Аннотация 2
Введение 5
1. Теоретические основы оценки и управления кредитным риском 7
1.1 Теоретические аспекты кредитного риска 7
1.2 Основы управления кредитным риском, как риском несостоятельности дебитора 11
1.3 Основы анализа и управления кредитным риском, как риска кредитоспособности 17
2. Анализ кредитного риска на примере ПАО «ТОАЗ» 26
2.1 Краткая характеристика ПАО «ТОАЗ» 26
2.2 Анализ кредитного риска ПАО «ТОАЗ», как внутреннего риска 28
2.3 Анализ кредитного риска ПАО «ТОАЗ», как внешнего риска 34
3. Совершенствование управления кредитным риском в ПАО «ТОАЗ» 39
3.1 Рекомендации по управлению кредитным риском в ПАО «ТОАЗ» 39
3.2 Экономический эффект предложенных мероприятий по оптимизации кредитного риска ПАО «ТОАЗ» 41
Заключение 50
Список используемой литературы 52
Приложения 55
Осуществляя отгрузку товаров или предоставляя услуги на условиях рассрочки платежа, предприятия сталкиваются с опасностью, что по истечению сроков денежные средства так и не будут уплачены. Так же когда само предприятие берет денежные средства в кредит, оно сталкивается с риском того, что оно не сможет своевременно погасить всю сумму. Все это можно назвать кредитными рисками предприятия.
Актуальность темы выпускной квалификационной работы состоит в том, что в настоящее время практически все предприятия имеют заемные средства, большинство имеет дебиторскую задолженность. Другими словами все предприятия сталкиваются с таким понятием как кредитные риски, и они играют важную роль в экономической деятельности предприятия.
Целью выпускной квалификационной работы является изучение и анализ кредитных рисков ПАО «ТОАЗ».
Для достижения поставленной цели были поставлены следующие задачи:
1) рассмотреть теоретические аспекты кредитного риска;
2) рассмотреть методы управления кредитным риском;
3) проанализировать кредитоспособность ПАО «ТОАЗ»;
4) проанализировать дебиторов ПАО «ТОАЗ»;
5) на основе проведенного анализа предложить методы снижения кредитных рисков.
Объектом исследования в выпускной квалификационной работе является ПАО «ТОАЗ».
Предметом исследования являются кредитные риски ПАО «ТОАЗ».
В качестве методов исследования были использованы следующие методы: экспертно-аналитический, расчетный, логический и нормативный.
Теоретической и методологической базой выпускной квалификационной работы послужили работы отечественных и зарубежных исследователей в области экономики, таких как: Владимиров В. В., Цибульникова В.Е., Гвоздева Е.А и других.
Информационной базой выпускной квалификационной работы являются: бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах ПАО «ТОАЗ» за 2016 - 2018 гг., аудиторское заключение ЗАО «Софт-аудит» о годовой бухгалтерской отчетности ПАО «ТОАЗ» за 2016 - 2018 гг.
Выпускная квалификационная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка используемой литературы и приложений.
Во введении раскрыта актуальность темы, определены цели и задачи, объект и предмет выпускной квалификационной работы.
В первой главе «Теоретические основы оценки и управления кредитным риском» приведены определения кредитного риска, а так же способы его рассчитать.
Во второй главе «Анализ кредитного риска на примере ПАО «ТОАЗ»» рассчитаны и проанализированы кредитоспособность предприятия, а так же проранжированы дебиторы.
В третьей главе «Совершенствование управления кредитным риском в ПАО «ТОАЗ»» разработаны и предложены рекомендации по снижению кредитного риска ПАО «ТОАЗ».
В заключении подведены итоги выпускной квалификационной работы и сделаны выводы.
Практическая значимость выпускной квалификационной работы заключается в том, что результаты исследования могут быть использованы в деятельности ПАО «ТОАЗ».
В результате проведенной работы было определено, что кредитный риск состоит из двух видов:
1) Внутренний кредитный риск - риск того, что предприятие не сможет рассчитаться по своим долгам перед кредиторами;
2) Внешний кредитный риск - риск того, что дебиторы не погасят свои обязательства перед дебиторами.
ПАО «ТОАЗ» - крупное промысленное предприятие, которое занимается производством и продажей своей продукции, в тоже время оно занимается закупками у своих контрагентов, при продаже или покупке на условиях рассрочки возникает кредитный риск. Проанализировав данные ПАО «ТОАЗ», можно прийти к выводу, что:
1) общая кредитоспособность предприятия в норме. ПАО «ТОАЗ», в состоянии расплачиваться по своим долгам;
2) у предприятия отсутствуют крупные и средние дебиторы, которые вовремя погашают свои обязательства;
3) большинство дебиторов не вовремя расплачиваются по своим обязательствам.
Так как основные проблемы ПАО «ТОАЗ» связаны с его дебиторами, то им было уделено большее внимания, а так же были предложены рекомендации по снижению кредитного риска.
ПАО «ТОАЗ» имеет всего двух дебиторов, которые своевременно погашают свои обязательства, к ним можно отнести: ЧУ «Центр Отдыха ТОАЗ», ООО «Амокем». Эти предприятие не представляют никакой опасности, поэтому никакого воздействия на них не было предложено оказать.
Для ряда недобросовестных дебиторов было предложено списание их дебиторской задолженности в счет кредиторской задолженности. Это было возможно, так как кредиторская задолженность перед этими предприятиями была выше дебиторской задолженности. Данные рекомендации коснулись ОАО «Азотреммаш», ЗАО Корпорация «ТОАЗ», АО «ТИАП», ЗАО «УЖКП».
Для группы дебиторов, которые порядочны или активно уменьшают сумму общей дебиторской задолженности, было рекомендовано пересмотреть график платежей, вследствие чего данные предприятия смогут в срок погашать свои обязательства перед ПАО «ТОАЗ», тем самым снизится кредитный риск. Эта рекомендация затронула таких дебиторов как ООО «ТОАЗ - Диоксид» и ООО «МАБЛ».
Для самого опасного и недобросовестного дебитора ООО «Реакционные трубы» было предложено перевести его на предоплатную систему расчета.
Предложенные рекомендации позволили снизить кредитный риск ПАО «ТОАЗ», а в некоторых случаях практически полностью от него избавиться.
