Аннотация 3
Введение 5
1. Теоретические аспекты оценки и анализа финансовой устойчивости предприятия 7
1.1 Понятие и виды финансовой устойчивости предприятия 7
1.2 Факторы, влияющие на финансовую устойчивость предприятия 10
1.3 Методы оценки и анализа финансовой устойчивости предприятия 14
2. Оценка и анализ управления финансовой устойчивостью ООО «Столичная бумага» 24
2.1 Общая характеристика финансово - хозяйственной деятельности предприятия 24
2.2 Анализ имущественного положения ООО «Столичная бумага» 31
2.3 Оценка основных показателей финансовой устойчивости предприятия 38
3. Повышение финансовой устойчивости ООО «Столичная бумага» 49
3.1 Разработка и оценка мероприятий по повышению финансовой устойчивости предприятия 49
3.2 Расчет эффекта от внедрения предложенных мероприятий по повышению финансовой устойчивости ООО «Столичная бумага» 55
Заключение 62
Список используемой литературы 66
Приложения 72
Актуальность темы работы заключается в необходимости проведения оценки финансовой устойчивости предприятия, т.к. они являются важнейшим условием эффективного развития предприятия. Данные показатели позволяют определить финансовые возможности предприятия на длительную перспективу (более одного года).
Рыночная экономика требует от предприятия повышения эффективности производства, конкурентоспособности продукции предприятия и услуг на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, активизации предпринимательства и т.д.
Оценка финансовой устойчивости предприятия есть в определенной мере новым явлением в отечественной экономической теории и практике. Эта необходимость обусловлена в первую очередь переходом экономики на рыночные отношения, в условиях которых залогом выживаемости предприятия служит величина его финансовой устойчивости. Определение границ финансовой устойчивости предприятия относится к числу наиболее важных экономических проблем, поскольку недостаточная финансовая устойчивость предприятия может привести к утрате платежеспособности и в конечном счете к его банкротству.
В связи с актуальностью данной темы целью работы является повышение эффективности управления финансовой устойчивостью предприятия на основе анализа.
Для достижения указанной цели, необходимо решить следующие задачи:
• рассмотреть теоретические основы финансовой устойчивости предприятия;
• дать организационно-экономическую характеристику ООО «Столичная бумага», провести анализ имущественного положения предприятия, провести анализ и оценку основных показателей финансовой устойчивости;
• разработать мероприятия, направленные на укрепление финансовой устойчивости ООО «Столичная бумага» и рассчитать эффект от предложенных мероприятий.
Предмет работы - показатели финансовой устойчивости предприятия.
Объектом исследования является ООО «Столичная бумага».
Работа состоит из введения, заключения, трех глав, списка литературных источников и приложений.
В первой главе рассмотрены теоретические основы оценки и анализа финансовой устойчивости предприятия, а именно: рассмотрено понятие «финансовая устойчивость предприятия», факторы, которые имеют влияние на величину финансовой устойчивости предприятия, а также методы, с помощью которых можно провести анализ финансовой устойчивости предприятия.
Во второй главе проведен анализ финансовой устойчивости ООО «Столичная бумага» на основании данных годовой бухгалтерской отчетности за 2014 - 2016 гг., а также дана оценка имущественного состояния предприятия и общая оценка финансово - хозяйственной деятельности предприятия.
В третьей главе рассмотрены мероприятия, которые могли бы повысить финансовую устойчивость предприятия в плановом 2017 году, а также рассчитан эффект от внедрения данных мероприятий.
Теоретическая значимость работы заключается в том, что результаты проведённого исследования систематизируют общую теоретико-методологическую и методическую базу для выработки более эффективных мер по улучшению финансовой устойчивости предприятия.
Практическая ценность работы состоит в формировании рекомендаций по улучшению показателей финансовой устойчивости ООО «Столичная бумага» с целью улучшения его финансового состояния предприятия в целом.
Финансовая устойчивость предприятия является залогом выживания компании на рынке. Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов. Это необходимо, чтобы ответить на вопросы: насколько предприятие независимо с финансовой точки зрения, растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние его активов и пассивов задачам его финансово-хозяйственной деятельности. Показатели, которые характеризуют независимость по каждому элементу активов и по имуществу в целом, дают возможность измерить, достаточно ли устойчива анализируемая предпринимательская организация в финансовом отношении.
Финансовая устойчивость предприятия в долгосрочном плане характеризуется соотношением его собственных и заемных средств. Обеспеченность запасов и затрат источниками формирования является основой финансовой устойчивости.
В работе были раскрыты сущность и содержание финансового механизма обеспечения устойчивости предприятия на примере ООО «Столичная бумага».
В результате исследования было выявлено:
• прирост выручки от реализации продукции в 2016 году по сравнению с 2015 годом составил 122643 тыс.руб., а 2015 год к 2014 году - 33949 тыс.руб., что положительно характеризует предприятие и свидетельствует либо о повышении спроса на рынке услуг ООО «Столичная бумага», либо на удорожание оказываемых услуг;
• за 2016 произошло увеличение себестоимости продукции предприятия на 123367 тыс.руб. (в 2015 году - 33433 тыс.руб.), что является негативной тенденцией, так как валовая прибыль от продаж при этом уменьшается.
На ООО «Столичная бумага» валюта баланса возросла за отчетный год на 4,79% и в 2016 году составила 83516 тыс.руб. (в 2015 году она снизилась на 36,58%). Это означает, что за 2016 г. хозяйственная деятельность предприятия существенно возросла, и произошел рост производственного потенциала
На основании анализа типа финансовой устойчивости предприятия можно сделать вывод о том, что в 2014-2016гг. финансовое положение ООО «Столичная бумага» было кризисное.
В исследуемый период трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации S = (0,0,0), это указывает на то, что в данной ситуации посредством денежных средств, краткосрочных ценных бумаг и задолженности дебиторов не покрываются даже его долги кредиторам, поэтому необходимы срочные мероприятия, направленные на укрепление финансового положения предприятия. При неоднократном повторении такого положения предприятие может стать банкротом.
Итак, обобщив все выше сказанное необходимо отметить основные проблемы, которые выявлены в ходе проведения анализа платежеспособности и финансовой устойчивости как основного метода оценки управления ими, по ООО «Столичная бумага»: уменьшение уровня участия денежных средств в формировании оборотных активов; высокий уровень задолженности кредиторам (в 3,7 раза выше уровня дебиторской задолженности); недостаток собственных средств для формирования имущества; предприятие зависимо от внешних источников финансирования, на что указывает коэффициент автономии (краткосрочные обязательства превышают величину собственного капитала в 2,4 раза); у предприятия отсутствуют долгосрочные обязательства, с чего можно сделать вывод, что предприятие осторожно относится к привлечению заемных средств, но данные средства могут помочь предприятию увеличить показатели своей деятельности.
Проанализировав все рассчитанные показатели, можно говорить о недостаточной финансовой устойчивости ООО «Столичная бумага». Для этого были разработаны следующие рекомендации по восстановлению платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия:
1. Так, как на предприятии отсутствуют долгосрочные обязательства, то для повышения платежеспособности предприятия можно порекомендовать предприятию взять кредит на долгосрочной основе. Например, предприятие возьмёт кредит на сумму 12000 тыс.руб. под 17% годовых на 2 года.
2. Вторым направлением по повышению финансовой устойчивости будет факторинг дебиторской задолженности.
ООО «Столичная бумага» заключит договор с фактором на продажу 50% дебиторской задолженности, которая со сроком возникновения свыше 90 дней (факторинг). Полученные средства можно в дальнейшем будет направить на погашение кредиторской задолженности поставщикам и подрядчикам.
3. Внедрение системы учета фонда рабочего времени, которая поможет более эффективно вести учет отработанного времени сотрудниками предприятия, а также сократить затраты на оплату труда.
В результате реализации вышеуказанных мероприятий связанных с увеличением платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия произойдут определённые изменения в структуре баланса предприятия: уменьшится сумма дебиторской задолженности после проведения факторинговой операции, разница при этом будет направлена на уменьшение краткосрочной задолженности перед поставщиками, также произойдут изменения в разделе долгосрочных обязательств пассива баланса (по займам и кредитам) и на расчетном счёте предприятия в активе баланса в сторону увеличения в связи с тем, что предприятие возьмёт долгосрочный кредит и напоследок увеличится величина нераспределённой прибыли предприятия.
После реализации проекта на предприятии предприятие будет относится к неустойчивому типу финансовой устойчивости (до внедрения мероприятий предприятие имело кризисное положение), также наблюдается тенденция сокращения недостатка собственных средств и сокращение краткосрочных кредитов и займов.
На основании проведенного анализа плановых финансово - экономических показателей в проектном 2017 году ожидается увеличение выручки от реализации продукции на 2,65%. Себестоимость реализации уменьшится на 0,40% за счет уменьшения фонда оплаты труда на 2,35% в результате внедрения системы учета рабочего времени в ООО «Столичная бумага». Также ожидается увеличение среднемесячной заработной платы на 8,85% или на 3 051 руб. В результате увеличится производительность труда на 14,43%, за счет того, что предприятие дополнительно простимулировало своих работников в виде повышения заработной платы. Ожидается также увеличение результатов деятельности предприятия: увеличится прибыль от продаж в 4 раза. Несмотря на то, что предприятию необходимо будет понести дополнительные расходы в виде уплаченных процентов и погашения основного долга по долгосрочному кредиту, ООО «Столичная бумага» сможет увеличить свой конечный финансовый результат на 4 028 тыс.руб.
Таким образом, в результате введения разработанных мероприятий ООО «Столичная бумага» сможет существенно повысить свою финансовую устойчивость, а также показатели финансовых результатов деятельности предприятия.
Помощь студентам и аспирантам в выполнении работ от наших партнеров
