Проведенное в бакалаврской работе исследование, позволило сделать следующие выводы:
В настоящие дни проблема оценки вероятности дефолта подлежит рассмотрению практически во всех в этом заинтересованных кругах весьма активно. Первопричиной является не только трудность и многообразие новейших долговых инструментов. Несмотря на то, что возможность дефолта зачастую незначительна, она все же не является равной нулю: в случае проявления подобного отрицательного события, оно зачастую несет масштабные потери для инвесторов; по этой причине ее своевременное распознавание остается весьма значимой задачей.
Осуществляя оценку вероятности дефолта, применяют статистические инструменты: модели панельной регрессии, логит и пробит модели, линейная регрессия, и т.д. Но главная сложность в том, что оценка вероятности дефолта трудна в виду имеющихся лимитов официально доступной информации. В особенности актуальность данной проблемы проявляется в российской реальности, так как информационных данных для самостоятельного оценивания рисков инвесторами не хватает, а международные рейтинги не имеют возможности охватывать множество обязательств эмитентов.
Таким образом, обзор методов оценки вероятности дефолта, применяемых на практике, позволяет сделать вывод, большинство методов являются вероятностными и статистическими инструментами. Их основным преимуществом является возможность быстрой автоматизации. Однако произведенный анализ в комплексе, позволил сделать заключение, что полноценное практическое использование методов, которые разработаны зарубежными учеными, способно катализировать целый комплекс проблем при их имплементации в деятельности российских кредитных организаций.
Реализация кредитного риска, в части неисполнения отдельным кредитозаемщиком своих обязательств, отражается на качестве совокупного
портфеля банковских кредитов.
Качество кредитного портфеля Банка определяется такими показателями, как сумма просроченной дебиторской задолженности, кредиты, погашенные при невыплате, необеспеченные кредиты, плохие долги. Отклонение этих показателей от значений по умолчанию, их увеличение, представляет собой прямую угрозу для снижения доходов, капитала банка и является проявлением кредитного риска портфеля. Наличие большого числа факторов риска снижает стабильность работы, не только одного конкретного банка, но и всей банковской системы России.
В практической части работы был проведен экспресс-анализ Акционерного общества «Россельхозбанк», в ходе которого были проанализированы бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах. По результатам анализа, можно сделать вывод, что банк ведет активную деятельность, об этом свидетельствует рост привлечения и размещения средств клиентов, не являющихся кредитными организациями. Активные операции занимают большую долю, в основном это предоставление кредитов, и в текущей экономической ситуации необходимо правильно оценивать кредитный риск, для того чтобы правильно сформировать резервы и иметь устойчивое положение.
Анализ методики оценки кредитоспособности кредитозаемщика АО «Россельхозбанк» показывают, что одной из основных областей кредитного анализа является финансовый анализ.
Определенный набор финансовых показателей и их нормативных значений, которые каждый коммерческий банк самостоятельно определяет, потому что сегодня нет нормативных документов, которые бы регулировали эту область. Главным недостатком в методике АО «Россельхозбанк» является недостаточная методическая база оценки нефинансовых параметров кредитозаемщика. Хотя последние учитываются при оценке кредитоспособности юридического лица, они мало влияют на отнесение кредитозаемщика к тому или иному классу.
В третьей главе работы предложены рекомендации
совершенствованию системы оценки дефолта кредитозаемщика АО «Россельхозбанк» как способа минимизации кредитного риска. Многие эксперты считают, что методы оценки кредитного риска, используемые отечественными банками, необходимо постоянно совершенствовать путем перебалансирования механизма оценки рисков, как в контексте меняющихся рыночных условий, так и современных возможностей технических. Вышесказанное предопределило внедрение мероприятий по
совершенствованию оценки кредитного риска в АО «Россельхозбанк».
Предложенная модель оценки дефолта может быть органично встроена в систему управления кредитным риском в банке как инструмент построения рейтинговой системы оценки величины риска, системы ценообразования в зависимости от кредитного рейтинга, регулирования резерва на возможные потери по ссудной и приравненной к ней задолженности в зависимости от изменения рейтинга. Возможность рассматривать кредитные риски кредитозаемщиков на основе внутренних рейтингов банка, основанная на моделях оценки вероятности банкротства, несомненно, поднимет в банке управление кредитными рисками на новый качественный уровень. Использование модели оценки вероятности дефолта кредитозаемщика, величины потерь при дефолте позволит банку кредитовать только надежных клиентов, принимать на себя приемлемые риски, формировать достаточные резервы для покрытия возможных потерь.

Купить