Помощь студентам в учебе
Управление кредиторской и дебиторской задолженностями на предприятии (на примере ОАО «Э.ОН Россия», филиал Березовская ГРЭС)
|
Введение 4
1 Теоритические основы анализа кредиторской и дебиторской задолженности
на энергопредприятии 6
1.1 Тенденции и перспективы развития энергитической отрасли 6
1.2 Понятие, сущность и классификация дебиторской и кредиторской
задолженности 14
1.3 Анализ и методика управления дебиторской и кредиторской задолженностью 24
2 Анализ и оценка финансового состояния ОАО «Э.ОН Россия» филиал
Березовская ГРЭС 34
2.1 Общая характеристика предприятия ОАО «Э.ОН Россия» филиал
Березовская ГРЭС 34
Заключение 113
Список использованных источников 116
Приложение А Бухгалтерский баланс ОАО «Э.ОН Россия» за 2015 год 122
Приложение Б Основные финансовые результаты ОАО «Э.ОН Россия» на 2014¬
2015 гг 124
1 Теоритические основы анализа кредиторской и дебиторской задолженности
на энергопредприятии 6
1.1 Тенденции и перспективы развития энергитической отрасли 6
1.2 Понятие, сущность и классификация дебиторской и кредиторской
задолженности 14
1.3 Анализ и методика управления дебиторской и кредиторской задолженностью 24
2 Анализ и оценка финансового состояния ОАО «Э.ОН Россия» филиал
Березовская ГРЭС 34
2.1 Общая характеристика предприятия ОАО «Э.ОН Россия» филиал
Березовская ГРЭС 34
Заключение 113
Список использованных источников 116
Приложение А Бухгалтерский баланс ОАО «Э.ОН Россия» за 2015 год 122
Приложение Б Основные финансовые результаты ОАО «Э.ОН Россия» на 2014¬
2015 гг 124
Электроэнергетика - практически единственная отрасль, потребителем продукции и услуг которой являются все отрасли промышленности и бытовой сектор (население). Отличительной чертой электроэнергии является одновременность её генерирования и потребления. Электроэнергетика является системообразующей отраслью народного хозяйства. Надежная работа предприятий отрасли является гарантией стабильного развития экономики страны. Успешное решение задачи бесперебойного и качественного энергоснабжения определяется многими факторами: от обоснованного стратегического планирования до четкой реализации мероприятий, направленных на улучшение деятельности компании.
Взаимные обязательства с контрагентами неизменно возникают в процессе осуществления любой хозяйственной деятельности организации. В качестве контрагентов могут выступать как поставщики и подрядчики, так и покупатели и заказчики. При этом взаиморасчеты с данными физическими либо юридическими лицами - это условие финансовой устойчивости любой фирмы. В связи с этим, вопрос об эффективном управлении денежными средствами организации, а именно: отсутствие просроченных задолженностей как перед бюджетом (в виде налогов и сборов), так и перед контрагентами, согласно юридическим документам, а также своевременная оплата покупателей товаров, работ и услуг самой компании; стоит перед любой компанией достаточно остро.
Управление оборотными активами предприятия включает в себя такую составную часть как управление дебиторской задолженностью, являющейся одновременно элементом маркетинговой политики организации, направленной на максимизацию объема прибыли, установление взаимовыгодных отношений.
поскольку для значительной доли предприятий краткосрочные обязательства выступают как основной источник внешнего финансирования.
Актуальность данной темы, заключается в том, что динамика колебаний дебиторской и кредиторской задолженности, несомненно, оказывает влияние на оборачиваемость капитала, вложенного в текущие активы, и на финансовое положение предприятия и ее инвестиционную привлекательность. Исходя из вышесказанного, актуальность выбранной темы очевидна.
Целью дипломного проекта является формирование механизма управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия.
Объект исследования:электроэнергетическое предприятие - Филиал Березовская ГРЭС ОАО «Э.ОН Россия».
Предметом исследования является дебиторская и кредиторская задолженность, порядок учета и анализ состояние расчетов.
Для достижения поставленных целей необходимо решить следующие задачи:
- исследовать теоретические основы анализа дебиторской и кредиторской задолженности;
- охарактеризовать Филиал Березовская ГРЭС ОАО «Э.ОН Россия».
- оценить финансовое состояние ОАО «Э.ОН Россия»;
- оценить структуру и динамику дебиторской и кредиторской задолженности организации;
- сформировать и оценить мероприятия, направленные на понижение задолженности организации;
- разработать механизм управления задолженностью предприятия.
Информационной базой и методами для написания работы послужили отчетность организации, нормативные и правовые акты, а также литературные источники:Н. В. Парушина, Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова, В.В. Ковалев, В.А. Кузнецова ,И.Н. Добросердова и другие.
Взаимные обязательства с контрагентами неизменно возникают в процессе осуществления любой хозяйственной деятельности организации. В качестве контрагентов могут выступать как поставщики и подрядчики, так и покупатели и заказчики. При этом взаиморасчеты с данными физическими либо юридическими лицами - это условие финансовой устойчивости любой фирмы. В связи с этим, вопрос об эффективном управлении денежными средствами организации, а именно: отсутствие просроченных задолженностей как перед бюджетом (в виде налогов и сборов), так и перед контрагентами, согласно юридическим документам, а также своевременная оплата покупателей товаров, работ и услуг самой компании; стоит перед любой компанией достаточно остро.
Управление оборотными активами предприятия включает в себя такую составную часть как управление дебиторской задолженностью, являющейся одновременно элементом маркетинговой политики организации, направленной на максимизацию объема прибыли, установление взаимовыгодных отношений.
поскольку для значительной доли предприятий краткосрочные обязательства выступают как основной источник внешнего финансирования.
Актуальность данной темы, заключается в том, что динамика колебаний дебиторской и кредиторской задолженности, несомненно, оказывает влияние на оборачиваемость капитала, вложенного в текущие активы, и на финансовое положение предприятия и ее инвестиционную привлекательность. Исходя из вышесказанного, актуальность выбранной темы очевидна.
Целью дипломного проекта является формирование механизма управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия.
Объект исследования:электроэнергетическое предприятие - Филиал Березовская ГРЭС ОАО «Э.ОН Россия».
Предметом исследования является дебиторская и кредиторская задолженность, порядок учета и анализ состояние расчетов.
Для достижения поставленных целей необходимо решить следующие задачи:
- исследовать теоретические основы анализа дебиторской и кредиторской задолженности;
- охарактеризовать Филиал Березовская ГРЭС ОАО «Э.ОН Россия».
- оценить финансовое состояние ОАО «Э.ОН Россия»;
- оценить структуру и динамику дебиторской и кредиторской задолженности организации;
- сформировать и оценить мероприятия, направленные на понижение задолженности организации;
- разработать механизм управления задолженностью предприятия.
Информационной базой и методами для написания работы послужили отчетность организации, нормативные и правовые акты, а также литературные источники:Н. В. Парушина, Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова, В.В. Ковалев, В.А. Кузнецова ,И.Н. Добросердова и другие.
На основании изложенного материала, известно, что дебиторская задолженность - один из элементов оборотных активов предприятия; кредиторская задолженность - один из заёмных источников покрытия оборотных активов.
Чем быстрее оборачивается кредиторская задолженность, то есть чем чаще поступают платежи от дебиторов, тем меньше балансовые остатки дебиторской задолженности на каждую дату, и наоборот.
Нормальное состояние оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности - это одно из условий отсутствия сбоев в деятельности предприятия и осуществления им нормальных циклов деятельности.
Несмотря на отлаженную систему управления дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии ОАО «Э. ОН Россия» филиал Березовская ГРЭС, в последнем отчетном периоде наблюдалось значительное увеличение показателя. Достаточно высокий удельный вес дебиторской задолженности в оборотных активах в будущем может стать причиной финансовой неустойчивости.
Результаты проведенного исследования позволяют сделать вывод о том, что цель дипломной работы достигнута: проведен анализ дебиторской и кредиторской задолженности ОАО «Э. ОН Россия» филиал Березовская ГРЭС, выявлены недостатки управления задолженностью, разработаны мероприятия по совершенствованию управления дебиторской и кредиторской задолженностью.
В первой главе дипломной работы были рассмотрены теоретические основы управления дебиторской и кредиторской задолженностью: от понятия задолженности, ее классификации, формирования политики управления дебиторской и кредиторской задолженностью, до влияния задолженности на финансово-экономическое состояние предприятия.
Во второй главе дипломной работы была дана краткая характеристика предприятия, проведен анализ дебиторской и кредиторской задолженности, а также анализ платежеспособности и ликвидности предприятия.
Ниже по качественному признаку обобщены важнейшие показатели финансового положения и результаты деятельности ОАО «Э. ОН Россия» филиал Березовская ГРЭС за весь анализируемый период.
Приведенные ниже 3 показателя финансового положения организации имеют исключительно хорошие значения:
- коэффициент покрытия инвестиций в пределах нормы;
- чистая прибыль от финансово-хозяйственной деятельности за 2015 год составил 15545745 тыс. руб.;
- коэффициент автономии на протяжении всего анализируемого периода находится в пределах нормы (0,88).Полученное значение показывает близость этого значения к единице, а это говорит о сдерживании темпов развития предприятия.Вместе с тем это уменьшает риски ухудшения финансовой состоятельности в случае неблагоприятного развития ситуации.
Положительно характеризующим финансовое положение организации показателем является следующий - чистые активы превышают уставный капитал, однако за весь анализируемый период произошло снижение величины чистых активов.
Приведенные ниже 2 показателя имеют нормальные или близкие к нормальным значения:
- рентабельность собственного капитала в 2015 году уменьшилась на 1,5 процентных пункта и стала 13,8;
- за последний год получена прибыль от продаж (17 954 233 тыс. руб.), но наблюдалась ее отрицательная динамика по сравнению с предшествующим годом (-1 046 810 тыс. руб.).
Следующий показатель, неудовлетворительно характеризующий финансовое положение и результаты деятельности организации:
- значительная отрицательная динамика прибыльности продаж.
Показатели финансового положения и результатов деятельности ОАО «Э.ОН Россия» филиал Березовская ГРЭС имеющие приемлемые значения:
- общий показатель платежеспособности находится в норме, единственное он уменьшился на 1,037 пункта, это говорит о отрицательной динамики платежеспособности предприятия;
- коэффициент абсолютной ликвидности значительно выше нормативного значения, это говорит о том что финансовые средства используются не правильно, много не задействованных свободных средств ;
- коэффициент текущей ликвидности говорит что предприятие может выполнить погашение текущих краткосрочных обязательств, в 2015 году коэффициент вышел на нормативное значение по сравнению с 2014 когда показатель зашкаливал что говорило о нерациональной структуре капитала.
В третьей части дипломного проекта сформированы основные направления совершенствования механизмов управления дебиторской и кредиторской задолженностью, которые содержат следующие мероприятия:
- осуществление более качественного контроля за дебиторской задолженностью (применение новой формы уведомления о задолженности с применением к каждому должнику «системы штрафов» - начисление процентов за пользование чужими средствами, согласно ст.395 Гражданского кодекса РФ);
- списание безнадежных долгов;
- инструментом ускорения поступления платежей и, таким образом, увеличение объема оборотных средств могут быть и современные формы рефинансирования дебиторской задолженности - заключение договоров с факторинговой компанией о взимании просроченных платежей, а также учет векселей;
- минимизация кредиторской задолженности.
Чем быстрее оборачивается кредиторская задолженность, то есть чем чаще поступают платежи от дебиторов, тем меньше балансовые остатки дебиторской задолженности на каждую дату, и наоборот.
Нормальное состояние оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности - это одно из условий отсутствия сбоев в деятельности предприятия и осуществления им нормальных циклов деятельности.
Несмотря на отлаженную систему управления дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии ОАО «Э. ОН Россия» филиал Березовская ГРЭС, в последнем отчетном периоде наблюдалось значительное увеличение показателя. Достаточно высокий удельный вес дебиторской задолженности в оборотных активах в будущем может стать причиной финансовой неустойчивости.
Результаты проведенного исследования позволяют сделать вывод о том, что цель дипломной работы достигнута: проведен анализ дебиторской и кредиторской задолженности ОАО «Э. ОН Россия» филиал Березовская ГРЭС, выявлены недостатки управления задолженностью, разработаны мероприятия по совершенствованию управления дебиторской и кредиторской задолженностью.
В первой главе дипломной работы были рассмотрены теоретические основы управления дебиторской и кредиторской задолженностью: от понятия задолженности, ее классификации, формирования политики управления дебиторской и кредиторской задолженностью, до влияния задолженности на финансово-экономическое состояние предприятия.
Во второй главе дипломной работы была дана краткая характеристика предприятия, проведен анализ дебиторской и кредиторской задолженности, а также анализ платежеспособности и ликвидности предприятия.
Ниже по качественному признаку обобщены важнейшие показатели финансового положения и результаты деятельности ОАО «Э. ОН Россия» филиал Березовская ГРЭС за весь анализируемый период.
Приведенные ниже 3 показателя финансового положения организации имеют исключительно хорошие значения:
- коэффициент покрытия инвестиций в пределах нормы;
- чистая прибыль от финансово-хозяйственной деятельности за 2015 год составил 15545745 тыс. руб.;
- коэффициент автономии на протяжении всего анализируемого периода находится в пределах нормы (0,88).Полученное значение показывает близость этого значения к единице, а это говорит о сдерживании темпов развития предприятия.Вместе с тем это уменьшает риски ухудшения финансовой состоятельности в случае неблагоприятного развития ситуации.
Положительно характеризующим финансовое положение организации показателем является следующий - чистые активы превышают уставный капитал, однако за весь анализируемый период произошло снижение величины чистых активов.
Приведенные ниже 2 показателя имеют нормальные или близкие к нормальным значения:
- рентабельность собственного капитала в 2015 году уменьшилась на 1,5 процентных пункта и стала 13,8;
- за последний год получена прибыль от продаж (17 954 233 тыс. руб.), но наблюдалась ее отрицательная динамика по сравнению с предшествующим годом (-1 046 810 тыс. руб.).
Следующий показатель, неудовлетворительно характеризующий финансовое положение и результаты деятельности организации:
- значительная отрицательная динамика прибыльности продаж.
Показатели финансового положения и результатов деятельности ОАО «Э.ОН Россия» филиал Березовская ГРЭС имеющие приемлемые значения:
- общий показатель платежеспособности находится в норме, единственное он уменьшился на 1,037 пункта, это говорит о отрицательной динамики платежеспособности предприятия;
- коэффициент абсолютной ликвидности значительно выше нормативного значения, это говорит о том что финансовые средства используются не правильно, много не задействованных свободных средств ;
- коэффициент текущей ликвидности говорит что предприятие может выполнить погашение текущих краткосрочных обязательств, в 2015 году коэффициент вышел на нормативное значение по сравнению с 2014 когда показатель зашкаливал что говорило о нерациональной структуре капитала.
В третьей части дипломного проекта сформированы основные направления совершенствования механизмов управления дебиторской и кредиторской задолженностью, которые содержат следующие мероприятия:
- осуществление более качественного контроля за дебиторской задолженностью (применение новой формы уведомления о задолженности с применением к каждому должнику «системы штрафов» - начисление процентов за пользование чужими средствами, согласно ст.395 Гражданского кодекса РФ);
- списание безнадежных долгов;
- инструментом ускорения поступления платежей и, таким образом, увеличение объема оборотных средств могут быть и современные формы рефинансирования дебиторской задолженности - заключение договоров с факторинговой компанией о взимании просроченных платежей, а также учет векселей;
- минимизация кредиторской задолженности.