Введение 4
1 Теоретические аспекты анализа и планирования денежных потоков
предприятия 6
1.1 Экономическое содержание денежных потоков предприятия и их
классификация 6
1.2 Принципы организации и основные формы безналичных расчетов в РФ .... 11
1.3 Методы расчета и анализа денежного потока организации 20
2 Анализ денежных потоков ИП Власенко Н.А 31
2.1 Организационно-правовая и экономическая характеристика ИП Власенко
Н.А 31
2.2 Анализ ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости ИП
Власенко Н.А 354
2.3 Анализ состава, динамики и «качества» чистого денежного потока ИП
Власенко Н.А 41
3 Планирование денежных потоков ИП Власенко Н.А 51
3.1 Рекомендации по оптимизации планирования денежных потоков ИП
Власенко Н.А 51
3.2 Эффективность предложенных мероприятий по оптимизации денежных
потоков ИП Власенко Н.А 53
Заключение 59
Список использованных источников 62
Приложения
На сегодняшний день актуальность и значимость денежных потоков в деятельности конкретного предприятия не вызывает сомнений. Денежные средства являются основной и наиболее важной системой финансов организации, его ограниченным и одновременно наиболее ликвидным ресурсом от эффективного использования, которого зависит жизнеспособность отдельного хозяйствующего субъекта.
Актуальность данной темы исследования определяется тем, что вопросам организации денежных потоков, оказывающих существенное влияние на конечные результаты хозяйственной деятельности предприятия, уделяется всё большее внимание. Важность изучения денежных потоков обусловлена тем, что они обслуживают хозяйственную деятельность предприятия во всех ее направлениях. От качественного управления денежными потоками зависит дальнейшее развитие предприятия и конечный результат его хозяйственной деятельности. Поэтому значимость, состав и структура денежных средств - вопрос, который требует детального изучения и оценки.
Поскольку денежные средства предприятия являются ограниченным ресурсом, создание у хозяйствующих субъектов механизма эффективного управления денежными потоками особенно актуально. От эффективности управления денежными средствами, от объёмов и скорости их оборота в прямой взаимосвязи находятся ликвидность и платёжеспособность предприятия.
Цель выпускной квалификационной работы заключается в разработке предложений, направленных на совершенствование управления денежным потоком в организации.
Чтобы достичь поставленной цели, в работе поставлены следующие задачи:
- раскрыть теоретические аспекты анализа и планирования денежных потоков предприятия;
- представить основные сведения об организации, проанализировать ликвидность, финансовую устойчивость, динамику и «качество» чистого денежного потока ИП Власенко Н.А.»
- разработать рекомендации по оптимизации планирования денежных потоков ИП Власенко Н.А.
Объектом исследования являются денежный поток организации.
Предметом исследования является эффективность использования денежного потока организации.
При проведении анализа в работе применялись общенаучные методы исследование: анализ, синтез, индукция, дедукция, методы экономических исследований: абстрактно-логический, монографический, экономико - статистический, графический методы.
Теоретическую основу исследования составили труды российских ученых по бухгалтерскому учету и анализу в организациях таких авторов как: И.А. Бланк, В.В. Бочаров, Ю. Бригхем, Дж. Ван Хорн, Б. Коласс, Т. Райс и др. и др., статьи из периодических изданий; информация справочно-консультационных систем «КонсультантПлюс» и «Гарант».
Исходными данными явились годовые отчеты ИП Власенко Н.А. г. Новосибирска за период 2014-2016 гг., регистры первичного учета, нормативные акты, инструктивный материал и др.
Структура работы состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений.
По итогам проведенного теоретического и практического исследования анализа и планирования денежных потоков в организации были сделаны следующие выводы.
Денежные потоки, которые формируются на предприятии в процессе его хозяйственной деятельности, являются важнейшим самостоятельным объектом финансового управления. Это обусловлено тем, что в процессе хозяйствования формируются различные денежные потоки, которые влияют на производственную (операционную), инвестиционную, финансовую и сбытовую деятельности. Эффективное управление денежными потоками определяет, в конечном счете, достижения поставленных текущих и стратегических целей, способствует формированию положительных финансовых результатов от текущей деятельности.
Выпускная квалификационная работа выполнена на материалах ИП Власенко Н.А., основным видом деятельности которого является ремонт оборудования и оргтехники. Анализ показателей финансовых результатов деятельности ИП Власенко Н.А. за 2014-2016 годы показал, что, несмотря на стабильный рост выручки, уровень показателей прибыли в выручке в течение исследуемого периода значительно разнится. Лучшие результаты деятельно по абсолютным и относительным показателям получены по результатам 2014 года. результаты 2016 года - наихудшие, но по отношению к среднегодовым показателям отрасли, превышают достигнутый уровень, что в целом оценивается положительно. Результаты анализа эффективности использования активов в целом, оборотных активов и основных фондов за исследуемый период также показывают отрицательную динамику. Наблюдается снижение экономической рентабельности, рост длительности оборота оборотных активов и снижение фондоотдачи. Следовательно, несмотря на рост абсолютных показателей, относительные показатели эффективности деятельности снизились.
Анализ ликвидности и платежеспособности ИП Власенко Н.А. показал, что на конец 2016 года уровень коэффициентов абсолютной и критической ликвидности соответствует рекомендуемым критериям, но коэффициент текущей ликвидности находится на минимальном уровне, что отрицательно сказалось на уровне общей ликвидности и платежеспособности, при этом организация относится к неплатежеспособным организациям 1 категории. Благоприятной тенденцией является снижение недостатка абсолютно ликвидных активов и наличие собственного оборотного капитала для финансирования текущей деятельности. Анализ финансовой устойчивости организации показал, что в течение исследуемого периода наблюдалось как улучшение финансового состояния в 2015 году, так и незначительное ухудшение на конец 2016 года. Тем не менее, ИП Власенко Н.А. обладает достаточным уровнем обеспеченности собственным оборотным капиталом, имеет незначительный уровень долга, собственный капитал значительно превосходит заемный капитал, обладает финансовой независимостью от заемных источников финансирования. Финансовое состояние на конец 2016 года оценивается абсолютная финансовая устойчивость.
Анализ денежных потоков от операционной, инвестиционной и финансовой деятельности показал, что основная доля денежного потока идет от операционной деятельности. Денежный поток от инвестиционной деятельности представлен незначительным уровнем прочих поступлений и платежей. Денежный поток от финансовой деятельности в основном представлен поступлениями и краткосрочных заемных средств и их погашением. Увеличение объема положительного и отрицательного денежного потока не способствовало увеличению денежного оборота ИП Власенко Н.А. на единицу используемых активов, так как темпы роста активов превышали темпы роста выручки. Наблюдается не значительное увеличение показателя удельного объема денежного оборота организации на рубль выручки. В течение исследуемого периода наблюдается достаточность денежного потока только в 2014 году, что обусловлено превышением положительного денежного потока над отрицательным денежным потоком, в остальные годы достаточность денежного потока близка к 1, но достигает ее. При этом денежный поток организации на конец 2016 года не рентабелен.
Для сбалансированности денежных потоков, учета сезонных и циклических колебаний в формировании положительных и отрицательных потоков денежных средств необходимо использование платежного календаря, которое поможет оптимизировать средний остаток денежной наличности и своевременно отреагировать в случае возникновения незапланированных и непредвиденных ситуаций в ИП Власенко Н.А.
Процесс планирования денежных потоков в ИП Власенко Н.А. должен быть непрерывным, т.е. управление прибылью должно включать возможность оперативного изменения плановых показателей в соответствии с изменениями внутренней и внешней среды организации, а также контроль за их достижением.
Для прогнозирования объема выручки ИП Власенко Н.А. на 2017-2018 гг. использован метод среднегодового темпа роста.
Согласно прогноза происходит увеличение финансовых показателей: выручки, маржинальной прибыли, чистой прибыли. Наблюдается также рост относительных показателей эффективности деятельности.
В связи с увеличением суммарного положительного денежного потока достаточность денежного потока в 2017 и в 2018 году увеличивается и превышает единицу, что свидетельствует о наличии у индивидуального предпринимателя возможности погасить имеющийся краткосрочный кредит за счет избытка денежных средств, а в дальнейшем приобрести депозитный сертификат, что положительно скажется на финансовых результатах ИП Власенко Н.А. в прогнозном периоде.
Помощь студентам и аспирантам в выполнении работ от наших партнеров
