды, не получают социального эффекта. Предоставляя займы означенным выше группам клиентов, в целях обеспечения коммерческого эффекта, ростовщиками, как правило, изымается практически полностью полученный клиентами от использования заемных средств доход. Таким образом, ростовщики лишь закрепляют зависимость заемщика, подсаживают его на «кредитную иглу» и не позволяют развиваться .
Модель микрофинансирования предполагает использование специально разработанных процедур по оценке риска заемщика, наработаны собственные технологии предоставления и обеспечения возврата займов. Кроме того, работает дифференцированная по типам клиентов шкала процентных ставок, позволяющая заемщикам после погашения долга оставить часть доходов для собственного развития. При работе с клиентами используется персональный подход .
Далее представим основные положения, связанные с пониманием сущности дефиниции «микрофинансирование», применяемые в отечественных и зарубежных теоретических работах, а также программных и нормативно-правовых документах в таблице 1 .
Как видно из приведенных определений, в различных источниках определение «микрофинансирование» имеет различные формулировки. В узком смысле под микрофинансированием понимают, прежде всего, а нередко исключительно, выдачу небольших кредитов (ссуд). В широком понимании микрофинансирование представляет собой более обширный спектр финансовых услуг, включающих, помимо кредитования, также возможности размещения сбережений, страхование и другое.
На основании проведенного исследования, подводя итоги проделанной работы, сделаем следующие выводы:
1. Роль микрофинансирования, как инструмента поддержки малого и среднего бизнеса, показавшего свою эффективность во многих странах мира, нельзя недооценивать и в России. По оценкам экспертов, спрос на услуги по микрофинансированию в России составляет более чем 4 млрд. долл. в год. Значительный вклад в удовлетворение потребностей в микрозаймах вносят российские банки, особенно те, которые ориентированы на работу в регионах, традиционно испытывающих дефицит в банковских услугах.
2. Микрофинансовая деятельность в России осуществляется в соответствии с Федеральным законом «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» № 151-ФЗ от 2 июля 2010 г. Микрофинансовая деятельность - деятельность юридических лиц, имеющих статус микрофинансовой организации, а также иных юридических лиц, имеющих право на осуществление микрофинансовой деятельности, по предоставлению микрозаймов (микрофинансирование).
3. Микрофинансовая организация - юридическое лицо, зарегистрированное в форме фонда, автономной некоммерческой организации, учреждения (за исключением казенного учреждения), некоммерческого партнерства, хозяйственного общества или товарищества, осуществляющее микрофинансовую деятельность и внесенное в государственный реестр микрофинансовых организаций. Микрофинансовая организация представляет собой небанковскую финансовую организацию, которая на основании выработанных законодательством норм и правил обеспечивает потребности в финансировании домашних хозяйств, субъектов малого и среднего бизнеса.
4. Микрофинансовые организации вправе осуществлять профессиональную деятельность и по предоставлению потребительских займов в порядке, установленном Федеральным законом «О потребительском кредите (займе)». Потребительский кредит (заем) - денежные средства, предоставленные кредитором заемщику на основании кредитного договора, договора займа, в том числе с использованием электронных средств платежа, в целях, не связанных с осуществлением предпринимательской деятельности, в том числе - с лимитом кредитования.
5. Микрофинансирование можно определить, как механизм финансирования субъектов малого предпринимательства, имеющих ограниченный доступ к стандартным банковским кредитам в силу недостаточности обеспечения, отсутствия кредитной истории или других ограничений, с целью повышения уровня жизни населения и решения различных социальных и экономических задач. Термин «микрофинансовый институт» можно применить к любой организации, деятельность которой направлена на предоставление займов в соответствии с вышеприведенным определением. Микрофинансирование - гибкая форма классического кредита, которая позволяет практически без ограничений начать свое дело, а также без кредитной истории и стартового капитала. Оно позволяет решить такие ключевые задачи, как: увеличение поступлений налогов в бюджет; увеличение числа индивидуальных предпринимателей; наработка для развития субъектов МСП кредитной истории с помощью банковского сектора.
6. К числу наиболее значимых социальных и экономических функций МФО следует отнести сокращение бедности, поддержка предпринимательской инициативы, обеспечение уровня доступности финансовых услуг, расширение сектора малого предпринимательства, «продвижение» инноваций, укрепление и развитие финансовой системы.
7. Микрофинансирование в России, как инструмент финансово поддержки начинающих предпринимателей, развито недостаточно. Хотя потенциальный рынок микрофинансирования в РФ составляет от 2 до 3 миллионов субъектов (всего около 5,5 миллион малых предприятий и предпринимателей), а оценочный размер рынка - около 4 млрд. долларов США, количество клиентов, охваченных существующими микрофинансовыми проектами не превышает 150 тыс. предприятий (около 5% от потенциального объема рынка) .
8. К достоинствам МФО следует отнести то, что наличие на рынке финансовых услуг развитого сегмента микрофинансирования, повышает возможности граждан в реализации предпринимательских проектов. Доступность финансовых услуг, лояльность к заемщикам при оценке кредитоспособности способствует созданию финансово независимых локальных организаций. Кроме того, важной чертой микрофинансовых организаций является восприимчивость к инновациям в части предоставления финансовых услуг.
9. Но МФО обладает и рядом недостатков, наиболее значимыми из которых являются их стихийное развитие и отсутствие контроля со стороны государства в течение долгого времени. Высокая степень риска деятельности МФО вынуждает их назначать высокие процентные ставки.
10. В рамках общей концепции развития рынка микрофинансирования, решение вопросов, связанных с организацией механизмов государственного регулирования, разработкой современной законодательной базы, регламентирующей все аспекты деятельности МФО, их место и роль в финансово-кредитной системе страны, является на сегодняшний день наиболее актуальной. Приоритетами законодательного регулирования при этом должны стать, с одной стороны, обеспечение финансовой стабильности, с другой, - защита прав потребителей, повышение прозрачности микрофинансового рынка и создание абсолютно понятных условий и для инвесторов, и для потребителей.
11. Роль микрофинансовых организаций в экономике заключается в предоставлении денежных ссуд населению, обеспечении стабильного роста и развитие малого бизнеса, как и других финансовых институтов, основу деятельности которого составляет удовлетворение потребностей в ресурсах.
12. Анализируя основные рычаги государственного регулирования деятельности микрофинансовых организаций, следует отметить, что на современном этапе подобные организации нуждаются не только в эффективном регулировании их деятельности, но и в государственной поддержке, которая может быть реализована посредством предоставления МФО возможности участия в закрытых денежных аукционах Минфина РФ, в размещении страховых взносов ПФ РФ, создании системы страхования вкладов, дифференцированного подхода к оценке деятельности различных МФО в зависимости от достигнутых показателей их деятельности, предоставлении микрофинансовым организациям, деятельность которых организована строго в рамках действующего законодательства, дополнительных прав и возможностей, что, в конечном итоге, создаст дополнительные предпосылки для обеспечения потребителей более дешевыми денежными ресурсами.
13. ООО «Финмикрозайм» предлагает свои услуги в области микрофинансирования. ООО «Финмикрозайм» выдает микрокредиты, микрозаймы, краткосрочные займы всем категориям лиц.
14. Проведен анализ финансовых показателей ООО «Финмикрозайм» за 2014-2015 гг.: имеют исключительно хорошие значения показатели: чистые активы превышают уставный капитал и наблюдалось увеличение чистых активов; значение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами - исключительно хорошее; коэффициент текущей (общей) ликвидности, быстрой (промежуточной) ликвидности, абсолютной ликвидности, покрытия инвестиций полностью соответствует нормативному значению; отмечена абсолютная финансовая устойчивость по величине излишка собственных оборотных средств.
15. Показатели имеющие положительные значения: коэффициент автономии неоправданно высок (1,1);изменение собственного капитала практически равно общему изменению активов организации; хорошее соотношение активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения; за отчетный период получена прибыль от продаж (1 234 тыс. руб.), более того наблюдалась положительная динамика по сравнению с аналогичным периодом прошлого года (+23 тыс. руб.); чистая прибыль за 2015 г. составила 1 650 тыс. руб. (+39 тыс. руб. по сравнению с аналогичным периодом прошлого года); положительная динамика прибыли до процентов к уплате и налогообложения (EBIT) на рубль выручки ООО «Финмикрозайм».
16. Показателем, негативно характеризующим результаты деятельности ООО
«Финмикрозайм», является - недостаточная рентабельность активов (1,2 % за весь
анализируемый период).
17. Несмотря на развитие законодательства о микрофинансовой деятельности новыми требованиями к микрофинансовым организациям и новыми мерами административной ответственности за их невыполнение, согласно прогнозам Центрального банка России в 2017 г. количество микрофинансовых организаций возрастет на 100-150 % . В связи с этим требуется дальнейшая регламентация микрофинансовой деятельности для обеспечения развития финансового рынка с учетом того, что важным аспектом, отличающим микрофинансовые организации от других организаций, оказывающих аналогичные услуги, является социальная направленность.
18. Микрофинансовые организации дают возможность гражданам (в том числе безработным) получить заем на развитие собственного дела, приобретение оборудования, повышения квалификации работников, расширения спектра и повышения качества, предоставляемых потребителям товаров и услуг. Закон о микрофинансовой деятельности направлен на обеспечение защиты прав и законных интересов добросовестных участников микрофинансового рынка и получателей микрофинансовых услуг (потребителей); определение принципов, форм, методов и ограничений участия государства в регулировании отношений, складывающихся между субъектами рынка, а также субъектами рынка и государством; содействие повышению прозрачности и инвестиционной привлекательности микрофинансовых организаций и развитию инфраструктуры рынка.
19. Можно выделить следующие направления совершенствования и устойчивого развития института микрофинансирования в России: совершенствование правового регулирования деятельности МФО в части введения порога для вступления на рынок, так как его отсутствие ведет к росту мелких МФО; ужесточение наказания для юридических лиц, которые фактически занимаются микрофинансовой деятельностью без получения статуса МФО; повышение прозрачности деятельности и открытости отчетности МФО в целях повышения привлекательности со стороны инвесторов; совершенствование регулирования и контроля в сфере микрофинансирования; уменьшение рисков кредитования под повышенный процент с помощью расчета средних ставок по каждому виду потребительских кредитов и займов, сделав эту информацию публичной; разработка методического инструментария проверки кредитоспособности заемщика - клиента МФО; введение условия обязательной передачи информации о клиентах МФО в бюро кредитных историй.
1. Роль микрофинансирования, как инструмента поддержки малого и среднего бизнеса, показавшего свою эффективность во многих странах мира, нельзя недооценивать и в России. По оценкам экспертов, спрос на услуги по микрофинансированию в России составляет более чем 4 млрд. долл. в год. Значительный вклад в удовлетворение потребностей в микрозаймах вносят российские банки, особенно те, которые ориентированы на работу в регионах, традиционно испытывающих дефицит в банковских услугах.
2. Микрофинансовая деятельность в России осуществляется в соответствии с Федеральным законом «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» № 151-ФЗ от 2 июля 2010 г. Микрофинансовая деятельность - деятельность юридических лиц, имеющих статус микрофинансовой организации, а также иных юридических лиц, имеющих право на осуществление микрофинансовой деятельности, по предоставлению микрозаймов (микрофинансирование).
3. Микрофинансовая организация - юридическое лицо, зарегистрированное в форме фонда, автономной некоммерческой организации, учреждения (за исключением казенного учреждения), некоммерческого партнерства, хозяйственного общества или товарищества, осуществляющее микрофинансовую деятельность и внесенное в государственный реестр микрофинансовых организаций. Микрофинансовая организация представляет собой небанковскую финансовую организацию, которая на основании выработанных законодательством норм и правил обеспечивает потребности в финансировании домашних хозяйств, субъектов малого и среднего бизнеса.
4. Микрофинансовые организации вправе осуществлять профессиональную деятельность и по предоставлению потребительских займов в порядке, установленном Федеральным законом «О потребительском кредите (займе)». Потребительский кредит (заем) - денежные средства, предоставленные кредитором заемщику на основании кредитного договора, договора займа, в том числе с использованием электронных средств платежа, в целях, не связанных с осуществлением предпринимательской деятельности, в том числе - с лимитом кредитования.
5. Микрофинансирование можно определить, как механизм финансирования субъектов малого предпринимательства, имеющих ограниченный доступ к стандартным банковским кредитам в силу недостаточности обеспечения, отсутствия кредитной истории или других ограничений, с целью повышения уровня жизни населения и решения различных социальных и экономических задач. Термин «микрофинансовый институт» можно применить к любой организации, деятельность которой направлена на предоставление займов в соответствии с вышеприведенным определением. Микрофинансирование - гибкая форма классического кредита, которая позволяет практически без ограничений начать свое дело, а также без кредитной истории и стартового капитала. Оно позволяет решить такие ключевые задачи, как: увеличение поступлений налогов в бюджет; увеличение числа индивидуальных предпринимателей; наработка для развития субъектов МСП кредитной истории с помощью банковского сектора.
6. К числу наиболее значимых социальных и экономических функций МФО следует отнести сокращение бедности, поддержка предпринимательской инициативы, обеспечение уровня доступности финансовых услуг, расширение сектора малого предпринимательства, «продвижение» инноваций, укрепление и развитие финансовой системы.
7. Микрофинансирование в России, как инструмент финансово поддержки начинающих предпринимателей, развито недостаточно. Хотя потенциальный рынок микрофинансирования в РФ составляет от 2 до 3 миллионов субъектов (всего около 5,5 миллион малых предприятий и предпринимателей), а оценочный размер рынка - около 4 млрд. долларов США, количество клиентов, охваченных существующими микрофинансовыми проектами не превышает 150 тыс. предприятий (около 5% от потенциального объема рынка) .
8. К достоинствам МФО следует отнести то, что наличие на рынке финансовых услуг развитого сегмента микрофинансирования, повышает возможности граждан в реализации предпринимательских проектов. Доступность финансовых услуг, лояльность к заемщикам при оценке кредитоспособности способствует созданию финансово независимых локальных организаций. Кроме того, важной чертой микрофинансовых организаций является восприимчивость к инновациям в части предоставления финансовых услуг.
9. Но МФО обладает и рядом недостатков, наиболее значимыми из которых являются их стихийное развитие и отсутствие контроля со стороны государства в течение долгого времени. Высокая степень риска деятельности МФО вынуждает их назначать высокие процентные ставки.
10. В рамках общей концепции развития рынка микрофинансирования, решение вопросов, связанных с организацией механизмов государственного регулирования, разработкой современной законодательной базы, регламентирующей все аспекты деятельности МФО, их место и роль в финансово-кредитной системе страны, является на сегодняшний день наиболее актуальной. Приоритетами законодательного регулирования при этом должны стать, с одной стороны, обеспечение финансовой стабильности, с другой, - защита прав потребителей, повышение прозрачности микрофинансового рынка и создание абсолютно понятных условий и для инвесторов, и для потребителей.
11. Роль микрофинансовых организаций в экономике заключается в предоставлении денежных ссуд населению, обеспечении стабильного роста и развитие малого бизнеса, как и других финансовых институтов, основу деятельности которого составляет удовлетворение потребностей в ресурсах.
12. Анализируя основные рычаги государственного регулирования деятельности микрофинансовых организаций, следует отметить, что на современном этапе подобные организации нуждаются не только в эффективном регулировании их деятельности, но и в государственной поддержке, которая может быть реализована посредством предоставления МФО возможности участия в закрытых денежных аукционах Минфина РФ, в размещении страховых взносов ПФ РФ, создании системы страхования вкладов, дифференцированного подхода к оценке деятельности различных МФО в зависимости от достигнутых показателей их деятельности, предоставлении микрофинансовым организациям, деятельность которых организована строго в рамках действующего законодательства, дополнительных прав и возможностей, что, в конечном итоге, создаст дополнительные предпосылки для обеспечения потребителей более дешевыми денежными ресурсами.
13. ООО «Финмикрозайм» предлагает свои услуги в области микрофинансирования. ООО «Финмикрозайм» выдает микрокредиты, микрозаймы, краткосрочные займы всем категориям лиц.
14. Проведен анализ финансовых показателей ООО «Финмикрозайм» за 2014-2015 гг.: имеют исключительно хорошие значения показатели: чистые активы превышают уставный капитал и наблюдалось увеличение чистых активов; значение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами - исключительно хорошее; коэффициент текущей (общей) ликвидности, быстрой (промежуточной) ликвидности, абсолютной ликвидности, покрытия инвестиций полностью соответствует нормативному значению; отмечена абсолютная финансовая устойчивость по величине излишка собственных оборотных средств.
15. Показатели имеющие положительные значения: коэффициент автономии неоправданно высок (1,1);изменение собственного капитала практически равно общему изменению активов организации; хорошее соотношение активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения; за отчетный период получена прибыль от продаж (1 234 тыс. руб.), более того наблюдалась положительная динамика по сравнению с аналогичным периодом прошлого года (+23 тыс. руб.); чистая прибыль за 2015 г. составила 1 650 тыс. руб. (+39 тыс. руб. по сравнению с аналогичным периодом прошлого года); положительная динамика прибыли до процентов к уплате и налогообложения (EBIT) на рубль выручки ООО «Финмикрозайм».
16. Показателем, негативно характеризующим результаты деятельности ООО
«Финмикрозайм», является - недостаточная рентабельность активов (1,2 % за весь
анализируемый период).
17. Несмотря на развитие законодательства о микрофинансовой деятельности новыми требованиями к микрофинансовым организациям и новыми мерами административной ответственности за их невыполнение, согласно прогнозам Центрального банка России в 2017 г. количество микрофинансовых организаций возрастет на 100-150 % . В связи с этим требуется дальнейшая регламентация микрофинансовой деятельности для обеспечения развития финансового рынка с учетом того, что важным аспектом, отличающим микрофинансовые организации от других организаций, оказывающих аналогичные услуги, является социальная направленность.
18. Микрофинансовые организации дают возможность гражданам (в том числе безработным) получить заем на развитие собственного дела, приобретение оборудования, повышения квалификации работников, расширения спектра и повышения качества, предоставляемых потребителям товаров и услуг. Закон о микрофинансовой деятельности направлен на обеспечение защиты прав и законных интересов добросовестных участников микрофинансового рынка и получателей микрофинансовых услуг (потребителей); определение принципов, форм, методов и ограничений участия государства в регулировании отношений, складывающихся между субъектами рынка, а также субъектами рынка и государством; содействие повышению прозрачности и инвестиционной привлекательности микрофинансовых организаций и развитию инфраструктуры рынка.
19. Можно выделить следующие направления совершенствования и устойчивого развития института микрофинансирования в России: совершенствование правового регулирования деятельности МФО в части введения порога для вступления на рынок, так как его отсутствие ведет к росту мелких МФО; ужесточение наказания для юридических лиц, которые фактически занимаются микрофинансовой деятельностью без получения статуса МФО; повышение прозрачности деятельности и открытости отчетности МФО в целях повышения привлекательности со стороны инвесторов; совершенствование регулирования и контроля в сфере микрофинансирования; уменьшение рисков кредитования под повышенный процент с помощью расчета средних ставок по каждому виду потребительских кредитов и займов, сделав эту информацию публичной; разработка методического инструментария проверки кредитоспособности заемщика - клиента МФО; введение условия обязательной передачи информации о клиентах МФО в бюро кредитных историй.
